時(shí)間：2023-05-30 10:18:31
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇擔(dān)保融資，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。
乙方： ×××××實(shí)業(yè)投資有限公司，×××××鋼鐵投資有限公司
為有利于雙方發(fā)展，充分利用雙方對外中小企業(yè)融資的有利因素，加強(qiáng)企業(yè)間經(jīng)濟(jì)合作，提高經(jīng)濟(jì)效益和社會(huì)效益，甲、乙雙方就中小企業(yè)融資擔(dān)保問題經(jīng)過充分醞釀，共同達(dá)成如下協(xié)議：
一、甲、乙雙方本著平等互利、真誠合作、共同發(fā)展的原則，在中小企業(yè)融資領(lǐng)域內(nèi)進(jìn)行友好合作。
二、甲、乙雙方共同確認(rèn)：雙方承擔(dān)總額度為伍仟萬元的貸款責(zé)任擔(dān)保，并同意按照《中華人民共和國擔(dān)保法》履行各自責(zé)任。
三、在乙方需要擔(dān)保時(shí)，甲方為乙方提供的擔(dān)保額度總共為 萬元，不管是乙方中的一家公司還是二家公司；在甲方需要擔(dān)保時(shí)，甲方可以選擇乙方中的一家公司，為甲方提供相同額度的貸款擔(dān)保。
四、甲、乙雙方在履行互為擔(dān)保時(shí)，最長擔(dān)保期限不超過三年，貸款必須專款專用，擔(dān)保方有權(quán)對被擔(dān)保方的貸款使用情況進(jìn)行監(jiān)督，期滿還清貸款本息時(shí)，被擔(dān)保方應(yīng)主動(dòng)向擔(dān)保方提供還貸憑證，以便對方及時(shí)了解。
五、任何一方為對方擔(dān)保時(shí)，應(yīng)如實(shí)提供各自財(cái)務(wù)報(bào)表、營業(yè)執(zhí)照、信用證明復(fù)印件以及有關(guān)企業(yè)概況等資料。
六、擔(dān)保方的繼受人（包括因改組合并而繼受）將受本協(xié)議的約束，并繼續(xù)承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任。未得到對方事先書面同意，擔(dān)保方不會(huì)轉(zhuǎn)讓其擔(dān)保義務(wù)。
七、擔(dān)保方代被擔(dān)保方清償債務(wù)后，有權(quán)向被擔(dān)保方追償。
八、在本合同有效期內(nèi)，甲、乙任何一方都不得擅自變更或解除本合同，確需變更本合同條款時(shí)，應(yīng)經(jīng)對方協(xié)商同意，達(dá)成書面補(bǔ)充協(xié)議。
九、違約責(zé)任
甲、乙雙方都應(yīng)遵守本協(xié)議的約定，任何一方違約，違約方應(yīng)向守約方支付違約金××××萬元，并賠償守約方的一切經(jīng)濟(jì)損失。
十、爭議的解決方式
在履行本合同中發(fā)生的爭議，由甲、乙雙方協(xié)商或通過調(diào)解解決。協(xié)商或調(diào)解不成，任何一方都有權(quán)向原告所在地的人民法院起訴。
十一、協(xié)議未盡事宜，雙方協(xié)商解決。
十二、本協(xié)議自簽訂之日起生效。
十三、本協(xié)議一式二份，雙方各執(zhí)一份，以茲共同遵守。
甲方：×××集團(tuán)股份有限公司
法定代表人：
乙方：×××××實(shí)業(yè)投資有限公司
法定代表人：
浙江×××鋼鐵投資有限公司
解決中小企業(yè)貸款難問題,幫助中小企業(yè)走出融資困境的關(guān)鍵是要深化金融體制改革,完善金融市場體系。建立健全中小企業(yè)融資體系,重點(diǎn)環(huán)節(jié)是建立中小企業(yè)信用擔(dān)保體系,轉(zhuǎn)嫁、降低銀行的部分風(fēng)險(xiǎn),提高銀行給中小企業(yè)融資的積極性。為加快實(shí)現(xiàn)我國中小企業(yè)的快速發(fā)展與信用擔(dān)保業(yè)的可持續(xù)發(fā)展,信用擔(dān)保業(yè)除了要從理論與實(shí)踐中獲得更高的風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)的能力,還需改進(jìn)相關(guān)的管理體系和技能,建立高效的風(fēng)險(xiǎn)防范與控制機(jī)制,鼓勵(lì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)不斷進(jìn)行業(yè)務(wù)和產(chǎn)品的創(chuàng)新。因此,建立一個(gè)良好的可持續(xù)的中小企業(yè)信用擔(dān)保體系是中小企業(yè)實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展的迫切要求和現(xiàn)實(shí)選擇。中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)是處于中小企業(yè)和銀行之間的一種金融中介組織,其功能主要是降低銀行與中小企業(yè)之間的信息不對稱。中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)優(yōu)勢在于:一是機(jī)構(gòu)本身出身于當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)主管部門,又為本地中小企業(yè)提供擔(dān)保,比較容易獲得當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)相關(guān)信息;二是在信用調(diào)查和分析方面,中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)相對銀行而言具有管理層次少、決策靈活、市場反應(yīng)迅速、運(yùn)營成本低等優(yōu)勢。然而在金融資源配置失衡的條件下,引入中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)制,僅在一定程度上可以有效緩解銀企之間的信息不對稱問題,根本無法完全消除信息不對稱。由于信息不對稱的存在,中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)在降低金融交易風(fēng)險(xiǎn)同時(shí)也可能產(chǎn)生金融風(fēng)險(xiǎn),這種金融風(fēng)險(xiǎn)主要來自兩個(gè)方面:一是由于信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)與中小企業(yè)之間存在著外部信息不對稱而導(dǎo)致中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的形成;二是由于信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)部所有人(委托人)與經(jīng)理人(人)存在著內(nèi)部信息不對稱而導(dǎo)致中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的形成。由于信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)了大部分或全部的風(fēng)險(xiǎn),成為信息不對稱下風(fēng)險(xiǎn)的最后承擔(dān)者。中小企業(yè)信用擔(dān)保行業(yè)經(jīng)營的是風(fēng)險(xiǎn),承擔(dān)的是責(zé)任,是國際上公認(rèn)的專業(yè)性極強(qiáng)的高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)。中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)具有對資金放大作用的同時(shí)也是對風(fēng)險(xiǎn)的同步放大。增加信用是中小企業(yè)信用擔(dān)保的功能之一,部分信用等級較低的中小企業(yè)只有通過中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)為其提供信用擔(dān)保才能獲得商業(yè)銀業(yè)的貸款,這足以說明中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)高于商業(yè)銀行。這種高風(fēng)險(xiǎn)不僅僅來源于信用擔(dān)保的對象——中小企業(yè)這個(gè)復(fù)雜而特殊的群體,還來源于信用擔(dān)保運(yùn)作過程中所受到的各種外部因素和內(nèi)部因素的影響。各種錯(cuò)綜復(fù)雜因素的交互作用和影響,決定了信用擔(dān)保運(yùn)作過程中必然要面臨各種各樣的風(fēng)險(xiǎn)。
中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨的風(fēng)險(xiǎn)是客觀存在、難以回避的,只能通過外部的防范和內(nèi)部的控制來進(jìn)行有效管理。正確認(rèn)識和應(yīng)對中小企業(yè)信用擔(dān)保運(yùn)作過程中的各種問題和潛在風(fēng)險(xiǎn),構(gòu)建高效完備的中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制,是實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)可持續(xù)發(fā)展的重要保障。本研究的主要貢獻(xiàn)在于:一方面,本研究從經(jīng)濟(jì)學(xué)視角分析了信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)外部補(bǔ)償?shù)睦碚撘罁?jù),并提出應(yīng)建立以政府財(cái)政為主導(dǎo)的外部補(bǔ)償機(jī)制,來實(shí)現(xiàn)我國中小企業(yè)信用擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)外部補(bǔ)償目標(biāo)。另一方面,為應(yīng)對各種不同程度風(fēng)險(xiǎn)的可能兌現(xiàn),本研究提出應(yīng)建立有計(jì)劃的信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)自留機(jī)制,有計(jì)劃的風(fēng)險(xiǎn)自留也可以稱為自保,自保是一種重要的風(fēng)險(xiǎn)管理手段。這種風(fēng)險(xiǎn)自留機(jī)制可以實(shí)現(xiàn)我國中小企業(yè)信用擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部補(bǔ)償目標(biāo)。
二、擔(dān)保信用風(fēng)險(xiǎn)外部補(bǔ)償?shù)慕?jīng)濟(jì)學(xué)分析
按照經(jīng)濟(jì)學(xué)理論,具有很大外部效益的產(chǎn)品稱為公共產(chǎn)品,具有很小外部效益的產(chǎn)品稱為私人產(chǎn)品,而介于兩者之間的產(chǎn)品稱為混合產(chǎn)品。引入中小企業(yè)信用擔(dān)保,是為了通過給中小企業(yè)融資提供擔(dān)保來改善中小企業(yè)的間接融資環(huán)境,從而促進(jìn)高新技術(shù)成果產(chǎn)業(yè)化和商品化。這將有利于提高技術(shù)進(jìn)步對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的貢獻(xiàn)率、促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長、增加社會(huì)就業(yè)及增加出口創(chuàng)匯等,因此,中小企業(yè)信用擔(dān)保作為一種特殊的社會(huì)產(chǎn)品——信用產(chǎn)品,它不僅僅具有微觀層面上私人產(chǎn)品的特點(diǎn),同時(shí)也具有宏觀層面上公共產(chǎn)品的特點(diǎn),顯然它是一種混合產(chǎn)品。作為一種混合產(chǎn)品,其最顯著的特點(diǎn)無非是收益與風(fēng)險(xiǎn)的不匹配。對于產(chǎn)品提供的方式,通常而言,主要有公共提供與市場提供兩種方式。所謂公共提供是指政府通過稅收手段籌集資金,以免費(fèi)或部分免費(fèi)形式向消費(fèi)者提品;所謂市場提供是指消費(fèi)者必須按照等價(jià)交換的市場交易原則進(jìn)行購買才能取得產(chǎn)品。具體采用何種方式應(yīng)取決于產(chǎn)品的性質(zhì)。對于私人產(chǎn)品而言,不存在市場失靈的現(xiàn)象,依靠市場機(jī)制就可以實(shí)現(xiàn)資源的優(yōu)化配置。因此,私人產(chǎn)品應(yīng)采用市場提供的方式。而對于公共產(chǎn)品來說,由于“搭便車”現(xiàn)象,即消費(fèi)者一方面不愿意購買這一產(chǎn)品,另一方面又等待別人去購買,自己可從別人的購買中獲得好處,因此生產(chǎn)者的成本得不到補(bǔ)償,市場供給不足而導(dǎo)致社會(huì)效率損失。因此。對于公共產(chǎn)品,即使存在社會(huì)效率的損失,采用公共提供方式仍可改善資源配置效率。
目前我國中小企業(yè)信用擔(dān)保體系呈現(xiàn)出以政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)為主導(dǎo),而商業(yè)性擔(dān)保與互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)為輔的分布特點(diǎn),但不管哪種性質(zhì)的中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu),都必須按照“市場化運(yùn)營、企業(yè)化管理”原則進(jìn)行,這也是實(shí)現(xiàn)我國中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)可持續(xù)發(fā)展的前提條件。這就決定了我國中小企業(yè)信用擔(dān)保是不能采用公共提供方式來運(yùn)營的,那么,如果選擇市場提供方式運(yùn)營,是否能夠有效解決社會(huì)效率的損失問題,下面通過給出圖1來進(jìn)行討論。在圖中,曲線ss為信用擔(dān)保產(chǎn)品的市場供給曲線,即擔(dān)保產(chǎn)品的邊際成本曲線;曲線DD為信用擔(dān)保產(chǎn)品的市場需求曲線,即擔(dān)保產(chǎn)品的邊際效益曲線;由于信用擔(dān)保的外部效益性,用虛線TT表示信用擔(dān)保產(chǎn)品的社會(huì)需求曲線,即擔(dān)保產(chǎn)品的社會(huì)邊際效益曲線;曲線TT與曲線DD的高度差取決于作為混合產(chǎn)品的信用擔(dān)保的外部效益的大小,外部效益越大,高度差就越大,反之則小。在政府財(cái)政補(bǔ)償之前,信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)和中小企業(yè)都出于其內(nèi)部效益動(dòng)機(jī),按照市場化交易機(jī)制,在信用擔(dān)保市場的某一價(jià)格狀態(tài)(A點(diǎn)對應(yīng)的價(jià)格水平)達(dá)到平衡,此時(shí)所對應(yīng)的信用擔(dān)保數(shù)量為x(A點(diǎn)對應(yīng)的擔(dān)保數(shù)量)。但從社會(huì)效益角度來考慮,信用擔(dān)保數(shù)量的最佳狀態(tài)應(yīng)為Y(E點(diǎn)對應(yīng)的擔(dān)保數(shù)量),于是將造成社會(huì)效率的損失,損失程度為陰影部分(三角形ABc)的面積。
顯然,對于信用擔(dān)保這一混合產(chǎn)品而言,選擇市場提供方式運(yùn)營還是不明智的,按照上面的討論,應(yīng)該采用公共提供和市場提供相結(jié)合的方式,即混合提供方式,這種方式通過結(jié)合上述兩種方式的基本功能,能夠有效解決社會(huì)效率的損失問題。
所謂信用擔(dān)保的混合提供方式,就是在遵循市場化運(yùn)作原則的前提下,通過政府財(cái)政補(bǔ)償(補(bǔ)貼)方式,來避免因市場供給機(jī)制所引起的社會(huì)效率的損失。這種混合提供方式對于規(guī)避社會(huì)效率損失的運(yùn)作機(jī)制可由圖2得到。在圖中,為了提高資源配置效率,規(guī)避社會(huì)效率的損失,通過政府財(cái)政補(bǔ)償(補(bǔ)貼),使得信用擔(dān)保產(chǎn)品的供給成本下降,從而導(dǎo)致信用擔(dān)保產(chǎn)品的市場供給曲線就下降至虛線LL位置。虛線LL與信用擔(dān)保產(chǎn)品的市場需求曲線DD相交于E點(diǎn),E點(diǎn)所對應(yīng)的信用擔(dān)保數(shù)量Y恰好為社會(huì)效益最優(yōu)所要求的狀態(tài)。此外,信用擔(dān)保產(chǎn)品的市場供給曲線下降至虛線LL位置,盡管導(dǎo)致了中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)的效益損失,但是它彌補(bǔ)了信用擔(dān)保社會(huì)效率的原有損失,即圖1中陰影部分(三角形ABc)的面積。損失的彌補(bǔ)程度為圖2中陰影部分(三角形ABE)的面積,根據(jù)平行四邊形的對稱性易知,圖2中陰影部分(三角形ABE)的面積與圖1中陰影部分(三角形ABC)的面積應(yīng)是相等的(不考慮制圖的誤差因素)。因此,中小企業(yè)信用擔(dān)保是為實(shí)現(xiàn)社會(huì)效益最大化而導(dǎo)致供給曲線下降的,而由此引發(fā)的中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)的效益損失理應(yīng)由政府“買單”,政府財(cái)政提供補(bǔ)償(補(bǔ)貼)的價(jià)格部分應(yīng)為圖2中所對應(yīng)的BE部分,顯然,BE部分的大小主要是由作為混合產(chǎn)品的信用擔(dān)保的外部效益的大小所決定的。通過上述討論,可以發(fā)現(xiàn),如果沒有政府財(cái)政補(bǔ)償(補(bǔ)貼),則中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)(主要對商業(yè)性、互擔(dān)保機(jī)構(gòu)而言)應(yīng)按照市場化交易機(jī)制來定價(jià),即擔(dān)保的理論價(jià)格;但是,對于建立政府財(cái)政外部補(bǔ)償機(jī)制的,中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)(主要對政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)而言)實(shí)際收取的擔(dān)保費(fèi)應(yīng)等于擔(dān)保的理論價(jià)格,在扣除政府財(cái)政補(bǔ)償(補(bǔ)貼)之后的價(jià)格。下面將來討論建立政府財(cái)政補(bǔ)償機(jī)制的相關(guān)問題。
三、建立以政府財(cái)政為主導(dǎo)的外部補(bǔ)償機(jī)制
建立以政府財(cái)政為主導(dǎo)的外部補(bǔ)償機(jī)制,保證中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)具有長期穩(wěn)定的補(bǔ)償資金來源,應(yīng)當(dāng)是政府扶持中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)的一項(xiàng)重要政策,只有政府財(cái)政保持合理的持續(xù)介入,才能保證我國中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。在明確政府財(cái)政介入中小企業(yè)信用擔(dān)保必要性的前提下,我們來探討政府財(cái)政介入的方式、程度等問題。政府財(cái)政資金任何時(shí)候都是相當(dāng)緊張的,尤其是在經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌過程中,財(cái)政資金的緊張更是從各個(gè)方面都可以觀察到。盡管如此,作為一種扶持中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)的政策導(dǎo)向,中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的政府財(cái)政外部補(bǔ)償資金必須予以落實(shí);無論政府財(cái)政多么困難,在政府財(cái)政預(yù)算中都應(yīng)當(dāng)有所安排,以落實(shí)政府對中小企業(yè)信用擔(dān)保的扶持政策。同時(shí),在制度安排上,如何讓有限的政府財(cái)政補(bǔ)償資金發(fā)揮最大的效益,非常值得探討。
運(yùn)用政府財(cái)政貼息方式可以最大程度地發(fā)揮財(cái)政資金的效益。貼息率的倒數(shù)是資金的放大倍數(shù),運(yùn)用貼息的手段,實(shí)際上是一種“四兩撥千斤”的經(jīng)濟(jì)杠桿方式,它符合現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)的普遍規(guī)范。貼息體現(xiàn)了政府的政策性傾斜,它只是填補(bǔ)了給予傾斜支持的項(xiàng)目所能承擔(dān)的比較低的利率和商業(yè)性貸款相對較高利率之間的缺口,并且是通過經(jīng)濟(jì)杠桿的運(yùn)用來體現(xiàn)政府政策傾斜的。相對于財(cái)政貼息而言,如果政府實(shí)行以往傳統(tǒng)計(jì)劃體制下經(jīng)常采用的無償撥款方式,則整個(gè)政府的傾斜在中國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展要求面前,就有杯水車薪的窘境,當(dāng)然也不符合“產(chǎn)權(quán)明晰”的現(xiàn)代企業(yè)制度的要求,政府公共財(cái)政的調(diào)節(jié)作用也就無法得到有效發(fā)揮。
因此,政府財(cái)政資金對于中小企業(yè)信用擔(dān)保的政策扶持,也必須以“四兩撥千斤”的經(jīng)濟(jì)杠桿方式來形成財(cái)政支持的持續(xù)介入,而擔(dān)保補(bǔ)貼方式正是政府扶持中小企業(yè)信用擔(dān)保的政策運(yùn)用方式。從理論和實(shí)際操作中,擔(dān)保補(bǔ)貼率和貸款貼息率具有類似性。政府支持政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu),給它提供一定的補(bǔ)償,就是填補(bǔ)信用擔(dān)保理論價(jià)格與實(shí)際成交價(jià)格之間的缺口;實(shí)際上,就政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)本身而言,還是按照市場化交易機(jī)制來運(yùn)作的。但是,通過政府財(cái)政對擔(dān)保補(bǔ)貼的持續(xù)介入,一方面降低了中小企業(yè)的間接融資成本,提高了擔(dān)保的外部效益和社會(huì)效應(yīng);另一方面,政府通過很小的一塊財(cái)政補(bǔ)貼資金,利用其“四兩撥千斤”的經(jīng)濟(jì)杠桿效應(yīng),將產(chǎn)生的相當(dāng)于財(cái)政補(bǔ)貼資金幾十倍甚至上百倍的規(guī)模資金引入需要給予傾斜的項(xiàng)目、行業(yè)和領(lǐng)域。運(yùn)用這種經(jīng)濟(jì)杠桿方式以小資金調(diào)動(dòng)大資金參與經(jīng)濟(jì)運(yùn)行,可以很好地發(fā)揮政府政策的導(dǎo)向作用。因此,建立政府財(cái)政外部補(bǔ)償機(jī)制,不僅可以有效實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)的外部補(bǔ)償目標(biāo),而且也是實(shí)現(xiàn)我國中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)可持續(xù)發(fā)展的重要保障。
關(guān)鍵詞：融資擔(dān)保效率；現(xiàn)狀分析；影響因素
據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國中小企業(yè)收入占GDP總量的60%以上，在促進(jìn)就業(yè)、科技創(chuàng)新、維護(hù)社會(huì)問題等方面發(fā)揮的作用不可忽視。然而，中小企業(yè)的發(fā)展普遍面臨融資難、籌資渠道窄等問題，擔(dān)保機(jī)構(gòu)的發(fā)展被認(rèn)為是解決這一難題的有效途徑，而其效率問題一直成為理論界爭論的焦點(diǎn)。學(xué)者們主要從準(zhǔn)公共品與微觀個(gè)體兩角度探討融資擔(dān)保的效率問題：擔(dān)保行業(yè)是具有正外部性的準(zhǔn)公共品，Boocock和Sheriff（2005）對馬來西亞信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的 NPGS 項(xiàng)目進(jìn)行了評估，認(rèn)為擔(dān)保機(jī)構(gòu)可以增加就業(yè)和稅收；Kevin等（2010）通過回歸分析驗(yàn)證了信用擔(dān)保的使用可以增加企業(yè)貸款的可獲得性，因此認(rèn)為融資擔(dān)保具有附加性，是有效率的。但有學(xué)者指出擔(dān)保機(jī)構(gòu)附加效應(yīng)的測量受“替代問題”和“貢獻(xiàn)模糊”的影響（龔瑾瑜，2006），因而其結(jié)論也備受質(zhì)疑。此外，學(xué)者們嘗試從不同角度探究擔(dān)保效率問題，如使用擔(dān)保放大倍數(shù)（陳曉紅，2005）、違約率（Riding&Haines，2001）、代償率（Hakan&Ahmet，2012）等運(yùn)行指標(biāo)來衡量融資擔(dān)保效率，從微觀角度評價(jià)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的相對運(yùn)行效率（崔曉玲，2010）。由此可以看出擔(dān)保效率的衡量在理論界并沒有形成統(tǒng)一的觀點(diǎn)，但學(xué)者們普遍認(rèn)為我國擔(dān)保效率較低。
一、融資擔(dān)保效率內(nèi)涵
所謂效率是指資源配置實(shí)現(xiàn)最優(yōu)化，即用一定的技術(shù)和資源為人類提供最大可能的滿足。擔(dān)保行業(yè)作為連接中小微企業(yè)和銀行的金融中介，其存在的意義是為更多融資困難的中小微企業(yè)服務(wù)，使其獲得貸款，進(jìn)而實(shí)現(xiàn)普惠金融。
著名學(xué)者巴勁松（2007）提出擔(dān)保機(jī)構(gòu)的“兩個(gè)維度”，一是擔(dān)保作為準(zhǔn)公共產(chǎn)品，為中小企業(yè)融資提供支持，從而產(chǎn)生的就業(yè)率、稅收增加等政府關(guān)注的社會(huì)效應(yīng)問題，二是擔(dān)保機(jī)構(gòu)作為市場經(jīng)濟(jì)個(gè)體，追求自身經(jīng)濟(jì)利益的可持續(xù)發(fā)展問題。基于這兩個(gè)維度，本文認(rèn)為融資擔(dān)保效率是在擔(dān)保行業(yè)自身可持續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)上，為有融資需求但難以獲得銀行貸款的中小微企業(yè)的貢獻(xiàn)度。
二、融資擔(dān)保效率現(xiàn)狀
（一）我國擔(dān)保行業(yè)發(fā)展情況
據(jù)中國融資擔(dān)保協(xié)會(huì)公布的數(shù)據(jù)，如表1所示，2012年以前我國融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)數(shù)量急增，由于缺乏行業(yè)監(jiān)管，擔(dān)保機(jī)構(gòu)質(zhì)量參差不齊；2012年后國家宏觀經(jīng)濟(jì)形勢下行，行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)加劇，大批擔(dān)保機(jī)構(gòu)倒閉。然而，融資擔(dān)保在保余額仍呈現(xiàn)增長趨勢，說明擔(dān)保行業(yè)經(jīng)一番整頓后，發(fā)展?jié)摿ν癸@。
2014年，我國商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)占比高達(dá)76.5%，而政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)僅有23.5%。商I性擔(dān)保機(jī)構(gòu)市場化經(jīng)營，以追求自身利益最大化目標(biāo)，對企業(yè)的調(diào)查有更大的積極性，道德風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率相對低，然而一些中小企業(yè)因?yàn)閾?dān)保費(fèi)過高而無法選擇擔(dān)保；政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)代償風(fēng)險(xiǎn)最終由政府補(bǔ)貼，對企業(yè)的調(diào)查積極性相對較低，容易發(fā)生道德風(fēng)險(xiǎn)，但是其擔(dān)保費(fèi)相對較低，因而更多中小企業(yè)會(huì)獲得擔(dān)保。政策性和商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)相輔相成，使得更多發(fā)展前景較好，但由于自身擔(dān)保物不足等缺陷難以獲得銀行貸款的中小微企業(yè)獲得貸款，從而使得資源配置優(yōu)化，社會(huì)總福利增加。
（二）融資擔(dān)保效率現(xiàn)狀
融資擔(dān)保效率的實(shí)現(xiàn)首先需要建立在擔(dān)保機(jī)構(gòu)可持續(xù)發(fā)展的基礎(chǔ)上，可持續(xù)發(fā)展能力可以通過擔(dān)保機(jī)構(gòu)的盈利能力與運(yùn)營質(zhì)量兩方面衡量，擔(dān)保費(fèi)率是擔(dān)保機(jī)構(gòu)盈利能力的一大重要指標(biāo)，代償率是反映擔(dān)保機(jī)構(gòu)運(yùn)營能力的重要指標(biāo)。目前我國擔(dān)保行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展現(xiàn)狀較不理想，主要表現(xiàn)在：
1.擔(dān)保費(fèi)率低。擔(dān)保費(fèi)率是指擔(dān)保機(jī)構(gòu)按照擔(dān)保總額一定的比例向被擔(dān)保企業(yè)收取的費(fèi)用，我國擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保費(fèi)率普遍不高，政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)由政府部門資金補(bǔ)貼，定位在發(fā)揮政策，扶持符合國家產(chǎn)業(yè)政策的中小微企業(yè)發(fā)展，擔(dān)保費(fèi)率平均在1%～2%；商業(yè)性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保費(fèi)用稍微高，平均2%-4%。擔(dān)保費(fèi)收入不能覆蓋風(fēng)險(xiǎn)，擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行擔(dān)保業(yè)務(wù)的積極性不高，擔(dān)保效率難以提升。
2.代償率高。代償率是指被擔(dān)保企業(yè)到期不能償還貸款，擔(dān)保機(jī)構(gòu)代為償還的資金總額與貸款在保責(zé)任余額的比例。根據(jù)中國融資擔(dān)保協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，我國擔(dān)保行業(yè)的代償率年年攀升，2014年年底已高達(dá)2.17%。
融資擔(dān)保效率實(shí)現(xiàn)的根本在于擔(dān)保行業(yè)為中小微企業(yè)融資可獲得性的貢獻(xiàn)度，擔(dān)保放大倍數(shù)與擔(dān)保覆蓋率是衡量擔(dān)保行業(yè)對中小微企業(yè)貢獻(xiàn)度的重要指標(biāo)。然而目前我國擔(dān)保行業(yè)貢獻(xiàn)度不高，主要表現(xiàn)在：
（1）放大倍數(shù)低。放大倍數(shù)是指擔(dān)保行業(yè)凈資產(chǎn)與擔(dān)保余額的比例，反映的是擔(dān)保行業(yè)的經(jīng)濟(jì)撬動(dòng)能力，經(jīng)濟(jì)杠桿作用越強(qiáng)，擔(dān)保余額越大，企業(yè)獲得貸款越大，擔(dān)保行業(yè)貢獻(xiàn)度越大。國外擔(dān)保放大倍數(shù)平均在15～60倍，而我國擔(dān)保放大倍數(shù)僅為2～3倍。
（2）擔(dān)保覆蓋率低。擔(dān)保覆蓋率是指受保中小企業(yè)占區(qū)域內(nèi)中小企業(yè)總量的比例，擔(dān)保覆蓋率越高，擔(dān)保行業(yè)的貢獻(xiàn)度越大。據(jù)巴蜀松2013小微企業(yè)調(diào)研報(bào)告顯示，70.2%企業(yè)雖聽說過但從未使用擔(dān)保公司擔(dān)保，此外據(jù)融資擔(dān)保協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示2014年我國受保企業(yè)戶數(shù)達(dá)353萬戶，較2013年增長18%，而2014年我國中小企業(yè)數(shù)量超過4200萬家，雖然受保企業(yè)戶數(shù)不斷增加，但總體擔(dān)保覆蓋率仍不到10%，擔(dān)保行業(yè)的貢獻(xiàn)度仍然有限。
綜上可以得出，我國融資擔(dān)保行業(yè)可持續(xù)發(fā)展能力及對中小微企業(yè)的貢獻(xiàn)度有待提高，我國總體融資擔(dān)保效率并不理想，接下來對其影響因素進(jìn)行總結(jié)。
三、擔(dān)保效率的影響因素分析
（一）外部因素
經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況：經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平會(huì)影響企業(yè)項(xiàng)目投資的成功率，投資成功率高，企業(yè)按期還款概率越高，擔(dān)保行業(yè)發(fā)生代償?shù)膸茁试降停鼛啄陙砦覈暧^經(jīng)濟(jì)增速變緩，由2010年的10.45%降至2015年的6.9%，企業(yè)虧損數(shù)量增多，擔(dān)保行業(yè)整體效率下降。此外，我國不同地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平不一，擔(dān)保機(jī)構(gòu)的運(yùn)行效率也不盡相同，一般來說，在經(jīng)濟(jì)較穩(wěn)定、總體發(fā)展水平較高的地區(qū)，擔(dān)保機(jī)構(gòu)的運(yùn)行效率總體較高。
法律政策：擔(dān)保行業(yè)起初發(fā)展迅速，存在高風(fēng)險(xiǎn)低收益、經(jīng)營不規(guī)范等特點(diǎn)，因此完善的法律體系、合適的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制以及監(jiān)管政策對擔(dān)保行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展有著重要的意義。目前我國擔(dān)保法律體系不健全，擔(dān)保行業(yè)的地位、職能等不明確，擔(dān)保機(jī)構(gòu)在與銀行合作中處于劣勢；在擔(dān)保制度不健全，不能充分發(fā)揮增信、分險(xiǎn)作用；監(jiān)管政策不明確，擔(dān)保行業(yè)經(jīng)營規(guī)范性不足，這也是導(dǎo)致?lián)Ｐ孰y以實(shí)現(xiàn)的原因。
社會(huì)信用環(huán)境：市場經(jīng)濟(jì)很大程度是信用經(jīng)濟(jì)，信用秩序可以促使經(jīng)濟(jì)的良性發(fā)展，良好的社會(huì)信用環(huán)境可以促使企業(yè)守約率的增加，增強(qiáng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)管理能力，從而提高擔(dān)保效率。完善的信用評級體系是信用環(huán)境的重要基礎(chǔ)，可以提高擔(dān)保機(jī)構(gòu)及企業(yè)的信息透明度，降低逆向選擇和道德風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率。
與企業(yè)和金融機(jī)構(gòu)的合作關(guān)系。良好的合作關(guān)系可以促使交易雙方對彼此信息的掌握程度，擔(dān)保機(jī)構(gòu)與企業(yè)間的合作關(guān)系，能實(shí)現(xiàn)中小企業(yè)信息的透明化，從而實(shí)現(xiàn)雙方共贏；與金融機(jī)構(gòu)建立長期合作關(guān)系，使得擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信譽(yù)得以提升，可以提高協(xié)議擔(dān)保放大倍數(shù)、實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)，對提升擔(dān)保效率有著重要的意義。
（二）內(nèi)部因素
風(fēng)控制度：擔(dān)保行業(yè)是公認(rèn)的高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，風(fēng)險(xiǎn)管理水平是其能否可持續(xù)發(fā)展的重要指標(biāo)，規(guī)范的規(guī)章制度，嚴(yán)格的業(yè)務(wù)操作流程，風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系的建立，是提高風(fēng)險(xiǎn)控制能力的基礎(chǔ)。此外，要求企業(yè)提供反擔(dān)保物是目前擔(dān)保機(jī)構(gòu)普遍的風(fēng)險(xiǎn)控制措施之一，然而過高的反擔(dān)保物要求，不利于擔(dān)保機(jī)構(gòu)開拓業(yè)務(wù)，從而降低融資擔(dān)保效率。
資本規(guī)模：資本規(guī)模是影響金融機(jī)構(gòu)與擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作的重要條件，資本規(guī)模大的擔(dān)保機(jī)構(gòu)更易取得金融機(jī)構(gòu)的合作，也能發(fā)揮更大的經(jīng)濟(jì)杠桿作用，為更多的中小企業(yè)的融資提供服務(wù)。
人力資源質(zhì)量：正是由于保機(jī)構(gòu)特殊屬性，更需要具備專業(yè)知識的專業(yè)人員進(jìn)行操作。人力資源專業(yè)化程度高，擔(dān)保機(jī)構(gòu)管理水平也就越高，可以識別企業(yè)的信用水平，分析經(jīng)濟(jì)形勢、市場變化等因素對擔(dān)保業(yè)務(wù)的影響，及時(shí)作出決策，降低代償率，提升融資擔(dān)保效率。
擔(dān)保機(jī)構(gòu)之間的合作：擔(dān)保作為一個(gè)為中小企業(yè)融資提供服務(wù)的行業(yè)，其對象是具有較高信用風(fēng)險(xiǎn)的中小企業(yè)，而擔(dān)保機(jī)構(gòu)之間的信息共享，減少與企業(yè)間的信息不對稱程度，降低道德風(fēng)險(xiǎn)概率，從行業(yè)整體角度可以降低交易成本的重復(fù)支出，提高擔(dān)保總體效率。
四、結(jié)語
本文基于國內(nèi)外相關(guān)研究，總結(jié)了融資擔(dān)保效率的內(nèi)涵，并通過數(shù)據(jù)分析了我國擔(dān)保效率的現(xiàn)狀，得出我國融資擔(dān)保效率較低的結(jié)論，并從擔(dān)保行業(yè)內(nèi)、外部分析了影響擔(dān)保效率的因素，為實(shí)證分析融資擔(dān)保效率的影響因素奠定理論基礎(chǔ)。
參考文獻(xiàn)：
[1]Kevin Cowan，et al.The effect of credit guarantees on credit availability and delinquency rates[J].Journal of Banking & Finance，2015（59）.
[2]龔瑾瑜，韓剛.中小企業(yè)信用擔(dān)保計(jì)劃執(zhí)行效率的成本收益分析框架[J].金融理論與實(shí)踐，2006（11）.
[3]陳曉紅，謝曉光.提高我國信用擔(dān)保經(jīng)濟(jì)杠桿效用的研究[J].軟科學(xué)，2005（04）.
[4]Hakan，Ahmet.Evaluating the Credit Guarantee Fund of Turkey as a Partial Guarantee[J].International Journal of Business and Social Science.2012（03）.
[5]崔曉玲，鐘田麗.基于DEA的信用擔(dān)保運(yùn)行效率求解方法[J].運(yùn)籌與管理， 2010（06）.
[6]巴曙松.小微企業(yè)融資發(fā)展報(bào)告[R].2013.
一、全市融資擔(dān)保行業(yè)發(fā)展概況
（一）發(fā)展速度不斷加快。經(jīng)過近三年高歌猛進(jìn)式的發(fā)展，我市具有獨(dú)立法人資格的擔(dān)保機(jī)構(gòu)從2004年1家，發(fā)展到2012年21家，其中2010年后成立的有17家。21家擔(dān)保公司中，由各縣、市、區(qū)財(cái)政出資成立的政策性法人擔(dān)保公司7家，民營法人擔(dān)保公司14家，已形成以民營、國有共同發(fā)展的新格局。全市擔(dān)保行業(yè)從業(yè)人員208人，其中本科以上學(xué)歷88人。
（二）覆蓋范圍逐步擴(kuò)大。全市融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)遍及城區(qū)及各縣、市、區(qū)，其中市直6家，曾都區(qū)9家，隨縣4家，市1家，市經(jīng)濟(jì)開發(fā)區(qū)1家。在21家擔(dān)保公司中，有13家擔(dān)保公司分別與開行、農(nóng)發(fā)行、農(nóng)行、中行、建行、民生行、浦發(fā)行、農(nóng)商行等8家銀行簽訂了合作協(xié)議并開展擔(dān)保業(yè)務(wù)，另外還有部分擔(dān)保公司正在與銀行合作洽談。
（三）資本規(guī)模不斷壯大。截至2012年底，21家融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)注冊資本總額為16.8億元，其中國有出資1.4億元，注冊資本億元以上擔(dān)保公司達(dá)到11家，累計(jì)為3110家中小微企業(yè)提供擔(dān)保貸款總額51.66億元。
（四）擔(dān)保業(yè)務(wù)趨于成熟。通過多年實(shí)踐，在擔(dān)保公司內(nèi)部制度建設(shè)、運(yùn)營機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)控制等方面都有了明顯提升。建立了保前調(diào)查、保中審查、保后管理的擔(dān)保流程，從企業(yè)申報(bào)，到貸款回收由專人負(fù)責(zé)，將責(zé)、權(quán)、利融為一體，“誰擔(dān)保放款，誰負(fù)責(zé)回收”。
（五）社會(huì)貢獻(xiàn)日益凸出。全市21家融資性擔(dān)保公司充分發(fā)揮融資的扛桿作用，放大倍數(shù)最高達(dá)8—10倍，最低也達(dá)到3倍。擔(dān)保機(jī)構(gòu)在一定程度上緩解了中小微企業(yè)融資難的壓力，有效激發(fā)了銀行放貸活力，拉動(dòng)了經(jīng)濟(jì)增長。2012年為1396家中小微企業(yè)擔(dān)保貸款1598筆，擔(dān)保總額達(dá)24.87億元。通過擔(dān)保，促進(jìn)了全市中小微企業(yè)快速發(fā)展，全市中小微企業(yè)新增就業(yè)崗位1.2萬人，新增產(chǎn)值82.79億元，新增利稅5.28億元。
二、融資擔(dān)保行業(yè)存在的問題
（一）信貸需求小。盡管我市工業(yè)在經(jīng)濟(jì)下行壓力下仍逆勢上揚(yáng)，但整個(gè)經(jīng)濟(jì)形勢尚不明朗，加之大企業(yè)、運(yùn)行質(zhì)效好的企業(yè)已成為商業(yè)銀行的“寵兒”，剩下的都是一些小、微、弱企業(yè)，生產(chǎn)不景氣，貸款需求小。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，大多數(shù)擔(dān)保機(jī)構(gòu)反映當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢對擔(dān)保行業(yè)有較大影響，僅少數(shù)政府注資擔(dān)保公司認(rèn)為影響不大。
（二）業(yè)務(wù)拓展難。調(diào)查中發(fā)現(xiàn)，全市21家擔(dān)保公司有19家集中在城區(qū)內(nèi)開展業(yè)務(wù)，占到擔(dān)保公司總數(shù)的90.5%。擔(dān)保公司之間競爭激烈，業(yè)務(wù)來源不足，經(jīng)營收益沒有保障，有超業(yè)務(wù)范圍經(jīng)營的風(fēng)險(xiǎn)隱患。
（三）合作門檻高。國有商業(yè)銀行將注冊資本金1億元以上、具備國資背景作為合作準(zhǔn)入條件。我市21家擔(dān)保公司中，14家為民營擔(dān)保公司，11家注冊資本金1億元以上。國有商業(yè)銀行的合作準(zhǔn)入門檻，導(dǎo)致?lián)C(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行之間的合作受限。目前全市只有13家擔(dān)保公司與商業(yè)銀行建立了合作關(guān)系，另外8家擔(dān)保公司至今未能獲得商業(yè)銀行合作。
（四）經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)大。從調(diào)查情況看，目前我市擔(dān)保行業(yè)普遍還沒有建立征信系統(tǒng)，也難以共享人民銀行征信系統(tǒng)資源。大多數(shù)擔(dān)保公司僅憑經(jīng)驗(yàn)或慣例，開展融資擔(dān)保業(yè)務(wù)，埋下了風(fēng)險(xiǎn)隱患，少數(shù)客戶貸款到期后不能償還，給擔(dān)保公司業(yè)務(wù)發(fā)展帶來了不良影響。
（五）專業(yè)人才少。擔(dān)保行業(yè)對從業(yè)人員的素質(zhì)要求較高，我市擔(dān)保公司快速發(fā)展不足3年，人才培養(yǎng)和積累有限，擔(dān)保公司從業(yè)人員水平參差不齊，相當(dāng)多沒有專業(yè)知識，沒有從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，對擔(dān)保業(yè)務(wù)流程把握不準(zhǔn)，極易埋下風(fēng)險(xiǎn)隱患。
三、融資擔(dān)保行業(yè)發(fā)展的對策和建議
（一）著力加強(qiáng)規(guī)范引導(dǎo)。一是嚴(yán)格準(zhǔn)入。從注冊資本的形式及來源、法人治理結(jié)構(gòu)、高級管理人員以及內(nèi)控機(jī)制建設(shè)等方面，制定一套嚴(yán)格的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)。二是規(guī)范行業(yè)。堅(jiān)持循序漸進(jìn)，對融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)建立信用評級制度，堅(jiān)持不同的信用級別開展相應(yīng)的擔(dān)保業(yè)務(wù)。三是加強(qiáng)整改。市經(jīng)信委、市工商局、市銀監(jiān)分局組成工作專班，將于4月對全市21家擔(dān)保公司進(jìn)行規(guī)范整改驗(yàn)收。對基本合格的擔(dān)保機(jī)構(gòu)限期整改。對于不合格的擔(dān)保機(jī)構(gòu)和沒有開展業(yè)務(wù)的擔(dān)保公司，將按照《公司法》、《破產(chǎn)法》等法律法規(guī)，引導(dǎo)其實(shí)行兼并重組或者退出市場。
（二）著力加大扶持力度。一是廣泛籌集擔(dān)保資本金。各級政府應(yīng)在財(cái)政預(yù)算中安排融資擔(dān)保體系建設(shè)專項(xiàng)資金，以資本金投入、業(yè)務(wù)補(bǔ)助、保費(fèi)補(bǔ)貼、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、創(chuàng)新獎(jiǎng)勵(lì)等多種方式，提升擔(dān)保和再擔(dān)保機(jī)構(gòu)對中小微企業(yè)的擔(dān)保能力。二是落實(shí)稅收優(yōu)惠政策。各級政府應(yīng)認(rèn)真落實(shí)工信部、國家稅務(wù)總局有關(guān)免征營業(yè)稅要求，積極推薦符合條件的擔(dān)保機(jī)構(gòu)享受免征營業(yè)稅政策。各級經(jīng)信、財(cái)政、稅務(wù)等部門應(yīng)加強(qiáng)協(xié)調(diào)，繼續(xù)落實(shí)好中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)各項(xiàng)準(zhǔn)備金提取及代償損失稅前扣除政策。三是扶持擔(dān)保機(jī)構(gòu)做大做強(qiáng)。支持擔(dān)保公司通過增資擴(kuò)股、吸引外來資本等方式，不斷擴(kuò)充資本總量，做大一批實(shí)力強(qiáng)的擔(dān)保公司。根據(jù)擔(dān)保機(jī)構(gòu)經(jīng)營業(yè)績，每年開展擔(dān)保機(jī)構(gòu)排序活動(dòng)，向社會(huì)公布業(yè)績優(yōu)良的擔(dān)保機(jī)構(gòu)名單。在經(jīng)營業(yè)績排序基礎(chǔ)上，制定擔(dān)保機(jī)構(gòu)業(yè)績考核辦法，組織開展全市融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)示范單位評選活動(dòng)，評選和認(rèn)定一批示范單位。對經(jīng)營業(yè)績優(yōu)良的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，優(yōu)先推薦申報(bào)中央或省級財(cái)政扶持項(xiàng)目，支持做大做強(qiáng)。
（三）著力構(gòu)建合作機(jī)制。借助銀行的信用評級、資產(chǎn)評估優(yōu)勢，為擔(dān)保項(xiàng)目提供基本依據(jù)；對貸款本息實(shí)行比例擔(dān)保，合理分擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。在有效防范風(fēng)險(xiǎn)的前提下，適當(dāng)降低與銀行合作擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊資本門檻，使更多資金實(shí)力較強(qiáng)、管理規(guī)范的融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行機(jī)構(gòu)建立長期穩(wěn)定的合作機(jī)制；引導(dǎo)商業(yè)銀行加大金融產(chǎn)品創(chuàng)新力度，對優(yōu)質(zhì)項(xiàng)目擔(dān)保貸款利率適當(dāng)下浮，降低擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)，實(shí)現(xiàn)銀行、擔(dān)保機(jī)構(gòu)與中小微企業(yè)的共贏。
（四）著力促成資源共享。推進(jìn)各擔(dān)保機(jī)構(gòu)間的橫向聯(lián)合，加強(qiáng)擔(dān)保公司間的信息交流與合作，發(fā)揮資源共享和集合優(yōu)勢，提高整個(gè)擔(dān)保行業(yè)的整體抗風(fēng)險(xiǎn)能力。建立共保合作機(jī)制，通過聯(lián)合擔(dān)保，對大的擔(dān)保項(xiàng)目嘗試組織擔(dān)保機(jī)構(gòu)采取共同考察和評審的方式，及時(shí)開展分保、聯(lián)保、再擔(dān)保業(yè)務(wù)，以分散擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)，彌補(bǔ)擔(dān)保機(jī)構(gòu)實(shí)力不足，最大限度地分散風(fēng)險(xiǎn)。
第二條本辦法所稱中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)（以下簡稱擔(dān)保機(jī)構(gòu)）是指政府出資（含政府與其他出資人共同出資）設(shè)立的以中小企業(yè)為服務(wù)對象的融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)。
第三條設(shè)立擔(dān)保機(jī)構(gòu)需依照法律及有關(guān)規(guī)定辦理注冊。擔(dān)保機(jī)構(gòu)經(jīng)注冊后方可開展業(yè)務(wù)。
第四條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)建立完善的法人治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)。鼓勵(lì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)采取公司形式。目前難以采用公司形式的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，應(yīng)按照上述要求逐步規(guī)范，在條件成熟時(shí)改組為公司。
第五條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)自主經(jīng)營，獨(dú)立核算，依照規(guī)定程序?qū)?dān)保項(xiàng)目自主進(jìn)行評估和做出決策。擔(dān)保機(jī)構(gòu)有權(quán)不接受各級行政管理機(jī)關(guān)為具體項(xiàng)目提供擔(dān)保的指令。
第六條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)為受托運(yùn)作的擔(dān)保基金設(shè)立專門賬戶，并將擔(dān)保基金業(yè)務(wù)與擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身業(yè)務(wù)分開管理、核算。
第七條擔(dān)保機(jī)構(gòu)收取擔(dān)保費(fèi)可根據(jù)擔(dān)保項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)程度實(shí)行浮動(dòng)費(fèi)率，為減輕中小企業(yè)負(fù)擔(dān)，一般控制在同期銀行貸款利率的50％以內(nèi)。
第八條擔(dān)保機(jī)構(gòu)對單個(gè)企業(yè)提供的擔(dān)保責(zé)任金額最高不得超過擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身實(shí)收資本的10％；擔(dān)保機(jī)構(gòu)擔(dān)保責(zé)任余額一般不超過擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身實(shí)收資本的5倍，最高不得超過10倍。
第九條擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)范圍主要是：對中小企業(yè)向金融機(jī)構(gòu)貸款、票據(jù)貼現(xiàn)、融資租賃等融資方式提供擔(dān)保和再擔(dān)保，以及經(jīng)主管財(cái)政部門批準(zhǔn)的其他擔(dān)保和資金運(yùn)用業(yè)務(wù)。擔(dān)保機(jī)構(gòu)不得從事存、貸款金融業(yè)務(wù)及財(cái)政信用業(yè)務(wù)。
第十條擔(dān)保機(jī)構(gòu)要按照“利益共享，風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”的原則與貸款金融機(jī)構(gòu)建立業(yè)務(wù)合作關(guān)系，對貸款實(shí)行比例擔(dān)保。擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)與貸款金融機(jī)構(gòu)密切協(xié)作，及時(shí)交換和通報(bào)投保企業(yè)的有關(guān)信息，加強(qiáng)對投保企業(yè)的監(jiān)督，共同維護(hù)雙方的權(quán)益。
第十一條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)建立嚴(yán)格的擔(dān)保評估制度，配備或聘請經(jīng)濟(jì)、法律、技術(shù)等方面的相關(guān)專業(yè)人才，采用先進(jìn)的項(xiàng)目評價(jià)系統(tǒng)，提高評估能力，加強(qiáng)對擔(dān)保項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)評估審查；注重建立長期、穩(wěn)定的客戶群，積累完整、詳實(shí)的客戶資料，為項(xiàng)目評估建立可靠的信息基礎(chǔ)；嚴(yán)格執(zhí)行科學(xué)的決策程序，切實(shí)防止盲目決策；加強(qiáng)對擔(dān)保項(xiàng)目的跟蹤，完善對投保企業(yè)的事前評估、事中監(jiān)控、事后追償與處置機(jī)制；強(qiáng)化內(nèi)部監(jiān)控，防范道德風(fēng)險(xiǎn)，保證合規(guī)經(jīng)營。
第十二條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)積極采取反擔(dān)保措施，可要求投保企業(yè)以其合法的財(cái)產(chǎn)(包括股權(quán))抵押或質(zhì)押，提供反擔(dān)保。
第十三條擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)按當(dāng)年擔(dān)保費(fèi)的50％提取未到期責(zé)任準(zhǔn)備金；按不超過當(dāng)年年末擔(dān)保責(zé)任余額1％的比例以及所得稅后利潤的一定比例提取風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，用于擔(dān)保賠付。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金累計(jì)達(dá)到擔(dān)保責(zé)任余額的10％后，實(shí)行差額提取。
第十四條擔(dān)保機(jī)構(gòu)必須遵循安全性、流動(dòng)性、效益性原則運(yùn)用資金。擔(dān)保機(jī)構(gòu)設(shè)立后應(yīng)當(dāng)按照其注冊資本的10％提取保證金，存入主管財(cái)政部門指定的銀行，除擔(dān)保機(jī)構(gòu)清算時(shí)用于清償債務(wù)外，任何機(jī)構(gòu)一律不得動(dòng)用。擔(dān)保機(jī)構(gòu)提取的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金必須存入銀行專戶。其他貨幣資金，不低于80％的部分可用于銀行存款，以及買賣國債、金融債券及國家重點(diǎn)企業(yè)債券；不高于20％的部分，經(jīng)主管財(cái)政部門批準(zhǔn)，可用于買賣證券投資基金等其他形式。
第十五條各級財(cái)政部門對按照本辦法規(guī)范運(yùn)作的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，可給予適當(dāng)?shù)闹С帧?/p>
第十六條各級財(cái)政部門應(yīng)積極會(huì)同有關(guān)部門為擔(dān)保機(jī)構(gòu)落實(shí)反擔(dān)保提供支持。
第十七條各級財(cái)政部門應(yīng)會(huì)同有關(guān)部門對擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)狀況進(jìn)行定期檢查，對發(fā)現(xiàn)的問題采取有效措施及時(shí)處理，重大問題應(yīng)報(bào)告當(dāng)?shù)卣蜕霞壺?cái)政部門。
第十八條建立對擔(dān)保機(jī)構(gòu)資信的定期評級制度。擔(dān)保機(jī)構(gòu)定期聘請經(jīng)財(cái)政部門認(rèn)可的資信評級機(jī)構(gòu)進(jìn)行資信評級，并向社會(huì)公布評級結(jié)果。
第十九條各級財(cái)政部門要結(jié)合本地的實(shí)際情況，逐步建立健全對以財(cái)政性資金出資設(shè)立的擔(dān)保機(jī)構(gòu)的績效考核指標(biāo)體系。績效考核指標(biāo)體系應(yīng)綜合考慮擔(dān)保機(jī)構(gòu)的中小企業(yè)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)規(guī)模、代償損失、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)及其社會(huì)和經(jīng)濟(jì)效益而確定。
第二十條擔(dān)保機(jī)構(gòu)定期向主管財(cái)政部門報(bào)送資產(chǎn)負(fù)債表、損益表、現(xiàn)金流量表以及其他報(bào)表和資料，于每月底前將上月的營業(yè)統(tǒng)計(jì)報(bào)表報(bào)送主管財(cái)政部門；于每一會(huì)計(jì)年度終了后3個(gè)月內(nèi)，將上一年度的營業(yè)報(bào)告、財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告及其他有關(guān)報(bào)表報(bào)送主管財(cái)政部門。各級財(cái)政部門應(yīng)認(rèn)真做好對擔(dān)保信息的收集、整理與分析工作，并定期向有關(guān)金融機(jī)構(gòu)，必要時(shí)可向擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊機(jī)關(guān)通報(bào)情況。
第二十一條對已經(jīng)設(shè)立的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，由各級財(cái)政部門會(huì)同有關(guān)部門按照本辦法的要求進(jìn)行規(guī)范。
【摘要】我國信用擔(dān)保業(yè)是一個(gè)僅有十幾年歷史的新興行業(yè)。由于經(jīng)營的對象大多是金融機(jī)構(gòu)不愿貸款的信用等級較差的中小企業(yè),使得該行業(yè)具有高風(fēng)險(xiǎn)性特征,因此,借鑒國際經(jīng)驗(yàn),切實(shí)加強(qiáng)我國中小企業(yè)信用擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)管理,顯得尤為必要和緊迫。本文重點(diǎn)分析了中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨的潛在風(fēng)險(xiǎn),并提出了相關(guān)對策。
【關(guān)鍵詞】中小企業(yè);信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn);風(fēng)險(xiǎn)控制
近幾年來,我國信用擔(dān)保業(yè)呈現(xiàn)快速發(fā)展勢頭,有效地緩解了中小企業(yè)融資難問題,在市場經(jīng)濟(jì)中發(fā)揮著日益重要的作用。但是,我國信用擔(dān)保業(yè)畢竟是一個(gè)僅有十幾年歷史的新興行業(yè),缺乏成熟的經(jīng)營模式和管理經(jīng)驗(yàn),加之作為其服務(wù)對象的中小企業(yè)信用缺失、與貸款銀行的協(xié)作關(guān)系扭曲以及來自政府部門的不適當(dāng)干預(yù),使中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨的風(fēng)險(xiǎn)十分突出,有些擔(dān)保機(jī)構(gòu)由于遭受了嚴(yán)重的風(fēng)險(xiǎn)損失已難以為繼。為此,加強(qiáng)中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)防范與控制十分必要。
一、中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨的潛在風(fēng)險(xiǎn)
據(jù)調(diào)查,當(dāng)前中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要來自以下幾個(gè)方面:
(一)來自中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)
一是公司治理結(jié)構(gòu)不合理,導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生。擔(dān)保機(jī)構(gòu)的服務(wù)對象主要是民營中小企業(yè),這些企業(yè)大多實(shí)行家族化管理,所有者同時(shí)又是經(jīng)營者,缺乏有效的決策監(jiān)督機(jī)制,企業(yè)決策具有隨意性,冒險(xiǎn)行為難以避免。一旦冒險(xiǎn)失敗,就會(huì)危害擔(dān)保公司的利益。二是貸款被擠占挪用,導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生。中小企業(yè)挪用貸款現(xiàn)象較為普遍,有的企業(yè)將流動(dòng)資金貸款用于長期投資,新建廠房,購置設(shè)備,導(dǎo)致流動(dòng)資金貸款不能及時(shí)償還,擔(dān)保機(jī)構(gòu)被迫代償。三是中小企業(yè)技術(shù)裝備普遍落后,產(chǎn)品在市場上競爭力不強(qiáng),與大企業(yè)相比處于明顯劣勢,加大了中小企業(yè)破產(chǎn)倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。四是中小企業(yè)信用缺失。不少企業(yè)財(cái)務(wù)管理混亂,會(huì)計(jì)制度不規(guī)范,征信難度很大;有的企業(yè)資金使用混亂,提供虛假財(cái)務(wù)信息,監(jiān)控難度大;有的企業(yè)缺乏還貸意愿,即使還得起貸款也是久拖不還,甚至千方百計(jì)地“逃、廢、甩、賴”銀行債務(wù)。目前A級以上中小企業(yè)所占比例很低,其中相當(dāng)一部分中小企業(yè)根本達(dá)不到銀行認(rèn)可的信用等級。不良的社會(huì)信用環(huán)境和企業(yè)信用水平,給信用擔(dān)保業(yè)帶來了潛在的風(fēng)險(xiǎn),也加劇了中小企業(yè)自身融資的難度。
(二)來自擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身的風(fēng)險(xiǎn)
一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金規(guī)模偏小,抗風(fēng)險(xiǎn)能力較弱。我國擔(dān)保機(jī)構(gòu)的規(guī)模普遍較小,有些擔(dān)保機(jī)構(gòu)的注冊資金僅有幾百萬元,擔(dān)保收益非常有限,不足以完全解決代償問題,一旦發(fā)生一筆代償,則有可能抵銷掉幾十筆擔(dān)保業(yè)務(wù)的收入,有的甚至是擔(dān)保資金越賠越少,越擔(dān)保越擔(dān)心,直到喪失擔(dān)保能力。二是擔(dān)保機(jī)構(gòu)缺乏健全的內(nèi)部管理制度,對每筆擔(dān)保業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)控制、單個(gè)企業(yè)的擔(dān)保額及擔(dān)保放大倍數(shù)、代償率的大小等問題沒有進(jìn)行明確規(guī)定,容易出現(xiàn)無序操作現(xiàn)象。三是許多從業(yè)人員來自于政府、企事業(yè)單位等非銀行部門,缺乏專業(yè)知識和從業(yè)經(jīng)驗(yàn),對擔(dān)保對象判斷不準(zhǔn),對擔(dān)保條件把握不嚴(yán),人為地為信用風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生提供了可能;還有少數(shù)從業(yè)人員在擔(dān)保過程中違規(guī)操作,搞“人情擔(dān)保”,有的甚至內(nèi)外勾結(jié)騙保,使擔(dān)保機(jī)構(gòu)蒙受損失。
(三)來自協(xié)作銀行的風(fēng)險(xiǎn)
協(xié)作銀行的貸款對象選擇是否正確,貸款操作是否規(guī)范,也直接影響著信用擔(dān)保資金的安全。由于目前銀保合作中擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)了100%的風(fēng)險(xiǎn),導(dǎo)致銀行不認(rèn)真履行貸款調(diào)查、審查職責(zé),甚至為了擴(kuò)大業(yè)務(wù)規(guī)模故意放松貸款條件,使本來不應(yīng)獲得貸款支持的中小企業(yè)進(jìn)入信貸序列,從而給擔(dān)保機(jī)構(gòu)留下了巨大的風(fēng)險(xiǎn)隱患。
(四)政府部門不適當(dāng)干預(yù)引發(fā)的風(fēng)險(xiǎn)
由于擔(dān)保機(jī)構(gòu)大多是在政府支持下建立的,政府作為審批人、監(jiān)管者或出資人,其行為明顯地影響著擔(dān)保機(jī)構(gòu)的運(yùn)作,政府部門時(shí)常通過下指令、批條子、打招呼等方式直接干預(yù)擔(dān)保業(yè)務(wù),將信用擔(dān)保資金變?yōu)橹行∑髽I(yè)的救濟(jì)金,嚴(yán)重影響了擔(dān)保資金的安全。
二、中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理的國際經(jīng)驗(yàn)
目前全世界有一半的國家建立了中小企業(yè)信用擔(dān)保體系。其中,日本于1937年就成立了地方性的東京都中小企業(yè)信用保證協(xié)會(huì),成為世界上最早開始建立中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的國家,美國和德國分別于1953年、1954年開始實(shí)施中小企業(yè)信用擔(dān)保,形成了比較健全且各具特色的中小企業(yè)信用擔(dān)保制度。中小企業(yè)信用擔(dān)保業(yè)是世界公認(rèn)的高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè),為此,各國都十分重視擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)管理,對擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行嚴(yán)格的防范與控制。
(一)政府進(jìn)行有效監(jiān)管,制定了較為完備的法律體系
各國都制定有專門法律,嚴(yán)格行業(yè)準(zhǔn)入制度,把擔(dān)保機(jī)構(gòu)納入行業(yè)管理,規(guī)范信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的各項(xiàng)行為。健全的法制體系為中小企業(yè)信用擔(dān)保體系的正常運(yùn)行提供了保障。比如,美國《中小企業(yè)法》和《中小企業(yè)投資法》對信用擔(dān)保的對象、用途、擔(dān)保金額和保費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)等進(jìn)行了明確規(guī)定;日本《中小企業(yè)信用保證協(xié)會(huì)法》、《中小企業(yè)信用保險(xiǎn)公庫法》明確了中小企業(yè)信用保險(xiǎn)公庫和擔(dān)保協(xié)會(huì)的職能、作用以及信用擔(dān)保的規(guī)則。
(二)注意避免政府直接干預(yù)造成的風(fēng)險(xiǎn)
雖然政府承擔(dān)擔(dān)保資金的重要來源,但是政府部門一般并不直接負(fù)責(zé)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的運(yùn)作,不干涉具體的擔(dān)保業(yè)務(wù)。在美國,小企業(yè)信貸保證計(jì)劃由聯(lián)邦政府的機(jī)構(gòu)即小企業(yè)管理局負(fù)責(zé)執(zhí)行和管理;而日本和臺灣則是政府出資,由協(xié)會(huì)和基金等專門機(jī)構(gòu)進(jìn)行具體運(yùn)作,政府管理部門加以監(jiān)控;德國信用擔(dān)保是由只允許做貸款擔(dān)保業(yè)務(wù)的德國擔(dān)保銀行承擔(dān)。
(三)建立了較為完善的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制
擔(dān)保機(jī)構(gòu)并不承擔(dān)100%的風(fēng)險(xiǎn),而是運(yùn)用多種途徑分散和轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn):一是擔(dān)保機(jī)構(gòu)與商業(yè)銀行各承擔(dān)一定比例的貸款風(fēng)險(xiǎn);二是當(dāng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)生代償損失時(shí)由政府、再擔(dān)保(再保險(xiǎn))機(jī)構(gòu)承擔(dān)一定比例的損失額;三是實(shí)行反擔(dān)保,就是要求受保企業(yè)提供反擔(dān)保人或提供擔(dān)保品。風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償包括外部補(bǔ)償和內(nèi)部補(bǔ)償,前者主要是政府以預(yù)算撥款的方式補(bǔ)償擔(dān)保機(jī)構(gòu)的損失;后者主要通過擔(dān)保機(jī)構(gòu)建立風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度,以風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金彌補(bǔ)代償損失。
(四)形成了比較健全的風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度
通過規(guī)范擔(dān)保業(yè)務(wù)流程,嚴(yán)格擔(dān)保審查程序,實(shí)行企業(yè)信用評級制度、運(yùn)行監(jiān)測制度、代償及債務(wù)追償制度等加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理,減少信息不對稱帶來的風(fēng)險(xiǎn),從而有效控制擔(dān)保業(yè)務(wù)操作過程中的風(fēng)險(xiǎn)。如美、日、德、韓等國都建立了對中小企業(yè)和貸款銀行的信用評價(jià)制度,將信用等級的高低與能否提供擔(dān)保以及擔(dān)保金額的大小直接掛鉤。
三、借鑒國際經(jīng)驗(yàn),有效防范我國中小企業(yè)信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)
(一)完善擔(dān)保業(yè)的法律法規(guī),加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管
我國應(yīng)盡快制定《中小企業(yè)信用擔(dān)保管理辦法》,對擔(dān)保機(jī)構(gòu)的市場準(zhǔn)入資質(zhì)、設(shè)立與退出制度、內(nèi)控制度、業(yè)務(wù)范圍和操作流程、風(fēng)險(xiǎn)防范和損失分擔(dān)機(jī)制、扶持政策、行業(yè)監(jiān)管與自律等諸多方面做出明確規(guī)定。監(jiān)管部門應(yīng)該統(tǒng)一,將目前的分散監(jiān)管合并為一個(gè)部門。擔(dān)保機(jī)構(gòu)作為金融機(jī)構(gòu),其監(jiān)管部門應(yīng)該是銀監(jiān)會(huì)。
借鑒日本等國家的經(jīng)驗(yàn),建立健全我國行業(yè)自律組織——擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì),賦予它相應(yīng)的職權(quán)。擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)可以憑借其專業(yè)優(yōu)勢,制定行業(yè)自律公約和業(yè)務(wù)規(guī)范,組織業(yè)務(wù)培訓(xùn)和信息交流服務(wù),從而彌補(bǔ)行政監(jiān)管的不足;同時(shí)還可通過聯(lián)盟框架協(xié)議,發(fā)展擔(dān)保公司彼此間的業(yè)務(wù)合作關(guān)系,實(shí)現(xiàn)行業(yè)間互惠互利,以利于行業(yè)的健康發(fā)展。
(二)建立健全擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)控制度,規(guī)范業(yè)務(wù)操作流程
首先,為了增強(qiáng)擔(dān)保業(yè)務(wù)操作的客觀性和公正性,提高操作的透明度,使各級管理人員相互制約,有必要建立審、保、償分離制度。調(diào)查人員負(fù)責(zé)對申保企業(yè)的資信調(diào)查與評估;審核人員依據(jù)資信評估結(jié)果負(fù)責(zé)擔(dān)保項(xiàng)目審核審查,審批人員負(fù)責(zé)擔(dān)保項(xiàng)目的審批,檢查人員負(fù)責(zé)擔(dān)保項(xiàng)目的保后監(jiān)測、代償和追償。其次,要建立擔(dān)保限額審批制度。擔(dān)保機(jī)構(gòu)對符合條件的擔(dān)保項(xiàng)目在總量控制的前提下,依據(jù)申保企業(yè)資信狀況、擔(dān)保貸款種類、風(fēng)險(xiǎn)大小等確定擔(dān)保金額的審批權(quán)限。再次,實(shí)行內(nèi)部稽核制度。稽核部門應(yīng)定期對擔(dān)保業(yè)務(wù)部門進(jìn)行稽核,稽核人員既不參與對受保企業(yè)的檢查與評估,也不參加日常擔(dān)保工作。最后,建立擔(dān)保業(yè)務(wù)報(bào)告制度。擔(dān)保部門應(yīng)定期將擔(dān)保業(yè)務(wù)運(yùn)作情況向董事會(huì)報(bào)告,報(bào)告內(nèi)容應(yīng)該包括受保企業(yè)資信狀況、擔(dān)保貸款種類、金額、期限及貸款使用情況、反擔(dān)保措施等,以接受董事會(huì)的監(jiān)督。
(三)加強(qiáng)對受保企業(yè)的監(jiān)督檢查
一是加強(qiáng)股東結(jié)構(gòu)及公司治理結(jié)構(gòu)的分析,了解企業(yè)的經(jīng)營模式和特點(diǎn);二是要加強(qiáng)企業(yè)履約能力的評價(jià),不僅對固定資產(chǎn)投資項(xiàng)目進(jìn)行可行性研究,而且要對新產(chǎn)品進(jìn)行可行性分析,對技術(shù)方案、市場預(yù)期、投資金額、資金籌措方案等方面進(jìn)行評價(jià);三是加強(qiáng)對企業(yè)現(xiàn)金流的分析和預(yù)期,對企業(yè)未來現(xiàn)金流的預(yù)測應(yīng)建立在可靠的基礎(chǔ)上,避免銷售預(yù)測的隨意性;四是充分了解貸款用途,防止擠占挪用現(xiàn)象。要分析貸款用途的合理性,建立貸款用途的監(jiān)管機(jī)制,通過分期放款、建立監(jiān)管賬號等方式監(jiān)控貸款用途。
(四)建立信用擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)分散機(jī)制
一是盡快建立和完善再擔(dān)保體系,適時(shí)組建作為“最后擔(dān)保人”的全國性再擔(dān)保機(jī)構(gòu),對擔(dān)保機(jī)構(gòu)開展一般再擔(dān)保和強(qiáng)制再擔(dān)保業(yè)務(wù),有效地分散擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)。二是建立擔(dān)保機(jī)構(gòu)與貸款銀行共擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)機(jī)制。為了謹(jǐn)防商業(yè)銀行因?yàn)橛辛诵庞脫?dān)保而放松對受保企業(yè)的貸款審查,擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)與貸款銀行合理分擔(dān)信用風(fēng)險(xiǎn),真正實(shí)現(xiàn)“利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”。按照國際通行做法,銀行應(yīng)承擔(dān)20%-30%的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任,擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)70%-80%的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任。三是采取嚴(yán)格的反擔(dān)保措施。為了使受保企業(yè)增強(qiáng)使用貸款的責(zé)任心和還貸意識,擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)要求企業(yè)提供反擔(dān)保人或反擔(dān)保物。反擔(dān)保人必須是具有代為清償債務(wù)能力的法人或其他組織;反擔(dān)保物必須符合“四易”原則,即易于變現(xiàn)、易于評估、易于執(zhí)行操作、易于觸動(dòng)受保人利益。
(五)建立風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制
由于一些不可抗力、不可預(yù)見因素的影響,致使擔(dān)保機(jī)構(gòu)在運(yùn)用風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)后仍會(huì)發(fā)生一定的風(fēng)險(xiǎn)損失,因而必須采取一定的措施來補(bǔ)償風(fēng)險(xiǎn)損失,否則擔(dān)保基金勢必逐漸萎縮,難以持續(xù)發(fā)展。彌補(bǔ)擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)損失,一方面擔(dān)保機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格按照財(cái)政部的《中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理暫行辦法》的有關(guān)規(guī)定,從擔(dān)保收入中提取一定比例的風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金;另一方面還應(yīng)建立政府補(bǔ)償機(jī)制,由政府財(cái)政預(yù)算安排專項(xiàng)資金補(bǔ)償擔(dān)保機(jī)構(gòu)的一部分風(fēng)險(xiǎn)損失。從國外的情況來看,專業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)代償損失的補(bǔ)償主要依靠政府。比如日本信用保證協(xié)會(huì)擔(dān)保損失的70%由政府成立的中小企業(yè)信用保險(xiǎn)公庫給予補(bǔ)償,英國擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)損失的85%由政府賠付。這些做法值得我國借鑒。
(六)切實(shí)加強(qiáng)從業(yè)人員的培訓(xùn)和教育
信用擔(dān)保業(yè)是國際公認(rèn)的高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè),它對擔(dān)保機(jī)構(gòu)管理人員的業(yè)務(wù)素質(zhì)有很高的要求,其管理人員必須具有一定的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理經(jīng)驗(yàn),能夠準(zhǔn)確分析經(jīng)營環(huán)境,并對擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)有著較強(qiáng)的控制能力。同時(shí),由于信用擔(dān)保專業(yè)性強(qiáng)、涉及面廣,需要金融、財(cái)務(wù)、法律、審計(jì)、項(xiàng)目評估等多方面專業(yè)知識,因此積極引進(jìn)專業(yè)人才,并對在職員工加強(qiáng)培訓(xùn)至關(guān)重要。
【參考文獻(xiàn)】
[1]文學(xué)舟.中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的現(xiàn)狀、問題及對策[J].科技管理研究,2007,(10).
1政策性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)將逐步演化為包含政策性擔(dān)保功能的商業(yè)性擔(dān)保模式
從世界范圍來看，目前運(yùn)作比較成功的擔(dān)保模式大多具有很強(qiáng)的政策性，純商業(yè)性的擔(dān)保模式成功較少。原因主要在于，像美國、加拿大、日本、韓國等這些建立在純自由市場經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上的融資擔(dān)保機(jī)制，本質(zhì)上是政府以擔(dān)保方式通過動(dòng)用公共資源干預(yù)、彌補(bǔ)市場化融資體系的失靈或不足。但我國經(jīng)濟(jì)體制以公有制為主，私營企業(yè)以及混合經(jīng)濟(jì)雖然為社會(huì)提供了絕大多數(shù)的就業(yè)、稅收，但從經(jīng)濟(jì)總量來看，特別是在一些關(guān)系國際民生的關(guān)鍵性行業(yè)中，仍然不是主導(dǎo)。這種經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)決定了政府對中小企業(yè)融資擔(dān)保事業(yè)的扶持和資助，其目標(biāo)主要是獲取促進(jìn)中小企業(yè)發(fā)展的溢出效應(yīng)，而非獲取資本收益，也不是為了解決提供某種特定社會(huì)功能的需要。這些溢出效應(yīng)包括因中小企業(yè)發(fā)展而帶來的就業(yè)崗位增加、繳納稅收增加、經(jīng)濟(jì)總量增加等等。融資增加對于中小企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營有較大的乘數(shù)效應(yīng)。一定額度的融資將匹配相關(guān)比例的投資，最終增加若干倍數(shù)的產(chǎn)出規(guī)模。這些新增經(jīng)濟(jì)總量，既是對社會(huì)的貢獻(xiàn)，更是對地方政府的直接貢獻(xiàn)。在二十世紀(jì)九十年代初，政府在推動(dòng)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展過程中，特別需要做大非公有制經(jīng)濟(jì)增加國民生產(chǎn)總值的增量。面對制約作為非公有制經(jīng)濟(jì)核心構(gòu)成和主要代表的中小企業(yè)融資問題，地方政府在我國市場經(jīng)濟(jì)體制還相對不完善的條件下，最直接有效的方法就是通過政府直接投資組建擔(dān)保公司的做法，來彌補(bǔ)這種擔(dān)保服務(wù)的市場缺位問題。這就是本世紀(jì)前幾年，在政府的推動(dòng)下，政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)快速興起的根本原因。
但是，經(jīng)過多年的發(fā)展，特別是進(jìn)入“十一五”以來，我國不但在經(jīng)濟(jì)總量上迅速增長，而且在市場經(jīng)濟(jì)體制、機(jī)制與制度方面，也快速成熟。體現(xiàn)在融資擔(dān)保領(lǐng)域，政策性融資擔(dān)保模式出現(xiàn)了難以持續(xù)的問題。一是政府受財(cái)力支出限制，無法持續(xù)投入融資擔(dān)保事業(yè)；二是向金融機(jī)構(gòu)提供融資擔(dān)保屬于市場化行為，一旦失敗需要按市場原則承擔(dān)損失，這對于政府而言是超出其社會(huì)管理職能的額外負(fù)擔(dān)，難以承擔(dān)；三是融資擔(dān)保產(chǎn)生的溢出效應(yīng)，相對政府直接投資資助而言，是一種潛在難以度量的、非排他性獨(dú)享的間接效益，不可能吸引政府的更多積極性。面對這些根本性問題，2005年以后，政府由直接組建投資擔(dān)保機(jī)構(gòu)，轉(zhuǎn)變?yōu)椴扇 罢龑?dǎo)、民企控股、市場運(yùn)作”的思路，通過給予優(yōu)惠政策來間接支持擔(dān)保發(fā)展，包括營業(yè)稅的減免、擔(dān)保余額的獎(jiǎng)勵(lì)、代償損失的補(bǔ)償，以及再擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)等等。實(shí)際上，隨著大量政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的增資擴(kuò)股，以及政策性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的重組整合，許多政府性資金開始相對收縮，大多已經(jīng)傾向于退居非控股地位。
目前，我國融資擔(dān)保業(yè)仍然伴隨非公有制經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平由東向西不斷發(fā)展，但是，在這種新的發(fā)展思路下，政府逐漸轉(zhuǎn)變對融資擔(dān)保行業(yè)的支持方式和手段，由直接投資轉(zhuǎn)向政策引導(dǎo)。這些在政策引導(dǎo)下成立的商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)，在向中小企業(yè)提供市場化融資擔(dān)保服務(wù)的同時(shí)，通過享受政府優(yōu)惠政策，事實(shí)上履行了政府間接支持中小企業(yè)發(fā)展的目標(biāo)。也就是說，過去獨(dú)立運(yùn)作的政策性融資擔(dān)保功能，已經(jīng)能夠由政府優(yōu)惠政策支持下的市場化商業(yè)性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)履行并替代。
2商業(yè)性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)將在雙層監(jiān)管體制下重組整合成為區(qū)域寡頭性的類金融機(jī)構(gòu)
在我國，民營資本大量投資于商業(yè)性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的根本原因在于金融資源供給不足。在非公有制經(jīng)濟(jì)比較發(fā)達(dá)的東部地區(qū)，金融資源相對其他要素始終處于短缺狀態(tài)，特別是中小企業(yè)由于自身經(jīng)濟(jì)實(shí)力弱小、經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)高以及信用信息缺乏而導(dǎo)致的融資問題更為突出。以提供信用增級有針對性解決中小企業(yè)融資難問題的擔(dān)保機(jī)構(gòu)自然受到親睞。在其他中小企業(yè)廣泛生存的縣域經(jīng)濟(jì)范圍，由于國有銀行在改制上市過程中，按照投入產(chǎn)出原則大量調(diào)整壓縮了縣域經(jīng)濟(jì)以下地區(qū)的金融服務(wù)分支機(jī)構(gòu)，造成對縣域以下經(jīng)濟(jì)實(shí)體金融服務(wù)的絕對短缺，同樣促使融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)快速發(fā)展。在政府創(chuàng)新支持擔(dān)保業(yè)的思路后，大量商業(yè)性融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)如雨后春筍般快速發(fā)展起來。
近幾年，中國銀監(jiān)會(huì)為提高金融市場服務(wù)功能和服務(wù)范圍，一方面鼓勵(lì)城市商業(yè)銀行改革發(fā)展，另一方面積極促進(jìn)面向農(nóng)村地區(qū)廣泛金融服務(wù)的村鎮(zhèn)銀行、農(nóng)村信用社、小額貸款公司、資金互助社迅速發(fā)展。應(yīng)該說，目前我國金融市場結(jié)構(gòu)發(fā)生了深刻變化，金融機(jī)構(gòu)之間競爭激烈。2011年以來，包括工商銀行在內(nèi)的大型商業(yè)銀行，都宣布將進(jìn)一步加大對中小企業(yè)融資支持力度，確保中小企業(yè)新增貸款規(guī)模和比例不斷提高。隨著金融服務(wù)不斷深化，服務(wù)層次日益豐富，中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)也面臨著巨大挑戰(zhàn)。一旦大量的銀行業(yè)機(jī)構(gòu)將服務(wù)重心下移，融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)過去擁有的對微小經(jīng)濟(jì)實(shí)體的信息優(yōu)勢將不再明顯，以臺州商業(yè)銀行、包頭商業(yè)銀行等一批針對中小企業(yè)提供專業(yè)融資服務(wù)的銀行為例，其快速發(fā)展對該地區(qū)的融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)會(huì)產(chǎn)生一個(gè)強(qiáng)大的市場擠出效應(yīng)。
未來，面對由于金融服務(wù)深化帶來的強(qiáng)大競爭壓力，專業(yè)的中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)將走向兩種分化。一是適應(yīng)政策條件允許，通過適當(dāng)方式轉(zhuǎn)型改革發(fā)展為小額貸款公司、村鎮(zhèn)銀行、社區(qū)銀行等金融類機(jī)構(gòu)，以富有競爭性的專業(yè)能力向中小企業(yè)直接提供融資服務(wù)。二是適應(yīng)當(dāng)前以中央層面的聯(lián)席會(huì)議和地方層面的日常監(jiān)管共同構(gòu)成的雙層監(jiān)管體制的要求，在以核發(fā)融資擔(dān)保業(yè)務(wù)經(jīng)營許可證為核心的規(guī)范、整頓活動(dòng)中，部分有實(shí)力、有市場的中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)在擔(dān)保行業(yè)重組整合過程中不斷強(qiáng)大，占據(jù)一定的區(qū)域市場，成為在雙層監(jiān)管體制下規(guī)范運(yùn)行的類金融機(jī)構(gòu)，以提供有競爭力和規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)的融資擔(dān)保服務(wù)作為生存手段。
3互助擔(dān)保機(jī)構(gòu)更為規(guī)范與普及，但難以超越自組織的內(nèi)在關(guān)聯(lián)關(guān)系而擴(kuò)大規(guī)模
中小企業(yè)融資難的另一個(gè)重要原因在于自身實(shí)力弱小、抵押不足、經(jīng)營信息不透明而導(dǎo)致的信用短缺。在這個(gè)意義上說，解決中小企業(yè)融資難，關(guān)鍵問題是破解中小企業(yè)的信息不對稱。研究表明，實(shí)行會(huì)員準(zhǔn)入制度可以減少信息不對稱帶來的逆向選擇和道德危害問題。互擔(dān)保正是基于這一制度優(yōu)勢產(chǎn)生的融資擔(dān)保模式，它在獲取會(huì)員信息方面具有絕對優(yōu)勢。由于各成員企業(yè)具有地緣、業(yè)緣的人際關(guān)系網(wǎng)，促使企業(yè)間、企業(yè)與擔(dān)保公司、企業(yè)與金融機(jī)構(gòu)間更容易建立相互信任的關(guān)系，同一集群內(nèi)的會(huì)員企業(yè)主思維模式更易接近、有利于達(dá)成一致看法。而且，由于地域“根植性”大大降低了企業(yè)違約成本，能有效控制風(fēng)險(xiǎn)，形成群體信譽(yù)機(jī)制，有較強(qiáng)的能力為會(huì)員提供互擔(dān)保以及反擔(dān)保控制。
在意大利、孟加拉等國家，互擔(dān)保已經(jīng)比較發(fā)達(dá)，在解決微小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營發(fā)展、低收入人群創(chuàng)業(yè)發(fā)展等方面積累了成功經(jīng)驗(yàn)。在我國，以由政府機(jī)構(gòu)、銀行、專業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)和中小企業(yè)共同發(fā)起組建的深圳市中小企業(yè)信用互助協(xié)會(huì)，以及浙江蕭山“封閉式、會(huì)員制、非營利”封閉式擔(dān)保公司等為代表互擔(dān)保機(jī)構(gòu)，也已經(jīng)取得了很好的發(fā)展成效，是許多具有地緣、人緣、業(yè)緣的微小經(jīng)濟(jì)體解決融資難問題的有效機(jī)制。
【關(guān)鍵詞】融資擔(dān)保公司 財(cái)務(wù)管理 規(guī)范化
一、引言
近年來，國家出臺了一系列的政策支持中小企業(yè)的發(fā)展，特別是在財(cái)稅和資金支持方面，惠扶政策接連出臺，這同時(shí)也為融資性擔(dān)保公司的發(fā)展提供了良好的機(jī)遇。目前我國融資擔(dān)保公司數(shù)量不斷增加，業(yè)務(wù)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，貸款業(yè)務(wù)穩(wěn)步上升，對于扶持中小企業(yè)發(fā)展，推動(dòng)我國國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展發(fā)揮了重要的作用。但是融資擔(dān)保公司的行業(yè)業(yè)務(wù)特殊性也決定了融資擔(dān)保公司具有較高的業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)性，經(jīng)營發(fā)展所面臨的外部市場壓力與風(fēng)險(xiǎn)隱患非常大。促進(jìn)融資擔(dān)保公司的長期穩(wěn)定發(fā)展，就必須強(qiáng)化對融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理，尤其是理順財(cái)務(wù)管理體系，完善財(cái)務(wù)管理制度，優(yōu)化財(cái)務(wù)管理流程，進(jìn)而為融資擔(dān)保公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)的開展提供良好支撐。
二、融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理存在的問題分析
（一）對受保企業(yè)缺乏全面的審查
目前在融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理中存在的最突出的問題就是缺乏對受保企業(yè)公司的全面嚴(yán)格審查，特別是一些存在嚴(yán)重資金問題的企業(yè)，為了維持自身的經(jīng)營運(yùn)轉(zhuǎn)迫切需要快速獲得資金，因而在向銀行申請融資并尋求擔(dān)保時(shí)，有時(shí)會(huì)刻意粉飾財(cái)務(wù)報(bào)表，編造一些虛假的會(huì)計(jì)材料作為擔(dān)保材料，如果擔(dān)保企業(yè)財(cái)務(wù)管理部門不能對這些財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行全面的審查分析或者是對于擔(dān)保抵押物價(jià)值不夠熟悉，容易為擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理工作埋下風(fēng)險(xiǎn)隱患。此外，一些擔(dān)保企業(yè)在財(cái)務(wù)管理工作的開展過程中，存在著短視的問題，只是片面的注重企業(yè)的經(jīng)營業(yè)績和經(jīng)營績效，對擔(dān)保企業(yè)的一些問題視而不見，也很容易導(dǎo)致各類問題的發(fā)生。
（二）融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理制度體系建設(shè)不完善
一些融資擔(dān)保公司在財(cái)務(wù)管理工作中制度化、系統(tǒng)化與標(biāo)準(zhǔn)化程度不高，尤其是對于融資擔(dān)保公司的業(yè)務(wù)流程缺乏有效的跟蹤管理。在財(cái)務(wù)監(jiān)管工作上力度較弱，財(cái)務(wù)預(yù)算監(jiān)管體系不夠完善，甚至在業(yè)務(wù)開展過程中，為了實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)效益的快速提升，在沒有進(jìn)行必要的可行性分析的基礎(chǔ)上就開展一些短期的資金融通、流動(dòng)資金借款、對外投資或者是票據(jù)貼現(xiàn)等業(yè)務(wù)活動(dòng)，而且對這些業(yè)務(wù)管理不到位，很容易造成融資擔(dān)保公司陷入到財(cái)務(wù)困境之中。
（三）融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理工作人員能力有待提升
融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理與普通企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作有著很大的區(qū)別，對財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制管理的要求更高，因而對于財(cái)務(wù)管理工作人員的能力素質(zhì)也有著更高的要求，財(cái)務(wù)管理工作人員除了必須具有相應(yīng)的財(cái)務(wù)金融知識、政策法律法規(guī)知識以外，還必須有著較強(qiáng)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識別管控經(jīng)驗(yàn)。但是目前我國融資擔(dān)保公司在財(cái)務(wù)管理工作人員在教育培訓(xùn)上投入不足，一些新的基于風(fēng)險(xiǎn)控制的財(cái)務(wù)管理理念與財(cái)務(wù)管理方法未能應(yīng)用于融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)工作之中，不利于提升融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理工作質(zhì)效。
三、融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理工作改進(jìn)策略
（一）完善融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理體系的建設(shè)
對于融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理體系的設(shè)置，首先應(yīng)該按照融資擔(dān)保公司的規(guī)模以及業(yè)務(wù)開展情況，合理的設(shè)置財(cái)務(wù)機(jī)構(gòu)以及財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)人員，并對融資擔(dān)保公司的各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行會(huì)計(jì)核算；其次，應(yīng)該進(jìn)一步的健全融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理工作制度，重點(diǎn)是健全完善資產(chǎn)管理、資金管理、投資管理、成本和費(fèi)用管理、營業(yè)收入、利潤管理、財(cái)務(wù)報(bào)告與財(cái)務(wù)評價(jià)等制度體系。第三，應(yīng)該對融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理工作任務(wù)進(jìn)行明確，即合理的籌措資金、科學(xué)進(jìn)行資金投資、收支與成本費(fèi)用核算、債務(wù)債權(quán)關(guān)系的處理等工作內(nèi)容，并將財(cái)務(wù)管理工作內(nèi)容進(jìn)行層層分解，落實(shí)到責(zé)任管理部門以及責(zé)任崗位，實(shí)施責(zé)任化管理的措施。此外，在財(cái)務(wù)管理體系的建設(shè)中，應(yīng)該將對受保企業(yè)的財(cái)務(wù)審核作為關(guān)鍵管理控制內(nèi)容，尤其是提高對其財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)數(shù)據(jù)的審核分析與風(fēng)險(xiǎn)識別能力，以免由于受保企業(yè)影響融資擔(dān)保公司的發(fā)展。
（二）加強(qiáng)融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)預(yù)算管理
預(yù)算對于財(cái)務(wù)管理具有整體的規(guī)劃與指導(dǎo)作用。在融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)預(yù)算管理上，應(yīng)該根據(jù)融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)經(jīng)營目標(biāo)完成財(cái)務(wù)預(yù)算編制，在預(yù)算編制程序上盡可能采取上下結(jié)合的財(cái)務(wù)預(yù)算編制模式，將融資擔(dān)保公司的年度財(cái)務(wù)目標(biāo)分解落實(shí)到各個(gè)業(yè)務(wù)部門及分支機(jī)構(gòu)，并結(jié)合其提報(bào)的收支預(yù)算實(shí)際需求形成整體預(yù)算計(jì)劃方案，在經(jīng)過董事會(huì)討論批準(zhǔn)以后作為財(cái)務(wù)預(yù)算方案執(zhí)行。同時(shí)加強(qiáng)對財(cái)務(wù)預(yù)算執(zhí)行的控制，加強(qiáng)財(cái)務(wù)預(yù)算執(zhí)行的差異分析，確保財(cái)務(wù)預(yù)算真正起到規(guī)范約束財(cái)務(wù)管理的作用。
（三）提高融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)評價(jià)分析能力
通過財(cái)務(wù)評價(jià)分析，可以全面的總結(jié)融資擔(dān)保公司的整體經(jīng)營狀況，并且可以發(fā)現(xiàn)財(cái)務(wù)工作中的風(fēng)險(xiǎn)問題。在具體的財(cái)務(wù)評價(jià)分析指標(biāo)上，應(yīng)該結(jié)合融資擔(dān)保公司的實(shí)際情況合理的選擇。對于經(jīng)營狀況指標(biāo)，重點(diǎn)是選擇流動(dòng)比率、負(fù)債經(jīng)營比率、資產(chǎn)負(fù)債率、固定資本比率等指標(biāo)進(jìn)行評價(jià)分析；對于經(jīng)營成果，則主要是采用利潤率、凈資產(chǎn)利潤率、成本率、費(fèi)用率、社會(huì)貢獻(xiàn)率、上交積累率等指標(biāo)進(jìn)行評價(jià)分析；風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)主要是選擇擔(dān)保放大倍數(shù)、逾期擔(dān)保率、擔(dān)保代償率、資本風(fēng)險(xiǎn)比率、擔(dān)保損失率等指標(biāo)進(jìn)行評價(jià)。
（四）加強(qiáng)對融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理團(tuán)隊(duì)的建設(shè)
提高融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理工作質(zhì)量效率，必須加強(qiáng)對融資擔(dān)保公司財(cái)務(wù)管理工作人員的教育培訓(xùn)。首先，在財(cái)務(wù)管理工作人員的管理上，可以定期組織財(cái)務(wù)管理工作人員到不同的業(yè)務(wù)工作崗位進(jìn)行輪崗培訓(xùn)，確保財(cái)務(wù)管理工作人員能夠全面的了解公司財(cái)務(wù)管理工作的內(nèi)容，提高財(cái)務(wù)工作業(yè)務(wù)處理的針對性。其次，應(yīng)該加強(qiáng)對財(cái)務(wù)工作人員各項(xiàng)專業(yè)理論知識與技能的教育培訓(xùn)，提高其專業(yè)勝任能力與職業(yè)素質(zhì)，促進(jìn)公司財(cái)務(wù)管理水平的提高。
四、結(jié)語
財(cái)務(wù)管理對于整個(gè)融資擔(dān)保公司的經(jīng)營發(fā)展都有著至關(guān)重要的影響，強(qiáng)化財(cái)務(wù)管理工作也是融資擔(dān)保公司穩(wěn)定發(fā)展的基礎(chǔ)前提。這就要求融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理部門必須充分的認(rèn)識到財(cái)務(wù)管理工作的重要性，重點(diǎn)在規(guī)范化的財(cái)務(wù)管理體系建設(shè)、財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范控制、資金成本管理、內(nèi)部控制監(jiān)督等幾方面采取強(qiáng)有力的措施，進(jìn)而提高融資擔(dān)保公司的財(cái)務(wù)管理水平，提升融資擔(dān)保公司的發(fā)展?jié)摿Α?/p>
參考文獻(xiàn)
[1]羅志勇，謝潔華.商業(yè)性擔(dān)保機(jī)構(gòu)經(jīng)營研究與思考[J].金融管理與研究，2011（04）.
1．1來自合作銀行的風(fēng)險(xiǎn)
按照我國目前的情況來看，如若小微企業(yè)違約，小微企業(yè)償還一部分貸款，銀行要求擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)貸款其余部分的償還責(zé)任，這將大大降低銀行審核和監(jiān)督貸款的積極性。因?yàn)榧词鬼?xiàng)目失敗，銀行承擔(dān)的損失也微乎其微，于是銀行可能會(huì)放松審核要求或后續(xù)監(jiān)督管理，這樣將直接引致銀行放貸人員的操作風(fēng)險(xiǎn)。由于銀行在整個(gè)融資擔(dān)保貸款過程中只承擔(dān)極小責(zé)任或“零責(zé)任”，將醞釀某些銀行員工的道德風(fēng)險(xiǎn)。貸款項(xiàng)目成功了，銀行獲利；失敗了，銀行也不遭受損失。這樣就激發(fā)了謀取私利的動(dòng)機(jī)。如若某些銀行員工違背職業(yè)操守，與被擔(dān)保的小微企業(yè)串謀或勾結(jié)，惡意放貸，這將給擔(dān)保機(jī)構(gòu)帶來不可估量的損失。
1．2來自融資擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)
資金規(guī)模小和乘數(shù)效應(yīng)會(huì)引發(fā)流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。按照國家有關(guān)規(guī)定，擔(dān)保公司對外擔(dān)保額可以放大到自有資本的10倍。然而資金倍數(shù)的放大也就意味著風(fēng)險(xiǎn)的放大，另外，擔(dān)保機(jī)構(gòu)往往資金規(guī)模過小，難以抵抗流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。通常擔(dān)保公司會(huì)制定一套規(guī)范的業(yè)務(wù)流程，并對符合一定條件的客戶才提供擔(dān)保。但在現(xiàn)實(shí)中，一些擔(dān)保機(jī)構(gòu)沒有建立審、保、償分離制度，代償制度，債務(wù)追償制度和激勵(lì)約束制度等；很多擔(dān)保機(jī)構(gòu)的制度流于形式，沒有切實(shí)做到系統(tǒng)化和全面化，在實(shí)際操作中并未嚴(yán)格執(zhí)行，容易引發(fā)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)。
1．3來自政府的風(fēng)險(xiǎn)
1．3．1相關(guān)法律法規(guī)和制度不健全潛藏風(fēng)險(xiǎn)隨著擔(dān)保行業(yè)的迅速發(fā)展，我國相應(yīng)的法律法規(guī)也陸續(xù)出臺，然而后者的速度卻落后于前者，這使擔(dān)保行業(yè)面臨著巨大的法律風(fēng)險(xiǎn)。雖然我國在1995年10月就已頒布了《擔(dān)保法》，然而其部分條款和相關(guān)規(guī)定過于寬泛籠統(tǒng)，無法適應(yīng)多樣化擔(dān)保業(yè)務(wù)活動(dòng)的需要。隨著2010年銀監(jiān)局等七部委《融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法》的頒布，我國擔(dān)保機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)入和管理逐步走向規(guī)范化，然而不同擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)操作流程存在個(gè)體差異，操作標(biāo)準(zhǔn)參差不齊，離整個(gè)行業(yè)的規(guī)范化管理仍有很大差距。
1．3．2政府不當(dāng)干預(yù)或政策不穩(wěn)定導(dǎo)致政策風(fēng)險(xiǎn)由于體制因素影響，我國擔(dān)保行業(yè)的區(qū)域性質(zhì)和政府性質(zhì)明顯，各個(gè)地區(qū)對擔(dān)保行業(yè)制定的政策差異較大，并且多較為分散，有些不恰當(dāng)?shù)母深A(yù)，包括無視擔(dān)保業(yè)務(wù)條件，挪用擔(dān)保基金，進(jìn)行“指令擔(dān)保”等，這在長期內(nèi)不利于擔(dān)保市場的發(fā)展。擔(dān)保機(jī)構(gòu)的發(fā)展離不開政府政策的扶持，尤其是財(cái)政支持，因此，政策的不穩(wěn)定將使擔(dān)保機(jī)構(gòu)面臨巨大的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)生變化或在經(jīng)濟(jì)機(jī)構(gòu)調(diào)整期間，政府勢必會(huì)調(diào)整小微企業(yè)及擔(dān)保機(jī)構(gòu)的支持政策，增加或減少擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金的投入，甚至放寬或加緊擔(dān)保業(yè)務(wù)的審核條件等，這必然會(huì)影響擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金的穩(wěn)定性和經(jīng)營的安全性，帶來擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)。
2科技型小微企業(yè)融資擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)管理的制度設(shè)計(jì)
2．1加強(qiáng)小微企業(yè)融資擔(dān)保體系建設(shè)當(dāng)前，我國融資擔(dān)保行業(yè)的實(shí)踐已大大超前于國內(nèi)立法的步伐。盡管政府頒布了《擔(dān)保法》、《中小企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理暫行辦法》、《融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法》等一系列相關(guān)法律、法規(guī)，但它們大多缺乏法律剛性約束，對許多具體事項(xiàng)沒有提供實(shí)質(zhì)性安排和考核標(biāo)準(zhǔn)，操作性不強(qiáng)。因此，我國亟需建立一套有效的法律法規(guī)體系，在市場準(zhǔn)入、行為規(guī)范的監(jiān)督和懲罰、法律責(zé)任和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)等方面，制定適用性和操作性都滿足市場要求的法律法規(guī)。建立“一體兩翼四層”的信用擔(dān)保體系。其中，“一體”指明擔(dān)保體系主體為城市、省、國家三級中小企業(yè)政策性擔(dān)保，資金主要來源于地方和中央預(yù)算撥款，強(qiáng)調(diào)“多元化資金、市場化操作、績優(yōu)者扶持”；“兩翼”形象地描繪了為中小微企業(yè)服務(wù)的互擔(dān)保和商業(yè)性擔(dān)保的輔助地位，以這兩者為補(bǔ)充，完善擔(dān)保體系建設(shè)；“四層”指的是國家、省（市）、城市、縣（市）四級擔(dān)保機(jī)構(gòu)，基層擔(dān)保機(jī)構(gòu)直接服務(wù)于轄區(qū)內(nèi)被擔(dān)保企業(yè)，而省級及以上擔(dān)保機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)對下級擔(dān)保機(jī)構(gòu)提供再擔(dān)保服務(wù)，中央相關(guān)部門對整個(gè)行業(yè)實(shí)施監(jiān)管。
2．2提高科技型小微企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身風(fēng)險(xiǎn)管理能力完善融資擔(dān)保公司法人治理結(jié)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)現(xiàn)代化經(jīng)營管理。擔(dān)保機(jī)構(gòu)要建立股東會(huì)、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)，明晰“三會(huì)一層”的職責(zé)邊界，需實(shí)行董事會(huì)領(lǐng)導(dǎo)下的總經(jīng)理負(fù)責(zé)制，確保經(jīng)營決策的獨(dú)立性。通過制定各種合理有效的規(guī)章制度，完善公司的內(nèi)部控制；實(shí)施科學(xué)、實(shí)用的業(yè)務(wù)操作流程，規(guī)范操作程序等。恰當(dāng)運(yùn)用各種風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避措施。包括：①保證擔(dān)保資金的現(xiàn)金流，探索多元化的融資方式，對資產(chǎn)負(fù)債比率進(jìn)行管理，提高風(fēng)險(xiǎn)防御能力；②限制資金放大倍數(shù)、擔(dān)保金額及單筆業(yè)務(wù)擔(dān)保比率。擔(dān)保機(jī)構(gòu)資金的放大倍數(shù)即擔(dān)保資金與擔(dān)保貸款的比例，放大倍數(shù)的大小也決定了其代償風(fēng)險(xiǎn)的高低。因此，擔(dān)保資金放大倍數(shù)的確定在考慮效率的同時(shí)必須兼顧風(fēng)險(xiǎn)的控制；③采取反擔(dān)保措施。為增強(qiáng)申保企業(yè)的責(zé)任心，擔(dān)保公司應(yīng)要求主要股東或企業(yè)法人提供個(gè)人財(cái)產(chǎn)抵（質(zhì)）押，或提供信用保證，采取反擔(dān)保措施，保障擔(dān)保機(jī)構(gòu)在事后實(shí)現(xiàn)追償。應(yīng)建立一套科學(xué)、完備的信用分級評估系統(tǒng)，對申保企業(yè)進(jìn)行信用評價(jià)。針對科技型小微企業(yè)的特性，將知識產(chǎn)權(quán)和創(chuàng)新能力等因素列入?yún)⒖贾笜?biāo)，建立涵蓋申保對象資信、經(jīng)營、財(cái)務(wù)、管理、發(fā)展前景等各種信息的綜合評價(jià)系統(tǒng)。
2．3建立科技型小微企業(yè)融資擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移和分散機(jī)制要采取多種方式形成風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)機(jī)制。根據(jù)我國國情，通過科學(xué)的方法計(jì)算出銀行和擔(dān)保機(jī)構(gòu)各自應(yīng)承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)比例，并形成成文規(guī)定；應(yīng)加強(qiáng)貸款銀行承擔(dān)貸款責(zé)任的激勵(lì)機(jī)制建設(shè)，強(qiáng)化其對申保企業(yè)的責(zé)任感；加強(qiáng)貸款銀行和擔(dān)保機(jī)構(gòu)間的協(xié)作關(guān)系，將授信審查與信用擔(dān)保審查有機(jī)的結(jié)合起來，實(shí)現(xiàn)信息資源共享。（1）建立再擔(dān)保制度，形成多層次的再擔(dān)保機(jī)構(gòu)。省級再擔(dān)保機(jī)構(gòu)解決省內(nèi)各地（市）擔(dān)保機(jī)構(gòu)的再擔(dān)保問題，而省級再擔(dān)保機(jī)構(gòu)的再擔(dān)保問題由全國性再擔(dān)保機(jī)構(gòu)解決。國家應(yīng)對再擔(dān)保機(jī)構(gòu)的擔(dān)保比例、擔(dān)保費(fèi)率等做出規(guī)定，制定出合理的再擔(dān)保機(jī)構(gòu)管理辦法，對于再擔(dān)保機(jī)構(gòu)的放大倍數(shù)，可規(guī)定大于擔(dān)保機(jī)構(gòu)的放大倍數(shù)，并可隨擔(dān)保業(yè)的成長，逐步提高。（2）建立擔(dān)保公司與保險(xiǎn)公司間的合作機(jī)制，以轉(zhuǎn)移和分散擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)。目前，國際上成熟的擔(dān)保機(jī)構(gòu)都同保險(xiǎn)公司進(jìn)行了合作，運(yùn)用大數(shù)法則原理來分散風(fēng)險(xiǎn)。（3）建立融資擔(dān)保公司的擔(dān)保投資機(jī)制。擔(dān)保投資是融資擔(dān)保和風(fēng)險(xiǎn)投資的一種有機(jī)結(jié)合，是指擔(dān)保機(jī)構(gòu)在為有潛力的小微企業(yè)，尤其是有潛力的科技型小微企業(yè)提供融資擔(dān)保的同時(shí)，附加以認(rèn)股權(quán)（期權(quán)）或轉(zhuǎn)換權(quán)形式的一種對擔(dān)保企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)投資活動(dòng)。
2．4建立科技型小微企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)信用補(bǔ)償機(jī)制建立政府主導(dǎo)的融資擔(dān)保行業(yè)外部信用補(bǔ)償機(jī)制，這種補(bǔ)償機(jī)制主要包括如下三個(gè)方面。①建立持續(xù)穩(wěn)定的資金注入機(jī)制。對政府設(shè)立的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，政府要有持續(xù)穩(wěn)定的資金注入，并對擔(dān)保機(jī)構(gòu)部分業(yè)務(wù)承擔(dān)有限賠償責(zé)任，以恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)代償率對其進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償，以保障其代償資金來源；②加強(qiáng)財(cái)政補(bǔ)貼和稅收優(yōu)惠政策力度，制定科技擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押貸款補(bǔ)貼、小微企業(yè)融資保險(xiǎn)財(cái)稅補(bǔ)貼等措施，激勵(lì)擔(dān)保行業(yè)服務(wù)于科技型小微企業(yè)；③建立社會(huì)捐助、其他主體投資等多元化的外部資金補(bǔ)償渠道，不斷擴(kuò)大擔(dān)保資金規(guī)模。建立完善的風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償程序，規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償行為；建立懲罰機(jī)制，對惡意騙取風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金的行為進(jìn)行嚴(yán)厲打擊。
2．5建立科技型小微企業(yè)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)監(jiān)管體系（1）建立自律性融資擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)。行業(yè)協(xié)會(huì)的作用主要在于：作為政府和行業(yè)、市場對接的橋梁，及時(shí)向政府反映行業(yè)的要求，對會(huì)員貫徹政府下達(dá)的相關(guān)法律政策并監(jiān)督其落實(shí)情況。制定擔(dān)保業(yè)的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和行業(yè)規(guī)范，實(shí)現(xiàn)自我約束，促進(jìn)自律發(fā)展。促進(jìn)同業(yè)的內(nèi)部交流和信息共享，建立受保企業(yè)信用檔案，實(shí)現(xiàn)互通有無，共同發(fā)展。（2）建立擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)部監(jiān)督機(jī)制。通過建立內(nèi)控報(bào)告、評價(jià)和糾錯(cuò)機(jī)制，實(shí)現(xiàn)對擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)管理效果的及時(shí)檢查和定期評價(jià)。擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)部的審計(jì)部門和風(fēng)險(xiǎn)管理部門人員應(yīng)積極參加對各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營狀況的檢查，對擔(dān)保機(jī)構(gòu)自身的收支狀況、資產(chǎn)負(fù)債狀況和各種風(fēng)控制度的執(zhí)行情況進(jìn)行檢查，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問題，采取應(yīng)對措施。（3）建立科技型小微企業(yè)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的外部監(jiān)管機(jī)制。各級政府應(yīng)建立融資擔(dān)保監(jiān)督管理委員會(huì)，對融資擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)管理制度、經(jīng)營范圍、擔(dān)保資金的放大倍數(shù)、擔(dān)保基金的保值狀況、擔(dān)保機(jī)構(gòu)再擔(dān)保情況、從業(yè)人員任職資格、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金提取情況等進(jìn)行監(jiān)督管理，定期檢查并對相應(yīng)指標(biāo)完成情況進(jìn)行報(bào)告、公示，以防范擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)。監(jiān)管部門應(yīng)對擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信息披露情況進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)督管理，督促擔(dān)保機(jī)構(gòu)定期向相關(guān)部門報(bào)送財(cái)務(wù)報(bào)表，保證信息的真實(shí)、及時(shí)和全面。
關(guān)鍵詞：融資擔(dān)保行業(yè)；稅收政策；建議
一、前言
改革開放的四十年間，中小微型企業(yè)在當(dāng)前國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行過程中發(fā)揮著越來越重要的作用，但是容易受到其自身經(jīng)營發(fā)展水平和信用水平的影響，無法充分有效的實(shí)現(xiàn)融資目標(biāo)，由此融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)應(yīng)運(yùn)而生，為中小微型企業(yè)提供重要的融資支持。
二、融資擔(dān)保行業(yè)業(yè)務(wù)的特點(diǎn)
融資擔(dān)保是市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境中產(chǎn)生的重要內(nèi)容，對于緩解中小微型企業(yè)和“三農(nóng)”融資方面出現(xiàn)的問題進(jìn)行良好的效果，能夠推進(jìn)這些企業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展，增強(qiáng)整個(gè)行業(yè)發(fā)展的水平。全面分析融資擔(dān)保行業(yè)發(fā)展過程中的業(yè)務(wù)特點(diǎn)，將能夠?yàn)榍袑?shí)有效強(qiáng)化業(yè)務(wù)發(fā)展效果，為實(shí)施科學(xué)合理的稅收政策提供科學(xué)合理的前提條件。
(一)準(zhǔn)公共產(chǎn)品屬性
中小微型企業(yè)經(jīng)營管理工作進(jìn)行過程中，需要有大量的資金作為支撐，保障正常運(yùn)行活動(dòng)順利開展，同時(shí)“三農(nóng)”政策具體實(shí)施過程中，需要有資金作為設(shè)備支持，而這些方面運(yùn)行過程中都面臨著一些融資困難的問題，影響到具體項(xiàng)目策略的實(shí)施效果[1]。這其中發(fā)揮融資擔(dān)保行業(yè)的優(yōu)勢和作用，將能夠更好的支持企業(yè)融資工作，保證“三農(nóng)”問題的良好實(shí)施，推進(jìn)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展活動(dòng)的順利開展。從融資擔(dān)保服務(wù)于社會(huì)的角度來看，其具有著十分明顯的準(zhǔn)公共產(chǎn)品屬性，能夠促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)建設(shè)，推進(jìn)社會(huì)進(jìn)步和發(fā)展。
(二)融資擔(dān)保的風(fēng)險(xiǎn)較高、收益卻低
融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)在給眾多對象提供良好服務(wù)的過程中，多是一些中小微型企業(yè)，這些企業(yè)的信用不夠良好，且融資工作過程中存在著較大的困難，這就導(dǎo)致實(shí)際經(jīng)營工作過程中存在著較大的不確定性，相應(yīng)的給融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)造成了一定的影響，無法保證風(fēng)險(xiǎn)和收益成正比關(guān)系。同時(shí)融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)著較高的社會(huì)使命，需要良好緩解中小微型企業(yè)的融資困難問題，因而整個(gè)融資擔(dān)保行業(yè)的收費(fèi)情況受到了國家限制，其承擔(dān)著較高的風(fēng)險(xiǎn)，卻無法得到相應(yīng)的收益，將會(huì)容易在一定程度上影響到行業(yè)的持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展情況。
三、融資擔(dān)保行業(yè)的稅收政策實(shí)施建議
營改增稅收政策的實(shí)施，對當(dāng)前社會(huì)眾多行業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生了十分重要的影響，而該項(xiàng)政策的試點(diǎn)范圍也逐漸擴(kuò)展到了生活服務(wù)業(yè)、金融業(yè)、建筑業(yè)以及房地產(chǎn)業(yè)等多個(gè)方面。融資擔(dān)保行業(yè)實(shí)際發(fā)展過程中，隨著國內(nèi)營改增稅收政策的實(shí)施，整個(gè)行業(yè)的稅負(fù)呈現(xiàn)出了普遍上升的趨勢。面對融資擔(dān)保行業(yè)運(yùn)行過程中可能出現(xiàn)的一些稅負(fù)問題，國家財(cái)政稅務(wù)部門需要充分關(guān)注到融資擔(dān)保整個(gè)行業(yè)發(fā)展中的相關(guān)情況，推行一些科學(xué)合理的稅收政策，更為良好的保障行業(yè)的可持續(xù)發(fā)展效果。
(一)給融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)提供金融行業(yè)稅收優(yōu)惠政策
融資擔(dān)保行業(yè)起步較晚，并且需要多個(gè)部門協(xié)同聯(lián)動(dòng)，共同推進(jìn)整個(gè)行業(yè)的健康發(fā)展，這其中涉及到了較多方面的問題，理論研究和實(shí)踐操作環(huán)節(jié)中都還存在著一些不夠合理的問題。同時(shí)社會(huì)各界和眾多部門在融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)職能方面認(rèn)識不夠統(tǒng)一，無法充分有效保障融資擔(dān)保行業(yè)的稅收活動(dòng)有序開展。良好應(yīng)對當(dāng)前融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)出現(xiàn)的經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)濟(jì)收益不成正比的情況，需要良好明確融資擔(dān)保的社會(huì)屬性，即其是非銀行金融機(jī)構(gòu)屬性，從而使得這些融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)都能夠享受到金融行業(yè)稅收的一些優(yōu)惠政策，進(jìn)而良好減輕融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的稅收負(fù)擔(dān)。國內(nèi)金融機(jī)構(gòu)之間的往來資金在利息收入方面不需要繳納增值稅，這就給金融機(jī)構(gòu)的正常運(yùn)行提供了良好的政策支持。當(dāng)前的金融機(jī)構(gòu)主要是銀行、金融租賃、證券公司以及信用合作社和證券基金管理公司，而融資擔(dān)保同樣承擔(dān)著資金擔(dān)保業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并且接受各方金融監(jiān)管部門的管理，卻不被納入到金融機(jī)構(gòu)范圍內(nèi)，無法享受同等的優(yōu)惠政策，將無法發(fā)揮融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的優(yōu)勢和作用。
(二)改進(jìn)和優(yōu)化融資擔(dān)保行業(yè)稅收政策
當(dāng)前融資擔(dān)保行業(yè)普遍反映營改增稅收政策實(shí)施之后，還面臨著更高的稅收負(fù)擔(dān)，這樣將不利于整個(gè)行業(yè)的發(fā)展，也不符合國家稅收制度改革的初衷。發(fā)揮政府的合理調(diào)控作用，通過財(cái)政扶持和稅收優(yōu)惠，更好的介入到市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境中，并且給眾多的企業(yè)和單位提供良好的支持。稅收政策的優(yōu)惠性具有良好的普遍性，能更好的結(jié)合市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展環(huán)境的變化，更好的調(diào)控企業(yè)和單位的經(jīng)營管理情況。融資擔(dān)保實(shí)際發(fā)展過程中，國家為了起到有效的引導(dǎo)和扶持作用，出臺過融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)免征增值稅和允許風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金所得稅稅前扣除這兩項(xiàng)政策，能夠起到一定的效用，減輕融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的稅收負(fù)擔(dān)。同時(shí)為了更好的強(qiáng)化融資擔(dān)保行業(yè)的整體發(fā)展效果，需要結(jié)合市場經(jīng)濟(jì)和行業(yè)的具體變化情況，科學(xué)有效的優(yōu)化和創(chuàng)新調(diào)整稅收政策。
摘 要 融資性擔(dān)保公司是為解決中小企業(yè)融資難的問題而出現(xiàn)的非銀行地方性金融企業(yè)，提供專業(yè)的擔(dān)保產(chǎn)品，如何確保擔(dān)保產(chǎn)品的安全與利益，本文從風(fēng)險(xiǎn)管理的角度探討風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵，融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的定義、特點(diǎn)、意義我國目前融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的問題、解決我國融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀的對策。
關(guān)鍵詞 融資性擔(dān)保公司 風(fēng)險(xiǎn)管理 全面風(fēng)險(xiǎn)管理
一、融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的內(nèi)涵
融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)流程分為：擔(dān)保調(diào)查與信用分析，擔(dān)保審查與擔(dān)保辦理，保后管理。融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)流程管理實(shí)質(zhì)就是風(fēng)險(xiǎn)管理，以保證最大限度地獲取收益的過程。融資性擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)分為廣義與狹義兩種，廣義風(fēng)險(xiǎn)，是指融資性擔(dān)保擔(dān)保公司在經(jīng)營融資性擔(dān)保產(chǎn)品中，由于事前無法預(yù)料的不確定性因素的影響或是未來的的實(shí)際情況變化與預(yù)測不相符，或使其實(shí)際的收益與預(yù)期收益發(fā)生背離，從而導(dǎo)致?lián)９久墒芙?jīng)濟(jì)損失或不獲利，喪失獲取額外收益的機(jī)會(huì)的可能性。狹義風(fēng)險(xiǎn)是指融資性擔(dān)保公司蒙受經(jīng)濟(jì)損失的可能性。融資性擔(dān)保公司面臨的風(fēng)險(xiǎn)主要有市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、保費(fèi)風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)等。由于融資性擔(dān)保公司是提供擔(dān)保產(chǎn)品的金融企業(yè)，特別是擔(dān)保產(chǎn)品的特點(diǎn)決定它對各種風(fēng)險(xiǎn)要嚴(yán)格控制與防范。
風(fēng)險(xiǎn)管理是融資性擔(dān)保公司在提供擔(dān)保產(chǎn)品時(shí)，通過風(fēng)險(xiǎn)識別、風(fēng)險(xiǎn)評估、風(fēng)險(xiǎn)處理等方法，預(yù)測、回避、分散風(fēng)險(xiǎn)，從而減少或者避免經(jīng)濟(jì)損失，保證不發(fā)生墊款損失的行為。按照現(xiàn)在經(jīng)驗(yàn)，可以分為非全面風(fēng)險(xiǎn)管理與全面風(fēng)險(xiǎn)管理。
融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的定義、特點(diǎn)、意義COSO委員會(huì)認(rèn)為：全面風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)受到該實(shí)體的董事會(huì)、管理層和其他個(gè)人的影響，并應(yīng)用在整個(gè)機(jī)構(gòu)戰(zhàn)略設(shè)施的過程。他被設(shè)計(jì)用于識別整個(gè)實(shí)體的潛在重大風(fēng)險(xiǎn)。他能組織的具體情況提供一個(gè)風(fēng)險(xiǎn)管理框架，并為組織目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理的保證。
全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系是指融資性擔(dān)保公司各業(yè)務(wù)層次、各類型風(fēng)險(xiǎn)所進(jìn)行的通盤管理，在對風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行科學(xué)量化的基礎(chǔ)上，以“風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本收益率”為核心，從而在內(nèi)部實(shí)現(xiàn)對風(fēng)險(xiǎn)通盤管理，同時(shí)借助監(jiān)管部門和市場力量的約束，形成一個(gè)包括融資性擔(dān)保公司，監(jiān)管者及市場的三位一體的風(fēng)險(xiǎn)管理體系。
全面風(fēng)險(xiǎn)管理的特點(diǎn)是：
1.整體化的風(fēng)險(xiǎn)管理，對各種風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行統(tǒng)籌管理；不是以各個(gè)部門為單位，對風(fēng)險(xiǎn)管理分割的分散化管理。
2.連續(xù)性的風(fēng)險(xiǎn)管理，將風(fēng)險(xiǎn)管理納入到時(shí)日常經(jīng)營之中；不只是某時(shí)點(diǎn)的一定時(shí)段的風(fēng)險(xiǎn)管理。
3.全面的、大范圍的風(fēng)險(xiǎn)管理；不是小范圍、局部的風(fēng)險(xiǎn)管理。
二、實(shí)施全面風(fēng)險(xiǎn)管理的意義
1.強(qiáng)化全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念是融資性擔(dān)保業(yè)務(wù)健康持續(xù)發(fā)展的監(jiān)管需要
去年，我國根據(jù)《融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法》對擔(dān)保公司進(jìn)行整治，通過省金融辦檢驗(yàn)達(dá)標(biāo)的，廣東省共301家獲得獲得地方性金融許可證，這301家則取得與銀行合作的 “通行證”，融資性擔(dān)保公司是解決中小企業(yè)融資難的重大舉措。通過對歷史問題的整治，如何管理融資性擔(dān)保公司，強(qiáng)化全面風(fēng)險(xiǎn)管理理念是監(jiān)管的重要工作，是確保融資性擔(dān)保業(yè)健康發(fā)展的根本保證。
2.融資性擔(dān)保公司確保競爭力的需要
融資性擔(dān)保公司是提供擔(dān)保產(chǎn)品的非銀行金融企業(yè)，是高風(fēng)險(xiǎn)行為，是管理風(fēng)險(xiǎn)并收取超額利潤的企業(yè)，風(fēng)險(xiǎn)管理的水平?jīng)Q定其生存與發(fā)展的能力，是競爭的要求，實(shí)施全面風(fēng)險(xiǎn)管理是融資擔(dān)保公司發(fā)展的基本保證。
3.融資性擔(dān)保公司提升風(fēng)險(xiǎn)管理水平的需要
融資性擔(dān)保公司的管理如何入手，是管理者應(yīng)當(dāng)首先解決的問題，我國融資性擔(dān)保公司是新生事物，所以目前大都分融資性擔(dān)保公司處于非全面管理階段，在探索管理經(jīng)驗(yàn)，而全面管理是商業(yè)銀行的先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)，融資性擔(dān)保公司應(yīng)當(dāng)自覺掌握全面風(fēng)險(xiǎn)管理精華，創(chuàng)造出適合自己的全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系。
三、我國目前融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的問題
1.融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理意識剛起步，處于處自發(fā)階段
為解決中小企業(yè)融資難，我國2010頒布《融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法》進(jìn)行規(guī)范管理，作為省級新設(shè)立的金融辦公室不象銀行監(jiān)督委員是從人民銀行中分離出來的，從成立之日就有大量成熟的監(jiān)管隊(duì)伍，而省級以下的金融辦公室的組成人員，機(jī)構(gòu)新，人員新，監(jiān)管能力有待提高，而融資性擔(dān)保公司又是以提供擔(dān)保產(chǎn)品為主的金融企業(yè)，對其經(jīng)營規(guī)律因出現(xiàn)時(shí)間短而未能掌握，所以融資性擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管剛起步，處于自發(fā)階段。
2.公司風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)與體系未建立
融資性擔(dān)保公司行業(yè)在我國剛起步，公司對風(fēng)險(xiǎn)管理處理探索階段，根本不可能按全面風(fēng)險(xiǎn)管理的要求設(shè)置組織結(jié)構(gòu)與體系。融資性擔(dān)保公司管理暫行辦法要求規(guī)模較大的融資性擔(dān)保公司有律師或注冊會(huì)計(jì)師作為首席風(fēng)險(xiǎn)官，但并沒有對風(fēng)險(xiǎn)管理提出理為科學(xué)的要求，擔(dān)保不僅是法律問題或是財(cái)會(huì)問題，而是金融問題，金融是法律、會(huì)計(jì)等綜合運(yùn)用的有自己規(guī)律的專業(yè)領(lǐng)域，將風(fēng)險(xiǎn)視同法律問題或是財(cái)會(huì)問題，也誤導(dǎo)了融資性擔(dān)保公司的組織結(jié)構(gòu)與體系的建立。
3.風(fēng)險(xiǎn)管理人才匱乏
目前融資性擔(dān)保公司的風(fēng)險(xiǎn)管理人才來源主要是有三種，一種是從銀行退休人員，因?yàn)閺你y行一線人員挖管理人才是不可能的，這一類有豐富的管理經(jīng)驗(yàn)，但對風(fēng)險(xiǎn)管理的理論水平低，未能掌握科學(xué)有效的全面風(fēng)險(xiǎn)管理的知識，未能自覺的運(yùn)用該知識指導(dǎo)融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理。一種是從律師等法律界人士招聘作為風(fēng)險(xiǎn)管理人才，因?yàn)槟壳爸袊鴽]有財(cái)稅金融專業(yè)的律師，而多為通才，不能融合財(cái)會(huì)等經(jīng)濟(jì)實(shí)際狀況，未能提交高效、簡單、促進(jìn)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施；一種是注冊會(huì)計(jì)師等財(cái)會(huì)界人士招聘作為風(fēng)險(xiǎn)管理人才，因?yàn)槟壳爸袊鴽]有財(cái)稅金融專業(yè)的會(huì)計(jì)師，為通才，不能融合法律而未能促進(jìn)業(yè)務(wù)與風(fēng)險(xiǎn)管理并存的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。擔(dān)保業(yè)務(wù)屬于金融行業(yè)，必須培養(yǎng)自己風(fēng)險(xiǎn)管理高級人才。
解決我國融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)管理的現(xiàn)狀的對策
4.加強(qiáng)監(jiān)管力量與監(jiān)管規(guī)劃的建設(shè)
金融辦公室的組成人員，機(jī)構(gòu)新，人員新，未掌握融資性擔(dān)保公司擔(dān)保產(chǎn)品經(jīng)營規(guī)律，風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管剛起步，處于自發(fā)階段。金融辦公室監(jiān)管人員要加強(qiáng)金融、財(cái)會(huì)、法律等綜合技能的學(xué)習(xí)，多從銀行等金融單位招聘精英，充實(shí)監(jiān)管力量；根據(jù)目前我國融資性擔(dān)保公司的不同規(guī)模、發(fā)展歷史、市場定位和擔(dān)保產(chǎn)品策略等，適當(dāng)引進(jìn)全面風(fēng)險(xiǎn)管理觀念和方法，制定系統(tǒng)的全面風(fēng)險(xiǎn)管理監(jiān)管的規(guī)范，指導(dǎo)監(jiān)管日常工作，使監(jiān)管規(guī)劃實(shí)用、高效，使擔(dān)保業(yè)務(wù)健康發(fā)展。
5.建立全面風(fēng)險(xiǎn)管理組織結(jié)構(gòu)與體系
全面風(fēng)險(xiǎn)管理應(yīng)當(dāng)建立包括決策、實(shí)施、執(zhí)行、和監(jiān)督部門在內(nèi)的自上而下的垂直化風(fēng)險(xiǎn)管理組織架構(gòu)，構(gòu)建一個(gè)嚴(yán)密、高效、健全的風(fēng)險(xiǎn)管理組織體系，建立直接對股東會(huì)負(fù)責(zé)的風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)。對融資擔(dān)保公司的各類業(yè)務(wù)以及各個(gè)部門的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行集中的統(tǒng)一管理，不要將風(fēng)險(xiǎn)管理分散由各業(yè)務(wù)部門單獨(dú)負(fù)責(zé)。在操作層面上，對風(fēng)險(xiǎn)度大的崗位，設(shè)置與業(yè)務(wù)經(jīng)理平等的風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理，風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)理由風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)領(lǐng)導(dǎo)，負(fù)責(zé)對業(yè)務(wù)部門經(jīng)營中所涉及的風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行日常監(jiān)測、評估、管理、和報(bào)告。風(fēng)險(xiǎn)管理人員實(shí)行垂直管理，確保風(fēng)險(xiǎn)管理的獨(dú)立性。
6.完善風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度
風(fēng)險(xiǎn)管理與內(nèi)控制度是融為一體的，只有內(nèi)控制度執(zhí)行得好，風(fēng)險(xiǎn)管理才能落到實(shí)處。風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制制度的構(gòu)建主要是，一，建立風(fēng)險(xiǎn)識別和評估系統(tǒng)，通過對風(fēng)險(xiǎn)的定性分析與定量測算，有效評價(jià)風(fēng)險(xiǎn)的狀態(tài)與程度，為風(fēng)險(xiǎn)控制提供基本依據(jù)。二，健全內(nèi)部授權(quán)審批機(jī)制，保證擔(dān)保產(chǎn)品的安全與利益。三，完善崗位責(zé)任制，落實(shí)績效考核制度。四，將風(fēng)險(xiǎn)防范作為內(nèi)部審計(jì)監(jiān)察的主要目標(biāo)，實(shí)行風(fēng)險(xiǎn)評級制度，將內(nèi)部控制作為提高全面風(fēng)險(xiǎn)管理的首要手段來抓。
7.培養(yǎng)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的高端人才
融資性擔(dān)保公司風(fēng)險(xiǎn)的識別、防范、控制和管理需要精通金融財(cái)會(huì)法律理論、數(shù)理統(tǒng)計(jì)、以及熟悉擔(dān)保業(yè)務(wù)的高層次復(fù)合人才。因此，要按照全面風(fēng)險(xiǎn)管理的要求，加強(qiáng)專業(yè)學(xué)習(xí)，全面提高了從業(yè)人員的素質(zhì)，盡快培養(yǎng)和建立一支全面風(fēng)險(xiǎn)管理人才隊(duì)伍。融資性擔(dān)保公司要從成立之日就培養(yǎng)、挖掘、和儲(chǔ)備符合條件的人才，并與績效考核等薪酬制度相結(jié)合，保持人才穩(wěn)定，不流失。加強(qiáng)培訓(xùn)，加大對風(fēng)險(xiǎn)管理人員的知識更新和技能培訓(xùn)，不斷提高其風(fēng)險(xiǎn)控制能力，適用不斷變化的業(yè)務(wù)需要。
參考文獻(xiàn)：
[1]王梅麗.廣東融資性擔(dān)保整結(jié)束，僅301家獲牌.南方都市報(bào).2011.4.11.
關(guān)鍵詞：銀擔(dān)合作；融資擔(dān)保；前景；策略
中圖分類號：F276 文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A 文章編號：1003-9031（2013）05-0065-04 DOI：10.3969/j.issn.1003-9031.2013.05.15
銀行與融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作（下文簡稱“銀擔(dān)合作”）是緩解中小企業(yè)融資難的有效手段，促進(jìn)銀擔(dān)合作有利于調(diào)整信貸結(jié)構(gòu)、促進(jìn)對經(jīng)濟(jì)弱勢領(lǐng)域的信貸投入[1]。貝森科和塔克爾曾指出第三方擔(dān)保者的存在增加了擔(dān)保的可獲得性，減少了信貸配給的可能性，因此第三方擔(dān)保總是絕對地提高借款者的福利[2]。但是，我國融資性擔(dān)保行業(yè)起步晚、發(fā)展欠規(guī)范、風(fēng)險(xiǎn)偏高，銀擔(dān)合作機(jī)制尚不健全。構(gòu)建新型銀擔(dān)合作關(guān)系、推動(dòng)銀擔(dān)合作是銀行與融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)擴(kuò)大業(yè)務(wù)、實(shí)現(xiàn)互利共贏的重要手段。
一、融資性擔(dān)保促進(jìn)銀行放貸的作用分析
融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)在與銀行合作過程中，能夠分擔(dān)銀行信貸風(fēng)險(xiǎn)、拓展放貸營銷渠道、節(jié)約貸后管理成本、增加財(cái)政補(bǔ)貼收入等。因此，與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的合作將成為銀行機(jī)構(gòu)發(fā)展信貸業(yè)務(wù)的一個(gè)重要手段與媒介。
（一）承擔(dān)信貸主要風(fēng)險(xiǎn)
在實(shí)際融資性擔(dān)保貸款操作過程中，擔(dān)保機(jī)構(gòu)實(shí)際承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)責(zé)任比例要遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于銀行本身。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，兩者的比例大致為95-100%與0-5%，如天津所有的銀擔(dān)合作業(yè)務(wù)都是由擔(dān)保機(jī)構(gòu)承擔(dān)100%的風(fēng)險(xiǎn)[1]。
（二）拓展放貸營銷渠道
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，利用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的營銷渠道及營銷團(tuán)隊(duì)為我所用，可以將銀行機(jī)構(gòu)傳統(tǒng)的“銀行―企業(yè)”營銷渠道模式轉(zhuǎn)變?yōu)椤般y行―擔(dān)保機(jī)構(gòu)―企業(yè)”營銷渠道模式。通過采取“銀行―擔(dān)保機(jī)構(gòu)―企業(yè)”營銷渠道模式，銀行機(jī)構(gòu)不僅可以能夠極大地延伸信貸營銷渠道的觸角，拓展信貸業(yè)務(wù)領(lǐng)域，增加信貸業(yè)務(wù)規(guī)模，而且可以把放貸對象的甄選環(huán)節(jié)交由擔(dān)保機(jī)構(gòu)完成，節(jié)約信貸營銷成本。
（三）節(jié)約貸后管理成本
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，利用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的營銷渠道及營銷團(tuán)隊(duì)為我所用，可以將放貸后資金使用過程中的各項(xiàng)監(jiān)督以及合同到期后的催繳還款等工作相應(yīng)地交由擔(dān)保機(jī)構(gòu)完成。銀行將對眾多貸款公司的監(jiān)督轉(zhuǎn)移到對有限數(shù)量的擔(dān)保機(jī)構(gòu)的監(jiān)督上來，能夠節(jié)約貸后管理成本。
（四）增加財(cái)政補(bǔ)貼收入
在國家及地方政府的引導(dǎo)和扶持環(huán)境下，銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，可以享受相關(guān)優(yōu)惠政策，如財(cái)政補(bǔ)貼、稅費(fèi)減免等。目前，海南省政府規(guī)定，銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，可以享受擔(dān)保貸款額1%的財(cái)政補(bǔ)貼，能夠給銀行機(jī)構(gòu)帶來一筆可觀的收入。
二、銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作前景分析
當(dāng)前，在國家政策的引導(dǎo)和各級政府的支持下，我國銀行金融機(jī)構(gòu)與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的合作迅猛發(fā)展。截止2011年底，全國共有15997家銀行金融機(jī)構(gòu)（含分支機(jī)構(gòu)）與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)建立了合作關(guān)系，較上年末增加5676家，增長55.0%。融資性擔(dān)保貸款余額達(dá)到12747億元，較上年末增加3629億元，增長39.8%。融資性擔(dān)保貸款戶數(shù)18.1萬戶，較上年末增加1.6萬戶，增長9.6%[3]。
海南自建省辦特區(qū)以來，融資性擔(dān)保行業(yè)從無到有、從小到大，取得了長足發(fā)展。截至2011年末，海南省持證經(jīng)營的融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)共48家，總資產(chǎn)達(dá)29.5億元，擔(dān)保總額30.75億元，2011年共為1500余戶融資客戶提供貸款擔(dān)保總額29.40億元[4]。隨著海南國際旅游島上升為國家戰(zhàn)略以及海南省2011年初開展的擔(dān)保行業(yè)規(guī)范整頓工作順利完成，海南省融資性擔(dān)保資金規(guī)模增長較快。特別是隨著海南省一批重點(diǎn)工業(yè)園區(qū)的建設(shè)發(fā)展以及工業(yè)支柱產(chǎn)業(yè)鏈條的不斷延伸，海南省融資擔(dān)保需求必將大幅增長。假設(shè)海南省全社會(huì)金融機(jī)構(gòu)貸款余額年均增長率與2005―2011年年均增長率相等，為24.11%，擔(dān)保貸款額占金融機(jī)構(gòu)貸款額的比例按照0.2%至0.3%之間的年均增長速度發(fā)展，可預(yù)測出未來五年海南省全社會(huì)金融機(jī)構(gòu)貸款余額及相應(yīng)融資性擔(dān)保貸款余額。
三、銀行與擔(dān)保融資性機(jī)構(gòu)合作的策略選擇
（一）對象選擇策略
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，需慎重科學(xué)地選擇合作對象。信息不對稱以及擔(dān)保機(jī)構(gòu)的機(jī)會(huì)主義行為都給銀行選擇合作機(jī)構(gòu)增加了難度。針對合作對象的選擇，銀行可以采取如下策略：
1.考察擔(dān)保機(jī)構(gòu)相關(guān)資質(zhì)證書情況。首先可以考察機(jī)構(gòu)持證及其有效期限，一般而言，有效期限越長，說明經(jīng)營實(shí)力得到政府相關(guān)部門認(rèn)可程度越高。此外，由于政府大力引導(dǎo)和扶持融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的發(fā)展，各級政府或相關(guān)基金設(shè)立了各類信用平臺評選辦法。一般而言，這些信用擔(dān)保平臺具有實(shí)力較強(qiáng)、業(yè)績突出、信用較好、運(yùn)作規(guī)范、覆蓋面廣等特點(diǎn)。從海南融資性擔(dān)保行業(yè)情況來看，銀行可以優(yōu)先從持證有效期為3年及以上的機(jī)構(gòu)中選擇合作對象。同時(shí)，可以優(yōu)先選擇被授予“海南省中小企業(yè)信用擔(dān)保平臺單位”等榮譽(yù)的擔(dān)保機(jī)構(gòu)作為合作對象。
2.考察擔(dān)保機(jī)構(gòu)出資單位實(shí)力情況。選擇擔(dān)保機(jī)構(gòu)的重點(diǎn)策略之一便是考察擔(dān)保機(jī)構(gòu)的出資股東和發(fā)起人的實(shí)力。一般認(rèn)為，依托專業(yè)市場的擔(dān)保機(jī)構(gòu)，即有特定服務(wù)范圍的擔(dān)保機(jī)構(gòu)更加具備所服務(wù)行業(yè)的相關(guān)知識與信息，這類機(jī)構(gòu)具有較強(qiáng)的風(fēng)險(xiǎn)抵御意識，也更具有風(fēng)險(xiǎn)化解能力。例如主要針對醫(yī)藥物流配送公司進(jìn)行服務(wù)的享有“海南省中小企業(yè)信用擔(dān)保平臺單位”榮譽(yù)的A公司，其主要出資股東是在海南醫(yī)藥批發(fā)行業(yè)中占有龍頭地位的的B公司。一家在海南地區(qū)具有某種藥品總權(quán)的醫(yī)藥物流C公司向A公司提出貸款擔(dān)保申請，A公司可以要求C公司以“總權(quán)”作為反擔(dān)保的條件。如果C公司無法按期償債，那么，A公司在向銀行代償或履行約定違約責(zé)任之后，將根據(jù)反擔(dān)保約定，取得“總權(quán)”。然后A公司再將“總權(quán)”轉(zhuǎn)讓出售給B公司，所得轉(zhuǎn)讓費(fèi)用可以補(bǔ)充其代償或履行約定違約責(zé)任之后損失的資本金并獲得相應(yīng)收益。B公司則利用其成熟的商業(yè)運(yùn)營模式取代C公司具有核心競爭力的“總權(quán)”，繼續(xù)做強(qiáng)做優(yōu)，實(shí)現(xiàn)資源配置效率最大化。
3.考察擔(dān)保機(jī)構(gòu)高層管理人員情況。首先，高層管理人員的經(jīng)驗(yàn)與能力在一定程度上決定了擔(dān)保機(jī)構(gòu)的公司治理水平和業(yè)務(wù)規(guī)模。其次，高層管理人員對擔(dān)保機(jī)構(gòu)發(fā)展戰(zhàn)略與思路的設(shè)定，決定了擔(dān)保機(jī)構(gòu)未來的發(fā)展方向以及長期還是短期投資于該行業(yè)。最后，高層管理人員同樣具有違法經(jīng)營、牟取私利等機(jī)會(huì)主義傾向，其危害和后果往往比較嚴(yán)重。因此，銀行需要對擔(dān)保機(jī)構(gòu)高層管理人員的經(jīng)營理念、風(fēng)險(xiǎn)偏好、職業(yè)操守等情況進(jìn)行詳細(xì)考察。
除此之外，銀行在合作對象的選擇中，還需要重點(diǎn)審核：①融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的資本金有無用于高風(fēng)險(xiǎn)的資產(chǎn)投資項(xiàng)目；②融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的出資單位是否同時(shí)控制多家融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)以及實(shí)際控制資產(chǎn)經(jīng)營公司、投資管理公司和典當(dāng)行等多個(gè)準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)。
（二）溝通談判策略
銀行在與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的溝通談判中，可以適當(dāng)采取如下策略：
1.努力探明對方合作的基本底線。由于銀擔(dān)合作是建立在一系列基礎(chǔ)條件之上的，例如責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)比例、保證金提取額度、銀行放款額度、違約責(zé)任、代償條件等，因此，銀行首先需要探明潛在合作對象期待的、可接受的基礎(chǔ)條件，以保證在合作洽談過程中掌握主動(dòng)權(quán)。
2.“讓小利”與“爭實(shí)利”相結(jié)合。銀行在優(yōu)質(zhì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作談判中，在考慮風(fēng)險(xiǎn)可接受范圍的基礎(chǔ)上，可以對責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)比例、保證金提取額度、銀行放款額度等基礎(chǔ)條件適度調(diào)整、適度讓利。根據(jù)斯蒂格利茨和韋易斯的逆向選擇理論，如果隱含的擔(dān)保要求提高到超過某些臨界點(diǎn)的范圍后，銀行的風(fēng)險(xiǎn)不是下降了而是上升了，銀行的收入不是增加了而是減少了[5]。因此，一味追求高的擔(dān)保要求并不一定科學(xué)。當(dāng)然，針對不同業(yè)務(wù)責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)比例的確定，需要依據(jù)融資企業(yè)所處行業(yè)的市場狀況而定。例如當(dāng)前世界光伏產(chǎn)業(yè)已經(jīng)進(jìn)入寒冬期，責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)比例的調(diào)整相對呈剛性，余地較小.而當(dāng)前我國醫(yī)療行業(yè)正迎來新一輪大發(fā)展，責(zé)任風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)比例的調(diào)整相對具有彈性，空間較大。
（三）關(guān)系經(jīng)營策略
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，應(yīng)該建立穩(wěn)固和雙贏的良好關(guān)系。借貸雙方在長期業(yè)務(wù)交往中建立起來的信貸關(guān)系本身就是一種擔(dān)保資源，它既能夠產(chǎn)生關(guān)于借款者品質(zhì)的信息，也有利緩解信貸市場的信息不對稱問題[6]。盡管目前銀行在與擔(dān)保機(jī)構(gòu)的合作中占據(jù)有利地位，但是海南銀行同業(yè)競爭壓力加劇，優(yōu)質(zhì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)數(shù)量有限，因此，銀行必須把加強(qiáng)與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)的合作放到更加長遠(yuǎn)的戰(zhàn)略中予以考慮。在經(jīng)營銀擔(dān)合作關(guān)系中，銀行可以適當(dāng)采取如下策略：
1.主動(dòng)與優(yōu)質(zhì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)洽談合作意向。銀行相關(guān)部門應(yīng)該在熟悉擔(dān)保行業(yè)發(fā)展情況的前提下，盡早選定優(yōu)質(zhì)擔(dān)保機(jī)構(gòu)作為合作對象，并主動(dòng)與之接觸和洽談，簽署有關(guān)合作文件，建立長期合作伙伴關(guān)系。
2.建立非正式、多頻次的人員往來機(jī)制。銀行相關(guān)部門應(yīng)該與合作擔(dān)保機(jī)構(gòu)進(jìn)行比較密切的人員來往，有利于銀行更加及時(shí)了解擔(dān)保機(jī)構(gòu)的公司治理情況、風(fēng)險(xiǎn)管理狀況、資本金構(gòu)成及運(yùn)用情況、擔(dān)保業(yè)務(wù)總體情況等信息；有利于雙方及時(shí)分享被擔(dān)保人相關(guān)信息，加強(qiáng)對被擔(dān)保人的信用輔導(dǎo)和監(jiān)督，共同維護(hù)雙方的合法權(quán)益。
（四）巧借外力策略
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)合作，可以巧借有關(guān)政府部門以及擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)的力量，拓寬信息來源渠道，為銀行分析銀擔(dān)合作前景、制定銀擔(dān)合作策略提供更充分的信息支撐。
1.借助相關(guān)政府部門的力量。銀行不僅需要努力尋求融資性擔(dān)保行業(yè)的政府監(jiān)管部門的支持，而且還需要取得中小企業(yè)局、經(jīng)貿(mào)委等相關(guān)部門的幫助，以便獲取更多關(guān)于擔(dān)保機(jī)構(gòu)及行業(yè)信息，例如銀行應(yīng)努力從融資性擔(dān)保行業(yè)的政府監(jiān)管部門取得年度機(jī)構(gòu)概要報(bào)告；同時(shí)也可以較全面掌握中小企業(yè)發(fā)展環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)狀況等，發(fā)掘前景廣闊的行業(yè)來選擇放貸客戶群體。
2.借助擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)的力量。由政府引導(dǎo)，眾多融資性擔(dān)保公司參與的行業(yè)自律組織――海南省融資性擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)于2012年8月成立，該協(xié)會(huì)將在監(jiān)督行業(yè)的規(guī)范發(fā)展中發(fā)揮積極作用[7]。因此，銀行應(yīng)高度重視與擔(dān)保行業(yè)協(xié)會(huì)保持聯(lián)絡(luò)與溝通，及時(shí)了解行業(yè)動(dòng)態(tài)并規(guī)避行業(yè)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。
（五）風(fēng)險(xiǎn)防控策略
銀行與融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)順利合作、互利共贏離不開嚴(yán)格務(wù)實(shí)的風(fēng)險(xiǎn)防控。銀行自身需要強(qiáng)化以下幾方面的防控，將非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)防范于未然。
1. 約束擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信息披露。銀行應(yīng)該嚴(yán)格約束擔(dān)保機(jī)構(gòu)披露與關(guān)聯(lián)方資金往來的信息，并對重大資金往來的原因進(jìn)行盡職調(diào)查，認(rèn)真研究。
2.審核反擔(dān)保的真實(shí)性與有效性。銀行應(yīng)該嚴(yán)格審核擔(dān)保機(jī)構(gòu)與融資企業(yè)之間的反擔(dān)保約定，調(diào)查反擔(dān)保措施的真實(shí)性與有效性。例如以存單、債券或票據(jù)作質(zhì)押雖是理想的反擔(dān)保措施，但要注意查驗(yàn)單證的真實(shí)性，并辦理核押或背書等手續(xù)。再如辦理登記的抵押雖是保障度較高的反擔(dān)保措施，但是下列情況應(yīng)視為有效力瑕疵的反擔(dān)保措施：以土地使用權(quán)抵押，但有地上定著物，且不能同時(shí)抵押的；尚不能辦理登記的在建工程抵押；個(gè)人居住用房抵押，但抵押人不能出具本人及家庭成員另有生活居所聲明的。
3.建立保后風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)機(jī)制。銀行應(yīng)該努力探索并建立符合自身實(shí)際情況的保后風(fēng)險(xiǎn)評價(jià)機(jī)制，建立健全對合作融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用評級制度，警惕融資擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)向銀行轉(zhuǎn)移可能跡象，堅(jiān)決杜絕“有擔(dān)保就放松管理”的現(xiàn)象。
4.排查利益輸送現(xiàn)象。銀行應(yīng)當(dāng)定期進(jìn)行自查，重點(diǎn)檢查是否存在高管私自或親戚朋友開辦融資性擔(dān)保公司的情況；是否存在銀行從業(yè)人員利用職務(wù)之便，協(xié)助擔(dān)保機(jī)構(gòu)高息攬儲(chǔ)、高利放貸并牟取不正當(dāng)利益的情況。
參考文獻(xiàn)：
[1]張海峰，銀擔(dān)合作機(jī)制促進(jìn)銀行信貸投放的思考[J].華北金融，2012（6）：24-27.
[2]DIVID BESANKO， A.V.THAKOR. Collateral and Rationing： Sorting Equilibria in Monopolistic and Competitive Credit Markets[J].International Economic Review， Vol.28， No.3，1987，p671-689.
[3]中國社會(huì)科學(xué)院金融研究所網(wǎng)站http：///
[4]海南省財(cái)政廳，2011年海南省融資性擔(dān)保行業(yè)發(fā)展報(bào)告.
[5]J.E.STIGLITZ，ANDDER WEISS.Credit Rationing in Markets with Imperfect Information[J].American Economic Review，Vol.71，1981，p393-410.
