時間：2023-06-11 09:32:45
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇小企業國內貿易融資，希望這些內容能成為您創作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
國際貿易融資作為一種基于真實的交易的融資手段，因其靈活、便捷、以及風險相對較小而獲得了企業和銀行的雙方的青睞并在實務中獲得了較大的發展。本文著重分析了國內貿易融資對企業經營、投融資決策的影響，并針對目前在實務中存在的一些風險因素提出了針對性措施。
【關鍵詞】
企業貿易融資；投融資決策；貿易平臺
1 貿易融資概述
貿易融資的根本特點在于其融資的基礎是實在的貿易往來且每次融資基本都是獨立的，而非傳統的通過擔保或者質押整體的、大規模的融資。就其特點而言，貿易融資且以貿易流為基礎，融資方式靈活多樣。隨著金融創新的不斷推進，貿易融資也在不斷地圍繞著服務和工具發展，主要包括保理、信用證、福費庭、打包放款、出口押匯、進口押匯、票據貼現、結構性貿易融資等。
2 貿易融資對企業的影響
2.1 對于資本結構的影響
雖然貿易融資不能夠改變貿易雙方的資本結構，但是由于將債權債務關系進行了有效地轉移，實現了將商業信用掩蓋下的債務轉移為對銀行的債務，從而對原有的債權債務造成了重大影響，同時也沖擊了傳統的資本結構理論。
根據MM理論，在完善的資本市場情況下，如果不存在交易成本以及稅收等，資本結構與企業的價值無關；當存在稅收時，負債可以形成稅盾，提高公司價值。但是，在現實的市場環境下， MM定理受到了種種限制。在貿易融資中，相對于負債方來說，商業信用轉為了企業與銀行之間的債權債務關系。由于商業信用中一般不會支付利息等，甚至有時還會因為提前償付而形成營業外收入，因此企業間的商業信用下的負債不僅不能夠實現稅盾效應，反而有可能加重企業稅務負擔。但是當這種債券債務關系轉移到企業和銀行之間的時候，稅盾效應就顯現了。只要當（其中是貿易融資的費用率，為貿易融資中涉及到的債務數量， 為與銀行之間的債務利息，會計期內向銀行付息次數，為所得稅率）。所以，貿易融資形成的新的債權債務關系相對于其對應的商業信用，對公司的價值有一定的貢獻。
2.2 對經營決策的影響
貿易融資的引進，將改變貿易雙方對應收、應付賬款的管理，相對應的，經營人員特別是會計人員的業務將更多地涉及到銀行。第三方銀行的介入為雙方提供了流動性，減少了雙方的資金占用，使雙方因現金流枯竭導致的經營風險降低。同時，由于賬期的改變，產品的定價也將發生改變。在原有的商業信用中，隱含的負債融資成本將被出售方直接加入到產品的價格中，而在貿易融資的情況下，可以縮短賬期，買方在最終出售商品的時候再將銀行貿易融資的成本加入到產品的價格中去。由于負債的經營具有規模收益遞增的效果，因此銀行的債務成本相對于企業商業信用下的債務成本要低，從而有可能降低市場上產品的最終銷售價格。
2.3 對投融資決策的影響
相對于原有的債務融資，貿易融資的一大好處在于其每筆貿易融資都相對獨立并且可以按需、及時供給。這對于一個企業的投融資決策將會產生巨大的好處。由于貿易融資具有這樣的特點，因此企業在年初對整年的融資計劃就不必過多考慮貿易帶來的資金的需求的問題，貿易的開展完全可以根據當時的市場情況（包括利率水平、市場的供給需求情況等眾多易變因素）來決定。通過比較貿易融資的成本以及本次貿易能夠給企業帶來的利潤，只有當前者小于后者的時候，企業才會進行投融資；否則就放棄這次貿易的機會。這不僅僅是增加了企業投融資決策的靈活性，而且也極大地提高了企業投融資決策的準確性。由于企業的投融資決策更加理性、更加市場化，對于整個市場不僅是產品市場，也包括利率市場的市場化的提升都將產生積極影響。
3 國內貿易融資的困境與對策
國內貿易融資目前發展還很有限，雖然人民銀行在1997年曾經頒布《國內信用證管理辦法》，明確了符合條件的商業銀行可以辦理信用證。但到目前為止，國內貿易融資仍然表現為形式單一、規模較小、認可度較低的特點。這與上文分析形成了矛盾，也與如火如荼開展的國際貿易融資的發展勢頭形成了鮮明的對比。
這一困境的存在，當然有企業本身對該業務不熟悉、國內貿易復雜多樣從而難以統一標準、商業銀行對該業務不重視以及規章制度不完善等原因。但通過對業界人士的訪談以及對比分析國際貿易的形勢，本文認為關鍵的原因是有效規范的交易平臺以及相應制度安排的缺乏。正是在這種情況下，貿易雙方的行為不能得到規范，虛假交易、重復質押、私自提貨等交易風險不能得到規避。具體對策如下：
3.1 提升企業信用等級
提升企業的信用等級，可將企業信譽與其經濟效益掛鉤。企業想要獲得銀行信任，要努力提高經營水平，以實力獲得業務機會，同時加強與銀行溝通，降低信息不對稱性，并通過按時還款付息維持良好的信譽評價。此外，企業還應注意了解金融業務審批要求，運用銀行資源滿足業務發展需求。
3.2 發展多元化融資服務
為解決企業貿易融資困境，銀行也需要加快改革，著力發展多元金融服務體系，特別是針對中小企業融資方面的創新服務。一是針對國內貿易融資現狀及發展趨勢，繼續完善相關法律法規，加強信用體系建設，營造良好信用環境；二是通過引入民間資本，豐富資金來源，分散融資風險；三是運用先進風險管理方法，在提供創新服務的同時控制風險，實現業務穩健發展。
3.3 規范交易平臺，完善制度建設
通過借鑒期貨市場的制度安排以及國際貿易中的報關制度，本文認為可以為標準化產品、非標準產品建立交易轉讓平臺。比如可以借助成熟的稅務系統，搭建貿易平臺，對交易產品進行規范化處理，借助二維碼以檢測產品動向，從而保證銀行的貿易融資還款基礎的穩定從而規避風險。借鑒交易所的制度安排，可以通過貿易平臺以公開報價的制度以價格優先、時間優先的原則進行撮合成交；而對部分難以標準化的產品，可以通過貿易平臺進行拍賣式招標，以提高資源配置效率，降低物流成本。
【參考文獻】
[1]薛錦輝.銀行貿易融資創新與管理研究[D].對外經貿大學， 2005.
[2]夏冰.完善我國中小企業對外貿易融資體系研究[D].吉林大學， 2012.
關鍵詞：信用保險；中小企業；融資
中圖分類號：F840.682 文獻標識碼：A 文章編號：1672－3309(2012)01－80－02
2011年對于中小企業而言是異常嚴峻的一年。央行3次加息。6次提高存款準備金率。緊縮的貨幣政策給本來就在艱難抵御金融危機的中小企業雪上加霜，許多中小企業因資金短缺而陷入停產或是倒閉的境地。9月下旬。江蘇、浙江等中小企業集中的地區，頻頻出現企業主“跑路”事件，其根源還是中小企業融資難問題，由于中小企業難以向銀行提供資產抵押或信用擔保，而且交易方式多為賒銷，很少有信用證做押匯。銀行難以提供融資支持。在這種情況下，信用保險便成為破解中小企業融資難問題的有效途徑之一。中小企業通過投保信用保險。將應收賬款的風險轉移，銀行參與融資可分散信貸風險并提高信貸資產的質量。這樣不僅增加了銀行的信貸業務。更重要的是解決了中小企業融資難題。中國出口信用保險公司(中信保)是國內唯一一家承辦出口信用保險的公司，同時承辦國內貿易信用保險業務，中信保不僅保障中小企業的應收賬款風險，還積極與銀行合作支持中小企業融資。如今信用保險已經成為幫助中小企業獲得融資的一把利器。
一、信用保險支持中小企業融資概況
1、信用保險項下融資含義
信用保險是保險人保障企業在商品或服務貿易中，由于買方破產、違約或政治因素等原因引起買方不付或延遲支付貨款，造成企業應收賬款損失的一種保險。信用保險項下貿易融資是指賣方在投保信用保險并將賠款權益轉讓給銀行后。銀行向其提供貿易融資，當發生風險出現損失時，保險單下應付給賣方的賠款直接支付給銀行的業務。銀行短期的貿易融資多以物權或信用證為融資條件，當前國際貿易結算方式中信用證的比例僅占15％，約70％的結算方式為賒銷，國內貿易中也以賒銷為主，中小企業在賒銷的方式下獲得銀行融資非常困難，當獲得信用保險支持后，銀行能在賒銷、托收等方式下提供押匯融資，因此對于企業而言，有更多的業務可滿足銀行放貸要求，而銀行利用信用保險轉移了信貸風險。
2、信用保險項下融資操作流程
具體操作流程如下：
(1)企業投保信用保險：
(2)中信保為企業批復買方信用限額，核定買方風險；
(3)銀行、企業、中信保三方簽訂《賠款轉讓協議》；
(4)企業在批復的信用限額內發貨出運，向中信保申報，并繳納保費；
(5)中信保出具承保確認書：
(6)企業向融資銀行出具承保確認書，并申請融資；
(7)融資銀行按比例發放貸款；
(8)企業正常回款。正常還貸；
(9)若發生損失，中信保將賠款支付給融資銀行。用以償還貸款本金及利息。
3、信用保險項下融資方式
銀行基于信用保險保單可提供如下幾種融資方式：
(1)普通保單融資。普通保單融資是企業在中信保核定的買方信用限額內，逐筆出運逐筆向銀行申請融資的操作方式，針對的結算方式主要是賒銷和托收，通常企業將貨物出運后需等到賬期屆滿方可收回貨款，普通的保單融資方式可以使企業在出運后及時收回貨款，緩解資金壓力。值得一提的是，若為出口業務，銀行通常采用美元貸款，利率比人民幣貸款低，可為中小企業節省融資成本。
(2)應收賬款池融資。由于保單下融資采用一票對應一票的押匯方式，手續較為復雜。若企業發貨與收款頻繁，且單筆業務金額較小，銀行與企業需不斷進行放貸和還貸的操作，對于此種情況，部分銀行已嘗試“應收賬款池”的融資方式，將企業某時期內的業務納入“應收賬款池”中處理，根據池中穩定的應收賬款余額給予融資，在業務進行過程中，不斷有新的應收賬款產生，不斷有貨款收回，銀行即視為不斷有新的貸款發生。同時貸款不斷結清，此方式操作簡便，企業能獲得穩定的融資支持。
(3)出運前融資。一般信用保險的保險責任從出運開始，對保險責任期內的損失給予賠付，銀行也是在保險責任期內提供融資。但隨著企業經營的不斷發展，許多企業在備貨階段更需要資金，尤其是前期投入大、生產周期長的企業。中信保在短期出口險方面順應企業需求，在普通保單基礎上附加了出運前風險保障，將保險責任的起點提前到合同生效，銀行也針對出運前保險提供融資服務，解決企業備貨和生產期的資金需求。
4、信用保險融資案例
在貨幣政策緊縮的大背景下，中信保與多家銀行合作。打造中小企業融資平臺。在多個地區收到良好的效果。下面以寧波地區某衛浴企業為例，該企業2009年出口約為300萬美元，2010年底接到來自美國某經銷商的大訂單，月采購量不低于25萬美元，付款方式為賒銷90天。面對這樣的訂單需求。企業又喜又憂，這樣規模的訂單，企業以往很難接到。但首次交易對該經銷商的資質和信用不太了解，而且長達90天的賬期會給企業的資金周轉造成較大壓力。為此企業向銀行尋求幫助，銀行認為該業務項下缺乏交易記錄。且賒銷的期限長風險高，申請企業的資質偏弱，還貸風險高。企業與銀行多次溝通得知投保信用保險能促成銀行放貸，隨后企業向中信保咨詢，中信保通過對美國經銷商進行評估和分析，發現該經銷商銷售額增長較快。與其他供貨商歷史交易記錄良好，業務的風險可控。給予了該經銷商信用限額，并向企業出具了中小企業保單，當地政府依據扶持政策給予企業50％的保費補貼，隨后企業、銀行和中信保簽署《賠款轉讓協議》，約定在發生損失的情況下，中信保將賠款權益轉讓給銀行，即賠款直接支付給銀行，覆蓋了銀行的信貸風險。不久銀行向企業發放貸款，企業成功獲得海外訂單。通過投保信用保險。企業的交易風險不僅得到了很好的保障，還解決了生產和原材料采購中的資金難題，競爭力明顯增強。
二、信用保險支持中小企業融資新進展
中信保積極支持中小企業融資，當金融危機襲來，中信保針對企業面臨的經營困難。及時開發了中小企業保單。不僅降低了中小企業的投保門檻，還為中小企業搭建了便捷的融資平臺。年出口額在500萬美元以下的中小企業都可投保，而且中信保簡化相關的操作流程。向中小企業提供高效快捷的服務。自2009年9月出具第一張中小企業保單到2011年12月31日，中信保累計出具中小企業保單達1500張，支持1479家中小企業，累計保險金額達35.77億美元。越來越多的中小企業了解并投保了信用保險。山東、浙江和江蘇是保單最多的3個省份，其中山東累計支持中小企業380家，江蘇和浙江均累計支持中小企業約200家。另外，寧波、大連、上海等地政府紛紛出臺支持政策，推動中小企業保單融資，如上海市政府出
臺了《關于進一步推進本市中小企業信用保險保單融資工作的若干意見》，運用保費補貼、出口風險保障基金等手段支持中小企業通過信用保險保單獲得融資，中信保目前與國內外139家銀行開展合作，2010年中信保短期出口信用保險保單項下為企業提供融資額約為175，3億美元，較2009年增長近一倍，國內信用保險項下提供融資額為73.5億元人民幣，在信用保險項下支持企業融資金額最大的銀行是中國銀行。
三、信用保險支持中小企業融資展望
在國際上。許多發達國家也是運用信用保險來緩解中小企業融資難的問題，并有了較為成熟的操作模式。如日本專門制定了《小企業信用保險法》，從法律上規范了中小企業利用信用保險融資的操作方式。對于我國而言，信用保險真正幫助中小企業獲得融資的歷史還相對較短，相關法律法規的制定可借此機會進一步完善。需要支持的中小企業數量龐大，中小企業、中信保、銀行和政府共同參與合作的融資平臺還有很大的改進空間，對于中信保和銀行來說，此項業務是未來重要的增長點。
1、中小企業需求空間巨大
從目前的情況看，中信保在出口信用保險方面發展迅猛，隨著承保規模的不斷攀升和中小企業保單的推出，獲得支持的中小企業數量和覆蓋面在迅速擴大，但與全國在工商注冊登記的約1000萬家中小企業相比，已支持的近1500家占總數量的比例還不及萬分之一。在國內貿易信用保險方面，除中信保2007年正式開展國內貿易信用保險外，還有多家國內和國外的保險公司也相繼參與經營，如中國人保、中國平安、德國安聯和美國美亞等。雖然經營機構較多，但業務規模都不大。總的來看，中小企業通過利用信用保險獲得融資支持的需求空間非常大。
近年來，初步形成了以財務管理、績效考核、業務規范等為主要內容的財政金融支持中小企業發展政策體系。
1.不良貸款重組和減免政策優惠
財金[2009]13號：《關于中小企業涉農不良貸款重組和減免有關問題的通知》，對于中小企業貸款借款人在確保重組和減免后能如期償還剩余債務的條件下，允許金融機構對債務進行展期或延期、減免表外利息后，進一步減免本金和表內利息。
2.放寬中小企業呆賬核銷條件
財金[2009]12號：《財政部關于中小企業和涉農貸款呆賬核銷有關問題的通知》，放寬金融機構對中小企業貸款的呆賬核銷條件。
3.完善金融支持中小企業發展績效考核體系
財金[2011]50號：《金融企業績效評價辦法》中，修訂保留了中小企業貸款加分政策，鼓勵金融機構支持中小企業發展。
二、商業銀行服務中小企業發展現狀分析
據銀監會統計，截至2014年末，全國中小企業貸款余額達20.7萬億元，同比增長17.5%。包括工、農、中、建、交5大國有商業銀行和民生銀行、華夏銀行、招商銀行等12家銀行成立了中小企業專營機構。以下列舉規模占比最大的三家銀行――工商銀行、建設銀行、農業銀行中小企業特色服務進行對比分析。共性的是幾家商業銀行從架構上均設立中小企業專營機構，獨立的信貸評級授信制度，近幾年中小企業貸款的年均增幅遠高于同期貸款的平均增速。不同的是產品創新的豐富程度不同。
（一）工商銀行
在產品的創新方面，已經由最初的短期周轉貸款這一單一品種逐漸發展到了目前包括循環貸款、經營物業貸款、貿易融資、中期周轉貸款等比較豐富的融資產品體系。
（1）網絡循環貸款
2010年工行創新推出了“網絡循環貸款”業務，此后，小企業便可利用網上渠道進行提款、還款或是貸款申請，這在很大程度上迎合了小企業發展在資金需求上的“短、急、頻”的特色。
（2）國內貿易融資業務
針對小企業融資抵（質）押物少、無擔保人等融資“擔保難”問題，依托小企業物流、現金流、應收賬款等有效資產及真實貿易背景推出了國內貿易融資業務，同時也積極創新運用企業聯保、組合擔保等形式，著力突破擔保難瓶頸。
（二）建設銀行
（1）速貸通
中國建設銀行“速貸通”業務被評為“最佳中小企業融資方案”。對申請融資的企業的客戶評價和額度授信不作強制性要求，流程簡化，抵質押物履蓋面廣。
（2）成長之路
“成長之路”能夠為發展潛力較大、信用良好的中小企業提供較為長期、快速、持續的資金信用支持。
（三）農業銀行
（1）建立產品研發管理模式
目前在統一的“金益農”品牌下已匯集300多個縣域金融產品，這當中已經超過了20個縣域中小企業專屬產品，已經構建了一個以總行進行產品主體的研發、經營行進行區域性特色產品研發為補充，統分結合的縣域中小企業產品研發體系。
（2）創新融資擔保方式
陸續探索出諸如農副產品抵押、林權抵押、海域使用權抵押、動物資產抵押等新的擔保方式。
綜上所述，目前商業銀行為中小企業的特色服務主要體現在中小企業專營團隊及人員、單獨的授信審批甚至運營模式、拓寬擔保方式、流程建設及資源傾斜這幾個方面。
三、商業銀行支持中小企業問題思考
中小企業“融資難”問題的根源在于中小企業能夠用以抵押的固定資產數量較少，普遍欠缺不動產抵押資源，而在傳統的商業銀行經營模式下，普遍認為中小企業信貸風險過大、收益低從而使其較難獲得銀行貸款。
筆者認為加強商業銀行對中小企業的服務應同時關注宏觀和微觀兩個方面。
（一）宏觀方面
創建良好的外部環境，包括信用評級系統、財稅政策、監管體系等吸引金融機構對中小企業進行投資。
1.建立相關中小企業的信用數據庫，搭建綜合性的網絡信息平臺，使中小企業信用信息能為銀行所共享，完善誠信激勵機制。
2.為金融機構中小企業進行必要的稅收優惠，制定相應措施為專營中小企業服務的金融機構進行稅收減免等優惠，對營業稅和附加稅進行相應調整，在一定程度上降低中小企業的再貸款利率。
3.建立健全金融監管體系，包括行業自律組織，發揮地方政府對當地金融機構的監督作用，對違反規定的金融機構予以公示并處罰。
（二）微觀方面
積極推進戰略轉型，切實以市場和客戶為中心，以產品創新為出發點，提升服務中小企業的全方位的整體能力。
1.突出中小企業專營機構
從組織架構提高中小企業專營機構的待遇，配備專職化的隊伍。
2.實行單獨運行機制
對中小企業應實行單獨的經營機制，包括單獨的客戶準入條件、單獨的審批授權、單獨的信貸資源、人力資源、財務資源配置、單獨的業績考核評價、單獨的機構人員績效考核和單獨的風險管理。
3.加強產品的創新
發展進出口貿易融資業務是目前各家商業銀行面臨的主要任務之一，伴著世界經濟全球化的加速推進，社會各個方面的世界化趨勢逐步加重，況且我國擁有著大量的外匯儲備，境外投資也是推動我國經濟發展的重要支柱。作為提供資金的國有銀行來說，如果不能提供一攬子的進出口貿易融資綜合解決方案，就會影響到社會的經濟發展，影響到社會的穩定，也不能在市場競爭環境中立于有利的低位。
一、完善各項管理制度，實施全過程的風險監管
銀行首先要認清形勢，轉變經營觀念，順應時代要求，增強發展國際貿易融資業務意識，并在此基礎上調整經營策略和工作思路，積極搜索市場信息，密切關注國際貿易市場動態，了解商品行情變化，提高對國際貿易市場的洞察力，以增強對國際貿易融資業務風險的識別和控制能力。
第二，要建立以政府為主導，國有商業銀行積極參與的國際貿易融資風險防范體系。要加強協調合作，密切跟蹤國際形勢發展，收集各種風險信息，建立風險識別信息庫和行業風險機制，及時公布不良買家信息，讓銀行和企業能夠采取得力措施防范收匯風險，為外貿的平衡增長提供保證。二是調整銀行內部機構設置，適應國際貿易融資業務運作模式，有效防控國際貿易融資風險。要將貿易融資業務，納入國有商業銀行信貸管理，通過建立和完善審貸分離制度，將信貸風險和國際結算風險由信貸部、貸款審查委員會和國際業務部負責，達到在統一綜合授信管理體系下的審貸分離，前后臺部門各司其職，防范和控制國際貿易融資風險的目的。
第三，貸前調查工作要做好，建立貿易融資貸款審批制度，對貿易融資用途和額度進行控制，防止企業利用貿易融資來套取銀行資金，或者挪作他用，對企業的上下游單位進行了解，了解企業是否有不良記錄，己經是否存在或有負債過高的情況。對信用證開證人、受益人進行了解，防止出現逾期情況。另外對貸后走訪要進行相應的注意，不能流于形式，要深入了解企業，保證銀行的信貸資產的安全。
第四，要加強國際業務隊伍的素質建設，目前我行每年新招的大學生、研究生大都現在從事著或者曾經從事著國際業務，利用大學生英語能力較強的優勢，培養他們的綜合業務素質，為以后的發展做好人才儲備。最后，企業要充分利用政策性出口信用保險和其他規避風險等途徑，充分的規避風險。要利用國家出口信貸政策，通過合理確定結算方式、投保出口信用保險，獲得類似與信用證的風險保障和融資便利，實現降低經營費用、提高市場競爭力和收益水平的目標。
二、積極開拓中小企業
促進我國中小企業國際貿易融資需要政府、銀行和企業三方的共同努力：對政府而言，一是要建立中小企業投融資信息系統。政府應創造條件，搭建銀企雙方交流的平臺，促進銀企合作；政府支持手段，綜合運用信貸、如政府補貼、優惠政策等；逐步完善促進中小企業融資的多樣化盡快完善中小企業貿易融資支持體系，保險等多種手段促進中小企業擴大出口和提高國際競爭力；指導和幫助中小企業發展外貿業務。二是要建立完善中小企業信用擔保體系。一是建立科學完善的中小企業信用評價體系，提高中小企業的信用等級。二是建設中小企業信用管理系統，為企業利用信用產品進行融資和交易提供便利。三是要建立中小企業的擔保市場體系，除了建立政府擔保機構外，支持建立民營商業擔保機構、企業間的互助擔保機構和再擔保機構；四是要建立中小企業信用擔保專項資金和風險補償機制，并建立中央和地方政府的分級擔保制度。對銀行來說，要采取以下步驟來支持中小企業的發展：
（一）構建多元化的金融支持體系經過10幾年的金融體系改革，我國初步建立起以國有商業銀行為核心的現代金融體系。統計數據表明，小微企業貸款仍以依賴國有商業銀行、股份制商業銀行為主，占比60%多，城市商業銀行等中小金融機構占比不到40%，且貸款形式單一。依托大銀行解決小微企業貸款意味著較高的融資費用與成本，因而要構建一個與市場結構相應的金融市場結構體系，特別是建立和發展若干中小金融機構。當前，第一要繼續發揮大銀行支持小微企業發展的基礎作用，一是通過供應鏈金融工具為大企業的上下游小微企業提供配套服務；二是探討設立專營機構構建從總分行專營部門，到特色支行，最終到營業網點的多層次的小微企業專營體系，充分發揮專營機構的引擎作用；三是探索將大銀行的縣域支行改造成全額的貸款子公司，重點支持縣域小微企業發展。第二要構建專門服務小微企業的中小金融機構，較為可能的途徑是將城市商業銀行、城鄉信用合作銀行等區域性銀行改建成專門的小微企業銀行，支持其“深耕細作”，不搞“小而全”，打造服務小微企業的優勢和特色。第三要切實打破壟斷，放寬準入，鼓勵、引導和規范民間資本進入金融服務領域，參與銀行、證券、保險等金融機構改制和增資擴股。最近國務院設定溫州市金融綜合改革實驗區，就是鼓勵和引導民間資本進入金融服務領域，改善小微企業金融服務、拓展融資渠道的有益嘗試。
（二）提供綜合化的金融服務研究表明，我國企業債務融資比率在企業成長過程中呈倒U形，符合金融成長周期理論。但目前我國商業銀行信貸機制難以滿足小微企業不同生命周期內不同層次的金融需求，需要進一步提高綜合服務化水平。一是要積極對照國家產業政策，加快業務創新，推出為小微企業量身定制的金融服務，運用金融產品支持小微企業轉變粗放增長方式，加快產業結構調整步伐；借鑒國際貿易融資經驗，改進小微企業國內貿易融資手段，創新小微企業流貸還款方式，實行定向傾斜和寬松的還款政策，緩解小微企業資金周轉壓力；要重點關注小微企業初創時期融資難題，通過設立風投基金等方式，前移扶持關口。二是建立健全小微企業信用體系，推進其基本信息和信用制度建設，全面收集錄入小微企業各種信息，建立信用征集與評價體系，降低銀企信息不對稱程度，促進銀企關系向長期穩定方向發展。
作者：崔瑩瑩 單位：陜西國際商貿學院
摘 要 隨著美國金融危機的蔓延，國內外宏觀經濟形勢發生了巨大變化。雖然金融危機的影響正在逐漸減弱，但經濟復蘇進程十分曲折。當前形勢下，商業銀行必須加強對信貸風險的管理，保證信貸資產業務的健康發展。本文就我國商業銀行在信貸風險管理方面存在的問題，結合風險分類，提出相應的對策。
關鍵詞 商業銀行 信貸風險管理 問題 對策
商業銀行能否有效的控制信貸風險，不僅決定銀行的競爭力和經營業績，還關系到社會經濟健康快速的發展。雖然近年來我國商業銀行在信貸風險管理方面取得了很大成效，但仍然存在信貸投放行業比較集中、信貸控制不健全等問題。美國的次級貸危機為中國商業銀行信貸制度建設敲響了警鐘，我國商業銀行應該加強信貸風險管理，更好地迎接市場挑戰。
一、我國商業銀行面臨的信貸風險種類
受經濟周期性波動和迅速膨脹的資產泡沫影響，我國經濟持續增長的基礎并不穩固，商業銀行要警惕信貸資產潛伏的風險。具體來講可分為以下八類。
1．地方融資平臺過度融資風險
目前全國地方政府積極搭建融資平臺，總負債規模急劇擴大，地方政府信用風險不斷積聚，可能存在階段性償債不足，對于多平臺融資總量失控、政府保障有效性缺乏等問題。
2．項目貸款借機擴張風險
由于信貸政策寬松，一些企業借助銀行貸款上馬一批項目，其中不乏重復建設、產能過剩或者高風險的項目。經營盲目的擴張會導致企業實際產能或者計劃產能超出市場承受范圍和企業自身管理能力，最終影響銀行貸款按期的回收。
3．房地產貸款行業波動風險
目前我國房地產市場呈現過熱局面，市場操作不規范，價格也偏離了實際價值。一方面房地產泡沫一旦破滅將極大的震動金融市場，另一方面為了抑制房地產泡沫，國家也陸續出臺調控措施，銀行業面臨巨大的經營風險。
4．個人貸款風險從分散走向集中
由于假按揭和以套取銀行貸款為目的現象增多，使得銀行業分散的零售風險轉化為同質的批發性風險。再加上一部分貸款流向資本市場和房地產市場，加大了貸款的違約風險。
5．中小企業貸款面臨治理不善風險
中小企業存在競爭力弱、公司治理機制不完善等問題，容易導致中小企業陷入財務困境，增加其貸款違約風險。一些中小企業將貸款資金轉移到高風險項目，如果銀行監管不力，將大大加劇銀行信貸風險。
6．貿易融資面臨虛構交易風險
國內貿易融資不存在通關環節，運輸、結算等貿易環境尚不配套，難以證實商品交易的真實性。企業如果利用國內貿易融資的環境缺陷來謀取融資，就會使銀行面臨較大風險。
7．貸款面臨流動性不足風險
一方面一些國有企業由于歷史原因長期占用銀行營運貸款，流動資金貸款固定化，還有一部分企業盲目擴張，對銀行貸款長期依賴。另一方面我國經濟結構調整凸顯存量貸款風險。此外，企業間關聯性的加強，導致了原來分散的風險得以集聚和蔓延。
8．擔保方式變異風險
銀行擔保最為普遍的圈內擔保，一戶違約，可能引發連鎖風險。流體質押由于不易監管容易出現質品流失和減值，第三方抵押可能導致資金套取和挪用，增大企業違約風險。
二、加強我國商業銀行信貸風險管理的對策
為了確保我國商業銀行信貸資產安全，銀行業持續健康的發展，針對上述風險，商業銀行可采取以下對策：
1．完善信貸風險內部控制制度
商業銀行要實現粗放管理向規范集約化管理的轉變，需要借鑒國內外現代化的風險管理經驗加強自身內部控制制度建設，除了縱向總對分行的專業管理外，還要進一步強調橫向部門之間的分工合作，用現代化的風險管理技術，篩選和監管客戶，降低信貸風險，實現自身目標。
2．優化信貸結構，降低信貸的集中程度
商業銀行一方面應根據自身對國家產業政策的調整和對經濟政策走向的研究，優化信貸結構，不僅僅將貸款投向國有大中型企業，也要關注發展潛力大、增長速度快的行業產業和企業，降低信貸集中度。另一方面，商業銀行也要合理搭配長期貸款和短期貸款，從貸款的時間結構降低信貸風險。
3．科學的量化風險
商業銀行要有效的防范信貸風險必須改進現行的信貸風險量化方式，建立科學的信貸風險計量模型，準確判斷客戶貸款目的、生產經營狀況等。根據企業是否有足夠的經濟實力還款，確定是否給與貸款，使貸前決策更科學。
4．細化貸款風險加強貸后管理
商業銀行運用貸款五級分類法，實行貸后資產動態管理。一方面可以真實、全面、動態地反映信貸資產質量，揭示出貸款的實際價值和風險程度，另一方面可以更加準確地把握信貸資產結構，計提足額的呆帳準備金，及時有效地防范潛在的信貸風險，并逐步提高銀行內部的信貸管理質量。
5．加強銀行征信體系建設
商業銀行一方面要加強與其它商業銀政府相關機構的合作，建立起信用信息協調機制，完善信用信息數據庫建設，另一方面要通過多種客戶的財務報表，以及合同、償債情況等非財務信息，建立客戶信用檔案，進一步提高征信系統的使用效率，切實防范信貸風險。
6．采取有效的劣質客戶退出機制
商業銀行要對信貸客戶實施實時監控，考察客戶的生產經營和現金流等狀況，一旦發生問題，應果斷采取劣質客戶退出機制，加大對不良貸款的清收力度，快速對不良資產進行處理，努力化解不良貸款。
7．建立科學的信貸風險預警機制
商業銀行必須建立健全信貸風險預警機制，改變傳統管理模式下風險反應滯后的狀況，加強信貸風險搜索的系統性和準確性，提高信貸風險分析的技術含量，以信息技術為基礎，包括預警信息系統、預警指標系統、預警判斷準則系統、預測系統、預警對策系統和信息反饋系統。
三、結語
完善我國商業銀行的信貸風險管理，有助于商業銀行在實際工作中以企業長期發展戰略目標和風險管理目標為導向，有助于提高銀行的風險管理、風險控制能力，有助于銀行健康穩定的發展。
參考文獻：
[1]衛季悅.中國商業銀行信貸風險存在的問題及對策研究.經濟研究導刊.2010(13).
關鍵詞：貿易融資 商業銀行 政策性銀行 擔保公司
中國經濟的發展可謂是有目共睹，近年來一直保持著約10%的年增長率。在這樣的經濟繁榮發展的大前提下，中國對外貿易作出的貢獻是不容忽視的，根據國家統計局2011年的最新統計數據，2011年全年進出口總額將達3.6萬億美元，增長20%以上。然而，在中國對外貿易這個行業中，中小企業占據了半邊江山，對于貿易融資這個讓中小企業關注的話題，作者展開了調查。
貿易融資，是指在商品交易中，銀行或者一些融資租賃公司和擔保公司運用結構性短期融資工具，基于商品交易(如原油、金屬、谷物等)中的存貨、預付款、應收賬款等資產的融資。
現中國可以提供貿易融資的機構有：
1.銀行系統
商業銀行（國有四大商業銀行、外資銀行、股份制銀行、城市商業銀行）政策性銀行（國家開發銀行、中國進出口銀行、農業發展銀行）
對于銀行來說，貿易融資是其國際市場的主要業務，特別是對于國有商業銀行來說，國家為了促進出口業務，會對國有商業銀行的貿易融資業務上給予一些政策的幫助，這對于國有商業銀行開展國際貿易融資等業務無疑是一個非常好的消息。而像其他的商業銀行，政策性銀行，它們也積極推出新產品，開拓新市場，用更加優質的服務和便捷的申請過程來吸引客戶。
國有商業銀行:中國銀行，中國建設銀行，中國工商銀行，中國農業銀行四家銀行都分別開展了貿易融資服務，推出了貿易融資類產品，但是對比四家的服務，在同種貿易融資服務中還是各有各的特色。
首先作為國家外匯外貿專業銀行的中國銀行對于國際業務的開展肯定是十分重視，尤其是貿易金融服務一直是中國銀行的核心和優勢業務，其開展的貿易融資產品多達22種，是所有四家國有商業銀行中貿易融資業務產品種類最豐富，適合于不同類型,需要融資的進出口公司。中國銀行通過不斷的創新新的貿易融資產品和積極通過差異化的創新產品組合滿足客戶的特定需求，連續兩年贏得香港金融類雜志《財資》的“中國最佳貿易融資銀行”和“最佳結構化貿易解決方案”兩個獎項。以貿易融資、國際結算為核心的國際業務是建設銀行的戰略性發展目標，建設銀行在2006年率先成立了單證中心，改進了現有流程，集中管理后臺業務。在產品開發方面，建設銀行非常重視新產品研發，開發出了如海外代付、海外融資保、出口單保理等許多產品，這給建設銀行貿易融資發展帶來了很大機遇。從2006年開始，建設銀行開始客戶轉型，把中小企業列為重點服務客戶，開設 “速貸通”和“成長之路”兩項專門為中小企業設立的創新業務，為中小企業貿易融資加快了速度，簡化了審批流程。作為全球儲戶存款量最大，全球市值最大和效益最大的中國工商銀行，國際市場和國內市場的業務繁多，但是在貿易融資業務上的產品不多，在該業務上還有很大的市場空間。工商銀行結合自身的優勢，推出了工行財智國際業務，工行財智國際是一個集結算、融資、理財為一體，內嵌本外幣業務于一身的產品服務及組合應用。在滿足客戶國際結算、貿易融資需求的基礎上，進一步提供規避匯率風險、節約財務成本的增值服務。中國農業銀行面向三農，服務城鄉的服務理念，充分照顧城鄉和農村中小型企業的需求。農行又積極推出了全新貿易融資服務品牌——“融匯通”， 融匯通”是一套全方位、結構性、整體化的貿易融資綜合解決方案，包含了“出口融匯通”、“進口融匯通”和“收付通”三大系列。樹立了農行統一的貿易融資品牌形象，不僅整合創新了現有產品，同時也對內部操作流程進行了優化、再造，客戶辦理貿易融資業務更加快捷、方便。
國際貿易融資領域的競爭愈演愈烈，中國‘世界制造中心’地位的日益穩固以及民營企業、在華外資企業的快速增長，都將提供更為豐厚的金融資源。從銀行業自身來看，在資本約束背景下拓展業務、創造利潤，國際貿易融資不失為一個理想的選擇。所以不僅僅中資銀行會在貿易融資業務上下足功夫，外資銀行更是能準確的瞄準市場機遇，競相發展貿易融資業務，與中資銀行在這方面業務上相互競爭。對于外資銀行來說，因為它們在世界各國都會下設分行，對國際形勢把握比較精確，開展貿易融資服務也相對較早，積累了很多經驗，在產品方面，因為有很多跨國進出口公司的成功案例，外資銀行的產品一般是比較安全，評價較高的優質產品。像花旗銀行和渣打銀行都有著幾種優質產品并且通過額外的服務對風險進行控制。在操作技術上都相對成熟，服務人員經驗較豐富，都是外資銀行在貿易融資服務上比較出色的要點。但是相比之下中資銀行具有規模優勢，對國內政策更熟悉，即使那些規模較小的股份制商業銀行的網點也比外資銀行多得多，能充分滿足國內不同城市大，中小型企業的貿易融資需求。
股份制商業銀行的處境一直不樂觀，在國內市場上要與國有四家大型商業銀行過招，在國際上于技術成熟，管理有方的外資銀行有著激烈的競爭，所以他們在更加注重服務質量，推出組合產品和適用于不同企業的解決方案，像股份制商業銀行的代表，中國招商銀行和中國光大銀行，在推出各種貿易融資產品的同時，針對不同類型的企業分別制定不同的解決方案，像對與中小型企業，船舶出口業務類公司和大型企業采用不同的解決辦法，使各種類型的企業在根據企業情況的同時較少風險和財務成本。招商銀行還特別推出融資直通車，適用于兩地母子公司或關聯公司從事商貿活動需取得跨境融資的企業客戶，目標明確，對上述公司很有吸引力。
對于城市商業銀行來說，因為它們的發展情況多取決于銀行所在地區的發展情況，所以各個銀行發展情況良莠不齊，又因為沒有明確的業務定位和特定的客戶群體，對國際市場的把握不夠，所以在貿易融資業務上表現出的是產品的單一，針對的一般大都是大型企業集團。但是近年來，隨著銀行業，城市的發展還有國家對進出口業務的政策扶持，各城市商業銀行也逐漸重視貿易融資業務的發展，積極推出各種貿易融資的產品組合。
政策性銀行在特定的領域業務涉及廣泛，但對于國際業務除國家進出口銀行外涉及不多，但隨著近年來中國經濟平穩持續良好地發展，政策性銀行也開始對貿易融資等國際業務重視起來，但因起步較晚，產品單一，不全面，對于各種不同類型的企業沒有完善的解決方案，貿易融資也沒有被單獨地管理，而是和國際結算一起管理。
2.融資租賃公司
隨著經濟的發展，國內20世紀80年代初引進這種業務方式后，二十多年來也得到迅速發展，但比起發達國家來，租賃的優勢還遠未發揮出來，市場潛力很大。相比銀行系統來講，國內的融資租賃公司經營理念落后，只注重與融資租賃的金融功能，而忽視或否認融資租賃的其他功能，因此造成業務品種基本上還屬于單一融資租賃。另外經營范圍扶小，業務形式單一，沒有建立規范的內部管理和風險控制體系等原因也造成了國內的融資租賃公司不能很好的為進出口公司提供貿易融資服務。
3.擔保公司
擔保公司可以為需要貿易融資的企業提供貿易融資擔保，貿易融資擔保又分為出口貿易融資擔保和進口貿易融資擔保。如果出口商想尋求貿易融資服務，可先在投保保險公司的短期出口信用保險之前或之后向銀行申請出口信保融資授信額度。然后銀行經過審核確定出口商信保融資授信額度。出口商、擔保公司、當地保險公司三方簽署《賠款轉讓協議》，確定各方權益。出口商根據保險公司有關規定進行出口申報等工作，取得保險公司承保情況通知書后擔保公司與銀行簽定擔保合同，銀行審核后為出口商融資放款。最后進口商付款，銀行扣除融資后余款轉入出口商賬戶。而進口貿易融資擔保流程各個銀行的操作是不相同的，，進口押匯業務中有的銀行采用信托收據的方式，甚至個別銀行直接稱進口押匯為信托收據貸款，有的銀行并沒有采用信托收據的形式，而是采用的《進口押匯總質押書》的形式。在采用信托收據形式的銀行中，大部分都要求另外提供擔保。擔保公司介入可以引入第三方監管，也可引入國內貿易信用保險等作為反擔保。
關鍵詞:融資方式 存在問題
1中國中小企業國際貿易融資現狀分析
國際貿易融資是指圍繞國際貿易結算的各個環節所發生的資金和信用的融通活動。金融危機的沖擊下，全球貿易融資額大幅下降，世界貿易組織統計，2009年全球貿易融資缺口為1000億美元，而世界銀行則認為缺口可能高達3000億美元。貿易融資的缺乏導致國際貿易大幅滑坡，阻礙全球經濟復蘇。我國也不例外。正是國際貿易融資的下降，極大地阻礙了我國的出口復蘇。當前國際貿易融資的來源和形式都發生了變化。
1.1企業出口方面近年以來，中國中小企業發展迅猛，其對國民經濟的貢獻率不斷提高。 2006年我國中小企業已達4200萬戶(包括個體工商戶)，約占全國企業總數的99.8 % 。
中小企業已成為中國外貿領域一支重要的力量。但由于中小企業起步晚，自有資金積累少，資金短缺已成為制約中小企業進一步發展的瓶頸，中國中小企業在貿易融資過程中存在諸多困難。
中國目前為中小企業擔保的機構在中小城市很少，到2007年底，中國中小企業出口融資信用擔保機構只有3729個，擔保總額為5049億元、受保企業為21.65萬戶。雖然中小企業出口信用擔保機構有了很大發展，但是大多數分布在大中城市，中小城市很少。
1.2銀行方面銀行對大中型企業和中小型企業的出口融資政策有所不同。從四大國有商業銀行貸款來看，與大中型企業相比，中小型企業出口融資貸款利率高很多。另外，銀行給中小企業的進出口貸款一般采取抵押和擔保的方式，不僅手續繁雜，而且還要支付諸如擔保費、抵押資產評估費等相關費用，這無疑增加了中小企業國際貿易融資的難度和融資成本。與此同時，由于銀行貸款手續繁瑣及審批時間過長，迫使許多為求生存的中小企業選擇民間融資渠道，而民間融資的高利貸性質幾乎是眾人皆知的。
銀行對于中小企業的風險狀況缺乏有效的識別手段。中小型企業普遍存在著規模小、經營穩定性差、報表不真實等問題，這種狀況使得銀行傳統的企業財務技術分析對授信決策的指導意義大打折扣，使得銀行在中小企業進出口貸款方面選擇的策略是簡單地退出市場。這也從一方面顯示出中國的金融市場發展失衡、資本市場發展滯后使得整個融資結構的調整難以順利推進。
2中國中小企業國際貿易融資的主要問題
原材料和勞動成本的提高，對中小企業生存構成了威脅。而政府的經濟刺激計劃也甚少惠及中小企業。
中小企業生存困難，大量倒閉或停產。中國社科院關于“中小企業在金融危機復蘇中的作用”的調研報告顯示，有40%的中小企業已經在此次金融危機中倒閉，另有40%的企業目前正在生死線上徘徊。因此總結目前中國國際貿易融資問題有如下幾個方面
2.1貿易融資方式過于單一，對象過于集中當今的國際貿易規模、方式都向更高、更復雜的方向發展，雖然現在國際上所使用的的貿易融資方式日益加多，也有越來越多企業開始嘗逐步創新，開拓新的貿易融資方式，但是在實際的應用中，基本上仍然是以傳統的融資方式為主，即以信用證結算與融資相結合的方式，品種少，且功能單一。
銀行方面，目前各家銀行辦理的業務主要以基本形式為主。而比較復雜的，如保理和福費廷則相對比較少，甚至在有些地區尚未開展。
2.2中小企業資金不足中小企業生存難，除了內部管理存在問題、缺乏人才、技術水平不高外，資金不足和融資困難是中國中小企業面臨的最大問題，絕大部分中小企業存在資金缺口。資金短缺直接影響企業運轉狀況。資金短缺往往極大地限制中小企業擴大生產規模、技術和設備升級、新產品的研制和開發、拓展新市場和增加新經營項目。
轉貼于
3中國中小企業貿易融資問題的原因分析
3.1現代信息技術的制約以先進的技術手段做支撐，國際貿易融資業務所涉及的風險管理就會顯得更高效，便可以將銀行相關的部門和分支行高效率、有機地聯系起來。然而目前我國的銀行業只能說基本完成了金融電子化建設的階段，金融信息化在有些銀行只是剛剛起步，從而缺少網絡資源的共享，缺乏統一協調的管理，以致無法達到監控風險、相互制約的目的，這樣就難以達到控制風險的目的。
3.2企業規模及內部因素制約在中國經營進出口的中小型企企業數量眾多，但總體效益不佳。一些虧損企業管理混亂，資信欠佳，常因資金短缺而利用押匯、打包貸款等信用證融資手段套取銀行資金。銀行短期融資實際上往往被長期占用，嚴重影響銀行經營資產的流動性和安全性。同時在貿易經營過程中存在投機性經營，例如在某一時期，某種商品的國內外差價較大時，國內貿易商爭相進口此類商品。如新聞紙、紙漿、化纖、鋼材、食糖、成品油等，而一且這些商品的國內市場價格下滑，貨款無法回收，就會給銀行資金帶來風險。
3.3銀行和政府政策對貿易融資的制約進出口雙方銀行對促進貿易的完成起著關鍵作用，國外銀行都是按商業化經營原則來經營的，如經營不善，隨時有倒閉的可能。而中小企業在選擇銀行時，由于沒有足夠的能力對國外的行進行全面調查，缺乏和行長期合作的經驗，同時對有些發展中國家的對外貿易、金融慣例、外貿管理政策了解不夠，在貿易結算時有可能遭到無理拒付等現象。中國的銀行普遍缺乏針對中小企業融資的適用金融產品、信貸評價體系和擔保體系。中國金融政策和融資體系都是以國有企業特別是國有大型企業為主要對象設計實施的，銀行的信貸評價體系中也缺乏適用于中小企業的評價模塊，而是參照大企業標準，過多地考慮企業的財務指標，導致眾多有融資需求的企業無法得到貸款。因此，要解決中國中小企業融資困難的問題，必須針對中小企業的特點，發展更加有效的融資模式。
關鍵詞：國際貿易；融資；風險防范
1.國際貿易融資的發展現狀
改革開放以來，我國的對外貿易業務迅速發展起來，從最初的沿海城市到近年來的內地城市，出口企業越來越多。一方面，由于大多數企業對貿易融資意識的缺乏使企業發展壯大受阻；另一方面，融資機構對融資風險缺乏有效預測和控制，直接導致銀行大量不良資產的形成，或大量的貿易融資只是針對大型企業，對中小企業的融資條件苛刻，審批時間長，不但導致風險過于集中，而且在某種程度上限制了中小企業的發展。
眾所周知，融資就是指資金的融通，是銀行的一種信用行為。貿易融資是銀行以出口商或進口商信用為基礎，為其提供與進出口貿易相關的資金融通或信用便利，可由融資銀行直接提供融資，也可以由銀行提供擔保，使客戶獲得融資。隨著國際貿易的快速發展，國內的進出口企業國際結算業務量也持續增長，從而對貿易融資需求也大幅增加。國際貿易融資是銀行以真實的貿易背景為基礎，在相應的國際結算業務模式上，為企業提供流動資金貸款或信用支持。目前，我國主要的國際貿易融資業務有打包貸款、進口開證、出口商票融資、進出口信保融資等。
國際貿易融資是在國際貿易進行的過程中，為國際貿易融資主體提供資金融通服務，這在當今國際貿易發展中是不可缺少的，起到了劑的作用。早在中世紀，國際貿易融資就已經存在，隨著時代的變遷和經濟的發展，國際貿易融資和國際結算都在不斷發生變化。國際貿易融資的應用范圍也在逐漸擴大，對金融經濟的影響日益加深，逐漸成為現代金融機構最為重要的金融服務之一。各國政府也紛紛將國際貿易融資作為調節外貿政策的有效措施，通過建立政策性的金融機構，引導商業性融資機構的發展，從而發揮貿易融資的作用，促進國民經濟的健康發展。國際貿易的發展促使金融資機構必須發展更加高效、安全、經濟的國際貿易結算手段，從而帶動國際貿易融資的創新和改革。國際貿易融資也逐漸從票據貼現、打包貸款等傳統的金融服務，逐步創新出共應鏈融資、應收賬款保理等一系列新的融資方式。
2.風險預防在國際貿易融資中的重要性
世界經濟的全球化和一體化發展，使得我國的外貿發展和銀行業競爭加劇，國際貿易融資因其獨特的優勢而成為銀行和企業發展的重點業務。國際貿易跨國業務的特點決定了其融資的風險要遠遠高于其它行業，因此在貿易融資的每一個環節都要貫徹風險控制和管理意識，做到“風險可控”，從而形成良好的風險管理文化。它可以使銀行或企業的管理者和員工對金融業的風險特征都有比較充分的認識，將風險管理融入國際貿易融資中，才能保證國際貿易融資的發展，只有風險可控才能使業務順利開展，這是風險預防的核心思想。風險管理文化有助于完善國際貿易融資的完善和發展，增強企業或銀行的風險意識，從而促進我國國際貿易融資的快速發展。
國際貿易融資業務的最大優勢就是低風險、高回報、資金占用少等，而這些優點也是其被銀行和進出口企業關注的主要原因。然而，國際金融危機對世界經濟的影響越來越大，國際貿易融資環境不斷惡化，對企業和銀行都產生了不利的影響。此外，由于銀行和企業在如何發展這項業務的問題上也存在一些缺失，沒有建立完善的風險預警機制，假如風險將至，銀行和企業就會顯得無能為力，束手無策，所以如何建立一套有效的措施來避免和控制國際貿易融資中銀行和企業拓展業務所帶來的風險，是目前中國融資機構的首要任務的。
3.國際貿易融資業務中存在的問題
3.1缺乏風險防范意識
風險防范意識的缺乏首先源于對國際貿易業務缺乏經驗和全面的了解，在實踐中，融資機構一般過多的關注企業本身的財務能力，忽略了貿易背景和上下游情況，對進出易過程業務知之甚少。在沒有深入了解貿易背景、客戶生產經營過程及相關客戶資信的情況下，降低了融資條件，這些都會導致風險的產生。
由于融資對象都集中在大型的外貿企業，導致風險相對集中，雖然這些企業實力雄厚，一旦發生利率、政策風險或匯率風險等，金融機構將面臨較大的風險。
3.2管理體系不完善
國際貿易融資業務所涉及的風險，有出口商信用風險、國家風險、匯率風險、銀行內部操作風險等。對這些風險占的防范和管理，需要先進的技術手段，能將銀行的相關部門和總支行之間高效、有機地聯系在一起。我國的信用業務起步晚，國人的信用意識淡薄，企業信用制度不夠完善。目前，中國監管部門認可的中資評級公司僅有5家，即便取得了評級報告，其可信性也大打折扣。在這方面，世界其它國家已經做得非常成熟，如澳洲的Veda、南非的Experian、美國的PayNet第三方征信機構，可直接了解客戶在銀行的評級和信用得分，評估其潛在的道德風險。
另一方面，我們的外匯業務處理模式比較單一，信息共享度差，從根本上無法實現網絡資源的共享和管理，缺乏統一管理，相互制約機制，無法達到資源共享、監控風險的目的。在實際業務中，此類問題屢見不鮮，貸后管理不夠深入，信貸人員只注重公司的財務實力和擔保情況，對交易雙方的貿易進程不太了解，在信貸資金撥付之后，對資金是否專款專用、按時歸還以及以什么形式返回都沒能很好的掌握。
3.3 缺乏高素質的從業人才
國際貿易融資較國內貿易融資，對業務人員的素質要求較高。我國的國際業務起步比較晚，發展還不夠完善，國際貿易融資的管理人才缺乏早已是眾所周知。員工的知識結構單一，相關從業人員往往只熟悉與一些國際結算、信貸管理相關的知識，缺乏財務和金融方面的知識，直接導致其無法從財務資料和企業經營信息言面來掌握和判斷客戶的資信狀況。
4.加強國際貿易融資業務風險防范的措施
4.1提高風險防范意識
國際貿易融資業務操作上的靈活性和適應廣泛性，是促進外向型企業進出口業務發展的決定性因素。很多企業大多是從國內銷售轉向出口導向型企業，缺乏外貿經驗，對貿易融資產品不熟悉，所以在為企業提供貿易融資時，還要認真分析可能存在的風險，加強對貿易背景的審核。與此同時，我們也應該看到，作為外貿領域的一支新生力量，中小企業具有強大的生命力和良好的發展前景，隨著企業經營經驗的積累和企業規模的擴大，企業發展的不確定性將會隨之降低，除了要嚴格審查融資主體的經營狀況和財務狀況，還要結合貿易業務背景來加強風險管理。
風險防范意識還在于要有轉移風險的意識，利用對客戶上下游交易對手的資信捆綁，跳出單個企業的傳統局限，站在產業供應鏈的角度控制風險。
4.2完善管理體系
為了完善信用評級制度，國內許多金融機構和廠商系的融資公司先后都在借簽國外的經驗，開發信用評級模型，KPMG、德勤等都走在前列。
除此之外，要求我們必須嚴格做好前期調查，找出融資主體是否有真實貿易背景和穩定的海外市場，產品是否具有競爭力等。要通過多種渠道調查企業的信用情況，如企業的客戶信譽。其次，要關注企業選擇的貿易結算方式，因為國際貿易融資業務是在對應的國際結算方式下（匯款、托收、信用證）進行融資的，而具有不同性質的結算方式，很大程度上影響著融資的風險。最后，還要加強貸后的管理，根據不同的貿易融資業務特、進出口商品價格和匯率波動等特點，采取靈活的評級制度。
4.3創新貿易融資方式，增加對貿易相關信用保險的支持
伴隨著銀行業競爭的加劇，傳統的貿易融資業務已無法滿足國際貿易的需求，我們應該積極借鑒國際上的貿易融資方式，開展貿易供應鏈擔保融資，保理、福費廷等業務。其次，除了銀行自有平臺融資以外，還可積極開展第三方擔保融資等。再次，由單一產品開發轉變為提品組合或整體解決方案，設計貿易融資產品組合，根據企業需求形成差異化的產品包服務方案，幫助客戶解決融資需求、獲得最佳效益。
為降低融資風險，融資主體可以投保出口信用保險。發達國家均有出口信貸機構，如英國的出口信貸擔保局（ECGD），加拿大出口開發公司（EDC），奧地利財政擔保公司（FGG）等，而中國對應的是中國出口信用保險公司。
4.4提高從業人員的素質
國際貿易融資需要具備國際結算業務相關知識的從業人員，能夠清晰辨別出國際貿易融資業務中存在的風險，掌握國際貿易知識，以了解國際市場的變化，同時要具備分析和識別能力，以便明確辨別出交易活動中存在的風險，使企業和銀行雙贏。
我國的國際貿易融資正面臨著激烈的競爭，提高貿易融資從業人員的素質，增強風險防范意識和能力是我們的當務之急。新形勢迫切需要盡快培養一批熟悉國際金融、國際貿易和其他相關專業知識的人才，不斷積累經驗，加強對國際貿易業務的學習，了解國內外商品市場的變化情況，增強對國際貿易的市場洞察力。
5. 結束語
國際貿易中的融資方式分出口商融資和進口商融資，它在外貿企業的業務中運用日益廣泛，貿易融資存在其優點，同時也面臨著很多潛在的商業風險。風險無法杜絕，但是可以盡量避免，并不是大企業融資風險才小，只要規范管理體系，提高從業人員的素質，適應市場需求創新融資產品，才能將風險降到最低，為我國的國際貿易融資發展帶來新希望。
參考文獻
[1]焦利，《信用證融資風險的原因和防范措施》 [J]，《上海政法管理干部學院學報》，2000.06
[2]周瑋，徐鐵人，《進出口貿易融資與外匯風險防范》[M]，中國人民大學出版社，2001.
1．風險預防在國際貿易融資中的重要性
世界經濟的全球化和一體化發展，使得我國的外貿發展和銀行業競爭加劇，國際貿易融資因其獨特的優勢而成為銀行和企業發展的重點業務。國際貿易跨國業務的特點決定了其融資的風險要遠遠高于其它行業，因此在貿易融資的每一個環節都要貫徹風險控制和管理意識，做到“風險可控”，從而形成良好的風險管理文化。它可以使銀行或企業的管理者和員工對金融業的風險特征都有比較充分的認識，將風險管理融入國際貿易融資中，才能保證國際貿易融資的發展，只有風險可控才能使業務順利開展，這是風險預防的核心思想。風險管理文化有助于完善國際貿易融資的完善和發展，增強企業或銀行的風險意識，從而促進我國國際貿易融資的快速發展。國際貿易融資業務的最大優勢就是低風險、高回報、資金占用少等，而這些優點也是其被銀行和進出口企業關注的主要原因。然而，國際金融危機對世界經濟的影響越來越大，國際貿易融資環境不斷惡化，對企業和銀行都產生了不利的影響。此外，由于銀行和企業在如何發展這項業務的問題上也存在一些缺失，沒有建立完善的風險預警機制，假如風險將至，銀行和企業就會顯得無能為力，束手無策，所以如何建立一套有效的措施來避免和控制國際貿易融資中銀行和企業拓展業務所帶來的風險，是目前中國融資機構的首要任務的。
2．國際貿易融資業務中存在的問題
2．1缺乏風險防范意識
風險防范意識的缺乏首先源于對國際貿易業務缺乏經驗和全面的了解，在實踐中，融資機構一般過多的關注企業本身的財務能力，忽略了貿易背景和上下游情況，對進出易過程業務知之甚少。在沒有深入了解貿易背景、客戶生產經營過程及相關客戶資信的情況下，降低了融資條件，這些都會導致風險的產生。由于融資對象都集中在大型的外貿企業，導致風險相對集中，雖然這些企業實力雄厚，一旦發生利率、政策風險或匯率風險等，金融機構將面臨較大的風險。
2．2管理體系不完善
國際貿易融資業務所涉及的風險，有出口商信用風險、國家風險、匯率風險、銀行內部操作風險等。對這些風險占的防范和管理，需要先進的技術手段，能將銀行的相關部門和總支行之間高效、有機地聯系在一起。我國的信用業務起步晚，國人的信用意識淡薄，企業信用制度不夠完善。目前，中國監管部門認可的中資評級公司僅有5家，即便取得了評級報告，其可信性也大打折扣。在這方面，世界其它國家已經做得非常成熟，如澳洲的Veda、南非的Experian、美國的PayNet第三方征信機構，可直接了解客戶在銀行的評級和信用得分，評估其潛在的道德風險。另一方面，我們的外匯業務處理模式比較單一，信息共享度差，從根本上無法實現網絡資源的共享和管理，缺乏統一管理，相互制約機制，無法達到資源共享、監控風險的目的。在實際業務中，此類問題屢見不鮮，貸后管理不夠深入，信貸人員只注重公司的財務實力和擔保情況，對交易雙方的貿易進程不太了解，在信貸資金撥付之后，對資金是否專款專用、按時歸還以及以什么形式返回都沒能很好的掌握。
2．3缺乏高素質的從業人才
國際貿易融資較國內貿易融資，對業務人員的素質要求較高。我國的國際業務起步比較晚，發展還不夠完善，國際貿易融資的管理人才缺乏早已是眾所周知。員工的知識結構單一，相關從業人員往往只熟悉與一些國際結算、信貸管理相關的知識，缺乏財務和金融方面的知識，直接導致其無法從財務資料和企業經營信息言面來掌握和判斷客戶的資信狀況。
3．加強國際貿易融資業務風險防范的措施
3．1提高風險防范意識
國際貿易融資業務操作上的靈活性和適應廣泛性，是促進外向型企業進出口業務發展的決定性因素。很多企業大多是從國內銷售轉向出口導向型企業，缺乏外貿經驗，對貿易融資產品不熟悉，所以在為企業提供貿易融資時，還要認真分析可能存在的風險，加強對貿易背景的審核。與此同時，我們也應該看到，作為外貿領域的一支新生力量，中小企業具有強大的生命力和良好的發展前景，隨著企業經營經驗的積累和企業規模的擴大，企業發展的不確定性將會隨之降低，除了要嚴格審查融資主體的經營狀況和財務狀況，還要結合貿易業務背景來加強風險管理。風險防范意識還在于要有轉移風險的意識，利用對客戶上下游交易對手的資信捆綁，跳出單個企業的傳統局限，站在產業供應鏈的角度控制風險。
3．2完善管理體系
為了完善信用評級制度，國內許多金融機構和廠商系的融資公司先后都在借簽國外的經驗，開發信用評級模型，KPMG、德勤等都走在前列。除此之外，要求我們必須嚴格做好前期調查，找出融資主體是否有真實貿易背景和穩定的海外市場，產品是否具有競爭力等。要通過多種渠道調查企業的信用情況，如企業的客戶信譽。其次，要關注企業選擇的貿易結算方式，因為國際貿易融資業務是在對應的國際結算方式下(匯款、托收、信用證)進行融資的，而具有不同性質的結算方式，很大程度上影響著融資的風險。最后，還要加強貸后的管理，根據不同的貿易融資業務特、進出口商品價格和匯率波動等特點，采取靈活的評級制度。
3．3創新貿易融資方式，增加對貿易相關信用保險的支持
伴隨著銀行業競爭的加劇，傳統的貿易融資業務已無法滿足國際貿易的需求，我們應該積極借鑒國際上的貿易融資方式，開展貿易供應鏈擔保融資，保理、福費廷等業務。其次，除了銀行自有平臺融資以外，還可積極開展第三方擔保融資等。再次，由單一產品開發轉變為提品組合或整體解決方案，設計貿易融資產品組合，根據企業需求形成差異化的產品包服務方案，幫助客戶解決融資需求、獲得最佳效益。為降低融資風險，融資主體可以投保出口信用保險。發達國家均有出口信貸機構，如英國的出口信貸擔保局(ECGD)，加拿大出口開發公司(EDC)，奧地利財政擔保公司(FGG)等，而中國對應的是中國出口信用保險公司。
3．4提高從業人員的素質
國際貿易融資需要具備國際結算業務相關知識的從業人員，能夠清晰辨別出國際貿易融資業務中存在的風險，掌握國際貿易知識，以了解國際市場的變化，同時要具備分析和識別能力，以便明確辨別出交易活動中存在的風險，使企業和銀行雙贏。我國的國際貿易融資正面臨著激烈的競爭，提高貿易融資從業人員的素質，增強風險防范意識和能力是我們的當務之急。新形勢迫切需要盡快培養一批熟悉國際金融、國際貿易和其他相關專業知識的人才，不斷積累經驗，加強對國際貿易業務的學習，了解國內外商品市場的變化情況，增強對國際貿易的市場洞察力。
4．結束語
【關鍵詞】中小企業 融資 互保
互保曾經一度受到政府、銀行以及中小企業的熱捧，可是一旦互保鏈中的某一家發生問題，可能牽連的企業就不是一家兩家，背后可能是無數家企業受影響。中小企業應盡量避免與其他企業互保，因為別人的企業不可控，不可控的事情對辦企業來說非常可怕，這個定時炸彈不知道什么時候會爆炸。2012年6月互保“地雷”爆炸了！杭州有600多家也因互保岌岌可危，上百家企業面臨倒閉。原來相互幫助的互保，現在居然變成了一項“惡制度”。
中小企業在發展階段，一般發展比較快，同時自有資金不足，需要從不同渠道籌集生產經營所需資金。但是目前各個銀行都怕承擔風險，要求企業提供抵押物或有實力的擔保單位才給予貸款或授信，當然銀行為了降低自己的風險這是無可厚非的，但是企業不能只聽銀行單方面的，應有自己的原則和方法。可是發展階段沒有多少房子和土地，互保又不可控，企業主總不能看著企業缺資金而發展太慢，需要融到資金，怎么辦好呢？
首先，企業本身要健康發展，資金融過來用到哪里去企業主應該非常明確，資金從金融機構借過來要真正投入到經營中去，而不能拿去搞與生產經營無關的項目。企業主應把需求資金項目實事求是的和銀行坦誠溝通。如果企業確實發展的不錯，企業主是真正做事的人且無不良習慣，企業資金都在企業內部流轉，總有銀行愿意授信的，因為銀行也想找好的企業合作，把資金貸出去。
其次企業財務人員應根據企業的實際情況和銀行客戶經理溝通，尋找適合本企業的融資方案。以下一些融資方法是筆者曾經和客戶經理溝通的方案，有些已經成功實施，有些還在摸索中。如有可行的地方，不妨借鑒。
一、出口企業可以考慮外幣融資
筆者所在公司發展比較迅速，所在行業屬于資本密集型，人均產值比較高，公司地處偏遠山區，房子土地評估值不太高，當時所有的房子和土地都抵押給銀行了，可是資金來源還是跟不上企業的發展速度。而企業又要發展，股東也不可能再出資了，怎么辦呢？經過財務經理不斷的和銀行客戶經理商量，發現公司出口業務做的比較大，并且購買了出口信用保險，而正好該銀行有外幣貸款業務，且利率優惠。這樣企業與銀行以及中國出口信用保險公司簽訂三方債權轉讓協議，將企業的應收賬款債權轉讓給銀行，銀行在中信保擔保范圍內給企業授信，在授信額度內給企業的發放美元貸款，賬期后企業用收回的美元貨款還給銀行，可以循環貸。一方面增加企業流動資金貸款，另一方面外幣貸款利率便宜，同時當人民幣升值的時候還可以鎖定外幣匯率，當然如果人民幣處于貶值通道中企業需要慎重考慮。信保融資還可以享受政府貼息政策。
二、統一銷售的小型集團公司可以采用國內貿易融資
目前針對國內貿易的不斷發展，部分銀行開發了一些創新業務，比如國內信用證。授信企業開具國內信用證給收款單位，收款單位將該證到銀行申請兌付，信用證到期時開證單位支付敞口資金和利息。國內信用證有半年和一年期兩種。一般情況下國內信用證融資成本比較低，與同期銀行貸款利率比較接近。由于信用證開具需要存保證金，且具有真實貿易背景，銀行授信比較容易。國內信用證適合有真實貿易背景的企業，有些采購、生產、銷售分開的小型集團也可以采用。采購公司負責采購原材料，生產企業只負責生產，產品賣給銷售公司，銷售公司再對外銷售。對于國內企業而言，大部分生產企業擁有資產，銀行授信相對容易些，銀行授信給生產企業。生產企業開具國內信用證付材料款，采購公司收到證后到銀行申請兌付，銀行將兌付資金付到采購公司賬戶，到期后生產企業支付利息和敞口資金。表面看國內信用證比較復雜，但是只要兩家公司財務人員配合還是很簡單的，將開證資料（發票和入庫單以及其他銀行需要資料）和申請兌付資料都提供給銀行，保證金存入賬戶，其他的事情都是銀行辦理，銀行客戶經理和相關人員會去找其他銀行提供信用證的兌付資金，比承兌匯票貼現還簡單些。當然開證前最好和客戶經理提前溝通，方便銀行方面提前聯系資金，這樣的話可以保證企業信用證開出來次日資金就能到賬。
三、開具承兌匯票付款
銀行對于承兌匯票授信相對來說條件寬松點，企業融資只需要支付保證金存款（最高一般不超過50%），不需要支付貸款利息，融資成本相對來說比較低。筆者所在的企業以前主要支付電匯，銀行貸款貸過來付貨款，后來與供應商協商盡量使用承兌匯票付款，在采購合同簽訂的時候就談好承兌付款，可能對采購價格稍微有影響，但是大部分供應商都會接受，價格也不會波動太大，目前90%的采購都是支付六個月的銀行承兌匯票。這樣相當于50%的貨款推遲六個月支付，而合作伙伴又收到全額貨款，可以背書支付給他的上一家。
四、生產設備抵押融資
對于企業生產設備比較通用，并且單臺設備金額較大設備，數量比較多的資本密集型行業可以嘗試設備抵押融資。設備抵押融資財務人員有點麻煩，需要復印設備發票提供給銀行，銀行對設備評估，可能評估金額比凈值低很多。但是對于有大量生產設備的企業而言這未嘗不是一條成本較低的融資渠道。設備抵押可以充分利用企業的固定資產，風險小，成本低。
五、融資租賃
這個方法適合企業購置大型設備時，與融資租賃公司以及設備廠商簽訂協議，由融資租賃公司支付全部設備款給設備廠商，企業只需要支付三成左右的首付款就可以將設備購回開始生產，逐步用生產經營收入歸還設備按揭款（類似于購置房子的按揭）。融資租賃比較適合于資金不足的企業初始階段，唯一的缺陷就是融資成本有點偏高。
六、擔保公司擔保
擔保公司擔保雖然收取年3%左右的擔保費，但是大部分銀行都比較信任擔保公司（銀行與擔保公司之間有戰略合作授信），一般不會出現貸款還進去不續貸的情況。企業相當于支付少量擔保費買個安全，比較可靠，筆者認為也值得。筆者所在的企業將銀行承兌匯票授信與擔保公司擔保聯合操作，這樣只需要支付擔保費給擔保公司（擔保公司一般要求10%的保證金存款），開承兌的時候存50%的保證金即得到了融資，這樣的融資成本也不高。中小企業不到萬不得已的時候不要去借民間高利貸，這是高壓線，碰都不能碰。哪怕只是掉頭資金也不能去借民間高利貸，可以與一些有實力的擔保公司合作，借短期過橋資金。
中小企業其實還可以嘗試應收賬款質押融資、發行中小企業集合債等融資方法，中小企業的融資渠道其實也不少，關鍵是企業融資財務人員一方面對企業自身狀況要非常了解，同時多熟悉各種融資渠道，多和金融機構溝通，平時多學習，敢于接受新東西。
【關鍵詞】信保 融資 途徑
一、中國信用保險公司的相關內容
中國信用保險公司是一種新興的金融機構，于2001年12月18日成立的。其是由中央匯金控股的，由我國單獨投資的公司，具有一定的政策性。中國信用保險公司是我國從事出口信用保險業務的唯一機構，具有唯一性。其并非是以盈利為目的，所注重的并不是企業的經濟效益，而是所產生的社會效益，是為支持出口，推動出口貿易發展而建立的。
中國信用保險公司的工作內容主要是貫徹落實國家外交政策和外經貿的相關政策，配合產業、財政和金融方面的政策，采用政策性出口信用保險的方法，給予貨物、技術和服務的出口支持，尤其對資本性貨物的出口，例如高科技、附加值大的機電產品等給予大力支持，鼓勵我國向海外投資，保障海外市場的開拓。
據統計，截至2011年，中國信用保護公司累計支持的國內外貿易已突破四百億美元，已初具規模。為數以萬計的企業提供出口信用保險服務，其所給予保險支持的中長期項目超過了百個，其中含有高科技出口項目，成套設備出口項目、大型機電產品和大型對外工程承包項目等。除此之外，中國信用保險公司與150多家銀行合作進行信保融資業務，為出口企業融資數額超過一萬億元人民幣。
中國信用保險公司主要產品有項目險、貿易險。貿易險是針對于一般商品的貿易出口，包括短期出口信用保險、中小企業保險、特定合同保險和國內貿易保險等;項目險主要針對于對外工程承包、海外投資等企業，包括中長期出口信用保險、海外融資租賃保險和海外投資保險。其中中長期出口信用保險有三種，分別是出口買方信貸保險、出口賣方信貸保險和再融資保險。
二、信保融資的相關內容
信保融資是以買家信用為前提的，無需企業進行擔保的一種新型的融資模式，是無授信額度的初步發展的企業和具有高成長性的企業的不二選擇。信保融資是企業將應收賬款投保于信用保險，以增加以應收賬款的信用度，使其符合銀行要求的信用條件，再由銀行根據應收賬款進行配套的融資。當企業的應收賬款充足時，就可以滿足企業的融資需求。這種借用信用保險公司來實現銀行融資的融資模式，不需要作抵押擔保，提前利用未來收入，能幫助企業加快資金周轉，獲得政府的補貼支持，能有效地控制成本。
三、信保融資對解決企業融資困境的重要意義
信保融資出口商通過中國出口信用保險公司進行投保，投保內容包括綜合保險、特定買方保險和信用證保險等，屬于短期出口信用保險。出口商需要簽訂賠款轉讓協議，將其賠款權益轉于銀行，已獲得銀行的融資款。這種融資模式突破了傳統的融資模式，不再是必須以固定資產作抵押，才可獲得相應的融資款。信保融資不需要企業做額外的擔保和資產抵押，因而，企業在中國信用保險公司的支持下，減少融資成本，解決資金周轉問題，加快資金流動。信保融資模式解決了中小型出口貿易企業無法提供抵押、擔保能力弱而無法獲得融資的問題，使其克服融資困難，突破資金瓶頸，為企業擴大經營規模創造了有利條件，促進企業競爭力的提高。
信保融資這種融資模式加強了企業、中國信用保險公司和融資銀行三者之間的合作關系。企業向中國信用保險公司進行投保，以避免商業風險和國家風險，并據此向銀行進行融資申請，利用銀行的融資款來維持企業的資金流動。這是一種將未來所要收取的應收賬款轉變為可流動的現有資金的融資方法，有利于促進資金使用率的提高，提高企業在國際市場的占有率。融資銀行與中國信用保險公司的相互合作，能起到互補的作用，實現資源共享。增加了融資銀行的業務內容，促進了貿易融資業務的發展，實現了企業、銀行和信保公司的三方利益。
四、信保融資業務在各大銀行推廣，開辟了企業融資新道路
隨著越來越多的企業面臨著融資困難，各大銀行都開始推廣融資業務，以解決企業資金周轉問題。銀行融資業務的分類主要是根據中國信用保險公司出具的保險單范圍來劃分的。銀行的信保融資業務主要是為客戶辦理匯款、托收和信用證等。大多數銀行對信保融資業務的管理是將授信和業務授權制度相結合的模式。雖有分行所辦理的信保融資業務都歸屬于客戶授信管理，需要對客戶的信保融資授信額度進行核實，貫徹落實貿易融資產品管理制度，遵守授權管理的規定，嚴格審批程序。
在信保融資業務中，由中國信用保險公司承擔開證行、保兌行的信用風險以及政治風險，而銀行則承擔進出口風險。銀行在開展信保融資業務時要認真核實出口商的資信狀況，了解其履約能力，審查其履約記錄。
五、企業采用信保融資方式的收益
（一）保證企業的收匯安全
規避企業的收匯風險，保證企業的收匯安全，是中國信用保險公司的基本工作和職能。在信用保險的信用支持下，企業可以安心地進行交易，將重心放在生產經營上面。通過信用保險來獲得融資，能保障企業的核心業務不受損害，促進企業的可持續發展。
（二）健全客戶管理制度
企業采用信保融資，除了能解決企業的資金流動問題，還能幫助企業了解客戶的資金信用問題，建立完善的客戶管理體系，以減小交易風險指數，保障企業進行穩定的交易。當企業面臨新客戶時，可根據中國信用保險公司的資信報告，選擇信譽好，實力強的企業開展合作，以加強企業間的貿易關系。
（三）有效地利用資金，加快資金流動
信保融資這種融資模式，最核心的是應收賬款。對應收賬款進行信用保險投保，將其作為銀行融資的憑證，已獲得銀行的融資資金。因而，其期限較短，一般需要一個月到六個月，是企業可用來周轉的資金。信保融資將這部分的資金用來加快資金周轉，維持企業的經營運轉，進而成為支持企業生產經營的重要手段。信保融資能保證企業的現金流穩定，以應對國際金融風暴所帶來的殘余影響，是幫助各中小型企業走出融資困境的重要途徑，有利于促進企業的生存與穩步發展。
【關鍵詞】保理；含義；特征；模式
2013年進我國對外出口總額4.15萬億美元，中國一直被喻為“世界工廠”。商業保理行業是一個國內內貿市場規模約30萬億應收賬款的龐大新興金融行業，每個企業都存在應收賬款回籠問題。再者，商業保理行業是為數很少的買方市場，最近商務部調查100家企業96家企業有賒銷方式運營，市場需求強勁。商業保理也是信用建設的核心行業、是供應鏈金融、是現代金融服務業、是中國“投資、內需、外貿”三輛經濟馬車的推動者、是地方財政稅收的“放大器”。因此，應收賬款是中國國內金融資本市場的最大一塊的處女地。
一、保理的含義
目前學術界對于保理的概念定義主要有以下：
（一）即保付，國內保理業務是指國內貿易中，賣方將應收賬款轉讓給銀行，由銀行針對受讓的應收賬款為賣方提供應收賬款管理、保理預付款和信用風險擔保等服務的綜合性金融產品。此定義主要是針對銀行保理。
（二）第二種定義是指供應商將其與買方訂立的貨物銷售或服務合同所產生的應收賬款轉讓給商業保理企業，由商業保理企業為其提供貿易融資、應收賬款管理服務。上海浦東新區與天津濱海新區對保理業務的定義是一樣的，此定義主要是針對商業保理。
（三）第三種定義認為保理又稱托收保付，是指賣方將其現在或將來的基于其與買方訂立的貨物銷售、服務合同所產生的應收賬款轉讓給保理商（提供保理服務的金融機構），由保理商向其提供資金融通、買方資信評估、銷售賬戶管理、信用風險擔保、賬款催收等一系列服務的綜合金融服務方式。它是商業貿易中以托收、賒賬方式結算貨款時，賣方為了強化應收賬款管理、增強流動性而采用的一種委托第三方（保理商）管理應收賬款的做法。此定義可視為前兩種的綜合。
二、保理特征
保理不同于一般的金融服務，總體而言，它存在以下特征：
（一）保理組織承擔了信貸風險。出口商將單據賣斷給保理組織，也就是說，如果海外進口商拒付貨款或不按期付款時，保理組織不能向出口商行使追索權，全部風險由其承擔。這是保理業務最主要的特點和內容。保理組織設有專門部門，有條件對進口商資信情況進行調查，并在此基礎上決定是否承購出口商的票據。只要得到該組織的確認，出口商就可以賒銷方式出售商品，并能避免貨款收不到的風險。
（二）保理組織承擔資信調查、托收、催收賬款，甚至代辦會計處理手續，出賣應收債權的出口商，多為中小企業，對國際市場了解不深，保理組織不僅他們對進口商進行資信調查，并且承擔托收貨款的任務：有時他們還要求出口商交出與進口商進行交易磋商的全套記錄，以了解進口商負債狀況及償還能力。一些具有季節性的出口企業，每年出口時間相對集中，他們為減少人員開支，還委托保理組織代其辦理會計處理手續等等。所以，保理業務是一種廣泛的、綜合的服務，不同于議付業務，也不同于貼現業務。這是保付業務的另一個主要內容與特點。保理組織具有一定的國際影響與聲譽，并對進口商進行了深入的調查：在托收業務中，一般進口商都如期支付貨款，以保持其社會地位與聲譽。
（三）預支貨款。典型的保理業務是出口商在出賣單據后，立即收到現款，得到資金融通。這是保理業務的第三個主要內容與特點。但是，如果出口商資金雄厚，有時也可在票據到期后再向保理組織索要貨款：有時保理組織也在票據到期日以前，先向出口商支付80%的出口貨款，其余20%的貨款待進口商付款后再予支付。
三、保理與傳統信貸業務的異同
兩者都是依托債權展開的資產業務。傳統信貸業務是銀行與融資對象之間的債權債務關系，債務產生于兩者之間的信貸關系，由融資對象承擔清償責任。保理是銀行對已有債權的繼承，由融資對象的債務人承擔清償責任。
四、未來保理項目運營模式――“1+X”模式
這里的“1”是指規模較大、信用良好的核心企業，而“X”是指為核心企業供貨的供貨商。例如中國移動、中糧、中石油等大型核心企業等供貨商保守估計約30萬企業。保理公司為類似這些大型國有企業的眾多供應商做保理業務，當形成一定規模時必須需要電子系統支撐。
所采取的具體模式可分為：
（一）信用采購和信用銷售模式
信用銷售是商務部聯合中國進出口信用商業保險公司（簡稱中信保）和保理公司大力推廣的一種商業銷售模式。核心是使大型國企領導規避了信用銷售的風險，為中小企業提供采購融資反向保理業務。2011年試點的幾家國營企業銷售額平均翻了3-4倍，由于業績優秀，部分領導已提升。
（二）物流加保理業務模式
物流公司為了提高市場競爭力和利潤空間，將會形成“物流金融”的競爭優勢，對物流公司獲得訂單和議價大有益處，這為保理業務的開展創造了巨大的市場空間。
（三）進出口國際雙保理模式。出口國際雙保理業務流程已經成熟，并獲得了銀行資金的支持。
