時間：2023-09-13 17:14:40
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇融資擔保公司監督管理，希望這些內容能成為您創作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進步。
從制度層面看,擔保行業的監管處于“半真空”狀態?！?a href="http://www.jackloon.com/haowen/165314.html" target="_blank">融資性擔保公司管理暫行辦法》僅對融資性擔保公司做了規定,對非融資擔保公司的準入、行為規范等均未規定。從管理層面看,監管部門重審批、輕監管。監管部門對擔保公司僅有常規審核,缺乏對業務開展狀況的具體監管。
近年來,擔保行業面臨嚴峻的大洗牌,大量的擔保公司或被移交,或重組,或變更,或注銷。造成這一局面的原因主要有三方面:一是前幾年行業超常規發展后的自然淘汰。二是經濟下行,小微企業貸款意愿大幅度下降,銀行也變相提高了擔保門檻。三是行業的體制性原因。前兩者是超出了擔保公司本身可控范圍的因素,在此主要討論第三點原因。
從制度層面看,擔保行業的監管處于“半真空”狀態?！度谫Y性擔保公司管理暫行辦法》僅對融資性擔保公司做了規定,對非融資擔保公司的準入、行為規范等均未規定。從管理層面看,監管部門重審批、輕監管。監管部門對擔保公司僅有常規審核,缺乏對業務開展狀況的具體監管。經過洗牌之后存活的擔保公司無論是公司的經營制度、風險防控還是對政策的解讀方面都將是經得起市場考驗的。
為保障融資擔保行業的進一步長遠健康發展,筆者建議如下:
一是準確定位金融擔保的位置,理順監管關系。2009年《國務院辦公廳關于進一步明確融資性擔保業務監管職責的通知》的出臺解決了我國多年對金融擔保公司實行多頭監督管理的局面,加強了地方對當地金融擔保公司監督的力度,這無疑是我國金融擔保公司監管發展中的一次重大進步。然而,市場是瞬息萬變的,我國關于擔保公司的監督管理制度也要不斷完善,將監管規則化,提高監管的效率應從以下幾方面著手。第一,合理配置公權力在監管中的比例,改變全面行政監管的局面,讓第三方監督機構參與到監管中來,實現監督權力的合理分配與制衡。第二,確認銀監會的監督作用,發揮其專業技能,提高監管的合理性和有效性。第三,協調好不同監管主體之間的關系,建立中央與地方監管之間的分工和合作關系。
二是建立、完善涉農類權益的抵質押登記制度。在改革進程中,農地權利制度建設始終是農村改革的核心,隨著市場經濟的發展和城市化進程的加快,產權制度的缺陷成為農村信貸發展的瓶頸。目前涉農類信貸常提供的抵押擔保物主要有以下幾類:其一是農村不動產抵押,主要是房產和土地。農村土地屬于集體所有,十放開了土地經營權抵押,但目前還未操作過此類業務。多數房產建在宅基地上,無法辦理有效的土地證和房產證,農村房屋的價值低且難以變現,因此,擔保行業很少接受此類房產作為反擔保方式。第二,流轉產權辦理。目前全國范圍內的流轉產權中最為普遍的為林權抵押,但由于受自然風險、技術風險等客觀因素影響,抵押物變現難等原因,此類抵押也并未能夠廣范圍推廣。第三,權利質押。相對于其他抵押貸款而言,權利質押的貸款風險比較小,還款率高。綜合來說,推進和完善多元化的農村融資擔保體系建設必須要堅持擔保創新,建立和完善涉農類權益的抵質押制度為其中的重要一環。
三是促進政府職能轉變。政府在擔保行業中的職能轉換首先是思維模式的轉換。政府是公權力機構,代表的是普遍的公共利益,其行政活動的目的是為了最大限度地為人民服務。擔保行業的部分性質屬于公共事業,為政府的公共政策服務。政府以什么樣的思想理論邏輯作為行為的指導依據,直接決定著政府公共利益的價值目標能否得到切實和有效地實現。政府應實現從管理命令思維向服務義務思維的轉換,加大對擔保業的財政支持力度,提供良好的外部環境和服務體系,切實推進擔保機構自身建設,促進擔保業的持續健康發展。
四是完善再擔保體系的建設。我國再擔保制度經過了幾年的研究和探索,模式雖多,但政府主導的聲音還很弱。眾說紛紜、莫衷一是的局面有愈演愈烈的趨勢。我國目前探索中的再擔保模式具有區域性特征,有的局限在某一特定行業范圍。不過,其中不少有價值的探索可以逐步移植到全國性的再擔保制度建設中來,國外的經驗也可以經過消化吸收,在不同的階段融入我國再擔保制度。為發展中小金融機構,搞活融資市場,我國的再擔保制度應該堅持循序發展、立體推行、動態調控的發展戰略。
五是積極開拓銀擔合作空間。金融機構應當對擔保公司建立科學、合理的準入、退出機制,優勝劣汰,引導擔保公司的規范化經營。準入、退出機制不能實行全國“一刀切”,應遵循因地制宜、因時制宜的原則,審批依據應以實際情況為主,去行政化。此外,完善與擔保體系有關的制度,為銀擔合作創造良好的制度環境;擔保機構與銀行在貸款項目的選擇上要互通有無,認真研究產業政策和優化項目,共同防范業務風險,降低不良貸款率。
一、基本情況
小額貸款公司9家、融資擔保公司12家、區域性股權市場0家、典當行16家、融資租賃公司0家、商業保理公司1家、地方資產管理公司0家、投資公司147家、開展信用互助的農民專業合作社0家、社會眾籌機構1家、地方各類交易場所0家。11類機構共計185家。
二、檢查內容
企業相關證照、資本狀況、經營情況、企業資金情況、企業治理和內控情況、報表報送情況、重大風險事件報告情況、涉黑涉惡情況、相關合同和憑證情況、股東身份信息情況。
三、發現問題
（一）小額貸款公司
全市共9家小額貸款公司，其中有8家2018年未開展業務。個別小貸公司存在不良資產占資本金比例高于80%、經營地址與注冊地址不符、借款人的借款余額超過小額貸款公司資本金5%、向股東放貸、股權轉讓無批復、法人更換無報備無批復、制度不健全、股東涉嫌違法被拘、為股東關聯方發放貸款、股東被列為失信人員等問題。
（二）融資擔保公司
個別融資擔保公司存在營業執照住所與經營許可證地址不一致2017年年審需整改問題至今未整改、發放貸款、2017年需整改問題至今未整改等問題。
（三）典當行
個別典當行存在經營地址與營業地址不一致、單筆不動產典當金額超過注冊資本10%、存在當票利率與合同利率不一致的情況、人員已聯系不上等問題。
（四）商業保理公司
我市1家商業保理公司：深圳盛泰商業保理有限公司XX分公司。存在經營范圍內無資產交易、授權書僅授權總公司待推介，無分公司授權書（分公司為負責人，總公司未作授權）等問題。
（五）社會眾籌機構1家
新疆弘毅遷善眾籌電子商務有限公司，經我辦與市場監督管理局核查，該公司注冊地址為虛假地址，目前正在聯系該企業辦理注銷手續。
（六）投資公司
因投資公司數量過多，截至目前，我辦抽查了14家企業，其中8家均未開展投資業務，2家已準備更換企業名稱，4家未能聯系到企業人員。
四、初審意見
（一）小額貸款公司
根據《關于開展自治州小額貸款公司合規經營全面檢查的通知》（巴金辦〔2019〕3號）文件檢查標準，我辦結合我市實際，經綜合考慮，建議取消銀興泰小額貸款有限公司放貸資質；建議XX金楊農業小額貸款有限責任公司、信融小額貸款有限公司、阜融小額貸款有限公司、華夏通融小額貸款有限公司、康融小額貸款有限公司、日升昌小額貸款有限公司、溫商昌融小額貸款有限公司、眾利恒小額貸款有限公司等8家公司限期整改。
（二）融資擔保公司
根據《關于開展自治州2018年度融資擔保公司年審工作的通知》（巴金辦〔2019〕4號）文件年審標準，我辦結合我市實際，經認真討論研究，提出以下建議
1、新疆財眾融資擔保有限責任公司、新疆海西融資擔保有限公司2家公司年審通過。
2、巴州萬金融資擔保有限公司、巴州中馳融資擔保有限公司、巴州匯源融資擔保有限公司等3家公司年審不通過。
3、巴州昌泰融資性擔保有限公司、巴州國融資擔保有限公司、新疆冀商融資擔保有限公司、新疆鴻韻融資擔保有限公司、新疆泰宏融資擔保有限公司、新疆鑫財融資擔保有限責任公司、巴州千禧融資擔保有限公司等7家公司建議進行整改，整改后通過。
（三）典當行
根據《關于加強全州小額貸款公司等“7+4”類機構監管工作的通知》文件檢查標準，我辦結合我市實際，經認真討論研究，提出以下建議
1、建議部分無業務企業注銷典當許可證。
2、積極督促證照不一致企業盡快完成申報變更。
3、督促企業補全相關制度。
（四）投資公司
根據《關于加強全州小額貸款公司等“7+4”類機構監管工作的通知》文件檢查標準，我辦結合我市實際，經認真討論研究，提出以下建議：
1、建議無投資業務的相關企業盡快完成更名工作。
2、向XX市市場監督管理局和XX市經偵大隊報送相關檢查資料協助調查。
五、上級交辦的掃黑除惡舉報線索排查
上級交辦掃黑除惡線索共10條，我辦聯合市公安局進行核查。
（一）核查情況
1、宜信普惠信息咨詢（北京）有限公司XX分公司：該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
2、中騰信信息咨詢公司：該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
3、北京捷越聯合信息咨詢有限公司XX分公司：該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
4、成都利信普惠企業管理有限公司巴州分公司：該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
5、XX合贏信息咨詢服務有限公司：該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
6、中盛普惠（北京）信息咨詢服務有限公司XX分公司：位于人民東路百川大廈5樓。該公司無放貸資質，經營中未發現有放貸行為。但涉嫌超范圍經營網絡借貸中介服務。
7、平安普惠投資咨詢有限公司XX分公司，該公司無放貸資質，但涉嫌從事放貸中介業務。
8、太平洋保險財產保險公司個人保證保險事業部，該公司無放貸資質，經營中不存在放貸行為；經營范圍含信用保險一項，也不存在超范圍經營。
9、陽光財產保險股份有限公司巴州中心支公司，該公司無放貸資質，經營中不存在放貸行為；經營范圍含信用保險一項，也不存在超范圍經營。
10、中國人民財產保險股份有限公司巴州分公司，該公司無放貸資質，經營中不存在放貸行為；經營范圍含信用保險一項，也不存在超范圍經營。
（二）處理結果
宜信普惠信息咨詢（北京）有限公司XX分公司、中騰信信息咨詢公司等7家公司均存在超范圍經營以及未在金融部門備案從事網絡借貸中介服務等違法違規行為，已由XX市市場監督管理局依法查處，責令限期內整改，對限期整改不到位的公司依法取締。
六、下一步工作計劃
（一）按照上級文件要求，做好“7+4”類機構監督檢查工作。
（二）按照州金融辦要求，督促融資擔保公司對2018年年檢初審中發現的問題進行整改，整改不到位的及時上報。
（三）對“7+4”類機構開展“回頭看”，重點檢查問題整改情況，督促盡快整改到位。
（四）制定我市“7+4”類機構監管協調聯席會議制度以及“7+4”類機構監管長效機制，形成全市上下、各部門積極配合齊抓共管的良好局面。
如該市響水縣2006年成立的擔保公司最多，達18家，占2006年度新成立擔保公司總數的48.65%；該市建湖縣2006年度新成立擔保公司3家，新增注冊資本最多，達6450萬元，戶均注冊資本2150萬元，居各縣(市)之首。
在2006年度新成立的擔保公司中有32家擔保公司的股東均為個人，戶均注冊資本394萬元，股東最大入股2430萬元，入股最少的僅10萬元；有3家股東為政府背景，還有2家股東為公司或集體組織。
目前，政府注資的擔保公司經營是不以贏利為目的，旨在幫助轄內中小企業解決貸款難、融資難等實際問題。而2006年度成立的32家私營擔保公司則完全是以贏利為目的企業。
從擔保公司驟增的原因分析看，一是業務經營無相關法規可依。我國的中小企業信用擔保起步于1992年，政策法規仍是1999年國家經貿委的《關于建立中小企業信用擔保體系試點的指導意見》，2001年財政部印發《中小企業融資擔保機構風險管理暫行辦法》。政策法規的滯后，使擔保公司的管理處于真空狀態，使得擔保公司近兩年遍地開花。
二是進入門檻低。國家對組建信用擔保機構采取鼓勵政策，審批較為寬松。因此，有些人受利益驅動跟風效仿，紛紛注冊開辦。部分擔保公司從業人員素質低下，賬務體系不健全，業務操作不規范，資金流量與流向比較隱蔽。此外，更有甚者，為逃避管理，以未開辦業務為借口，故意隱瞞賬務報表。
三是縣域中小企業眾多，信用擔保的市場需求旺盛，且農村金融服務的缺失，導致中小擔保公司備受青睞。
四是縣域金融機構對中小企業貸款都要求有足額的保證抵押，這為信用擔保業提供了廣闊的發展空間。
五是通過民間借貸利率相對較高，信用擔保業的發展從利差來講有較大的盈利空間，對投資者具有一定的吸引力。
六是緩解了中小民營企業抵押擔保難的問題。經由擔保公司擔保的貸款，其申報手續相對簡便、周期相對縮短，緩解了欠發達地區中小民營企業抵押擔保難的問題。
新成立的擔保公司運營中存在的主要問題包括：部分擔保公司登記注冊信息不準；規模小、層次低、抗風險能力弱；業務經營“名不符實”。
因此，我們建議培育和管理信用擔保市場的政策應包括：
一是加快行業立法，從法律上明確擔保行業的監管法規與管理制度。信用擔保行業不同于一般的服務行業，既具有高風險特點，又承擔著一定的社會責任，因此必須盡快出臺包括行業準入、行業管理辦法以及會計制度等內容的法律法規，從法律上規范信用擔保機構的經營行為，強化風險防范。
二是提高準入門檻，加強監督管理。根據當地經濟發展需要，有計劃地批設擔保機構。一方面，工商管理部門要提高擔保公司市場準入條件；另一方面，對未與金融機構合作的一律不得營業。由經貿委、財政局、工商局、人民銀行和審計局等部門組成擔保公司監管領導小組，規范擔保公司業務范圍、工作流程、收費標準等制度，并開展定期和不定期的監督、抽檢活動，對擔保公司的業務經營、風險防范等方面進行日常監督，防范擔保公司運行中的經營風險。
三是擔保公司要與銀行建立良好的合作關系。人民銀行應積極引導商業銀行與擔保公司積極合作，使二者之間盡快建立起一種休戚相關的合作關系，共同幫助中小企業解決融資難的問題。商業銀行、農村信用社應充分認識到擔保機構與銀行是分工協作關系，一方面擔保機構的介入降低了銀行的信貸管理成本，提高了信貸資金的安全性；另一方面擔保機構也通過為企業提供擔保，貫徹了國家扶持中小企業發展的政策。因此，擔保機構與銀行之間的關系應該是利益共享，風險共擔。共同積極貫徹國家宏觀經濟和經濟結構調整政策，在利率浮動范圍內對不同的行業制定不同的利率水平，做到放水養魚，通過支持擔保機構的發展，進而支持中小企業的發展，反過來促進自身的發展。
【關鍵詞】融資性擔保公司 “借道” 信用卡專項分期業務 融資牟利
在當前信貸規模不斷收緊、存貸款利差不斷收窄的宏觀背景下，信用卡專項分期業務因其手續費高、辦理流程簡捷而迅速成為商業銀行搶占市場分額、提升中間業務收入的新興力量。為了推動專項分期業務的快速發展，商業銀行引入了分期商戶、融資性擔保公司等合作機構。其初衷是為了利用合作機構協助市場營銷，提高風險管控能力，但筆者在近年來的審計實務中發現，由于商業銀行在業務發展中重規模、輕質量；重營銷、輕管理，忽視對合作機構的準入和日常管理，放松Ψ制誑突ё隕沓フ能力的審核，導致專項分期業務淪為部分合作機構的牟利工具，分期客戶信用風險與擔保機構風險交織傳遞，潛藏系統性風險。
一、融資性擔保公司利用專項分期業務牟利的模式
融資性擔保公司設立一個無實質經營的空殼商戶（分期商戶與擔保公司實際為“一套人馬，二塊牌子”），與商業銀行建立專項分期業務合作關系，融資性擔保公司、空殼商戶通過提供主擔保責任或追加擔保責任利用專項分期業務牟利。分期商戶為客戶提供辦理分期業務所需資料，協助客戶辦理分期業務，但商戶并未提供真實的商品和服務。分期資金發放后通過分期商戶或融資性擔保公司賬戶返還至客戶。合作機構在此過程中一方面利用銀行分期業務申請與發放的時間差將分期資金形成資金池，集中控制用于自身經營，如：汽車經紀類商戶循環用于為客戶墊款購車、為客戶套現融資、為客戶歸還利息等；另一方面分期商戶或融資性擔保公司為客戶分期業務提供擔保，按分期金額、期限收取一定比例的手續費、擔保費，從中盈利。
二、融資性擔保公司利用專項分期業務牟利給商業銀行帶來的潛在風險
（一）監管風險
融資性擔保公司設立的空殼商戶借提供商品和服務為名，實際為客戶提供融資套現服務，干擾金融市場秩序，違反相關法律法規。根據監管部門規定，商業銀行對合作的收單商戶資質審查、對交易風險防范負有監督管理責任，如商業銀行未落實相關責任，將面臨監管部門的處罰。
（二）信用風險
商業銀行引入擔保公司推薦分期客戶、提供擔保后，一方面可能放松對分期客戶資質及償債能力的自主審核，繼而潛藏信用風險；另一方面易導致分期業務風險向擔保公司轉移，一旦客戶出現風險后擔保公司自身償債能力不足或擔保公司拒不履行擔保代償責任，則會導致客戶違約風險集中爆發。
（三）欺詐風險
在低成本融資渠道收窄的環境下，受大額授信與還款周期長等因素誘惑，融資性擔保公司和客戶的道德風險可能會增加。一方面擔保公司往往利用設立的空殼商戶協助客戶通過虛假分期交易套現，客戶轉移資金用途，擔保公司收取手續費等牟利；另一方面，擔保公司可能利用商業銀行流程缺陷截留分期資金，挪用于高風險投資領域或自身經營周轉，貸款資金風險加劇。
三、商業銀行在專項分期業務風險防控中的缺失和漏洞
（一）放松對分期商戶的資質審核
商業銀行在與收單商戶開展專項分期業務合作時未嚴格把好準入關。因忽視對商戶成立年限、經營范圍、資質證照、經營狀況、關聯關系等重要信息的調查核實，商業銀行易將融資性擔保公司設立的咨詢、中介類等空殼商戶準入，為其利用專項分期業務融資牟利提供了可乘之機。
（二）放松對客戶償債能力的自主審核
在激烈的同業競爭和自身人力、財力等資源不足的雙重壓力下，商業銀行在開展專項分期業務時往往過度依賴合作機構推薦分期客戶，過度依賴第二還款來源，忽視對用信主體資信狀況、資金需求及償債能力的調查審核和風險預判。
（三）放松對合作機構的資金監管
商業銀行專項分期業務的操作和管理往往止步于分期資金發放完畢，忽視對分期商戶資金的監管。導致商戶借墊款購車之名取得分期資金后，實際利用銀行分期業務申請與發放的時間差形成資金池，挪用分期資金用于自身經營或協助客戶進行融資套現。
（四）放松對擔保公司擔保能力的審核
商業銀行忽視對擔保公司財務狀況、違約代償情況的審核，放松對擔保公司實際擔保能力和代償意愿的把關，導致部分擔保公司通過虛假增資等方式虛增資產，或因應收賬款占比過大以致用于主營業務的有效凈資產不足。
四、防范信用卡專項分期業務風險的審計建議
（一）加強對合作機構的準入和日常管理
一是從經營資質、財務狀況、關聯關系等方面調查和核實商戶及融資性擔保公司的真實經營狀況，切實防范融資性擔保公司為繞開監管限制以空殼商戶借到專項分期業務融資牟利。二是加強對融資性擔保公司運營資金和保證金的動態管理，以高安全性和高流動性的資產為核心嚴格測算和核定保證擔保能力。三是加強對商戶及擔保公司的日常管理，及時發現和防范風險。對出現經營狀況異常、結算資金轉移等情況的分期商戶要采取降低交易限額、暫緩資金清算等措施；對擔保能力不足、擔保代償責任履行不到位的擔保公司要采取壓縮規模，要求對方提供反擔保或逐步退出等方式化解風險。對蓄意逃避債務的擔保公司要及時采取法律手段追究其擔保責任。
（二）加強專項分期業務的盡職調查和貸后管理
關鍵詞：擔保；企業；風險；控制
一、融資性擔保公司發展存在的主要問題
（一）擔保能力弱，盈利模式需調整
大部分的擔保機構都面臨著極高的市場風險，并且收益也是比較低的。融資擔保公司最主要的收益就是來源于擔保費用收入。但是我國對于擔保費用的收取是有上限規定的，所以這在一定程度上遏制了擔保公司獲得較高收益。
（二）部分地區擔保業務放緩
由于銀行提高了擔保合作門檻，隨著擔保公司縮減了企業授信額度，值得資金擔保費用大大降低。再加上我國宏觀經濟方面的調控等眾多不利因素，最終導致我國擔保公司的業務發展速度較慢，并且代償額以及代償率都是明顯提升。我國大部分的擔保公司都是向中小企業提供擔保業務的，但是由于中小企業其自身經營的不穩定以及自身發展沒有做好未來規劃等諸多問題，導致金融性擔保企業很難收回擔保費用，最終還有可能導致擔保公司破產。中小企業還款來源不明確，另外加上我國銀保風險等各種因素的影響，我國的金融性擔保企業所需要呈現的風險呈現總體上升的趨勢。
（三）個別擔保公司存在違法違規行為
這種違法違規行為主要體現在企業直接或者是變相抽離擔保資金，并且用作他用。還有一種就是超收，或者是挪用以及占用客戶的擔保基金，以此來獲取更高的暴利。出現了各種關聯交易，還有的就是以委托貸款的方式來掩蓋企業面臨的代償風險。
二、融資擔保公司的風險和控制
（一）融資擔保公司面臨的主要風險
（1）政策風險。由于當前我國對于擔保行業的發展還未制定出詳細的政策以及制度指導規范，并且這種規范還有著較強的區域性等特點。不同的部門都從有利于自己的角度出發對擔保公司的發展持有不同的態度，還有很多企業在和金融性擔保公司合作的過程中出現了許多無法解決的障礙，這些都對金融性擔保公司的業務發展帶來了極大的風險。雖然我國銀監會以及國家發展改革委等部門對擔保公司擬出了具有針對性的《融資性擔保公司管理暫行辦法》，雖然這一辦法對擔保性公司的具體屬性做出了全新的規定，并且也允許此類公司進入市場進行營業。但是這一辦法同樣規定了擔保性公司不可以從事發放貸款以及吸收存款，還有受托投資等多種業務。很多擔保性公司因為自身收取的擔保業務費用相對較低，而且擔保業務也并不大。因此，收益效果并不明顯。所以，此《辦法》的出臺對于擔保性公司的未來發展產生了較大影響。
（2）信用風險。不良的社會信用以及擔保企業信用風險，這些都會間接性地轉移到擔保公司上面。從相關統計資料可以看出，當前我國出現了大量的逃賬、賴賬的情況。另外，接受擔保業務的企業由于其自身業務管理混亂，或者是提供了虛假企業財務信息，企業自身經營不誠信等諸多問題都對擔保公司而言都是一種潛在的信用風險。
（二）融資性擔保公司風險控制
（1）政策方面。對于融資性擔保公司，應該建立以服務企業作為發展宗旨以及主要的經營方向，用流動的以及分散的資金擔保作為融資擔保策略。并且還應該重視我國對于發展宏觀經濟的調控，及時做好產業發展方向調整，并且有效降低公司因為政策或者是宏觀經濟等方面的變化對公司實施擔保出現的負面影響。
（2）授信方面。對于金融性擔保公司而言，應該建立起統一的授信擔保管理，并且不斷健全每一位客戶的信用風險識別以及檢測管理體系，不斷完善企業授信審批以及決策介質，做好審批分離原則，嚴格對授信企業的信用做好統一調查和管理。授信審批部門以及授信執行部門二者之間應該是相互獨立的，并且不斷健全企業內部信用監督管理機制。有效防止因為違反擔保原則而向授信企業提供擔保業務的情況。
（3）建立健全內控制度。建立健全了內控制度才能夠降低決策風險、法律風險和操作風險。尤其是在經營管理方面，應該從信貸項目儲蓄和貸款審查和貸后管理等方面來進行風險管控，并且還應該設立其專門的風險控制部門。而且在公司治理結構方面，應該逐步完善小額貸款公司法人法治的強硬管理結構，對于加強風險防控能力一定不要“一個人說了算”。
（4）加大對貸款公司的扶持和監管力度。正是因為貸款公司的服務對象主要是一些小型企業，所以加大對貸款公司的扶持和監管力度才能夠降低財務性風險。貸款公司要對借貸群體提供信貸服務，這本身是帶有一定的公益服務性質，并且也能夠得到政府部門的政策支持，尤其是對于加大貸款公司在稅收和財政、服務等方面的力度支持比較大，這樣能夠保證貸款公司能夠保持一個正常的發展趨勢。同時確定政府金融辦的監管主體資格，統攬對貸款公司的監管，提高監管效率，促進貸款公司依法合規經營。
三、小結
根據本文提出的風險控制方法，融資性擔保公司對項目風險度能夠進行較為有效的識別與測評，并能夠取一定措施以防范風險的發生。這對融資性擔保公司在安全有效開展融資擔保業務方面有著較強的借鑒意義和參考價值。
參考文獻：
關鍵詞:融資擔保;現狀;發展策略
所謂融資擔保是融資擔保機構為債務人融資行為提供擔保服務，當債務人在融資活動中無力承擔償還義務時，擔保機構需要承擔保證責任。融資擔保機構在提供融資擔保服務的同時，收取相應擔保費用。地區融資擔保機構所服務的對象主要是中小企業對地區中小型企業融資能力具有重要影響。因此，地區融資擔保行業發展狀況受到地方政府和社會各界的廣泛關注。據有關統計數據顯示，我國中小型企業稅收占比超過了50%，解決了80%以上的城鎮人口就業問題，可見中小企業在我國經濟建設中所發揮的重要作用。但是，融資難問題成為中小企業發展的最大障礙，加強地區融資擔保行業監管，促進其規范、健康發展，為中小企業提供融資擔保，成為解決中小企業融資問題的重要途徑。
一、融資擔保行業發展現狀
(一)信息不對稱地方融資擔保行業本身就是高風險、低回報的行業。融資擔保行業抵御風險的能力很大程度上取決于融資擔保機構的風險識別能力，而信息的及時性和準確性決定了融資擔保機構識別能力能否得到正常發揮。在實際工作中，擔保和融資雙方往往存在交易信息不透明的情況，進而加大了地區融資行業風險，讓收益與風險的不對稱性加大。
(二)信用度低在融資擔保業務開展中，融資擔保機構需要利用機構自身信用向融資機構申請擔保，銀行等融資機構需要結合擔保機構的信用度提供相應額度的貸款發放。融資擔保機構的信用度決定了擔保業務的大小。擔保機構注冊資金規模決定了信用擔保額度的放大倍數，通常為注冊資金的5～12倍。地區融資擔保行業自身發展不均衡，一些具有政府政策和資金支持的政策性擔保機構信用放大倍數普遍較高，一些商業性質的擔保機構規模普遍較小，在融資擔保審批程序和資金運作方面存在不規范問題，信用放大倍數普遍較低。地區融資擔保行業中商業性質的融資擔保機構占有重要比例，商業性融資擔保機構的發展直接關系到行業發展。
二、擔保行業的風險
地區融資擔保機構風險防范意識不足是商業性融資擔保機構廣泛存在的問題。目前，地區融資擔保行業以中小型規模的擔保公司為主。這些融資擔保公司投資規模小，經營管理模式還不十分完善，尚未建立完善的風險評估機制。很多中小型融資擔保公司對風險的預測還依賴經營管理者的主觀判斷，而在融資擔保業務中，缺乏通過再擔保降低風險的意識和手段，風險防范意識不足給地區融資機構增加了潛在風險，限制了地區融資擔保行業發展。地區融資擔保行業中，一些中小型融資擔保公司投資規模有限，信用度不高，在融資擔保業務開展中，這些融資擔保公司普遍處于弱勢。一些銀行等金融機構將風險全部交給融資擔保公司，自身不肯承擔風險，金融機構實現利益最大化，進而使地區融資機構風險過高。因此，風險分擔機制不健全限制了地區融資擔保行業發展。
三、擔保行業的政策環境
要促進地區融資擔保行業發展，地方政府需要發揮自身職能，加大資金扶持力度和政策引導，發展一批政策性擔保機構。通過政策性擔保機構職能彌補商業性融資擔保機構業務能力上存在的不足，發揮出政策性擔保機構在行業中的排頭兵的作用，引導中小型商業性融資擔保機構逐漸走上運營正軌，從而帶動地區融資擔保行業規范化發展。
(一)開展授信再擔保要促進地區融資擔保行業發展，需要結合地區融資行業實際發展狀況，為中小型融資擔保機構解決風險與收益嚴重失衡問題。政府需要組織創辦一些具有政策性再擔保公司，將地區中小型融資擔保公司作為客戶，開展再擔保業務。通過這種方式不但能夠讓中小型融資擔保機構信用放大倍數進一步擴大，還能有效分解中小型擔保公司所承擔的風險，進而促進中小型融資擔保機構發展。
(二)加強地方融資擔保行業扶持力度要促進地區融資擔保行業發展，需要加強地方政府對融資擔保行業的扶持力度，尤其對于中小型融資擔保機構，政府要積極推進中小型融資擔保機構與金融機構的合作，構建信息資源共享平臺，對客戶征信資料及與信貸相關的信息實現線上交流。同時，促進金融機構與擔保機構建立風險共擔機制，以此促進地區融資擔保行業發展。
四、我國融資擔保行業存在的問題
(一)行業異化現象嚴重我國融資擔保行業發展較晚，相關立法和監管機制有待于進一步健全。在行業監管不明確的情況下，一些融資擔保機構開始出現失范行為，掛著羊頭賣狗肉，減少擔保業務，而將經營方向轉向風投和集資方面，謀取短期回報和高額利潤。這種失范行為往往會引發地區融資行業發展亂象，給社會帶來較大的負面影響。
(二)行業監管體系復雜地區融資擔保行業由省市和自治區實行就地管理，不同地區之間經濟發展狀況有較大差別，經濟發展水平與地區融資擔保機構業務發展以及地區融資擔保行業監管力度存在較大關聯。從我國地區融資行業監管情況來看，東部沿海一達城市監管力度大，融資擔保行業發展也更加迅速，融資擔保機構自身經營管理也更加規范，風險防范意識和抵抗能力也較高;反之，經濟欠發達地區的融資擔保行業還需要政府給予多方面鼓勵和支持，融資擔保公司缺乏抵御風險能力，獨立性較差。
五、山西地區融資擔保行業的問題處理
(一)加強地方融資擔保行業監管1．采取專業化監督管理地區融資擔保行業與金融行業具有一衣帶水的關系，相互影響由密不可分，地區融資擔保行業所面臨的諸多風險很多程度上是對金融行業風險的分擔，實現金融風險轉移。我國地區融資擔保行業發展較晚，尤其對于經濟欠發達地區來講，監管執行方面還存在較大提升空間。而金融行業監管具有較強優勢，銀監部門不僅具備較為系統的監管手段和監管經驗，還擁有許多監管方面優秀人才。另外，銀監會對地區融資擔保業務也具有監管責任和義務。因此，可以通過監管機構的優化和整合，采取專業化監督管理提高地區融資擔保行業監管水平，促進行業健康發展。2．加強違規查處力度要促進地區融資擔保行業發展，需要在加強監管部門機構設置，進行優化整合的同時，加大對地區融資擔保行業失范行為的查處力度，進一步完善地區融資擔保行業相關法律法規。對違規違法現象嚴厲徹查，雷霆問責;對具有發展潛質的地區融資擔保機構加大政策扶持力度，實行叢林法則，促進地區融資擔保機構不愿加強內控，從而確保地區融資擔保業務規范、有序，推動地區融資擔保行業健康發展。
(二)加強地區間合作交流，實行信息化管理地方政府對融資擔保行業要加大政策方面扶持，針對地區經濟不平衡造成的人才短缺問題，地方政府需要發揮自身職能，積極開展地區間經驗交流與合作，提高經濟欠發達地區融資擔保行業從業人員專業能力和綜合素質;積極引進先進的經營管理模式，吸收先進管理經驗，提高地區融資擔保行業整體管理水平;在管理水平整體得到提升基礎上，加強信息化管理系統建設，對各類融資擔保相關信息進行共享，提高地區融資擔保機構信息采集和處理能力，解決地區融資擔保行業信息不對稱問題，在提高擔保機構經營管理工作效率的同時，提升融資擔保機構抵御風險能力。
六、山西地區融資擔保行業的發展前景
地區融資擔保行業存在的實質是彌補了中小企業的信用不足，分擔了融資機構面向中小型企業貸款所存在的風險。首先，融資擔保機構具有自身特殊性，是在相關法律和規范的框架下通過機構本身具備的信用開展的融資擔保業務，這種特征是一般自然人和法人所不具備的。其次，融資擔保對政府機構的依賴性較強。針對中小企業融資，民間資本大多介入有限，而融資擔保業務又存在較大風險，擔保機構風險和業務收益往往不成正比。因此，擔保行業發展中常常需要依賴于政府資金投入和政策性支持才能夠得以正常運作。山西經濟發展出現一些困難，能為融擔行發展提供資金支持有限，對融擔行業的經濟政策導向、經濟政策直接關系到各類資金的投入程度。
一、投資擔保公司產生的背景及現狀
(一)投資擔保公司發展迅猛
根據銀監會2010年的統計數據,截止當年年底,我國融資性投資擔保公司達到6030家,收資本總額達4506億元,同比增加約1000億元,平均注冊資本為0.75億元,全行業資產總額達5923億元,凈資產4798億元。2008年發生國際金融危機后,國內中小企業大多進行生產轉型,資金需求很大。在股市低迷的情況下,社會中的民間資本非常充裕,投資渠道狹窄。由于當時投資擔保公司進入門檻較低,各地投資擔保公司迅速發展。據統計,湖北省荊州市從2000年成立第一家投資擔保公司到2011年以來,注冊資金已經由最初的500萬元增長到近7億元,擔?？傤~有最初的1500萬元增長到16億元,10年來,擔?？傤~增長100倍。在2008年一年內,河南省鄭州市就新注冊開業了120多家投資擔保公司。2011年上半年,重慶市已經有109家投資擔保公司獲取經營許可證,注冊資本達到180億元,擔?？傤~達到1310億元。
(二)投資擔保業務需求急迫
隨著我國市場經濟不斷深入發展,中小企業以其應變能力強、受經濟震蕩影響小、新機制引入快和創業管理成本相對低等特點,近年來特別是科技創新型中小企業快速發展并迅速崛起。當前已經成為推動經濟發展的重要群體,在促進國民經濟的增長、減輕就業壓力、優化經濟結構、促進產業結構調整等方面起著重要作用。中小企業資金缺乏是其發展壯大的瓶頸。第一、美國次貸危機引發全球性金融危機,各國政府紛紛通過量化寬松的貨幣政策刺激經濟增長,各國央行大量發行貨幣,導致通貨膨脹,消費品和原材料價格不斷上漲,加大了中小企業生產經營成本,尤其對科技含量不高的企業,產品銷售難以消化不斷提高的成本。同時,通貨膨脹又導致資金放貸緊縮,中小企業所需的流動資金更為緊張。第二、信用評價不高導致融資困難。由于規模較小、資金儲備有效、負債能力不強、破產風險較大以及發展方向相對于大企業較為不確定等因素,金融機構對中小企業的信用評價等級不高。企業的信用額度及資源,要通過不斷的廣告投入或者社會公益事業宣傳獲得。中小企業大部分處于創業初期,缺少充足的資金來承擔巨大的宣傳費用,信用度無法快速提升。第三、金融銀行的利息較低,股市長期熊市,樓市泡沫加大,閑散的民間資本缺少合適的投資途徑。越來越多的中小企業通過民間借貸來快速獲得經營資金。但由于民間借貸的自發性、盲目性、無序性和約束缺失等不足,資金的使用存在較大的風險隱患。對中小企業的健康發展,以及市場金融資本的正常運轉產生不利影響。投資擔保公司的出現,有效的解決了這些問題。通過專業化、規范化的運營,為借貸雙方提供經濟調查和信用擔保等業務,打破了中小企業融資困難的資金瓶頸,也促進金融資本合理流動及優化配置,有利于經濟價值創造和社會財富的增加。
(三)投資擔保公司問題凸顯
一些投資擔保公司資金規模小、盈利能力不強、擔保資質不高,為了獲取大量資金促進發展,以擔保的名義開展高息借貸。通過高息吸儲募集資金、以高利率貸款從中賺取利潤。這類投資擔保公司一般有兩類:一類由關聯企業成立,即由母公司成立注冊投資擔保公司,將擔保的資金用于所轄的另一公司。如,一些房地產公司為了快速獲得資金拍賣地皮,成立自己的投資擔保公司來滿足大量資金需求。另一類直接開展民間資金借貸。經調查研究,投資擔保公司進行借貸的業務鏈條中有“中間人”、“散戶”、“莊家”等,投資擔保公司處于業務鏈條的中心,即“中間人”。投資擔保公司一般處于業務鏈條的中心。作為“中間人”的投資擔保公司為了支付前面放款人的資金本息,就必須不斷招攬后續放款人的資金。一旦資金斷流,在高息融資的本金和利息無法支付的情況下,資金風險會迅速傳播,從而引發金融資本和社會恐慌。即使投資擔保公司的高利貸資金能維持下去,所得到的利潤和償還的利息都來自實體經濟,追本朔源,中小企業是其最終負擔者。中小企業也面臨“貸不到款拿不到資金是餓死,拿到高利貸資金是自殺”的畸形困局。這種資金利益鏈條,折射出混亂的金融資本秩序。在溫州借貸危機發生后,社會有關人士提出“三逃”,第一是中小企業倒閉逃跑,第二是投資擔保公司逃跑,第三是銀行逃跑。
二、投資擔保公司存在的問題
(一)擔保管理團隊不專業
投資擔保行業內具備專業的管理知識、豐富的管理經驗、嫻熟的業務技巧的專職工作人員比較匱乏,缺少專業的管理團隊。投資擔保業務要具備管理、金融、經濟、法律、財會和稅務等基礎知識,也需要具有生物、設備、電子和軟件等與擔保對象密切相關的專業知識。大多數投資擔保公司工作人員沒有經過專業培訓及從業經歷,對投資擔保的業務結構、市場定位和擔保原則模糊不清。缺少專業的評估人員,對擔保對象不能客觀調查和詳細分析。
(二)相關法律法規制度缺失
現有的法律法規并不能完全保障投資擔保業的健康發展,當前我國投資擔保所能依據的法律主要有《中華人民共和國擔保法》、《中小企業融資擔保機構風險管理暫行辦法》、《關于建立中小企業信用擔保體系試點的指導意見》、《關于進一步明確融資性擔保業務監管職責的通知》以及《融資性擔保公司管理暫行辦法》。這些法律法規更加側重于資金提供方的權益?！段餀喾ā冯m對《擔保法》中的擔保物權進行了完善,但滿足不了對于日益發展且豐富的擔保業務需求。由于對擔保對象的調查、擔保審批、風險防范、債務追償、資產保全等業務管理制度缺失,擔保公司業務開展隨意,擔保審批判斷失誤機率較大,加大了投資擔保公司的風險。
(三)實力不夠、規模偏小
投資擔保公司之間注冊資金數額的差別很大,有的多至過億,有的不足千萬元。投資擔保公司注冊資金低、實力不強、規模不大,距離銀行的授信條件和授信額度差距較大,所能得到的擔保貸款資金就少,擔保費用隨之降低,經營賺取的利潤較少。根據統計,近八成的投資擔保公司所擔保的資金為短期流動資金,期限最多是半年,中小企業所長期資金的需求還得不到有效滿足,經營發展仍然受到限制。(四)投資擔保公司自身風險控制意識差投資擔保業務是一個高風險行業,集中了資金風險、信用風險和生存風險等多個重要風險。投資擔保公司的審核、運行監控、資金追償等相關制度沒有完全建立和完善,管理制度的缺失將導致投資擔保公司風險防范的辦法不多,抗風險能力不強,缺少事前預測、事中監控、事后化解的能力。加之中小企業本身就存在可抵押的資產不多、財務制度不健全、信用水平比較低等自身缺陷,加上資金需求的頻率高且生產經營風險高,都將導致投資擔保公司代償的機率增大。(五)信用評價體系不完善社會整體較低的信用水平,個人和企業淡薄的信用意識,導致貸款違約機率較大。由于社會的信用體系建立不完善,投資擔保公司和借款企業信息不對稱,獲取企業信用評價的渠道較少,所以辨別中小企業信用優劣的可靠信息較少。銀行基本不會涉及高風險業務,投資擔保公司將承擔著更大的經營風險。
三、投資擔保公司面臨的風險
(一)擔保費用過高,從事高利貸
投資擔保行業對擔保費用和企業支付的利息沒有硬性規定和統一標準,缺少規范的行政監管和市場準則。投資擔保公司之間為了招攬更多擔保業務,不斷壓低擔保費用,提高支付利息,惡性競爭經常發生,在這樣的擔保環境下,企業的融資成本太大,生產經營風險過高。如果借款企業生產經營出現問題,資金鏈發生斷裂,對于投資擔保公司將會是致命的危險,對整個投資擔保行業也是巨大的打擊。
(二)高息吸儲,非法集資
有的房地產企業、煤炭銷售企業、小規模資源礦產企業,為了降低借款成本,自己建立注冊投資擔保公司,從而促進原本企業的經濟發展,賺得的利潤用來計時償還貸款,如果原本企業受到國家政策或者經濟發展大勢的影響,一旦經營出現問題,導致資金鏈斷裂。
(三)擔保業務同質化
當前投資擔保行業創新能力不足,設計、產品主要功能、使用價值、服務銷售方法、技術含量都大致相同。
(四)擔保對象的經營水平低
在市場經濟中,中小企業在專業知識、業務能力、政策支持、社會資源等諸多方面都存在局限性,中小企業產品本身的科技水平的高低,會計人員技術水平的高低,會計處理辦法、財務制度的落實以及資金運作等方面能力也大不相同。
(五)監管缺失帶來的風險
政府對投資擔保公司的注冊資金和擔保能力不進行充分的監督管理,投資擔保公司出現巨額代償,會遠遠超出投資擔保公司自身資金能力,導致一系列不良后果。
四、投資擔保公司風險控制的對策
(一)建立資金補充機制
投資擔保公司引入風險投資進入擔保業務鏈,引導風險投資方參與到擔保業務中來,徹底打通信貸市場和資本市場之間的橋梁。風險投資方對中小企業做出承諾,滿足金融銀行貸款給中小企業的需求,同時可以按照合同規定的優惠價格參股該中小企業,提供新的資金來償還貸款,這樣能夠保持中小企業繼續生產經營。對銀行來說,壞賬損失的風險得到控制,資金安全有了保障;對投資擔保公司來說,有效地避免了代償風險,順利地獲得資金貸款,可以用低廉的價格獲取預期的目標公司。
關鍵詞：擔保公司；風險；控制；對策
為加快建設中小企業信用擔保體系，化解我市科創、成長型中小企業融資難題，扶持中小實體企業發展，支持地方經濟建設，2006年4月，我市由國有資本發起、控股，市級龍頭企業參股，成立了一家國有控股的中小企業擔保公司。
由于近年來宏觀經濟形勢趨緊，部分中小企業經營困難。該擔保公司擔保風險防范不足，公司擔保業務出現了大規模代償，風險頻發，資產質量與流動性不斷下降，目前已經無法保證公司正常經營所需資金融通安排，面臨資金鏈斷裂的風險。
一、公司運行困難，發生擔保代償的原因分析
融資擔保行業是一個專業性的高風險行業，擔保公司面臨來自擔保公司自身、受保企業、金融機構及法律、監管部門、社會宏觀經濟環境等諸多方面的風險，所以必須具備比銀行更強的風險識別、風險管理、風險分擔及風險化解等強有力的風險控制能力。擔保公司的風險可分為內部管理控制風險和外部經營環境風險兩大類。在目前擔保公司尚無法左右外部經營環境風險的情況下，應著重對內部管理控制風險進行分析、把控。經分析，該擔保公司在內部管理控制風險上主要存在以下問題：
（1）內部管理制度執行不到位，操作流程形同虛設。擔保公司成立伊始，雖然也依據自身的情況制定了《財務管理制度》《擔保業務操作規程》等規章制度，用于規范公司運營及發展，但事實上公司開展的擔保業務并未完全按照擔保業務流程操作運行，都嚴格執行擔保業務相關的法律法規，嚴格貫徹風險管理制度，業務部門甚少履行業務拓展與客戶甄選職能，極大部分工作是圍繞既定的客戶對象“具體操辦”，風險管理有名無實，存在違規操作現象。
（2）風險防控意識不強，監控存在盲點。該公司未能嚴格根據公司創立時所確定的服務對象開展準入業務，未能有效把控擔?？蛻舻臏嗜?，一些生產落后管理粗放的低端小企業也成了公司擔保業務服務的對象，背離了公司股東設立服務于本地科創、成長型中小企業的初衷。具體擔保業務也沒有完全按擔保行業相關法律法規開展業務操作，被擔保人擔保責任余額普遍超過行業規定。根據融資性擔保公司管理相關法律，融資性擔保公司對單個被擔保人提供的融資性擔保責任余額和被擔保人及關聯方提供的擔保責任余額都有約束性規定，但該擔保公司為了滿足部分客戶融資需求，普遍放寬了對擔保申請人資金用途真實性的調查，或是為了片面考慮擔保業務量增長等原因，部分擔保業務明知貸款申請用途與貸款真實用途不符，違反相關規定成倍允許其借用多個主體來向本公司申請擔保授信，從而導致被擔保人擔保責任余額都數倍于控制標準，對擔保人的授信完全失控。
擔保業務進入容易退出難。一旦被擔保人資金周轉出現困難，被擔保人的融資額度不能滿足其經營需求或將發生資金鏈斷裂風險時，為維持擔保人與被擔保人當期“良好的”運作狀況，擔保公司甚至采取不斷增加被擔保客戶的授信額度、為被擔保人墊資等手段來維持銀行貸款的周轉，致使擔保公司成了某些企業的融資平臺，導致擔保公司擔保業務行為陷入泥沼而難以抽身，終將承擔巨大風險。
（3）受?？蛻糸g關聯度高，造成風險集中。我市中小企業主要集中在傳統的服裝、紡織、印染、貨架等行業，傳統產業在發展過程中，一方面，企業技術進步投入不夠，技術創新能力薄弱，產品技術含量低，缺乏核心競爭力，增長和發展后勁不足；另一方面，以高能耗高污染和低價格競爭為主的粗放式發展路徑已難以為繼，傳統產業發展面臨著嚴峻的挑戰，再加上普遍存在的家族式管理模式，很難使傳統的中小企業有一個良性的發展空間，經濟效益普遍不佳。中小企業發展面臨的資金周轉困難，致使中小企業千方百計地尋求解決資金融通的渠道，于是中小企業會借用多個主體來申請擔保授信，遂出現受保人、反擔保人或企業實際控制人或是實際用款人相互擔保、聯保，形成同一資金擔保鏈，風險高度集中。一旦某一環節出現資金問題，將導致整個擔保鏈出現問題，擔保公司風險得不到有效分散。另外，傳統產業經濟的低迷也導致了少數中小企業將資金投資到其他產業，好多以傳統產業名義融資的貸款資金實際流向了房地產、金融衍生品等虛擬經濟及其他高風險的投資領域，企業貸款的實際用途并沒有按照貸款合同簽訂的用途使用，擔保公司成為這些高風險投資的風險最終承擔者。
（4）反擔保措施未能全面有效落實，追償難以實現。雖然擔保公司采取了“第三方保證”“抵質押”“追加自然人無限責任”等多樣化、組合式的反擔保措施來分散專業風險，但公司擔保客戶之間的高關聯度、高行業集中度，互保、聯保、連環擔保等保證方式，使反擔保的效率效果大為削弱，部分抵押物未向相關部門履行登記手續，以及承諾抵押、質押等情形使擔保公司的擔保債權無優先受償權，反擔保措施的有效性存在缺陷，一旦發生風險，所需要投入的補救成本往往數倍于“預防成本”。
（5）擔保業務專業人才缺乏，個人執業能力嚴重影響公司健康運行。目前該擔保公司缺乏具有相關法律、金融經驗的領導管理團隊和擔保業務專業人才，人員配置少，部門設置簡單，崗位職責不清，風險管理部門有名無實，業務部門各成員交叉作業，人員與業務嚴重不匹配。
二、對擔保公司存在問題須采取的主要對策
面對該公司內部管理控制風險存在的問題，須著力采取如下對策，以防范擔保風險工作：
（1）規范操作程序，嚴把準入門檻，正確選擇擔保服務對象。從制度和程序上規范公司運作，不折不扣執行既定的《擔保操作規程》等規章制度和服務宗旨。在目標客戶的選擇上堅守“擇優”原則，牢固堅持扶優不扶貧，服務的主要對象是本地科創、成長型中小企業，而不是那些即將被市場淘汰的劣質企業的既定方向；嚴把準入門檻，須牢記一個基本原則：寧可少做一筆風險不可控的業務，也不能盲目地冒一次風險。
（2）對申請擔保的企業和項目實行保、審、償分離制度。對申請擔保的企業和項目實行保、審、償分離制度，即調查人員負責對申請擔保企業的資信調查與評估，對資信調查和評估結果的準確性承擔責任；審批人員負責擔保項目的審批，對審核、審批結果負責；檢查人員負責擔保項目的后期監測、代償、追償，對監測、代償失誤、追償不力負責等，不同崗位業務人員責任分明相互制約。對具體業務應實行雙人復核、分級審批、專業決策等，避免內部人員操作失誤或發生道德風險。將嚴格執行內部控制制度的實施貫穿于公司業務的全過程。
（3）做好盡職調查、風險識別，了解企業的真實情況。盡職調查要通過與企業控制人的訪談，觀察企業實際控制人的道德水準、經營水平。道德品質和經營決策水平往往決定企業未來的走勢甚至企業的生死存亡。中小企業的財務制度往往不夠完善，透明度低。企業控制人往往納稅意識不強，企業為了獲取貸款，也往往只報告一些對融資有利的信息而隱瞞不利信息。因此，要利用企業提供的財務數據和輔助資料，通過走訪生產車間，核實現場實物資產；通過走、看、問，來判斷企業實際生產、經營情況，驗證有關資料是否與企業負責人介紹的情況是否一致。要加強對企業的財務狀況及償債能力的調查、審核和評估，了解企業有無重大經濟、民事糾紛，確保擔保業務的安全性。
（4）加強對被擔保企業資金運行情況的跟蹤監控。多渠道收集被擔保企業的生產經營基本情況及所在行業的市場情況，通過銀行等金融渠道加強對被擔保企業資金運行情況的跟蹤監控，核實企業貸款用途的真實性。一旦發現貸款實際用途與貸款申請用途發生變化，應隨時采取必要的措施。
（5）建立擔保業務數據庫，嚴格控制產生擔保鏈，有效落實反擔保措施。連環擔保的“放大效應”可導致整個擔保鏈上企業經營困難甚至倒閉，是一枚可怕的“定時炸彈”。擔保公司應建立擔保業務風險預警數據庫，系統盡可能詳細記錄申請擔保授信的被擔保人及所有涉及的反擔保人的相關單位的相關信息，利用數據庫預警，對系統預警中反映出的擔保業務有相互擔保、聯?；蜻B環擔保等的業務的，必須要求提供其他可行性擔保，嚴格控制形成擔保業務鏈，防范風險產生。
對所提供的可行性擔保，必須按要求辦妥相關法律手續，要將辦妥相關法律手續作為擔保審批手續的必要前置程序。
（6）加強跟蹤管理，全過程把控擔保業務風險。擔保公司為被擔保人承保后，并不意味著此筆業務的結束，擔保手續辦理成功后實際上才是擔保機構風險的真正開始。所以，擔保公司要認真做好保后工作，定期對被擔保人做好跟蹤調查，及時了解被擔保人的生產經營情況，如果被擔保人經營情況發生困難或有資產轉移等現象，須及時做出預警并采取相應措施。
（7）加強隊伍建設，提高員工素質。針對目前該擔保公司人員素質現狀，急需要配備一個懂業務會管理的經營領導團隊和一支具有金融、財務、法律、審計、項目評估等綜合素質的專業人才隊伍。具體的人力資源管理模式可以考慮建立項目經理AB制，由兩名項目經理共同處理同一項目，充分發揮項目經理AB制的雙人智慧，相互制約、共同把關、共擔責任；可以考慮建立項目經理的問責制，對項目經理行為進行監督管理。同時，擔保公司還可以建立完善定期交流輪崗的內部控制機制。
（8）事后追償與處置機制。擔保代償難以避免，而及時有效、合規合法的追償與處置，是擔保公司是必須具備的風險化解能力。因此，公司應采取多種方式進行債權追償，可以通過運用出售、拍賣、資產重組、債轉股等多種手段最大限度地保全資產，提高不良資產回收率，降低并減少損失。
一、總體要求
以科學發展觀為指導，以穩中求進為總基調，全面排查風險隱患，及時堵塞風險漏洞，健全完善風險防控長效機制，努力提高我縣地方金融機構規范運作水平，促進我縣地方金融業穩健運行、科學發展。
二、總體目標
通過排查，掌握全縣金融風險真實情況和金融風險管理機制建設情況；增強風險防控意識，防范化解風險隱患；完善地方金融機構法人治理機構，實現“產權明晰、資本充足，管理科學、內控嚴密，運營安全、風險可控”的目標；建立健全地方風險監測、評估、預警體系和處置機制，牢牢守住不發生系統性、區域性風險的底線；建立健全風險防控長效機制，促進地方金融機構規范健康發展。
三、排查范圍
風險排查的對象為全縣地方金融機構和民間融資組織。其中，銀行業排查的對象主要是銀行、農村信用社、村鎮銀行、資金互助社及財務公司。民間金融組織是指依法取得行政許可，在工商管理部門登記注冊且在轄區范圍內從事經營活動的融資性擔保公司、非融資性擔保公司、小額貸款公司、投資咨詢公司、信托投資公司、期貨公司、財產公司、典當行、融資租賃公司等。
四、排查內容
（一）銀行業金融機構風險排查內容
重點檢查法人治理結構是否完善,管理層和高管人員內部控制能力是否具備；內控機制是否健全,各項基礎性、系統性建設是否存在缺陷；規章制度是否健全落實,風險管控措施是否到位；業務經營和財務管理是否依法合規等。
（二）民間融資風險排查內容
重點檢查融資性擔保公司、小額貸款公司及各類投資咨詢擔保公司等是否存在非法集資、高利貸、非法經營、偷逃稅款、暴力追債等嚴重危害公共利益與金融安全的不法行為。
1、市場主體資格問題。機構方面，是否持證執業；所持證照是否齊全、有效（許可是否過期）；實際經營狀況與登記注冊事項是否一致，是否存在出租、出借、轉讓營業執照的違規違法行為。執業人員方面，是否持證執業、掛牌上崗；人員數量是否符合中介機構開辦要求；身份是否符合規定；黨政領導干部、現職公務員、依法授權行使管理職能的人員是否在中介機構“兼、掛、靠”領取報酬的問題。
2、經營行為規范問題。是否有超范圍提供中介服務行為；是否有超范圍提供中介服務行為；是否存在虛假出資、違規注資、抽逃資本金行為；是否存在吸收或變相吸收公眾存款、非法集資、違法放貸、惡性競爭行為；是否存在虛假廣告、提供虛假信息，是否存在低于成本價服務，詆毀競爭對手、商業賄賂等不正當競爭行為；是否存在自立收費項目、自定收費標準或者擅自提高收費標準、擴大收費范圍、增加收費頻次、超越時限收費等問題；保證金繳存是否符合監管比例，是否超限額提供擔保；是否存在做假帳、逃稅漏稅、暴力追債等違法問題。
3、行政監管問題。登記機關、行業主管部門日常監管措施是否到位，有無不作為、亂作為、失職瀆職造成不良社會影響的問題。行業主管部門是否依法監督投資擔保公司在營業場所公示資質證書、營業執照、執業人員資格證書，服務內容、服務標準、服務流程、收費項目、收費標準、收費依據，部門投訴電話等內容；是否健全內部管理制度和執業行為規范；是否建立業務臺帳和中介業務檔案。
五、組織領導和任務分工
縣政府成立縣地方金融風險排查工作領導小組，下設辦公室，辦公室設在縣金融辦，具體負責整個風險排查工作的組織、協調和指導。縣行業監管、主管部門要按照誰審批誰負責、誰監管誰負責、誰主管誰負責的原則，嚴格落實工作職責，加強對本行業風險排查工作的組織、指導和督查，確保各項任務落到實處。
縣金融辦：在發揮好領導小組辦公室職能作用的同時，具體負責本轄區內小額貸款公司、融資性擔保機構風險排查工作的方案制定和組織實施。
人民銀行支行：負責全縣銀行業金融機構的風險排查工作，給予政策指導，技術支持。監測擔保機構大額以及可疑資金交易活動，會同公安部門聯合打擊洗錢活動；督促擔保公司保證金賬戶資金足額到位，對擔保公司償債能力進行定期分析評估；對超額擔保行為進行預警、整治、受理、移交社會公眾投訴舉報；完成領導小組交辦的其他事項。
銀監局辦事處：牽頭負責全縣銀行業金融機構的風險排查工作；負責對縣內投資、咨詢公司、理財公司涉嫌非法融資等非法活動進行調查；對擔保公司相關違法違規活動進行立項調查，依法實施職權范圍內的行政處罰；對已認定的非法金融業務活動予以取締；嚴禁銀行從業人員參與民間借貸活動，嚴防信貸資金流入民間借貸領域；受理社會公眾投訴舉報；完成領導小組交辦的其他事項。
縣商務局：對典當機構與擔保公司的非法交易進行調查取證；依法實施職權范圍內的行政處罰；完成領導小組交辦的其他事項。
縣工商局：對投資、擔保公司等從事超范圍經營、違法宣傳行為進行查處；依法實施職權范圍內的行政處罰；會同其他部門對資金融通相關中介機構進行調查；受理社會公眾投訴舉報；為各成員單位查處擔保機構業務提供相關工商登記資料；配合各成員單位查處未經許可經營的擔保行為；完成領導小組交辦的其他事項。
縣公安局：對發現涉嫌非法經營的擔保機構，組織開展立案偵查工作；對違法經營數額巨大、可能引發群體性擠提事件、影響社會穩定的擔保機構，按照法律程序對其主要負責人以及直接責任人采取強制措施；嚴厲打擊擔保公司在催收賬款中的非法行為，會同銀監辦打擊擔保公司非法從事金融活動，聯合人民銀行打擊洗錢犯罪行為；會同縣文廣新局剖析擔保機構違規經營典型案件，通過媒體開展警示教育，正確引導公眾投資行為；受理社會公眾投訴舉報；完成領導小組交辦的其他事項。
其他相關部門：按照法律法規規定行使相應職責。
六、方法步驟
這次排查采取自查和現場檢查相結合的方式進行。具體分為五個階段：
（一）動員部署階段?？h領導小組召集全體成員會，安排部署清理整頓工作?？h政府制定并印發工作實施方案，明確部門職責；公布舉報電話、郵箱，接受群眾投訴；成員單位明確人員及職責，制定所屬投資擔保公司具體整頓方案；金融辦組織做好調查摸底、建檔造冊；宣傳部、金融辦編印宣傳提綱，通過新聞媒體加強對清理整頓法律法規、工作要求、工作進展的宣傳報道，形成濃厚的輿論氛圍。
（二）自查自糾階段?？h領導小組責成全縣所有投資擔保機構及小額貸款公司，開展自查自糾活動。各法人機構對照排查內容和標準，進行拉網式風險自查，全面查找風險隱患和薄弱環節。自查活動結束后，形成具體的自查整改報告；金融辦對各公司自查中發現的案件線索，分類進行匯總統計，提出初步處理意見后提交領導小組。本次風險排查工作結束前，縣工商局不得受理新設投資咨詢類公司及非融資性擔保公司的注冊申請，工商、質監部門不得對原有投資擔保咨詢中介公司辦理營業執照和組織機構代碼證年審手續。
（三）現場檢查階段。根據自查情況和掌握的線索，由金融辦牽頭，組織工商、地稅、公安、審計、人民銀行、銀監辦等部門對非銀行業金融中介公司、融資性擔保公司、小額貸款公司開展現場檢查，通過調閱擔保合同、抵押合同、納稅憑證、傳票、對賬單、賬戶余額表、資金往來明細賬等資料，對各類公司經營合法合規性作出判斷，統計出違規業務規模，留存相關證據。檢查結束后，由檢查組形成檢查報告、事實確認書和處理意見，待縣領導小組商定后作出具體的處理決定。
關鍵詞：銀擔合作；風險傳遞；防火墻
中圖分類號：F830 文獻標識碼：B 文章編號：1674-2265（2012）11-0032-03
近年來，加強銀擔合作成為銀行業金融機構緩解中小企業貸款難、擔保難的一項重要舉措。但隨著“中擔”、“華鼎”、“創富”等融資性擔保公司資金鏈斷裂引發的討債風波，銀擔合作風險成為社會廣泛關注的焦點，暴露出當前許多銀擔合作難題亟待破解。
一、山東省銀擔合作業務現狀
《國務院辦公廳關于進一步明確融資性擔保業務監管職責的通知》（[2009]7號）和《融資性擔保公司管理暫行辦法》（銀監會等七部委令2010年第3號，以下簡稱“《管理辦法》”）實施以來，山東省積極制定本地區的相關管理辦法，對現有融資性擔保機構進行規范整頓，銀擔合作業務已經具備較好的基礎。
一是融資性擔保組織體系初步形成。截至2012年6月末，全省共注冊有融資性擔保機構（以下簡稱“擔保機構”）519家，較2011年初增加64家；注冊資本466.2億元，資產總額556.6億元，分別較2011年初增加了30.6%、31.6%。同時，融資性擔保監管工作初步實現有法可依、有章可循，擔保機構公司治理結構不斷完善，業務操作規程趨于嚴格，風險管理水平有所提升。截至2012年6月末，全省擔保機構戶均注冊資本達到8983萬元，2011年和2012年上半年分別實現擔保業務利潤17.3億元和8.6億元。
二是銀擔業務合作范圍不斷拓展深化。銀行業金融機構普遍強化了銀擔合作的機制和制度建設，建立了與擔保公司業務合作的管理辦法或實施細則，全面推動與擔保公司的業務合作。截至2012年6月末，山東省銀行業金融機構與469家整頓后的融資性擔保公司建立了業務合作關系，比2011年初增加29家；擔保范圍涵蓋了貸款、銀行承兌匯票、信用證、保函等多個業務品種，融資性擔保貸款余額達到485億元，比2011年初增加187億元。
三是對中小微企業的支持力度逐步增強。據調查，2011年全省融資性擔保機構累計為755億元中小企業貸款提供擔保。截至2012年6月末，擔保公司共為7692戶中小微企業提供貸款擔保，貸款余額達358.7億元，有力推動全省小企業貸款增幅實現“不低于全部貸款增速”的目標。
二、銀擔合作業務風險傳導的主要途徑
銀擔合作在緩解中小企業融資擔保瓶頸的同時，受多種因素影響，各類風險和問題也不斷暴露和集聚，銀行機構作為合作伙伴，必須高度警惕業務合作中這些風險的影響和侵害。
（一）擔保機構代償能力不足的傳導風險
擔保機構若無充分的代償能力，其對銀行貸款的風險緩釋作用就將弱化，從而使其應承擔的信貸風險轉嫁給銀行。目前導致擔保機構代償能力下降的原因主要有：一是經營業務偏離主業。有的擔保公司為獲取高額利潤，未嚴格遵守《管理辦法》關于擔保主業和固定收益類金融產品之外的投資不超過凈資產20%的限制，將擔保資金投資于辦公樓等流動性較差的資產或風險較大的非上市公司股權，甚至以委托貸款的形式轉道流入樓市、股市，導致資金流動性偏低，銀行貸款的第二還款來源不足。二是擔保集中度偏高。擔保公司面對的客戶通常是無法直接從銀行取得貸款的企業或者個人，存在審慎經營和業務拓展的兩難抉擇。有的擔保公司為拓展業務，突破《管理辦法》中關于“對單個被擔保人提供的融資性擔保責任余額不得超過凈資產的10%”的比例限制，將擔保資金高度集中于單個被擔保人，一旦被擔保人出現違約代償，將使擔保機構的代償能力急速下降，增大將風險傳遞給合作銀行的可能性。三是資本金不實或抽逃資本金。資本金一定程度上體現了擔保公司的風險承受和消化能力?！豆芾磙k法》第十條規定：“監管部門根據當地實際情況規定融資性擔保公司注冊資本的最低限額，但不得低于人民幣500萬元。注冊資本為實繳貨幣資本?！碑斍皳９咀再Y本的最低限額實際提高到2000萬元、5000萬元甚至1億元以上，為達到準入條件，擔保公司資本金來源渠道多樣，部分擔保機構的股東對擔保業務風險收益狀況的認識嚴重不足，在貿然進入融資性擔保行業后，為了實現資本的收益最大化，可能會以“顯性”或“隱性”方式抽逃出資，形成資本金不實問題，擔保貸款最終“擔而不保”。四是擔保機構盈利能力不足。擔保機構最主要的盈利來源是擔保費收入，但目前合法盈利空間十分有限?！豆芾磙k法》規定擔保的最大放大倍數是10倍，但實際操作中，一般只能放大到3—5倍，有關資料顯示，擔保公司目前資本利潤率和資產利潤率遠低于相關行業水平，缺乏可持續生存和發展的業務運作及盈利模式。
（二）擔保機構充當“資金掮客”的傳導風險
從銀行信貸資金進入民間借貸市場的案例看，不乏由擔保機構充當“資金掮客”的情況。由于民間借貸需依靠一定的資金鏈存活，一旦資金鏈斷裂，風險則迅速傳導給銀行。一是直接騙取銀行信貸資金。有的擔保機構協助借款人以實物貿易為名獲得信貸資金后進入民間借貸市場，借款人往往與擔保機構合作或直接設立擔保機構以取得銀行信任，為其資金套取行為提供保障。二是變相占用借款企業資金。當前擔保機構收取客戶保證金現象較為普遍，客戶保證金與銀行貸款存在千絲萬縷的聯系，這些保證金積少成多，數額較大，管理較亂，若借款企業和擔保公司發生糾紛，勢必影響銀行貸款的安全性。
（三）銀行從業人員不當行為引起的傳導風險
個別銀行從業人員與擔保機構存在非正常合作關系，對銀行自身授信業務的獨立性和審慎性產生實質性影響，并與銀行的整體聲譽、經濟利益甚至法律責任聯系在一起，為相關風險向銀行傳導埋下隱患。一是銀行從業人員參與擔保機構的“搭橋貸款”。擔保機構利用貸款到期后的“時間差”，通過向企業先行墊資的方式收取高額利息，部分銀行從業人員為避免其經手的貸款逾期或出現不良，默許擔保機構的“搭橋貸款”行為，甚至直接參與或組織“搭橋貸款”。二是銀行從業人員直接參與擔保業務。有的銀行從業人員以個人名義參與擔保機構的業務活動，當債權人在債權無法落實的情況下，必然會千方百計尋求銀行承擔清償責任，從而可能給銀行帶來資金損失。三是銀行從業人員跳槽或退休后到擔保機構任職。有的擔保機構對有銀行從業經歷人員高薪“挖角”，目的在于利用銀行從業人員尤其是銀行高管在金融系統擁有豐富人脈以及熟悉銀行內部操作流程、掌握大量客戶信息的優勢，以輕易獲取銀行的授信支持，其中隱含的道德風險不容忽視。
（四）銀行風險管控失守引起的傳導風險
銀行經營理念和內部管理制度出現偏差，銀擔合作制度不完善或制度執行不到位。一是銀行未審慎選擇合作擔保機構。如選擇交易對手缺乏嚴格的標準和審查，對擔保機構的股權、高管層更迭等重大變化缺乏分析。二是貸款“三查”不到位。部分銀行“重第二還款來源、輕第一還款來源”的貸款管理痼疾，使銀行過度依賴擔保機構的擔保而放松了對借款人信貸風險的管控，對貸款“三查”執行不到位，導致擔保機構成為信貸風險的橋頭堡，風險傳導給銀行的節點前移。三是相關合同執行不力或約定不明確。如銀行對保證金用途設置以及賬戶管理約定不明確，未將擔保機構繳交的保證金與對應的主債權進行特定化，易造成保證金擔保失效。
（五）信息不對稱引發的傳導風險
一是銀行無法掌握擔保機構對外擔保總額信息。目前銀行對擔保機構擔保情況的查詢，主要是通過人民銀行信貸征信系統來完成，但該系統對擔保機構情況的管理尚不完善。二是銀行無法掌握擔保機構代償信息。銀行對擔保機構代償、賠付及不良資產信息的了解，只能由擔保機構向銀行提供，如擔保機構故意隱瞞，就會誤導銀行的判斷和決策。至于擔保機構抽逃資本金、私下為民間借貸活動擔保、從事違法違規活動等，則更是具有較強的隱蔽性，擔保機構往往通過各種形式加以掩蓋。
三、構建銀擔業務合作風險“防火墻”的路徑選擇
要有效防范銀擔合作業務風險，銀行業金融機構必須主動規范與擔保機構的合作行為，提高自身的風險管控能力，構建防范風險傳導的“防火墻”。
（一）審慎選擇合作擔保公司，把好“合作準入”關
銀行對擔保交易對手的審慎評估和選擇，很大程度上構成了市場對擔保公司的約束與監管。雖然目前擔保機構普遍反映銀行的合作準入門檻高，但銀行的合作準入管理不僅體現在對擔保機構一些定量數據的考核上，更重要的是要體現在對擔保機構的資信水平、管理能力等方面的研判。融資性擔保作為一種經濟活動，體現的是一種增信和財務杠桿的作用，具有金融和中介兩重屬性，是一個高杠桿率、高風險的行業。因此銀行在與融資性擔保公司合作前，應對擬合作的擔保機構進行盡職調查，充分評估其業務合規情況、資本金充足及運用情況、從業人員業務能力和職業操守情況，將融資性擔保機構持有經營許可證作為開展業務合作的必要條件，從法人治理結構、內部組織機構、經營范圍、注冊資本、信用等級、經營現狀等方面進行調查和審查，嚴把合作機構準入關并確定合作的深度與廣度。凡是有逃避保證責任、抽逃注冊資金、虛假出資、侵占客戶資金等不良記錄或違法違規經營活動的，一律不將其作為合作對象。
（二）掌握合作擔保公司狀況，把好“風險傳遞”關
擔保公司可持續發展是銀擔長期業務合作的基礎和內在要求。擔保業務的高風險性、風險的不確定性以及內在的親周期性，決定了擔保公司的可持續發展必須建立在自身穩健的基礎上。擔保公司必須實施審慎的會計原則，客觀、真實地記錄和反映資產與負債價值，確保資金的安全性、流動性、收益性與經營業務的規模和風險偏好相匹配。銀行業金融機構要及時掌握融資性擔保行業動態信息，積極關注融資性擔保行業環境建設、風險補償機制及國家相關扶持政策對行業發展的影響，加強對融資性擔保行業的運行分析，準確把握雙方業務合作趨勢。要將外部評級結果與銀行機構內部考評結合起來，持續跟蹤監測融資性擔保業務風險，準確評價擔保公司的代償能力，對資信狀況較差，抗風險能力較弱或發生業務“異化”的擔保機構，降低擔保放大比例并逐步壓縮擔保業務量直至終止業務合作。
（三）規范與擔保公司的合作行為，把好“業務共贏”關
銀行業金融機構要積極轉變觀念，充分認識加強銀擔合作的意義和作用，充分發揮擔保機構增信作用，拓展業務領域，改進小企業和“三農”金融服務，培育新的業務和利潤增長點。要建立適合擔保機構承保貸款特點的業務模式，推出符合小企業需求和經營特點的信貸品種，進一步優化審貸流程，提高貸款的審批、發放效率。要與擔保公司共享項目運營及風險預警信息，為擔保機構查詢有關信息提供協助和便利，對擔保機構代償后的追償活動提供必要的協助，共同做好銀擔合作風險的防范和化解工作。銀行業金融機構要強化內部員工約束，通過加強思想教育、營造合規文化、完善人員監督管理機制、完善誠信舉報制度、加大問責處罰力度等手段，從制度上禁止從業人員利用職務之便參與或協助擔保機構開展違法違規活動等，防止其中的風險傳導給銀行。
關鍵詞：互聯網金融；信用擔保；擔保缺失
從2008年到2011年，擔保公司在金融體系中的地位逐步升高，但由于2012年經濟下行，擔保公司的發展已經進入下行趨勢。截止2014年末，中國擔保行業在保余額達到了2.74億元，同比增長6.39%，增速下降12.28%。同時，中小企業生產經營陷入困境，擔保機構的代償額度明顯上升。截止2014年末，行業融資擔保機構由2012年的8590家下降至7898家，數量連續兩年負增長。而根據14家樣本擔保機構代償數據統計，2012至2014年，樣本擔保機構累計擔保代償率平均值分別為0.45%、0.75%和0.88%，代償率持續上升。
2013年是互聯網金融的元年，在此之后，隨著阿里巴巴開設的阿里小貸、螞蟻金服等服務，整個金融行業不得不轉型?；ヂ摼W的加入使得數據分析難度下降，同時對于征信方面，軟信息獲取能夠給金融機構帶來成本便利。
因此，擔保體系同樣需要與時俱進，在互聯網大數據的幫助下，縮小成本的同時，加強風控能力，這不僅對于擔保體系的發展具有建設性意義，并且也能使中小企業融資體系得到完善。
一、擔保體系的發展與目前構建
2008年8月，國務院辦公廳印發了《關于鼓勵和促進中小企業發展的若干政策意見》，決定加快建立信用擔保體系，要求各級政府和有關部門要加快建立以中小企業特別是科技型中小企業為主要服務對象的中央、省、地（市）信用擔保體系，為中小企業融資創造條件。
正是《意見》的，形成了現在仍為流行的“一體兩翼”擔保模式，其中，“一體”是指中小企業信用擔保機構，“兩翼”是以中小企業為服務對象的互和商業性擔保機構。在中小企業信用擔保體系中，政府擔保機構是核心，是政府間接支持中小企業發展的政策性扶持機構，屬非金融機構，不得從事金融業務和財政信用，不以盈利為主要目的，接受政府機構的監管。互助擔保機構是中小企業為緩解自身貸款難而自發組建的擔保機構，擔保資金主要以會員企業出資為主要來源，地方政府也給予一定資助。商業擔保機構一般以企業、社會個人為主出資組建，多設立為企業法人。
然而，從2009年開始，由于行業負面信息，商業性擔保機構遇到信任危機，并加上當時經濟處于下行階段，不同類型的擔保機構的信用資源出現了分化。據銀監會數據顯示，2011年末，全國共有融資性擔保機構8402家，其中國有擔保機構占18.7%，民營擔保機構占81.3%，民營擔保機構在市場競爭中占據主導地位。2012年末，全國共有融資擔保機構8590家，其中國有擔保機構占22.2%，民營擔保機構占77.80%，國有擔保機構數量增長較快，故比重上升，而民營擔保機構則出現負增長。2013年以來，全國融資擔保機構數量出現負增長，民營擔保機構數量加速減少，國有與民營擔保機構間的信用水平分化趨勢明顯。
值得一提的是，雖然國有擔保機構的數量在近幾年都明顯低于民營擔保機構數量，但從擔保總額來看，政策性擔保機構仍然占有絕對性優勢。大部分民營擔保機構資金實力薄弱，平均資本金在3000萬人民幣左右，還尚未達到商業銀行合作最低標準，因此，商業性擔保機構發揮的作用仍然是有限的。
二、擔保體系中存在的問題
1.外部問題
（1）貸款對象--中小企業方面
因為尋求信用擔保的中小企業本身就是高風險行業，而高風險行業在銀行是無法直接獲取抵押貸款的。因此，這些中小企業為了獲取與抵押物足額貸款甚至超額貸款就只有經過信用擔保這一渠道。然而，雖然目前政策對于擔保公司費率收取標準在銀行基準貸款利率的50%以下，但是對于很多中小企業來說，由于擔保公司的貸款放大倍數作用，這仍然是一筆不小的負擔，導致將一些有發展潛力的優質中小企業拒之門外，而愿意支付擔保貸款費率的中小企業又是從事高風險高收益的行業，獲得該筆信用擔保貸款的中小企業也更有動機去從事高風險投資，這樣信用擔保行業的道德風險和逆向選擇問題便充分暴露出來。這也是為什么近年來商業性擔保公司倒閉跑路現象頻頻發生的原因。
（2）合作銀行方面
銀行對于合作擔保公司門檻很高，通常普通的商業性擔保公司無法滿足銀行提出的最低注冊資本金要求，因此在這種情況下，很多商業性擔保公司只能去尋求小的金融機構，而小的金融機構收取的服務費會加大商業性擔保公司的運營成本。因此，商業性擔保公司舉步維艱，進而難以匹配市場中中小企業的融資需求。
由于保證人與企業之間信息不對稱，相較于抵押擔保，保證擔保貸款中的逆向選擇問題更加嚴重，企業未被銀行觀測到的信用風險越高，越有可能獲得保證擔保貸款。當銀行觀測到借款企業具有較高的信用風險時，銀行更傾向于用保證擔保貸款來代替抵押擔保貸款。尤其是在經濟下行期間，抵押貸款的抵押物可能面臨貶值風險，因此銀行更愿意將風險轉移給擔保公司，從這一方面，也加劇了擔保行業的困境。
（3）政策原因
由于目前政策規定，保費收入不得高于貸款基準利率的50%并且投資收益不得超過凈資產的20%，且投資的方向是受到嚴格限制的。可見擔保機構面臨了嚴重的制度性缺陷，很難獲得盈利。而擔保公司如果通過轉移成本的方式，只會加重企業的逆向選擇，形成惡性循環。
2.內部問題
雖然說外部問題對于擔保體系來說很重要，但是關鍵的問題仍然在于擔保體系的內部。擔保公司對于道德風險的抑制作用目前存在一個兩難的情況：考慮到保證擔保條件下企業的違約成本更高，與抵押擔保相比，保證擔保對借款企業能夠產生更強的激勵作用，對企業道德風險的抑制作用也更明顯。然而，保證擔保還可能導致道德風險的惡化。在保證擔保條件下，由于信用風險轉嫁給了保證人，銀行可能會放松對借款企業的監督，在保證人監督能力有限的情況下，這將削弱對企業道德風險的抑制作用，從而對貸款違約率產生不利影響。正因為高的違約率造成的損失，擔保公司不得不提高保費，但這從另一方面來看又增加了企業從事高風險業務的道德風險。
因此，由于體系不健全，立法不充分，擔保公司無論從供需匹配、損失補償、風險控制還是運作模式方面，都存在很大的缺陷。
（1）供需難以匹配
這個問題主要存在于政策性擔保公司。由于政策性擔保公司的存在目的是為了帶動中小企業發展，提高GDP，增加就業量，因此在對于擔保對象的選擇方面，就具有極大的政治色彩。擔保公司的觀察指標單一，并沒有靈活的市場供需匹配機制，導致了整個行業低效。即使在宏觀經濟上行期間，擔保公司的盈利仍然很小。此外，政策性擔保公司中不可避免存在人情擔保和現象，加上政策性擔保機構為了完成政策目標強行給產能過剩、不需要擔保的中小企業做擔保貸款，這也就導致了嚴重的尋租現象。
（2）損失補償不足
由于擔保公司服務的對象--中小企業本身就是高風險的行業，那么發生不良貸款是很正常的，而如何去彌補由于不良貸款帶來的損失，一直是擔保機構尤其是商業性擔保機構的難題。由于自身缺乏資本金，在和銀行風險分擔上面自己要承擔全額風險，加上商業性擔保機構由于規模小，所能服務的企業數量并不多，因此一旦企業出現貸款違約現象，造成的損失會很嚴重。加上政策原因和為了避免逆向選擇問題，擔保機構無法獲取高額利潤。
（3）風險控制能力低下
這也是絕大多數擔保機構面臨的重大問題。由于擔保機構發展較晚，自身還沒有一個較為完善的征信體系，對擔保對象沒有體系內的信用評級，導致首先在貸前信息獲取和信息甄別方面就產生了很大的困難。
貸后方面，由于擔保公司和企業的關系是債權債務關系，因此，擔保公司無法獲取企業相關信息，以及無法參與企業決策，所做的工作僅限于外部監督。在這種信息不對稱的情況下，企業的道德風險問題也有所加劇。
（4）運作模式低效
由于政策性擔保占所有在保余額的大部分，因此整個擔保體系仍然是以政策性為主、商業性為輔的。在這種模式下，注定擔保公司會處于低盈利甚至虧損狀態。加之政策性擔保公司缺乏高素質專業人才，由于擔保行業在我國發展時間較短，相關政策和法律法規都不夠完善，國家對擔保行業的支持力度也不夠，對專業人才的培養還比較滯后。沒有人才的保障，擔保體系內部無法創新，這也會阻礙整個行業的未來發展。
三、解決建議以及未來展望
1.短期建議
（1）完善組織結構--政策性市場化為主，互助擔保協會彌補空缺
①政策性
確立政策性擔保機構扶持中小企業的主體地位，但是對于其內部架構進行優化：加強內部監管，避免、人情信貸情況的出現。與此同時，擔保費率應該維持在一個較低的水平，這樣才能讓有潛力的良好中小企業獲得貸款。政府應該退出對于政策性擔保機構的直接干預，而是采取間接支持--提供足夠的運營資金的形式，委托商業性擔保機構進行資金管理運作以便其實現盈利。
②市場化
政府在出資的情況下，同時應委托商業性擔保機構進行運營?？紤]到商業性擔保機構的多元化，政府還應該對委托的商業性擔保機構進行外部監督。在這樣的條件下，擔保體系應做到以市場供求為導向，摒棄以往的“范式指標“，靈活分析中小企業的貸款發放方向，并且按照市場模式運作，拒絕尋租等惡性競爭的情況出現。
③互助擔保協會
考慮政策性覆蓋范圍有限，設立互助擔保協會也是有必要的。因為互助擔保協會的會員企業很少，政策不可能做到面面俱到，相比政策性擔保機構或者銀行，互助擔保協會更了解協會內部會員的信用情況，因此風險控制能力相較于一般商業性擔保會有所提高。
（2）健全法規制度--增強擔保機構議價能力以及社會認可度
為擔保機構設立獨立部門，擯棄以往監管不明的問題，將整個體系設置為--”一元監管、多元配合”的協助模式。在此模式下，“一元”是指一個獨立于其他金融機構如銀行業、保險業的部門，并由專門機構運作。考慮到擔保機構最大的合作對象是銀行，因此可以將其設立在銀監會下。該部門的職能是設立政策導向，根據國務院下發要求指定相應的中小企業扶持方向，在擔保體系中起設立總綱的作用?！岸嘣笔侵冈诮y一的政策導向和監管制度、充足的運營資金下，留足各地方擔保機構可以實行自由發揮的空間。
（3）引入風險分擔機制--企業、銀行、擔保機構、再擔保協會四方共同分擔風險。
①銀擔關系
政府部門可以通過財政補貼、政策引導等手段鼓勵銀行與擔保機構以及受保企業建立風險分擔機制，共同承擔風險。在合作關系中，銀行應該承擔對中小企業貸款資格的審查工作，利用銀行擁有的對企業調查的專業化優勢，調動其合作的積極性，銀行將調查結構交給擔保機構進行審核，這樣銀行和擔保機構雙方都能夠充分地發揮出自身優勢。同時中央銀行和相應監管部門還應該制定相應的規定與政策，明確擔保機構和銀行風險的分擔比例。
②擔企關系
擔保機構應依據自身所搜集的基礎資料及企業還貸情況，定期對企業信用情況進行評估，劃分為不同的信用等級，并且根據此按其有效凈資產的對應等級的不同倍數確定該企業的最高貸款額度。企業信用等級與貸款額度掛鉤聯動，可以增強中小企業的誠信意識和還貸意識，同時也能最大限度地取得銀行的信任，擔保公司和中小企業的社會誠信度都得到極大提升。
③再擔保機構
再擔保行業能夠進一步分散擔保機構所面臨的風險。再擔保機構可以考慮交給市場處理，由民間資本運營，并適當提高風險分擔比例?？紤]到若再擔保機構全部民營化，可能會對于行業內部規范性造成影響，因此政府的作用也是必不可少的，只是政府的作用更多的偏向指定規章制度以及監督體系的運作方式。
2.長期建議
（1）銀行與擔保公司信息對接
基于上文提到擔保公司的地位定位，擔保行業和銀行業處于平行地位但隸屬于銀監會監管，因此這里完全可以將二者的信息充分對接，這樣在硬信息獲取方面，擔保公司和銀行都能夠降低信息搜集成本。在商業性擔保合作模式當中，信用擔保機構與商業銀行需要對企業共同承擔放貸前調查和貸款后監督管理的任務，合作過程中，銀行要和擔保機構在對擔保企業的管理與調查方面達成一定的共識，共享利益、共擔責任，這種合作的模式能夠實現擔保機構和銀行之間良好的交流，并促進雙方的信任和深入了解。
（2）引入互聯網征信模式
在如今互聯網飛速發展的時代，大數據能夠很輕易讓人們獲取各方面的軟信息。如阿里小貸的信息加工模式，就很值得擔保公司借鑒。在互聯網數據分析平臺的基礎下，阿里小貸公司建立了多層次微貸風險預警和管理體系，對貸款從申請到回收進行了全面的監控，實現了貸前、貸中、貸后三個環節能夠做到緊密地結合，有效規避了不良貸款產生的風險。
因此，擔保體系也可以從中借鑒不少方法：①貸前階段，除了運用中小企業在其他平臺的客戶交易數據進行分析后評級外，還可以借助第三方數據認證服務來獲取客戶的海關、稅務驗證的數據。同時，在對中小企業主的信用審核階段，可以引入心理測試系統，進而對其進行性格特質分析并測評撒謊程度。此外，客戶評級還要運用互聯網，結合客戶軟信息、上下游評價等，從而完成對中小企業的全方位評價。②貸款期間，擔保公司也可以使用互聯網技術來監測企業對貸款的使用是否有發生偏離。如貸款確實投入到生產經營當中，客戶的平臺流量將會提升，其利潤與營業額也將上漲；反之，如果評估出來的結果變差，將提前做出預警并且收回貸款。③貸后階段，通過相關平臺監控企業經營動態和行為，任何有可能會影響到企業正常履約的行為都會被預警。如果客戶沒有按期還款，依合同將被收取罰息，而罰息會高于日息，給予客戶以較高違約的成本。
3.未來展望
目前擔保公司存在的意義，就是服務于中小企業，解決中小企業因抵押物不足值而無法獲取正常額度貸款的問題。在此環境下，擔保公司的主要作用就是在中小企業和銀行之間搭建一道橋梁，讓中小企業獲取正常額度的貸款。然而，隨著銀企關系日益緊密，加之互聯網大數據的發展使得信息共享普及，信用擔保公司的優勢逐漸弱化。另外，相比于信用擔保貸款，抵押貸款使得銀行能夠優先獲得受償權，進而銀行會有更大的動機去監督中小企業的資金運作方式。
因此，從長遠來看，在商業銀行信息獲取能力日益上升的條件下，信用擔保公司將逐步退出金融的領域。
參考文獻：
[1]李曰凡.中小企業信用擔保角色博弈和模式創新研究[D].南京工業大學，2014.
[2]劉蕓，朱瑞博.互聯網金融、小微企業融資與征信體系深化[J].征信，2014，02：31-35.
[3]李嬌.我國中小企業信用擔保體系運行現狀及模式選擇研究[D].吉林大學，2014.
[4]錢黎嬌.我國中小企業信用擔保行業發展的現狀、問題及對策研究[J].時代金融，2013，05：108+114.
[5]郭功文，晨曉.阿里金融PK商業銀行端倪初現分曉何時見[J].金融管理與研究，2013，06：22-26.
[6]張曉玫，宋卓霖.保證擔保、抵押擔保與貸款風險緩釋機制探究--來自非上市中小微企業的證據[J].金融研究，2016，01：83-98.
[7]李毅，向黨.中小企業信貸融資信用擔保缺失研究[J].金融研究，2008，12：179-192.
[8]中國人民銀行濰坊市中心支行課題組.中小企業信用擔保公司可持續發展的模式選擇[J].金融研究，2003，11：129-135.
[9]黃飆.網絡時代的產業鏈中小貸--網絡新金融系列專題報告之二：阿里小貸與線上供應鏈金融[R].北京：長城證券，2013.4-8.
【關鍵詞】新型銀保合作 保證擔保 保證保險
一、引言
今年以來，保證擔保貸款所引發的風險引起了社會各界的關注。一方面，全國部分地區民營企業在大量關聯擔保、互保過程中，因擔保代償危機造成擔保企業資金鏈緊張甚至斷裂，債務風險通過擔保圈在企業間相互傳染，并由銀行業金融機構傳染至整個實體經濟體，成為區域性、系統性信用風險爆發的主要原因之一；另一方面，一些融資擔保機構存在資本金不足、挪用或占用保證金等復雜問題，使得部分相關商業銀行面臨較大的風險敞口。
目前，商業銀行完全取締保證擔保來敘做授信業務并不現實，因此，商業銀行一方面應采取措施緩解已有風險，另一方面也應擴寬思路，選擇新的合作對象來規避問題，本文認為，保險公司即是銀行可以考慮的合作對象。
二、新型銀保合作及保證保險概述
（一）新型銀保合作的定義
企業或個人通過向保險公司投保進行信用增級，進而獲得商業銀行貸款的方式是銀保合作為企業或個人融資的主要模式，本文將其定義為“新型銀保合作”，因它創新了傳統的銀保合作模式，是銀行與保險公司合作扶持中小企業發展的重大突破。本文以現行較為成熟的保證保險為例，展開對新型銀保合作模式的探討。
（二）保證保險的定義
通過查閱相關理論研究，本文認為保證保險是投保人（債權人或義務人）向保險人投保，由保險人按約定，在被保險人（權利人或雇主）因義務人的作為或不作為或者雇員的不誠實行為而遭受損失時，由保險人來承擔經濟賠償責任的一種保險制度。
保證保險種類繁多，本文所涉及的主要是其中的貸款履約保證保險（以下簡稱保證保險），指企業或個人作為投保人與被保險人，應商業銀行的要求向保險公司為自己的信用投保，從而獲得商業銀行貸款；當企業或個人不能按時歸還貸款時，保險公司代替其歸還銀行貸款。
三、新型銀保合作的優勢分析
新型銀保合作是銀行與專業機構之間的合作，本文將通過與專業擔保機構的比較，闡述新型銀保合作優勢所在。
（一）外部監管
我國擔保行業并沒有專門的監管機構監管，從人民銀行到財政局再到目前的經貿局，都沒有對擔保行業的發展進行制定明確的準則和規范。監管的缺位導致了有些擔保機構業務運作的不規范，存在一定的風險隱患。
我國專門設立了保險監督管理委員會對保險行業進行監督管理，能及時效防控保險公司經營過程中產生的風險隱患。
（二）內部管理
擔保機構內部管理的不規范為其在與銀行的合作中埋下了巨大的風險隱患。一方面，由于擔保機構的行業準入門檻低，現有擔保機構良莠不齊，有些擔保機構還進行著家族式的經營管理。另一方面，一些新成立的擔保公司，還存在不計提代償準備金和風險準備金的情況，缺乏有效的風險補償機制。
對保險公司而言，一方面，其行業進入門檻較高，經管理符合規范，薪資管理合理。另一方面，即使是一些新成立的保險公司，也能計提風險準備，具有合理的風險分散和風險補償機制。
（三）資金規模
我國擔保行業目前還沒有統一的準入規定，進入門檻較低。數據顯示，國內市場上絕大多數融資性擔保公司的注冊資本不足3000萬元。大部分資金規模小、擔保能力弱的擔保公司盈利能力較差，盈利渠道較少，抗風險能力較弱。
我國《保險法》規定，設立保險公司的注冊資本最低限額為人民幣二億元，且保險公司注冊資本的最低限額必須為貨幣資本。此外，保險公司盈利渠道多樣化，盈利能力強，因而具有較強的抗風險能力。
四、新型銀保合作的風險及其防控
（一）法律風險
到目前為止，對于銀行與保險公司合作，通過保證保險為中小企業融資的新模式至今未有相關法律規定來做出明確指引和規范。這導致了新型銀保合作業務在開展過程中面臨無法可依的局面，不可避免會滋生一些問題。
面對法律上的“真空”狀態，一方面需要政府盡快出臺相關法律法規來規范業務開展，另一方面商業銀行在業務開展中應通過合同文本的設計、流程的完善來規避潛在風險。
（二）定價風險
保證保險在國內發展時間很短，業務規模小，缺乏經驗數據，保險公司只能依靠一些精算假設對其進行定價。當前，商業銀行可以利用自身積累的客戶違約數據向保險公司提供定價建議，配合保險公司完善數據積累，建立健全保險公司自身的定價體系。
（三）逆向選擇風險
