時(shí)間：2023-09-19 16:25:59
開篇：寫作不僅是一種記錄，更是一種創(chuàng)造，它讓我們能夠捕捉那些稍縱即逝的靈感，將它們永久地定格在紙上。下面是小編精心整理的12篇投資項(xiàng)目調(diào)研報(bào)告，希望這些內(nèi)容能成為您創(chuàng)作過程中的良師益友，陪伴您不斷探索和進(jìn)步。
近年來，隨著城鄉(xiāng)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)步伐的加快，各級(jí)地方人民政府為切實(shí)加強(qiáng)政府投資項(xiàng)目監(jiān)督管理，均在不遺余力探索制訂國(guó)家建設(shè)項(xiàng)目審計(jì)監(jiān)督實(shí)施辦法、財(cái)政專項(xiàng)資金審計(jì)監(jiān)督辦法、財(cái)政投資項(xiàng)目監(jiān)督管理暫行辦法、規(guī)范財(cái)政投資項(xiàng)目招標(biāo)投標(biāo)活動(dòng)、財(cái)政投資評(píng)審管理暫行辦法等規(guī)范性文件，雖然取得了一定實(shí)效，但仍存在一系列突出問題，如決算超預(yù)算、預(yù)算超概算；建設(shè)單位拆分肢解工程項(xiàng)目發(fā)包、招標(biāo)，中標(biāo)單位非法轉(zhuǎn)包分包，違規(guī)掛靠；不按招標(biāo)文件約定內(nèi)容簽訂施工合同，簽訂“陰陽(yáng)合同”、“黑白合同”甚至無合同；不履行變更審批程序，擅自提高建設(shè)規(guī)模和標(biāo)準(zhǔn)；現(xiàn)場(chǎng)簽證管理不到位；施工單位決算不實(shí)、高估冒算；基建財(cái)務(wù)管理不規(guī)范等。
一是規(guī)范項(xiàng)目流程，嚴(yán)格環(huán)節(jié)管理。
嚴(yán)格項(xiàng)目建設(shè)程序。項(xiàng)目建設(shè)單位必須嚴(yán)格執(zhí)行批準(zhǔn)的初步設(shè)計(jì)和概算，按批準(zhǔn)的建設(shè)規(guī)模和工程投資額度進(jìn)行限額設(shè)計(jì)，禁止先設(shè)計(jì)后勘察或不勘察。
加強(qiáng)招投標(biāo)管理。針對(duì)所有依法依規(guī)實(shí)行招標(biāo)的政府投資項(xiàng)目，都必須按規(guī)定進(jìn)入公共資源交易中心進(jìn)行招標(biāo)，嚴(yán)禁賣標(biāo)、買標(biāo)、圍標(biāo)、串標(biāo)、掛靠投標(biāo)、違法分包和非法轉(zhuǎn)包等違法行為，依法凈化招投標(biāo)市場(chǎng)。
規(guī)范合同簽訂。項(xiàng)目建設(shè)單位與參建各方簽訂的合同或協(xié)議要嚴(yán)格執(zhí)行《合同法》，做到主體明確、嚴(yán)密、規(guī)范、職責(zé)清楚，有履約保證和質(zhì)量保證條款。
嚴(yán)控工程變更。嚴(yán)格控制工程設(shè)計(jì)變更，不得隨意變更設(shè)計(jì)內(nèi)容，施工單位必須按照工程設(shè)計(jì)圖紙和施工技術(shù)規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)組織施工，施工承包人不得擅自對(duì)原工程設(shè)計(jì)進(jìn)行變更，建設(shè)單位要嚴(yán)把設(shè)計(jì)變更關(guān)。
加強(qiáng)簽證管理。各單位應(yīng)遵循公平、公正、誠(chéng)實(shí)信用的原則，加強(qiáng)施工現(xiàn)場(chǎng)簽證管理。對(duì)隱蔽工程、工程量增加項(xiàng)目的變更等簽證，必須做到“三方簽字”，即建設(shè)方、施工方、監(jiān)理方同時(shí)參與，對(duì)工程量進(jìn)行丈量、質(zhì)量驗(yàn)收之后，實(shí)行現(xiàn)場(chǎng)簽證。
嚴(yán)格竣工驗(yàn)收。要嚴(yán)格按照《江西省房屋建筑工程和市政基礎(chǔ)設(shè)施竣工驗(yàn)收備案管理辦法》開展工程竣工驗(yàn)收。竣工驗(yàn)收是一個(gè)涉及面很廣的活動(dòng)，驗(yàn)收人員組成有特定要求，包括質(zhì)監(jiān)、業(yè)主、監(jiān)理、勘測(cè)、設(shè)計(jì)、施工等單位，參建各方都應(yīng)從各自的角度進(jìn)行評(píng)定，集體驗(yàn)收合格方能出示驗(yàn)收通知并出具工程竣工驗(yàn)收?qǐng)?bào)告。
完善財(cái)務(wù)管理。建設(shè)單位要按照《基本建設(shè)財(cái)務(wù)管理規(guī)定》做好政府投資項(xiàng)目財(cái)務(wù)管理的基礎(chǔ)工作，按規(guī)定設(shè)置獨(dú)立的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)或指定專人負(fù)責(zé)項(xiàng)目建設(shè)財(cái)務(wù)工作，嚴(yán)格按有關(guān)規(guī)定和批準(zhǔn)的建設(shè)內(nèi)容做好帳戶設(shè)置和管理，完善內(nèi)部財(cái)務(wù)管理制度。
嚴(yán)格資金撥付。撥付項(xiàng)目資金必須由施工單位提出書面申請(qǐng)，必要時(shí)由建設(shè)單位申請(qǐng)行政主管部門會(huì)同監(jiān)察、發(fā)改、財(cái)政、審計(jì)等相關(guān)部門對(duì)工程進(jìn)度和工程量予以核實(shí)，嚴(yán)格按施工合同規(guī)定的工程進(jìn)度付款。財(cái)政部門要嚴(yán)格按資金管理辦法撥付項(xiàng)目資金，并對(duì)建設(shè)單位審簽的發(fā)票、工程量驗(yàn)收單進(jìn)行抽查。
二是強(qiáng)化部門責(zé)任，形成監(jiān)管合力。
發(fā)改委作為政府投資項(xiàng)目的綜合管理部門，負(fù)責(zé)政府投資項(xiàng)目規(guī)劃和計(jì)劃的編制、組織實(shí)施、協(xié)調(diào)監(jiān)督，具體負(fù)責(zé)項(xiàng)目建議書、可行性研究報(bào)告、初步設(shè)計(jì)的審批，組織工程變更審查、竣工驗(yàn)收，監(jiān)督協(xié)調(diào)政府投資項(xiàng)目的計(jì)劃執(zhí)行情況，對(duì)省、市、縣重大項(xiàng)目實(shí)行
稽查。財(cái)政部門應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)政府投資項(xiàng)目資金財(cái)務(wù)活動(dòng)的監(jiān)督管理，具體負(fù)責(zé)政府投資項(xiàng)目資金計(jì)劃的編制，審核政府投資項(xiàng)目工程概、預(yù)算及標(biāo)底編制，參與工程變更審查，審核工程投資資金來源與落實(shí)情況，按工程進(jìn)度審核撥付建設(shè)資金，對(duì)基本建設(shè)財(cái)務(wù)進(jìn)行管理監(jiān)督。
審計(jì)機(jī)關(guān)應(yīng)深入開展對(duì)政府投資項(xiàng)目基本建設(shè)程序、工程變更、現(xiàn)場(chǎng)簽證、造價(jià)結(jié)算、竣工財(cái)務(wù)決算等事項(xiàng)的審計(jì)監(jiān)督，依法對(duì)審計(jì)發(fā)現(xiàn)的問題進(jìn)行處理。
政府招投標(biāo)辦負(fù)責(zé)政府投資項(xiàng)目交易招投標(biāo)活動(dòng)的監(jiān)督管理，具體對(duì)政府投資項(xiàng)目交易招標(biāo)文件和合同的備案審查，政府投資項(xiàng)目招標(biāo)評(píng)標(biāo)專家?guī)斓慕ㄔO(shè)管理，受理對(duì)政府投資項(xiàng)目交易工作的投訴、舉報(bào)。
建設(shè)、規(guī)劃、交通、水務(wù)等部門負(fù)責(zé)各自行業(yè)施工、勘察設(shè)計(jì)、監(jiān)理等單位和工程招投標(biāo)、造價(jià)咨詢等中介機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員經(jīng)營(yíng)行為的監(jiān)督管理，依法查處其違規(guī)違法行為；監(jiān)督檢查工程質(zhì)量和安全生產(chǎn)責(zé)任制落實(shí)；完善工程建設(shè)不良行為記錄和黑名單制度，建立健全工程建設(shè)領(lǐng)域誠(chéng)信體系建設(shè)，嚴(yán)格市場(chǎng)準(zhǔn)入。
監(jiān)察機(jī)關(guān)負(fù)責(zé)對(duì)政府投資項(xiàng)目實(shí)施過程中建設(shè)單位和相關(guān)職能部門及工作人員執(zhí)行法律法規(guī)制度情況的監(jiān)督檢查，依法依規(guī)查處政府投資項(xiàng)目建設(shè)中監(jiān)管不力、、失職瀆職、違反管理程序等違法違紀(jì)行為，并追究有關(guān)單位和人員的責(zé)任。
同時(shí)，建立政府投資項(xiàng)目監(jiān)管聯(lián)席會(huì)議制度，由政府牽頭，監(jiān)察、發(fā)改、財(cái)政、審計(jì)、招標(biāo)辦、公共資源交易中心等作為成員單位，定期或不定期召開聯(lián)席工作會(huì)議。各部門加強(qiáng)溝通和協(xié)調(diào)，發(fā)揮各自職能，在各自職責(zé)范圍內(nèi)對(duì)存在問題進(jìn)行處理和行政問責(zé)，更加及時(shí)、直接、高效地解決困難和問題，形成項(xiàng)目監(jiān)管合力，確保政府投資項(xiàng)目合法合規(guī)、科學(xué)高效、優(yōu)質(zhì)規(guī)范實(shí)施。
一是建設(shè)單位未經(jīng)批準(zhǔn)擅自擴(kuò)大建設(shè)規(guī)模，提高建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)和設(shè)備購(gòu)置標(biāo)準(zhǔn)，或建設(shè)計(jì)劃外工程，造成工程決算超概算的，財(cái)政部門不予追加投資，并依法追究相關(guān)責(zé)任人員的責(zé)任。
二是對(duì)按規(guī)定應(yīng)當(dāng)進(jìn)行招投標(biāo)而未進(jìn)行，或沒有依法履行職責(zé)，違反規(guī)定越權(quán)插手、干擾招投標(biāo)工作和有舞弊、弄虛作假等違法違紀(jì)行為的，依法追究有關(guān)單位和相關(guān)責(zé)任人的責(zé)任；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。
三是對(duì)參與圍標(biāo)、串標(biāo)、掛靠投標(biāo)、違法分包、非法轉(zhuǎn)包和發(fā)生重大安全質(zhì)量事故、投標(biāo)承諾不兌現(xiàn)的單位，列入建筑市場(chǎng)相關(guān)不良記錄；情節(jié)嚴(yán)重的，依法追究有關(guān)單位和相關(guān)責(zé)任人的責(zé)任；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。
四是對(duì)違反規(guī)定簽訂與招標(biāo)文件實(shí)質(zhì)性內(nèi)容相違背的施工合同，或未經(jīng)招標(biāo)辦備案，擅自簽訂與招標(biāo)文件、施工合同實(shí)質(zhì)性內(nèi)容相違背的補(bǔ)充合同、補(bǔ)充協(xié)議，依法追究有關(guān)單位責(zé)任人及相關(guān)責(zé)任人的責(zé)任；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。
五是對(duì)項(xiàng)目變更未按審批權(quán)限和程序報(bào)批，或在工程變更、價(jià)格簽證中存在弄虛作假或工作不負(fù)責(zé)任，造成增加工程造價(jià)的，財(cái)政部門不得增撥工程款，其損失由建設(shè)單位承擔(dān)，并依法追究建設(shè)單位負(fù)責(zé)人和相關(guān)人員責(zé)任；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。
關(guān)鍵詞:項(xiàng)目投資;盈虧平衡點(diǎn);評(píng)價(jià)指標(biāo)
科研項(xiàng)目投資是一種以特定建設(shè)項(xiàng)目為對(duì)象,直接與新建項(xiàng)目有關(guān)的長(zhǎng)期投資行為。項(xiàng)目投資決策的評(píng)價(jià)與分析是企業(yè)財(cái)務(wù)活動(dòng)重要的部分,因?yàn)轫?xiàng)目投資的規(guī)模大、風(fēng)險(xiǎn)大、回收時(shí)間長(zhǎng),對(duì)企業(yè)未來發(fā)展的影響也大。因此進(jìn)行項(xiàng)目投資決策時(shí)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估十分必要。
新投資項(xiàng)目由于處于項(xiàng)目的初始階段,科研人員只注重技術(shù)層面上的風(fēng)險(xiǎn),專業(yè)方面的局限使他們無法從整體上看到財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的存在。而財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)又是客觀存在的,要徹底消除風(fēng)險(xiǎn)及其影響是不可能的,為防范新項(xiàng)目的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn),就要求我們財(cái)務(wù)人員介入項(xiàng)目的管理,結(jié)合財(cái)務(wù)方面的專業(yè)知識(shí)將風(fēng)險(xiǎn)量化并告之項(xiàng)目管理者,對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行預(yù)警,將損失降至最低,為企業(yè)創(chuàng)造最大的收益。
評(píng)估項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)鍵在于如何確定預(yù)警指標(biāo)及預(yù)警指標(biāo)的臨界值,以判斷項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)是否存在,在對(duì)新項(xiàng)目進(jìn)行日常財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理中,應(yīng)定期或動(dòng)態(tài)地將預(yù)警指標(biāo)與臨界值進(jìn)行比較,若預(yù)警指標(biāo)臨近或突破臨界值,則根據(jù)具體情況發(fā)出警報(bào)。使核心的決策人員能夠隨時(shí)獲取有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)的信息資料。
對(duì)新項(xiàng)目進(jìn)行財(cái)務(wù)方面的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,首先從調(diào)研階段開始,項(xiàng)目的調(diào)研階段主要是由新項(xiàng)目科研人員,從各個(gè)渠道收集有關(guān)該項(xiàng)目的信息,如設(shè)備購(gòu)置價(jià)值、原材料價(jià)格、單位用量、損耗率、人工、工時(shí)、以及市場(chǎng)同類產(chǎn)品的價(jià)格、外部的年需求量和該項(xiàng)目目標(biāo)利潤(rùn)率等等基礎(chǔ)信息,并據(jù)此出具調(diào)研報(bào)告。
其次,財(cái)務(wù)人員根據(jù)新項(xiàng)目科研人員在調(diào)研階段出具的調(diào)研報(bào)告,根據(jù)其中的基礎(chǔ)數(shù)據(jù)信息結(jié)合財(cái)務(wù)的分析方法提供財(cái)務(wù)可行性分析報(bào)告,主要包括對(duì)項(xiàng)目各風(fēng)險(xiǎn)值的說明,如根據(jù)設(shè)計(jì)成本信息(包括預(yù)計(jì)的固定成本、變動(dòng)成本)以及目標(biāo)銷售價(jià)格計(jì)算出盈虧平衡點(diǎn)(bep),從而給出外部對(duì)該產(chǎn)品的需求所應(yīng)該達(dá)到的最小值;通過對(duì)該項(xiàng)目的投資總額和未來幾年內(nèi)現(xiàn)金凈流量的測(cè)算計(jì)算出投資回收期,同時(shí)與新產(chǎn)品生命周期的對(duì)比可以讓管理者知道投資回報(bào)期是否在產(chǎn)品的生命周期范圍之內(nèi);通過估計(jì)當(dāng)某一不確定變量(如銷售量、銷售價(jià)格、材料價(jià)格、人工成本、材料成本、固定性成本等)發(fā)生一定程度變化的時(shí)候,項(xiàng)目的投資決策指標(biāo)(凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率、獲利指數(shù)、內(nèi)部收益率、利潤(rùn)值等)將相應(yīng)發(fā)生多大程度的變化,以此來預(yù)測(cè)新項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的大小,以及分析投資決策指標(biāo),明確項(xiàng)目的抗風(fēng)險(xiǎn)能力,從而成為項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估的重要指標(biāo)。
一、盈虧平衡點(diǎn)分析
盈虧平衡點(diǎn)又稱零利潤(rùn)點(diǎn)、保本點(diǎn)、盈虧臨界點(diǎn)、損益分歧點(diǎn)、收益轉(zhuǎn)折點(diǎn)。它是指企業(yè)經(jīng)營(yíng)處于不盈不虧狀態(tài)所須達(dá)到的業(yè)務(wù)量(產(chǎn)量或銷售量),即銷售收入等于總成本,是投資或經(jīng)營(yíng)中的一個(gè)很重要的數(shù)量界限。近年來,盈虧平衡分析在企業(yè)投資和經(jīng)營(yíng)決策中得到了廣泛的應(yīng)用。盈虧平衡點(diǎn)可以用銷售量來表示,即盈虧平衡點(diǎn)的銷售量;也可以用銷售額來表示,即盈虧平衡點(diǎn)的銷售額。如果預(yù)期銷售額與盈虧平衡點(diǎn)接近的話,則說明項(xiàng)目沒有利潤(rùn)。盈虧平衡點(diǎn)越低,表明項(xiàng)目適應(yīng)市場(chǎng)變化的能力越大,抗風(fēng)險(xiǎn)能力越強(qiáng)。
按實(shí)物單位計(jì)算:盈虧平衡點(diǎn)=固定成本÷(單位產(chǎn)品銷售收入-單位產(chǎn)品變動(dòng)成本)
按金額計(jì)算:盈虧平衡點(diǎn)=固定成本÷(1-變動(dòng)成本/銷售收入)=固定成本÷貢獻(xiàn)毛益率
盈虧平衡點(diǎn)可以通過研究產(chǎn)品的單位售價(jià)(p)、單位可變成本(v)以及總固定成本(f)來計(jì)算。可變成本是與產(chǎn)量水平成比例變化的要素,通常包括直接材料、直接人工以及利用成本。固定成本是不隨數(shù)量變化的費(fèi)用。通常包括折舊費(fèi)、租金、保險(xiǎn)費(fèi)、管理人員工資以及辦公費(fèi)等。盈虧平衡點(diǎn)的計(jì)算公式為:bep=f÷(p-v)。
根據(jù)設(shè)計(jì)成本信息(包括預(yù)計(jì)的固定成本、變動(dòng)成本)以及目標(biāo)銷售價(jià)格計(jì)算出盈虧平衡點(diǎn)(bep),從而給出外部對(duì)該產(chǎn)品的需求所應(yīng)該達(dá)到的最小值,并提供給我們的管理決策人員,比較根據(jù)目前市場(chǎng)信息所預(yù)測(cè)出的銷售量,是否達(dá)到了該最小值,如果沒有達(dá)到就看其改善及增加銷量的可能,以從銷售方面確定產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)。
二、投資決策評(píng)價(jià)分析
投資決策評(píng)價(jià)指標(biāo)是指用于衡量和比較投資項(xiàng)目可行性,以便據(jù)以進(jìn)行方案決策的定量標(biāo)準(zhǔn)和尺度。從財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的角度,投資決策評(píng)價(jià)指標(biāo)可分為靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)和動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)。按在計(jì)算過程中不考慮資金時(shí)間價(jià)值因素的指標(biāo)稱靜態(tài)指標(biāo),包括靜態(tài)投資回收期、投資收益率;在計(jì)算過程中充分考慮和利用資金時(shí)間價(jià)值的指標(biāo)稱動(dòng)態(tài)指標(biāo),包括凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率、獲利指數(shù)、內(nèi)部收益率。
(一)靜態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)
1.投資回收期是指以投資項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量抵償原始投資所需要的全部時(shí)間。投資回收期可以自項(xiàng)目建設(shè)開始年算起,也可以自項(xiàng)目投產(chǎn)年開始算起,但應(yīng)予注明。
投資回收期可根據(jù)現(xiàn)金流量表計(jì)算,其具體計(jì)算又分以下兩種情況:
項(xiàng)目建成投產(chǎn)后各年的凈收益(即凈現(xiàn)金流量)均相同,則靜態(tài)投資回收期的計(jì)算公式如下:不包括建設(shè)期的回收期pp/=原始投資合計(jì)÷投資后前若干年每年相等的凈現(xiàn)金流量;包括建設(shè)期的回收期pp=不包括建設(shè)期的回收期pp/+建設(shè)期。
2.投資收益率,又稱投資報(bào)酬率(roi)是指達(dá)產(chǎn)期正常年份的息稅前利潤(rùn)或運(yùn)營(yíng)期年均息稅前利潤(rùn)占項(xiàng)目總投資的百分比。是作為評(píng)價(jià)項(xiàng)目投資價(jià)值的參數(shù)的一種方法,計(jì)算時(shí)使用會(huì)計(jì)報(bào)表上的數(shù)據(jù)。
投資收益率(roi)=年息稅前利潤(rùn)或年均息稅前利潤(rùn)÷項(xiàng)目總投資
將計(jì)算出的投資收益率(roi)與所確定的基準(zhǔn)投資收益率進(jìn)行比較,其指標(biāo)大于或等于基準(zhǔn)指標(biāo),則投資項(xiàng)目具有財(cái)務(wù)可行性。投資收益率考慮了項(xiàng)目有效期內(nèi)的全部現(xiàn)金流量。
(二)動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)
1.凈現(xiàn)值(npv)是反映投資方案在計(jì)算期內(nèi)獲利能力的動(dòng)態(tài)評(píng)價(jià)指標(biāo)。投資方案的凈現(xiàn)值是指用一個(gè)預(yù)定的基準(zhǔn)收益率(或設(shè)定的折現(xiàn)率)ic,分別把整個(gè)計(jì)算期間內(nèi)各年所發(fā)生的凈現(xiàn)金流量都折現(xiàn)到投資方案開始實(shí)施時(shí)的現(xiàn)值之和。
凈現(xiàn)值(npv)=∑ncft(1+k)-t+∑ct(1+k)-t
凈現(xiàn)值(npv)是評(píng)價(jià)項(xiàng)目盈利能力的絕對(duì)指標(biāo)。當(dāng)npv>0時(shí),說明該投資項(xiàng)目在滿足基準(zhǔn)收益率要求的盈利之外,還能得到超額收益,具有財(cái)務(wù)可行性;當(dāng)npv=0時(shí),說明該該投資項(xiàng)目基本能滿足基準(zhǔn)收益率要求的盈利水平,方案勉強(qiáng)可行;當(dāng)npv﹤0時(shí),說明該該投資項(xiàng)目不能滿足基準(zhǔn)收益率要求的盈利水平,方案不可行;凈現(xiàn)值(npv)指標(biāo)考慮了資金的時(shí)間價(jià)值,并全面考慮了項(xiàng)目在整個(gè)計(jì)算期內(nèi)的經(jīng)濟(jì)狀況;經(jīng)濟(jì)意義明確直觀,能夠直接以貨幣額表示項(xiàng)目的盈利水平,其取舍標(biāo)準(zhǔn)也較好地體現(xiàn)了企業(yè)財(cái)務(wù)管理的基本目標(biāo)。
基準(zhǔn)收益率ic也稱基準(zhǔn)折現(xiàn)率,是投資者以動(dòng)態(tài)的觀點(diǎn)所確定的、可接受的投資項(xiàng)目最低標(biāo)準(zhǔn)的收益水平。基準(zhǔn)收益率的確定一般以行業(yè)的平均收益率為基礎(chǔ),同時(shí)綜合考慮資金成本、投資風(fēng)險(xiǎn)、通貨膨脹以及資金限制等影響因素。
2.凈現(xiàn)值率(npvr)是指投資項(xiàng)目的凈現(xiàn)值占原始投資現(xiàn)值總和的比率。
凈現(xiàn)值率(npvr)=項(xiàng)目的凈現(xiàn)值(npv)÷原始投資的現(xiàn)值合計(jì)
只有凈現(xiàn)值率指標(biāo)大于或等于基準(zhǔn)率,則投資項(xiàng)目具有財(cái)務(wù)可行性。
3. 獲利指數(shù) (pi),是指投產(chǎn)后按基準(zhǔn)收益率或設(shè)定折現(xiàn)率折算的各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值合計(jì)與原始投資的現(xiàn)值合計(jì)之比。
獲利指數(shù)(pl) =投產(chǎn)后各年凈現(xiàn)金流量的現(xiàn)值合計(jì)÷原始投資的現(xiàn)值合計(jì)= 1+凈現(xiàn)值率
只有獲利指數(shù)指標(biāo)大于或等于1的投資項(xiàng)目才具有財(cái)務(wù)可行性。它(下轉(zhuǎn)281頁(yè))(上接279頁(yè))是一個(gè)相對(duì)指標(biāo),反映投資的效率,即獲利能力。
4.內(nèi)部收益率(irr),就是資金流入現(xiàn)值總額與資金流出現(xiàn)值總額相等、凈現(xiàn)值等于零時(shí)的折現(xiàn)率。
內(nèi)部收益率,是一項(xiàng)投資可望達(dá)到的報(bào)酬率,是能使投資項(xiàng)目?jī)衄F(xiàn)值等于零時(shí)的折現(xiàn)率。就是在考慮了時(shí)間價(jià)值的情況下,使一項(xiàng)投資在未來產(chǎn)生的現(xiàn)金流量現(xiàn)值,剛好等于投資成本時(shí)的收益率,而不是你所想的“不論高低凈現(xiàn)值都是零,所以高低都無所謂”,這是一個(gè)本末倒置的想法了。因?yàn)橛?jì)算內(nèi)部收益率的前提本來就是使凈現(xiàn)值等于零。
內(nèi)部收益率越高,說明你投入的成本相對(duì)地少,但獲得的收益卻相對(duì)地多。irr大于項(xiàng)目所要求的最低投資報(bào)酬率或資本成本,方案可行;內(nèi)部收益率法能夠把項(xiàng)目壽命期內(nèi)的收益與其投資總額聯(lián)系起來,指出這個(gè)項(xiàng)目的收益率,便于將它同行業(yè)基準(zhǔn)投資收益率對(duì)比,確定這個(gè)項(xiàng)目是否值得投資建設(shè)。
通過對(duì)盈虧平衡點(diǎn)(bep)的運(yùn)用,計(jì)算出各因素在保本的前提下所達(dá)到的最大風(fēng)險(xiǎn)值或者說完成某一目標(biāo)下的最高風(fēng)險(xiǎn)和最低風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo),及這些風(fēng)險(xiǎn)對(duì)項(xiàng)目相關(guān)參數(shù)的影響情況,預(yù)測(cè)有關(guān)因素對(duì)凈現(xiàn)值、內(nèi)部收益率以及投資回收期等主要經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)指標(biāo)的影響,分析項(xiàng)目所能夠承受的風(fēng)險(xiǎn)大小,將靜態(tài)的管理數(shù)據(jù)轉(zhuǎn)變?yōu)閯?dòng)態(tài)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估數(shù)據(jù)后反饋給項(xiàng)目決策人員,推動(dòng)相關(guān)部門進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估,了解各個(gè)要素的變化對(duì)項(xiàng)目相關(guān)的財(cái)務(wù)參數(shù)產(chǎn)生的影響,便于有效的進(jìn)行項(xiàng)目后面各階段的評(píng)審和實(shí)施。
新投資項(xiàng)目的盈利及成功產(chǎn)業(yè)化,其前階段的實(shí)施過程不容忽視,風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估對(duì)新項(xiàng)目的發(fā)展所起的作用已越來越受到重視和認(rèn)可, 進(jìn)入新項(xiàng)目投資的資本, 其目的是追求投資的高收益, 對(duì)新項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)投資也只有在保證能獲取高收益的情況下才有可能成為企業(yè)快速成長(zhǎng)的資金來源, 而高收益的保障就是要對(duì)新項(xiàng)目進(jìn)行科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估并有效控制投資風(fēng)險(xiǎn)。良好的風(fēng)險(xiǎn)控制體系正是我們新的科研項(xiàng)目能夠成功運(yùn)行下去的制度保證,我們都是在尋找最合適的方法減小項(xiàng)目運(yùn)行之初所存在的風(fēng)險(xiǎn),運(yùn)用以上的評(píng)估方法加上合理的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方式也可以得出理想的評(píng)估效果。
一．2014年怎么看
1.成績(jī)
2014年統(tǒng)計(jì)站圓滿完成了上級(jí)部門布置的所有調(diào)查任務(wù)。除了完成一系列的常規(guī)調(diào)查工作：農(nóng)業(yè)農(nóng)調(diào)調(diào)查、勞動(dòng)工資調(diào)查、固定資產(chǎn)上報(bào)等，2013年開始的全國(guó)經(jīng)濟(jì)普查的所有核查工作都集中在2014年上半年完成。還是全市八個(gè)一體化住戶調(diào)查點(diǎn)之一，工作量較大。在年底的考核中，按要求完成了固定資產(chǎn)投資的任務(wù)數(shù)。2014年的統(tǒng)計(jì)工作總體來看，呈現(xiàn)出有壓力、有成效的局面，有壓力主要體現(xiàn)在經(jīng)濟(jì)任務(wù)比較重，統(tǒng)計(jì)業(yè)務(wù)量大但工作人員有限等方面；有成效主要得益于全鄉(xiāng)各項(xiàng)基礎(chǔ)工作扎實(shí)、主要領(lǐng)導(dǎo)調(diào)度有力等。
2.不足
因?yàn)榻y(tǒng)計(jì)站兩名工作人員都兼職其他工作，對(duì)農(nóng)調(diào)戶及一體化住戶的入戶指導(dǎo)遠(yuǎn)遠(yuǎn)未達(dá)到上級(jí)部門要求的次數(shù)。2014年未對(duì)記賬戶進(jìn)行任何的培訓(xùn)，造成了收起來的賬本質(zhì)量不高。對(duì)記賬戶關(guān)心不夠，年初有兩戶提出不想記賬請(qǐng)求。
二．2015年怎么干
2015年，在黨委政府的關(guān)心下，統(tǒng)計(jì)站新進(jìn)了人員，這將大大提高統(tǒng)計(jì)站的工作效率。統(tǒng)計(jì)站將盡力完成所有的調(diào)查任務(wù)。常規(guī)的工作程序不能少，創(chuàng)新的工作辦法爭(zhēng)取有。盡量克服困難，對(duì)記賬戶多進(jìn)行入戶指導(dǎo)，提高記賬質(zhì)量。加強(qiáng)與旅游、國(guó)土等部門的聯(lián)系，第一時(shí)間了解全鄉(xiāng)的固定資產(chǎn)投資情況。具體地說，一是在農(nóng)調(diào)和一體化工作中，深入記賬戶了解家庭情況，尤其是2015年該家庭的預(yù)計(jì)主要收入來源渠道，搞清收入來源及在時(shí)間上的分布情況，有針對(duì)性的督促及時(shí)記好賬，保證收入不漏。根據(jù)實(shí)際情況每個(gè)季度至少入戶指導(dǎo)一次。二是在固定資產(chǎn)投資方面，圍繞旅游項(xiàng)目、企業(yè)技改情況、公共投入項(xiàng)目等達(dá)到固定資產(chǎn)上報(bào)要求的投資項(xiàng)目，加強(qiáng)與旅游、企業(yè)、民生、交通以及供電等相關(guān)單位、部門的聯(lián)系，實(shí)現(xiàn)投資項(xiàng)目的信息共享和反饋，及時(shí)把項(xiàng)目挖掘出來，確保如實(shí)反映好固定資產(chǎn)投資情況。三是做好決策服務(wù)工作，針對(duì)全鄉(xiāng)農(nóng)調(diào)、一體化、固定資產(chǎn)投資以及其他統(tǒng)計(jì)指標(biāo)，根據(jù)統(tǒng)計(jì)調(diào)查情況，每個(gè)季度進(jìn)行一次綜合分析，形成分析調(diào)研報(bào)告，為黨委政府決策和調(diào)度提供依據(jù)。四是做好考核工作，統(tǒng)計(jì)工作承擔(dān)主要經(jīng)濟(jì)指標(biāo)的考核任務(wù)，根據(jù)上級(jí)賦予的經(jīng)濟(jì)任務(wù)，全力做好考核工作。
市中小企業(yè)促進(jìn)局：
根據(jù)安中企發(fā)〔〕04號(hào)文件安排，我局認(rèn)真貫徹落實(shí)，組織企業(yè)積極參與調(diào)研，分行業(yè)、有重點(diǎn)的圓滿完成了此次調(diào)研活動(dòng)，現(xiàn)將此次調(diào)研情況匯報(bào)總結(jié)如下：
一、前言
近幾年來，隨著我縣中小企業(yè)的快速發(fā)展，中小企業(yè)已成為推動(dòng)我縣國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展和實(shí)現(xiàn)社會(huì)進(jìn)步的重要組成力量。中小企業(yè)通過自主創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)化，產(chǎn)品競(jìng)爭(zhēng)力日益增強(qiáng)，有力地促進(jìn)了國(guó)民經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期、持續(xù)的發(fā)展。
二、我縣中小融資需求的主要特點(diǎn)
1．資金需求持續(xù)性強(qiáng)，頻率高。由于目前中小企業(yè)技術(shù)更新快，產(chǎn)品不斷升級(jí)換代，中小企業(yè)需要持續(xù)不投入資金，用于研究開發(fā)活動(dòng)和購(gòu)置技術(shù)含量較高的設(shè)備，及時(shí)進(jìn)行技術(shù)更新，以保持持續(xù)創(chuàng)新的動(dòng)力和能力。
2．融資需求時(shí)效性強(qiáng)。中小企業(yè)不具有市場(chǎng)壟斷地位,對(duì)于市場(chǎng)變化敏感度較高，投資項(xiàng)目有較強(qiáng)的時(shí)效性。
3．單次融資量相對(duì)較小。盡管中小企業(yè)資金需求強(qiáng)烈，需要持續(xù)資金支持，但由于企業(yè)規(guī)模較小，抵押物小，單次需要融資資金額并不太大。
三、我縣中小企業(yè)融資需求的結(jié)論與建議
1、中小企業(yè)獲得間接融資支持的程度較低
調(diào)研中發(fā)現(xiàn)，中小企業(yè)一方面由于發(fā)展時(shí)間短、經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)高、業(yè)績(jī)不穩(wěn)定等原因，大都無法獲得銀行信用貸款支持，另一方面，由于中小企業(yè)用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)有形資產(chǎn)規(guī)模相對(duì)較少、金額相對(duì)較低，資產(chǎn)總體流動(dòng)高，可用于抵押、質(zhì)押方式貸款的資產(chǎn)規(guī)模較少，無法滿足各類金融機(jī)構(gòu)、融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)對(duì)于融資安全性的基本要求，從而也無法獲得銀行等金融機(jī)構(gòu)抵押、質(zhì)押貸款。
2.對(duì)中小企業(yè)的投資支持方式有待進(jìn)一步改善
我縣投資方式單一，今后對(duì)有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)、技術(shù)含量高、競(jìng)爭(zhēng)力強(qiáng)、市場(chǎng)前景好的企業(yè)給予重點(diǎn)支持。同時(shí)運(yùn)用中介擔(dān)保服務(wù)體系，建立健全對(duì)中小企業(yè)科學(xué)的投資支持方式。
*年我辦在省稽察辦的指導(dǎo)和我委黨組的領(lǐng)導(dǎo)下，認(rèn)真貫徹黨的*屆六中全會(huì)、"*"精神及省、市黨代會(huì)精神，緊緊圍繞全國(guó)稽察工作會(huì)議提出的稽察重點(diǎn)和我委的中心任務(wù)，堅(jiān)持"三個(gè)服務(wù)"的稽察宗旨，履行職能，團(tuán)結(jié)協(xié)作，盡責(zé)盡力，全面完成了以項(xiàng)目稽察為主要內(nèi)容的年度工作，取得了較好的工作成效。
（一）積極組織項(xiàng)目稽察，不斷加大對(duì)政府投資項(xiàng)目的監(jiān)管力度。
*年我辦共組織了14個(gè)項(xiàng)目稽察，涉及總投資51.38億元。其中基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目4個(gè)，涉及投資8.85億元；社會(huì)事業(yè)項(xiàng)目6個(gè)，涉及投資34.69億元；農(nóng)村項(xiàng)目1個(gè)，涉及投資2.75億元；社會(huì)公共安全項(xiàng)目3個(gè)，涉及投資5.09億元。
1、完成了全面（專項(xiàng)）稽察項(xiàng)目7個(gè)，總投資13.58億元。對(duì)*婦女兒童醫(yī)療中心等7個(gè)在建項(xiàng)目進(jìn)行了全面（專項(xiàng)）稽察，發(fā)出稽察情況報(bào)告或整改通知共7份，對(duì)項(xiàng)目建設(shè)情況進(jìn)行了綜合評(píng)述，對(duì)兩個(gè)投資控制不力的項(xiàng)目提出了可能發(fā)生超概的予警，向一個(gè)已經(jīng)出現(xiàn)突破計(jì)劃并達(dá)到一定程度的項(xiàng)目提出了調(diào)概的要求，有力的推動(dòng)了問題整改和項(xiàng)目建設(shè)。
2.開展了經(jīng)常性稽察項(xiàng)目7個(gè)，總投資37.8億元。對(duì)*歌劇院、*新圖書館等7個(gè)經(jīng)常性稽察項(xiàng)目，基本做到每月收集項(xiàng)目建設(shè)信息，每季度到項(xiàng)目建設(shè)工地現(xiàn)場(chǎng)一次，核實(shí)和進(jìn)一步掌握項(xiàng)目進(jìn)展和概算控制、資金使用情況，詢問項(xiàng)目建設(shè)中遇到的困難和問題，探討妥善解決的辦法，以促進(jìn)項(xiàng)目建設(shè)的順利實(shí)施。
（二）配合國(guó)家、省稽察辦做好對(duì)我市建設(shè)項(xiàng)目的稽察、檢查工作。
按照國(guó)家稽察辦對(duì)南沙東方電器（*）重型機(jī)器有限公司和*開發(fā)區(qū)達(dá)意隆包裝機(jī)械股份有限公司的國(guó)債項(xiàng)目進(jìn)行專項(xiàng)稽察的要求，我辦積極做好與項(xiàng)目單位的協(xié)調(diào)聯(lián)絡(luò)工作，指導(dǎo)項(xiàng)目單位認(rèn)真做好接受稽察的各項(xiàng)準(zhǔn)備，配合和協(xié)助國(guó)家稽察辦順利完成了稽察工作。在省稽察辦對(duì)*白云機(jī)場(chǎng)擴(kuò)建工程?hào)|三、西三指廊項(xiàng)目和*文沖船廠榮華醫(yī)院違章建筑調(diào)查核實(shí)和地鐵5號(hào)線招投標(biāo)的檢查中，我辦也根據(jù)要求專門派出人員參加了上述工作，并對(duì)有關(guān)問題提出了合理處置建議。
（三）結(jié)合項(xiàng)目稽察開展調(diào)研工作。
今年我辦從解決具體問題、更利于發(fā)揮職能作用的角度著手，確定了"進(jìn)一步完善稽察工作長(zhǎng)效機(jī)制建設(shè)"和"更好的發(fā)揮代建制在項(xiàng)目建設(shè)中的作用"等兩個(gè)調(diào)研課題。為了增強(qiáng)調(diào)研的針對(duì)性和保證調(diào)研效果，我們結(jié)合項(xiàng)目稽察，分了兩個(gè)調(diào)研小組，并且提出"著手要早、素材要多、成果要好"的自我要求，從三月份就開始組織調(diào)研工作，在調(diào)研"代建制"課題時(shí)，我們邊稽察邊調(diào)研，到了六個(gè)實(shí)行"代建制"同時(shí)在模式上又存在差異的項(xiàng)目現(xiàn)場(chǎng)了解收集資料，然后進(jìn)行綜合和分析，從實(shí)務(wù)操作的角度提出了充分發(fā)揮"代建制"效能的建議與措施。為了促使稽察工作在良性機(jī)制推動(dòng)下，真正走上一條科學(xué)的規(guī)范的協(xié)調(diào)的運(yùn)行軌道，我們注意利用各種工作機(jī)會(huì)，與國(guó)家和各省、市稽察機(jī)構(gòu)進(jìn)行座談交流，還專程到江西、安徽等兩省三市上門學(xué)習(xí)，取長(zhǎng)補(bǔ)短，形成了具有可操作性的思路和建議。在全辦同志的努力下，按時(shí)完成和提交了兩個(gè)近萬字的調(diào)研報(bào)告，其中"代建制"課題獲得委調(diào)研成果三等獎(jiǎng)，使稽察調(diào)研有了新的起色。
（四）注重學(xué)習(xí)，不斷提高全體人員素質(zhì)。
1.加強(qiáng)政治理論學(xué)習(xí)和廉政教育，樹立良好的稽察工作作風(fēng)。按照委內(nèi)統(tǒng)一安排，我辦人員積極參加各種政治理論學(xué)習(xí)，特別是認(rèn)真學(xué)習(xí)了黨的"*"精神。按照《市發(fā)改委開展機(jī)關(guān)作風(fēng)建設(shè)年活動(dòng)意見》和治理商業(yè)賄賂的要求，把廉政建設(shè)和廉潔自律自覺落實(shí)到稽察工作中去。在項(xiàng)目稽察的過程中，我辦嚴(yán)格遵守稽察紀(jì)律，不向項(xiàng)目單位提出任何工作以外的要求，樹立了良好的稽察作風(fēng)和稽察形象，確實(shí)做到了廉潔稽察、干凈稽察。
2.參加各種形式的業(yè)務(wù)學(xué)習(xí)和培訓(xùn)，不斷提高稽察工作能力和水平。為確保稽察效果，我辦重視利用和爭(zhēng)取各種學(xué)習(xí)機(jī)會(huì)，對(duì)本室人員進(jìn)行業(yè)務(wù)培訓(xùn)和知識(shí)更新。今年以來共組織四批次人員參加由國(guó)家發(fā)改委等機(jī)構(gòu)舉辦的關(guān)于項(xiàng)目管理、招投標(biāo)、監(jiān)測(cè)與評(píng)價(jià)等內(nèi)容的業(yè)務(wù)培訓(xùn)，還根據(jù)委里的要求參加了由市法制辦舉辦的行政執(zhí)法人員申領(lǐng)（換發(fā)）執(zhí)法證的培訓(xùn)。通過學(xué)習(xí)，進(jìn)一步充實(shí)了與項(xiàng)目稽察有關(guān)的政策法規(guī)知識(shí)，增強(qiáng)了稽察專業(yè)技能，提高了工作水平。
（五）始終保持良好狀態(tài)，力爭(zhēng)稽察工作積極有為。
今年我辦積極參加委里組織的"科學(xué)履行職能，構(gòu)建和諧機(jī)關(guān)"的活動(dòng)，提出了"在整體表現(xiàn)上要更加突出，在工作成效上要更加明顯，在爭(zhēng)先創(chuàng)優(yōu)上要更加主動(dòng)"的要求，努力營(yíng)造良好的工作氛圍，保持健康的精神狀態(tài)，使每個(gè)人都能主動(dòng)的想作為、去作為和有作為。今年我辦有一人繼續(xù)在廣西那坡縣開展支教工作，直到八月底才返回，另被抽調(diào)一人到市局工作半年，到九月底返回。在位實(shí)際只有五人，承擔(dān)了14個(gè)項(xiàng)目的稽察任務(wù)，平均在施工現(xiàn)場(chǎng)都在三十天左右，最多達(dá)到六十余天，處在簡(jiǎn)易的工棚、嘈雜的工地和炎熱的氣候條件下，沒有一人叫苦怕累，不僅按時(shí)保質(zhì)完成了項(xiàng)目稽察，也使作風(fēng)、素質(zhì)得到了鍛煉和提高。抽調(diào)在外工作的同志，也在崗位上做出了明顯的工作成效，得到了所在單位的好評(píng)。
二、主要體會(huì)
1、圍繞中心、服務(wù)大局是對(duì)稽察工作的根本要求。通過一年的工作實(shí)踐，我們感到雖然稽察工作不能算是發(fā)改委的重點(diǎn)，但稽察職能確實(shí)是我委對(duì)政府投資項(xiàng)目監(jiān)管的重要環(huán)節(jié)和手段，實(shí)際上委里已為稽察工作提供了一個(gè)非常好的工作平臺(tái)，今年我辦提交的七個(gè)項(xiàng)目專項(xiàng)稽察報(bào)告，都經(jīng)分管領(lǐng)導(dǎo)和主要領(lǐng)導(dǎo)審閱簽發(fā)，其中市領(lǐng)導(dǎo)對(duì)兩個(gè)報(bào)告作了批示，說明只要圍繞發(fā)改委的中心任務(wù)，置身于發(fā)改委的工作大局之中，稽察工作同樣能夠掌握主動(dòng)，更好的發(fā)揮職能作用。
集團(tuán)是以產(chǎn)權(quán)為紐帶、具有多層次組織結(jié)構(gòu)，以控股公司為核心的戰(zhàn)略聯(lián)盟體。該控股公司具有對(duì)所屬子公司強(qiáng)大管控能力，是整個(gè)集團(tuán)的戰(zhàn)略投資中心。其管控的子公司和投資的領(lǐng)域，既有產(chǎn)業(yè)鏈上下游的一致性，從而具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)、協(xié)同效應(yīng)的戰(zhàn)略優(yōu)勢(shì)，又往往涉及跨行業(yè)、多領(lǐng)域，具有相關(guān)多元化戰(zhàn)略布局的特征。跨多元化集團(tuán)的控股公司，是整個(gè)集團(tuán)的靈魂所在，其對(duì)整個(gè)集團(tuán)的管控，突出的是戰(zhàn)略管理、企業(yè)文化管理，并通過投資管理、財(cái)務(wù)控制、風(fēng)險(xiǎn)管控，實(shí)現(xiàn)整個(gè)集團(tuán)規(guī)模效應(yīng)、協(xié)同效應(yīng)、優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)效應(yīng)。多元化集團(tuán)的投資活動(dòng)，是整個(gè)集團(tuán)戰(zhàn)略實(shí)施的途徑，也是集團(tuán)優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)及核心競(jìng)爭(zhēng)力形成與鞏固的過程，也往往涉及對(duì)外戰(zhàn)略合作關(guān)系的建立。因此，多元化的集團(tuán)在投資管理體系建設(shè)上，針對(duì)跨行業(yè)、多領(lǐng)域的特征，突出的是通過集團(tuán)控股公司的投資管理，形成一個(gè)多層級(jí)的參謀、決策、管理系統(tǒng)和動(dòng)態(tài)信息系統(tǒng)，確保優(yōu)勢(shì)產(chǎn)業(yè)與核心競(jìng)爭(zhēng)力的形成與強(qiáng)化，實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)。在集團(tuán)的投資管理體系下，投資管理不是簡(jiǎn)單地溝通協(xié)調(diào)工作，而應(yīng)是對(duì)集團(tuán)具有價(jià)值創(chuàng)造意義的管理活動(dòng)。
1. 當(dāng)前多元化大型集團(tuán)的投資管理模式
1.1多元化大型集團(tuán)投資管理模式的現(xiàn)狀
當(dāng)前我國(guó)眾多的國(guó)有大型多元化企業(yè)集團(tuán)對(duì)投資項(xiàng)目的管理模式，是一種以投資規(guī)模為界定標(biāo)準(zhǔn)的分級(jí)審批的投資管理模式。這種投資管理模式，是一種限額分級(jí)審批的管理模式。如廣東省屬大型國(guó)有企業(yè)，即是按照廣東省國(guó)資委的《廣東省省屬企業(yè)投資監(jiān)督管理辦法》和《廣東省省屬企業(yè)重大事項(xiàng)審核備案暫行辦法》的有關(guān)規(guī)定，建立起來的按照投資規(guī)模、投資金額為界定標(biāo)準(zhǔn)的分層級(jí)的審批、備案管理體系。
在管理組織架構(gòu)上，集團(tuán)明確承擔(dān)投資項(xiàng)目管理的部門，并在董事會(huì)下設(shè)投資審核委員會(huì)，其成員一般由各相關(guān)職能部門主要領(lǐng)導(dǎo)構(gòu)成，形成“投資主管部門——投審會(huì)——公司經(jīng)營(yíng)班子/董事會(huì)”的三級(jí)管理層次。
在投資審批與管理流程上，從立項(xiàng)、項(xiàng)目審批申請(qǐng)、實(shí)施、驗(yàn)收評(píng)價(jià)幾個(gè)環(huán)節(jié)，一般區(qū)別集團(tuán)總部投資項(xiàng)目與下屬企業(yè)投資項(xiàng)目，歸口集團(tuán)總部投資主管部門（如投資規(guī)劃發(fā)展部）管理。
1.2 對(duì)當(dāng)前投資管理模式的反思
過去二十年里，我國(guó)國(guó)有多元化大型企業(yè)集團(tuán)的產(chǎn)生，有著“政企分開”、“建立現(xiàn)代企業(yè)制度”這樣的歷史背景，其形成有一定的“行政撮合”色彩，控股集團(tuán)公司在面對(duì)多元化的集團(tuán)管理有上，有一定的自身?xiàng)l件限制。同時(shí)，在當(dāng)前國(guó)有股份占絕對(duì)控制地位的背景下，該管理模式也就是現(xiàn)實(shí)的必然選擇，是對(duì)決策權(quán)限在責(zé)任與效率中找到平衡點(diǎn)，是一種分層級(jí)的分權(quán)制管理模型，也就有著“行政審批”色彩。
這種具有“行政審批”色彩的管理模式，使得集團(tuán)總部的投資管理功能成為國(guó)資委審批管理的延伸，集團(tuán)總部則扮演了一個(gè)個(gè)“小國(guó)資委”的角色。這種以“審批權(quán)限管理”代替應(yīng)該涵蓋“投資決策”、“投資評(píng)價(jià)”和“投資風(fēng)險(xiǎn)控制”的整個(gè)投資管理體系建設(shè)，缺乏市場(chǎng)敏銳性。而集團(tuán)總部的投資管理部門，在這種管理模式中，只是起到了上傳下達(dá)，組織協(xié)調(diào)的職能，不能很好地實(shí)現(xiàn)“投資管理創(chuàng)造價(jià)值，實(shí)現(xiàn)集團(tuán)戰(zhàn)略投資目標(biāo)”的作用。
目前的投資管理模式，距離“創(chuàng)造價(jià)值”的投資管理體系，有以下幾點(diǎn)不足：
1.2.1集團(tuán)的投資管理，側(cè)重“審批”，而缺乏一種積極參與的態(tài)度、不利于從集團(tuán)戰(zhàn)略高度，調(diào)動(dòng)整個(gè)集團(tuán)人力、物力、資金、技術(shù)為投資活動(dòng)創(chuàng)造更優(yōu)的條件。
1.2.2從投資項(xiàng)目承載主體到集團(tuán)總部，各決策層級(jí)往往需要反復(fù)調(diào)研、匯報(bào)，決策效率不高，審批流程冗余。
1.2.3投資項(xiàng)目實(shí)施過程中，集團(tuán)總部缺乏積極有效的監(jiān)管措施、信息反饋機(jī)制，使得投資管理信息易斷流、控制鏈中斷，進(jìn)而有導(dǎo)致風(fēng)險(xiǎn)失控的可能。
1.2.4投資項(xiàng)目驗(yàn)收及后評(píng)價(jià)沒有真正落實(shí)，缺乏對(duì)過往投資項(xiàng)目事后評(píng)價(jià)，并形成一個(gè)完整的投資動(dòng)態(tài)管理信息系統(tǒng)，供未來投資活動(dòng)參考借鑒。
特別值得一提的是，投資的后評(píng)價(jià)，不僅是投資項(xiàng)目管理的需要，更是檢驗(yàn)集團(tuán)投資管理體系是否有效，并進(jìn)行戰(zhàn)略修正的基礎(chǔ)，也是各大國(guó)有多元化集團(tuán)未來建設(shè)投資管理體系應(yīng)予以重視，并可以有更多創(chuàng)新突破的工作。
2. 對(duì)多元化集團(tuán)投資管理體系建設(shè)的設(shè)想
2.1投資管理體系是企業(yè)集團(tuán)戰(zhàn)略實(shí)施的職能體系
投資活動(dòng)是多元化集團(tuán)打造核心競(jìng)爭(zhēng)力的重要實(shí)施途徑，是為了調(diào)整集團(tuán)公司的產(chǎn)業(yè)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、優(yōu)化集團(tuán)的資源配置、保障并強(qiáng)化集團(tuán)的核心產(chǎn)業(yè)或主導(dǎo)產(chǎn)品的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，同時(shí)通過多元化的投資也為集團(tuán)提供了規(guī)避單個(gè)行業(yè)、單一市場(chǎng)波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)化解機(jī)制。因此它的投資管理體系，在面對(duì)涉及跨行業(yè)、多種模式的投資項(xiàng)目時(shí)，管理目標(biāo)上具有戰(zhàn)略一致性、管理上
轉(zhuǎn)貼于
有層級(jí)性、投資主體與合作形式多樣性的特點(diǎn)。集團(tuán)對(duì)各個(gè)層級(jí)的投資活動(dòng)的管理，也是以產(chǎn)權(quán)為紐帶，通過健全的法人治理結(jié)構(gòu)實(shí)現(xiàn)。它在投資管理體系建設(shè)目標(biāo)上，要成為一個(gè)“創(chuàng)造價(jià)值”的管理體系：
首先，它是一個(gè)信息系統(tǒng)，能為集本文由收集整理團(tuán)管理決策提供充分的決策信息，通過信息流，使得管理控制鏈完整有效；
其次，它是一個(gè)顧問系統(tǒng)，能為投資活動(dòng)提供參謀，充分評(píng)價(jià)、論證，保障投資的成功；
第三，它是一個(gè)管理參與系統(tǒng)，集團(tuán)控股公司通過投資管理體系，扮演的是一個(gè)“積極股東”的角色，并能調(diào)動(dòng)集團(tuán)的管理資源、技術(shù)資源、人力資源、資金資源、市場(chǎng)資源，將投資活動(dòng)納入到戰(zhàn)略目標(biāo)的實(shí)施。
集團(tuán)的投資管理體系，不以投資項(xiàng)目本身經(jīng)濟(jì)上的保值增值為主要目標(biāo)，而是服務(wù)于資本控股型集團(tuán)總部突出主業(yè)、形成核心競(jìng)爭(zhēng)力的一個(gè)戰(zhàn)略職能體系，是保障集團(tuán)健康、持續(xù)、穩(wěn)定發(fā)展，服務(wù)于戰(zhàn)略目標(biāo)的管理系統(tǒng)，這就是投資管理體系的價(jià)值創(chuàng)造的意義所在。
2.2投資管理體系的職能板塊構(gòu)成
一個(gè)完整的投資管理體系應(yīng)包括投資決策、投資評(píng)價(jià)、投資風(fēng)險(xiǎn)控制及組織架構(gòu)設(shè)計(jì)四大管理模塊，并通過建立暢通的信息流，將各個(gè)管理模塊有機(jī)地鏈接起來。各個(gè)管理模塊功能的發(fā)揮，又是以產(chǎn)權(quán)為紐帶，以建立健全法人治理結(jié)構(gòu)為基礎(chǔ)。
在這個(gè)投資管理體系中，投資決策程序管理模塊，要涵蓋投資目標(biāo)管理、投資管理授權(quán)體制、決策方法；建立涵蓋經(jīng)濟(jì)指標(biāo)與非量化評(píng)價(jià)指標(biāo)體系、評(píng)價(jià)方法、項(xiàng)目實(shí)施前、中、后跟蹤評(píng)價(jià)信息系統(tǒng)；并通過構(gòu)造投資管理體系所需相應(yīng)的的公司治理結(jié)構(gòu)、制度規(guī)范和組織結(jié)構(gòu)，以全面的風(fēng)險(xiǎn)控制方法來建立投資管理鏈。
對(duì)多元化資本控股型企業(yè)集團(tuán)，還需要以產(chǎn)權(quán)、產(chǎn)品、技術(shù)等為紐帶，區(qū)分生產(chǎn)型的子公司投資項(xiàng)目和涉及資本運(yùn)作型的子公司投資項(xiàng)目有針對(duì)性地進(jìn)行管理。
2.2.1投資管理組織架構(gòu)設(shè)計(jì)
多元化集團(tuán)是一個(gè)多層次、以產(chǎn)權(quán)為紐帶的經(jīng)濟(jì)組織，集團(tuán)公司是這個(gè)組織的核心，形成“投資項(xiàng)目載體企業(yè)—集團(tuán)投資部門—集團(tuán)投資委員會(huì)—董事會(huì)”多層次的組織支撐系統(tǒng)。
在集團(tuán)公司本部，由發(fā)展部作為投資管理的核心職能部門。在具體崗位設(shè)置上，為了建立有效的溝通協(xié)調(diào)機(jī)制，減少信息不對(duì)稱和信息傳遞時(shí)滯，并保證以集團(tuán)的總體戰(zhàn)略指導(dǎo)集團(tuán)各個(gè)層次的投資活動(dòng)，建議在集團(tuán)投資管理體系內(nèi)，建立項(xiàng)目經(jīng)理制。項(xiàng)目經(jīng)理制，即是在發(fā)展部?jī)?nèi)設(shè)的投資項(xiàng)目經(jīng)理，代表集團(tuán)投資管理主管部門，從投資項(xiàng)目的前期調(diào)研、立項(xiàng)開始，到組織實(shí)施、項(xiàng)目驗(yàn)收，提前介入，全程參與，是集團(tuán)投資管理體系對(duì)暢通信息流、聯(lián)結(jié)各個(gè)管理鏈條，積極參與管理的重要一環(huán)。
2.2.2投資決策管理模塊
投資是集團(tuán)戰(zhàn)略目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的承載體，而投資決策是投資管理的核心。多元化集團(tuán)投資管理體系的投資決策管理模塊，對(duì)涉及不同行業(yè)、市場(chǎng)、合作者、不同投資方式的投資決策過程中，確保集團(tuán)投資活動(dòng)以戰(zhàn)略目標(biāo)為導(dǎo)向，以系統(tǒng)的觀點(diǎn)，強(qiáng)調(diào)對(duì)投資的整合性、協(xié)同性和約束性，強(qiáng)化核心產(chǎn)業(yè)或主導(dǎo)產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。對(duì)于投資項(xiàng)目自身的經(jīng)濟(jì)可行性，則應(yīng)當(dāng)是在投資承載企業(yè)上報(bào)到集團(tuán)總部前就已論證的初級(jí)目標(biāo)。
多元化集團(tuán)往往涉及行業(yè)較多，投資的形式也會(huì)豐富各異。在借鑒現(xiàn)有通行的投資決策流程上，對(duì)于涉及生產(chǎn)型的，戰(zhàn)略規(guī)劃已明確的投資項(xiàng)目，可以給予投資承載企業(yè)各大的自主權(quán)；集團(tuán)投資決策環(huán)節(jié)，更多的從戰(zhàn)略發(fā)展與擴(kuò)張、結(jié)構(gòu)調(diào)整，關(guān)系整個(gè)集團(tuán)核心競(jìng)爭(zhēng)力鞏固與發(fā)展的目標(biāo)層次對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行決策分析。
2.2.3建立完善的投資評(píng)價(jià)與監(jiān)管體系及信息系統(tǒng)
對(duì)投資項(xiàng)目的評(píng)價(jià)，當(dāng)前主要是以項(xiàng)目可行性分析和財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)為主，這也是項(xiàng)目實(shí)施前，投資決策的重要依據(jù)。而作為控股型集團(tuán)總部，投資評(píng)價(jià)的管理模塊建設(shè)，更要注重項(xiàng)目實(shí)施中的監(jiān)管，及時(shí)做信息反饋、解決實(shí)施中的障礙與風(fēng)險(xiǎn)疑點(diǎn)，從而為集團(tuán)調(diào)整內(nèi)部與外部資源，從戰(zhàn)略層面對(duì)投資項(xiàng)目給予支持。
作為多元化控股型集團(tuán)總部，更需要建立一套完善的投資項(xiàng)目后評(píng)價(jià)制度，總結(jié)經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，并通過建立一個(gè)投資管理信息系統(tǒng)，為未來投資提供參考。這也是當(dāng)前投資管理體系普遍缺失的重要管理模塊。
2.2.4投資風(fēng)險(xiǎn)管理模塊
風(fēng)險(xiǎn)管理體系的建設(shè)，同樣是一個(gè)宏大的課題。對(duì)于多元化集團(tuán)來說，由于投資涉及多個(gè)行業(yè)、地區(qū)、市場(chǎng)，投資合作形式多樣，因此比一般企業(yè)對(duì)投資的風(fēng)險(xiǎn)管理有更高的挑戰(zhàn)。而多元化投資，本身也是集團(tuán)化解單一行業(yè)/市場(chǎng)/產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)的一種風(fēng)險(xiǎn)管理方式，這也是控股集團(tuán)公司“創(chuàng)造價(jià)值”投資管理活動(dòng)。
在投資管理體系中，風(fēng)險(xiǎn)管理貫穿從集團(tuán)投資決策、投資評(píng)價(jià)、組織架構(gòu)制衡設(shè)計(jì)。對(duì)于控股集團(tuán)公司的投資風(fēng)險(xiǎn)管理，本人以為需要從以下幾方面考慮：
（1）投資風(fēng)險(xiǎn)管理需要以集團(tuán)各層級(jí)暢通的信息流為基礎(chǔ)。投資承載企業(yè)是投資實(shí)施與推動(dòng)的主體，是風(fēng)險(xiǎn)的直接承擔(dān)與管理者。集團(tuán)對(duì)投資項(xiàng)目盡職調(diào)查、財(cái)務(wù)信息、經(jīng)營(yíng)管理資料、調(diào)研報(bào)告、專項(xiàng)信息、專家論證意見等，建立投資信息庫(kù)和暢通的信息流，成
轉(zhuǎn)貼于
為風(fēng)險(xiǎn)管理的信息基礎(chǔ)。
（2）根據(jù)項(xiàng)目類型和集團(tuán)各層級(jí)風(fēng)險(xiǎn)承受能力實(shí)行分級(jí)限額授權(quán)審批。在投資決策中，根據(jù)集團(tuán)各專業(yè)子公司，實(shí)行分級(jí)授權(quán)、限額審批管理是風(fēng)險(xiǎn)控制的方法之一，能兼顧效率與風(fēng)險(xiǎn)承受能力。但無論是哪個(gè)層級(jí)權(quán)限內(nèi)的投資項(xiàng)目，均應(yīng)向集團(tuán)發(fā)展部備案，發(fā)展部及時(shí)跟蹤評(píng)價(jià)。
（3）集團(tuán)本部直接運(yùn)作的投資項(xiàng)目，主要涉及戰(zhàn)略實(shí)施、對(duì)外建立戰(zhàn)略合作關(guān)系，調(diào)整集團(tuán)公司的產(chǎn)業(yè)和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)的多元化投資，風(fēng)險(xiǎn)管理更應(yīng)關(guān)注于戰(zhàn)略投資方向、行業(yè)與市場(chǎng)、選擇合作者、投資合作方式、選擇經(jīng)營(yíng)管理團(tuán)隊(duì)，以及各個(gè)相關(guān)多元化產(chǎn)業(yè)相互促進(jìn)與制約。
（4）投資風(fēng)險(xiǎn)管理是集團(tuán)全面風(fēng)險(xiǎn)管理的重要組成部分。發(fā)展部對(duì)投資的風(fēng)險(xiǎn)管理，需要結(jié)合集團(tuán)戰(zhàn)略投資風(fēng)險(xiǎn)和投資項(xiàng)目微觀風(fēng)險(xiǎn)，從集團(tuán)層面識(shí)別、衡量風(fēng)險(xiǎn)及可能損失程度；制定風(fēng)險(xiǎn)策略，為下屬投資承載企業(yè)提供更高層次的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。例如，集團(tuán)可以擁有更多的資金、技術(shù)、人才等資源，化解投資項(xiàng)目推進(jìn)過程中相應(yīng)的資源不足風(fēng)險(xiǎn)。
該數(shù)據(jù)和結(jié)論主要來自清科研究中心近日的《2007年第二季度中國(guó)私募股權(quán)投資研究報(bào)告》，此次調(diào)研報(bào)告的范圍針對(duì)在中國(guó)大陸地區(qū)有活躍投資記錄的75家私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)。
新募基金較去年同期大幅增長(zhǎng)，成長(zhǎng)基金獨(dú)占鰲頭
清科研究中心的調(diào)查結(jié)果顯示，2007年第二季度針對(duì)亞洲市場(chǎng)的私募股權(quán)基金募集非常活躍。本季度共有15支可投資于中國(guó)大陸地區(qū)的亞洲私募股權(quán)基金完成募集，金額達(dá)到57.90億美元，比去年同期增幅達(dá)102.2%。對(duì)比上季度17支基金募集75.94億美元的情況則略有下滑。
從新募集基金的類別來看，2007年第二季度，在15支成功募集的私募股權(quán)基金中，有7支屬于成長(zhǎng)基金，募集金額達(dá)到22.38億美元，無論是基金數(shù)量還是募集金額均接近總數(shù)的一半，居各類募資基金之首。其后分別是不良債權(quán)基金（2支基金募資14.77億美元）、并購(gòu)基金（3支基金募資12.00億美元）和基金的基金（2支基金募資7.15億美元）。而房地產(chǎn)基金類別中只有1支募集了1.60億美元，與上季度房地產(chǎn)基金每支10.45億美元的平均募資額相去甚遠(yuǎn)。
私募股權(quán)投資更為活躍，平均投資規(guī)模下調(diào)
2007年第二季度私募股權(quán)投資活動(dòng)更為頻繁，達(dá)到45起投資事件，多于上季度的38起，但是已披露部分的投資總額為24.09億美元，比上季度24.94億美元的總額有所下降。值得關(guān)注的是，與去年同期的17起投資事件和19.29億美元的投資總額相比，本季度雖然案例數(shù)增加了164.7%，但投資額僅僅增加了24.9%，并沒有體現(xiàn)出特別明顯的優(yōu)勢(shì)。由此可以看出，在中國(guó)私募股權(quán)投資活動(dòng)日趨頻繁的今天，私募股權(quán)基金的管理者正在通過降低單筆平均投資規(guī)模和增加投資項(xiàng)目的方式來分散風(fēng)險(xiǎn)。
傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)持續(xù)領(lǐng)跑投資，IT行業(yè)投資增速
2007年第二季度，私募股權(quán)在中國(guó)的投資依舊集中在傳統(tǒng)行業(yè)，無論是從投資案例數(shù)量還是投資金額來說都排名第一。本季度共發(fā)生45起私募股權(quán)投資案例中，在傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)的就有22起，占該季度投資案例總數(shù)的48.9%，涉及金額13.48億美元，占季度總投資額的55.9%。雖然與上季度23起投資案例和18.71億美元相比，無論是案例數(shù)還是平均投資規(guī)模都開始下滑，但是不可否認(rèn)，傳統(tǒng)行業(yè)依然占據(jù)各投資行業(yè)的領(lǐng)跑地位。
其次占據(jù)優(yōu)勢(shì)的是廣義IT行業(yè)，有10起私募股權(quán)投資案例，投資金額達(dá)到7.65億美元。這與上個(gè)季度只有5起案例投資5,260萬美元的規(guī)模相比有了很大起色。由此可以發(fā)現(xiàn)，以往專注于傳統(tǒng)行業(yè)的私募股權(quán)投資基金管理者，也漸漸開始將目光轉(zhuǎn)向以往創(chuàng)業(yè)投資基金一直關(guān)注的廣義IT行業(yè)，更多投資資金的進(jìn)入造成了IT行業(yè)投資的提速。
成長(zhǎng)資本依舊是主要投資形式
私募股權(quán)基金的投資形式一直呈現(xiàn)多樣化，投資策略包括成長(zhǎng)資本、投資上市公司股票（PIPE）、并購(gòu)、過橋資本、夾層資本以及不動(dòng)產(chǎn)項(xiàng)目投資等。從投資策略分類的角度來看，2007年第二季度私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)作為成長(zhǎng)資本的投資事件達(dá)到31起，占到總投資案例數(shù)的68.9%，涉及金額10.18億美元，占總投資金額的42.3%。因此無論從投資事件數(shù)量，還是從投資金額而言，成長(zhǎng)資本都占到絕對(duì)多數(shù)，成為本季度最為主要的私募股權(quán)投資形式。
另外，值得注意的是，本季度私募股權(quán)投資機(jī)構(gòu)為即將上市的企業(yè)提供的過橋資金為3,000萬美元，占到投資總額的1.2%，這與上季度8.02億美元的投資額和32.2%的比例相差懸殊。而投資于已上市公司的資金則由上季度的5.75億美元升至8.32億美元，在總體投資額中的比重也由23.1%升至34.5%。這說明私募股權(quán)投資者正根據(jù)市場(chǎng)形勢(shì)對(duì)投資策略和投資組合進(jìn)行適當(dāng)?shù)恼{(diào)整。
上市依然是私募股權(quán)基金退出的主流渠道
隨著《行政許可法》的頒布實(shí)施，近年來我省各級(jí)政府積極探索，開拓創(chuàng)新，相繼建設(shè)了一批以投資審批和服務(wù)為內(nèi)容、以面向社會(huì)公眾提供“一站式”服務(wù)為主要形式的政務(wù)服務(wù)機(jī)構(gòu)（外來投資服務(wù)中心、便民服務(wù)中心、行政審批服務(wù)中心等）。全省各級(jí)外來投資服務(wù)機(jī)構(gòu)的逐步建立，在規(guī)范行政審批、方便企業(yè)和群眾辦事、提高行政效率等方面取得了明顯成效。但由于受幾十年來計(jì)劃體制的影響，尤其是利益部門化現(xiàn)象的存在，使各級(jí)外來投資服務(wù)機(jī)構(gòu)面臨著很大的困難和挑戰(zhàn)，影響、制約著投資服務(wù)工作的進(jìn)一步開展。我州XX年新開工項(xiàng)目達(dá)901項(xiàng)，其中引進(jìn)外來投資項(xiàng)目228項(xiàng)，實(shí)際引進(jìn)到位資金53億元。這些項(xiàng)目的落地和建設(shè)都需要快速、高效的行政審批和服務(wù)。而目前我州除**、大姚等縣市外，大多數(shù)是都還沒有建立相應(yīng)的投資服務(wù)機(jī)構(gòu)。投資項(xiàng)目審批和服務(wù)工作滯后已成為我州招商引資、經(jīng)濟(jì)發(fā)展的瓶頸。建立系統(tǒng)的全州政務(wù)服務(wù)機(jī)構(gòu)已迫在眉睫。
為進(jìn)一步擴(kuò)大招商引資、改善投資服務(wù)軟環(huán)境，推進(jìn)投資服務(wù)工作的全面提速,更好地服務(wù)于全州經(jīng)濟(jì)建設(shè),根據(jù)州招商委的安排部署，XX年3月，由州招商委辦公室組成專題調(diào)研組，對(duì)四川省政務(wù)服務(wù)中心、成都市政務(wù)服務(wù)中心、**省外來投資服務(wù)中心、昆明市行政審批服務(wù)中心（外來投資服務(wù)中心）等進(jìn)行了考察學(xué)習(xí)。考察組帶著問題一路求教，細(xì)心揣摩，認(rèn)真學(xué)習(xí)，并結(jié)合**州的實(shí)際形成了《關(guān)于推進(jìn)**州外來投資（政務(wù)）服務(wù)中心建設(shè)的調(diào)研報(bào)告》。
一、 我省外來投資服務(wù)體系建設(shè)情況
（一）投資服務(wù)政策法規(guī)
近年來，我省通過不斷加大改善投資環(huán)境力度，引進(jìn)內(nèi)外資金逐年增加。但**的招商引資總體是不理想的，仍處在縱比大發(fā)展，橫比差距大的位置上，尚未在整體上實(shí)現(xiàn)量和質(zhì)的突破，仍未改變“總量少、規(guī)模小、引進(jìn)利用外資水平低”的狀況。這不僅僅是開放力度和政策優(yōu)惠的問題，而是投資環(huán)境不理想，特別是一些部門和單位服務(wù)意識(shí)差，辦事效率低，一些地方和部門“重引資、輕服務(wù)”的現(xiàn)象比較嚴(yán)重。這些問題在一定程度上阻礙了我省進(jìn)一步擴(kuò)大開放和招商引資工作的開展。
省十屆人大常委會(huì)審議通過并于1998年9月公布實(shí)施的《**省外商投資條例》，對(duì)規(guī)范行政機(jī)關(guān)服務(wù)行為和促進(jìn)外商投資工作起到了積極的作用。但隨著我省對(duì)外開放的不斷擴(kuò)大和經(jīng)濟(jì)社會(huì)的不斷發(fā)展，投資范圍和領(lǐng)域不斷擴(kuò)大，招商引資工作中也出現(xiàn)了很多新情況、新問題，投資環(huán)境亟待改善，外商投資條例的規(guī)定已不適應(yīng)形勢(shì)發(fā)展的需要。為促進(jìn)外來投資，營(yíng)造良好的投資軟環(huán)境，加快我省經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展，《**省外來投資促進(jìn)條例》（云政辦發(fā)〔XX〕122號(hào)）于XX年正式頒布實(shí)施。《條例》作為我省促進(jìn)外來投資的第一部地方性法規(guī)，是我省落實(shí)科學(xué)發(fā)展觀，不斷改善政務(wù)環(huán)境的重要成果之一。它的頒布實(shí)施，為促進(jìn)外來投資，營(yíng)造良好的投資軟環(huán)境提供了法律保障，對(duì)規(guī)范和促進(jìn)當(dāng)前和今后一段時(shí)期全省的招商引資工作具有十分重要的現(xiàn)實(shí)意義和指導(dǎo)意義。《條例》頒布后，省直有關(guān)部門和各地州市認(rèn)真貫徹《**省外來投資促進(jìn)條例》、《**省人民政府關(guān)于改善投資環(huán)境的意見》（云政發(fā)〔XX〕180號(hào)）和《**省外來投資服務(wù)制度》（云政辦發(fā)〔XX〕119號(hào)）精神，積極轉(zhuǎn)變服務(wù)職能，創(chuàng)新工作機(jī)制，狠抓效能建設(shè)，結(jié)合實(shí)際制定出臺(tái)了相應(yīng)的服務(wù)措施和建立了部分外來投資服務(wù)中心，切實(shí)提高了依法行政、依法管理和依法服務(wù)的水平。
（二）各級(jí)外來投資服務(wù)中心建設(shè)情況
《**省外來投資服務(wù)制度》明確要求建立各級(jí)外來投資服務(wù)機(jī)構(gòu)，為投資者提供“一站式”服務(wù)，營(yíng)造良好的投資服務(wù)環(huán)境。
XX年6月20日，**省政府依照《行政許可法》批準(zhǔn)設(shè)立了**省外來投資服務(wù)中心，由**省招商局負(fù)責(zé)管理（原省經(jīng)合辦）。中心的職能有：組織協(xié)調(diào)窗口服務(wù)單位和聯(lián)絡(luò)服務(wù)單位，為外來投資者提供行政許可的相關(guān)服務(wù)；提業(yè)導(dǎo)向、投資政策、投資信息等方面的咨詢服務(wù)；接受外來投資者的投訴，對(duì)行政許可行為實(shí)施監(jiān)督；對(duì)窗口服務(wù)單位和聯(lián)絡(luò)服務(wù)單位工作人員的服務(wù)水平進(jìn)行評(píng)議；完成省委、省政府交辦的有關(guān)招商引資和為外來投資者服務(wù)的相關(guān)事宜。中心由省級(jí)有關(guān)部門作為窗口服務(wù)單位和聯(lián)絡(luò)服務(wù)單位組成。**省商務(wù)廳、工商局、地稅局、國(guó)稅局等14家機(jī)構(gòu)作為窗口服務(wù)單位為投資者提供咨詢、辦證、注冊(cè)、登記、年檢等服務(wù)。省發(fā)改委、省交通廳等20家聯(lián)絡(luò)服務(wù)單位雖然沒有在中心設(shè)立窗口，但也都分別確定了2至3名專職聯(lián)絡(luò)員，與中心保持聯(lián)系，有請(qǐng)必到，有求必應(yīng)，需要時(shí)可到中心為投資者提供辦證等服務(wù)。中心成立后，外來投資者在這里便可完成相對(duì)簡(jiǎn)約的審批程序，同時(shí)，還接受外來投資者投訴，對(duì)窗口單位行政許可行為實(shí)施監(jiān)督。昆明、曲靖、紅河、保山等州市也按省級(jí)模式相繼建立了投資服務(wù)中心。其中，昆明市在原外來投資服務(wù)中心基礎(chǔ)上組建了行政審批服務(wù)中心，精簡(jiǎn)行政審批項(xiàng)目400余項(xiàng)至96項(xiàng)，并要求全部審批在中心完成。行政審批徹底實(shí)行“兩集中、兩到位”：各部門行政許可、審批、服務(wù)、收費(fèi)等功能向一個(gè)內(nèi)設(shè)處（室）集中后，再向中心窗口集中；各部門許可、審批、服務(wù)、收費(fèi)等項(xiàng)目進(jìn)中心到位，并保證部門對(duì)窗口工作人員充分授權(quán)，真正做到“有權(quán)必進(jìn)，進(jìn)必受權(quán)”使“接待型”窗口真正成為“許可型”窗口。通過幾年來的不斷完善，昆明市行政審批服務(wù)中心（外來投資服務(wù)中心）已經(jīng)成為省內(nèi)運(yùn)行機(jī)制最完善、成效最明顯的政務(wù)服務(wù)機(jī)構(gòu)，并處于全國(guó)同行領(lǐng)先地位。保山等州市外來投資服務(wù)中心由于沒有建立和完善行政許可“兩集中、兩到位”、并聯(lián)式審批等相應(yīng)的運(yùn)行機(jī)制，導(dǎo)致入駐的窗口單位逐年減少，外來投資服務(wù)中心已形同虛設(shè)。
記者從天津市發(fā)改委了解到,當(dāng)?shù)乇O(jiān)管機(jī)構(gòu)正在用“特定目的公司”取代城司的提法。根據(jù)其對(duì)投融資平臺(tái)的新定義,“特定目的公司”是指以政府出資和資源為基礎(chǔ),以市場(chǎng)化方式運(yùn)作,承擔(dān)城鄉(xiāng)和經(jīng)濟(jì)功能區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施開發(fā)建設(shè)任務(wù)的公司。
這一概念的涵蓋面,除包括現(xiàn)有的城市投資公司以及各經(jīng)濟(jì)功能區(qū)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)開發(fā)公司之外,還包括土地整理公司(中心)和其他各類由政府出資的建設(shè)開發(fā)公司。
根據(jù)天津市銀監(jiān)局的統(tǒng)計(jì),去年末天津地區(qū)共有融資平臺(tái)221家,6月末的貸款余額約3800億元。
地方政府希望,通過對(duì)現(xiàn)有融資平臺(tái)的全新闡釋與全面整合,最終實(shí)現(xiàn)各區(qū)縣只設(shè)定一家土地整理公司、一家城司。
2004年方才起步的天津融資平臺(tái),似乎更多學(xué)習(xí)了“重慶模式”。目前除了市級(jí)“投”之外,重慶市下面每個(gè)區(qū)縣僅有一兩家投資平臺(tái)。
“這個(gè)概念的提出,是希望政府出資的各類投資公司在整合的過程中,加大對(duì)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目的轉(zhuǎn)化,并建立規(guī)范的信用評(píng)級(jí)制度和貸款評(píng)估制度。”天津市發(fā)改委財(cái)金處的一名官員對(duì)記者表示。
為了促進(jìn)對(duì)“特定目的公司”的管理,天津市政府、市發(fā)改委、市金融辦和市財(cái)政局最近均密集出臺(tái)了一系列新規(guī)定。
根據(jù)運(yùn)作項(xiàng)目的不同,“特定目的公司”分為非經(jīng)營(yíng)性、準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性和經(jīng)營(yíng)性三類。
非經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目,是指項(xiàng)目本身沒有經(jīng)營(yíng)性收入,但納入市年度建設(shè)投資計(jì)劃的基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目,主要包括城市路橋、河道改造、環(huán)境治理和綠化等項(xiàng)目。
準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目,則指具有較強(qiáng)公益性、同時(shí)具有一定可經(jīng)營(yíng)成分,但自身收入難以平衡投入的項(xiàng)目,主要包括地鐵、城市綜合開發(fā)等項(xiàng)目。
而經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目,是指企業(yè)根據(jù)自身可持續(xù)發(fā)展和市場(chǎng)的需要自行組織經(jīng)營(yíng)的與城市基礎(chǔ)設(shè)施相關(guān)的項(xiàng)目,如高速公路等。
“區(qū)別非經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目和準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目、經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目,主要是規(guī)范資金籌集來源,從而分類構(gòu)建風(fēng)險(xiǎn)管控系統(tǒng)。”據(jù)該市發(fā)改委的上述人士說,非經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目的建設(shè)資金來源于財(cái)政撥款,準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目資金則由建設(shè)交通部門和財(cái)政局配合安排,而經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目則由特定目的公司自行籌措。
根據(jù)由發(fā)改委下發(fā)的《天津市特定目的公司投資項(xiàng)目管理暫行辦法》規(guī)定,特定項(xiàng)目公司項(xiàng)目投資計(jì)劃要遵循“借用管還”的原則,量入為出。
“今后無明確現(xiàn)金流收益保障的純公益性項(xiàng)目,如城市美化或環(huán)保,將很難通過經(jīng)營(yíng)性投融資平臺(tái)進(jìn)行貸款融資。”上述人士表示,今后的項(xiàng)目投資計(jì)劃,將會(huì)首先強(qiáng)調(diào)第一還款來源。
一位近期赴天津調(diào)研投融資平臺(tái)的研究人士認(rèn)為,當(dāng)?shù)乇O(jiān)管機(jī)構(gòu)提出“特定目的公司”的概念和分類,是意圖與當(dāng)下各地的“混合型政府融資平臺(tái)”加以區(qū)分。
“目前各地城司所經(jīng)營(yíng)的項(xiàng)目,很多是難以有明確現(xiàn)金流收益的公益性項(xiàng)目。”這位人士表示,天津意圖從項(xiàng)目的盈利性質(zhì)進(jìn)行分類,從而分別確定資金來源和運(yùn)作方式。
記者了解到,天津市政府希望通過加大“特定目的公司”向經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目的轉(zhuǎn)化,引入更多的社會(huì)資金。不過從目前的市場(chǎng)反應(yīng)來看,由于經(jīng)營(yíng)性特定目的公司的項(xiàng)目大多產(chǎn)生現(xiàn)金流的速率較慢、回報(bào)周期較長(zhǎng),因此社會(huì)資金的參與熱情還比較低。
“在各方關(guān)注地方融資平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)、加大防控的情況下,天津和重慶等地正在尋找一種機(jī)制,使得平臺(tái)債務(wù)償付和政府財(cái)政能隔離開來,設(shè)立一道政府和企業(yè)之間的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防火墻。”中國(guó)社科院中國(guó)經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)中心主任劉煜輝表示。
不過,天津或重慶的風(fēng)險(xiǎn)管控和籌資多元化模式,能否得到推廣,尚存疑問。
“這兩座直轄市的要素市場(chǎng)發(fā)育、融資平臺(tái)的行政層級(jí)、經(jīng)濟(jì)區(qū)位的優(yōu)勢(shì),都是很多地區(qū)所不能比擬的。”劉煜輝認(rèn)為。
“盡管能否全面推廣尚存疑問,但天津?qū)⑷谫Y平臺(tái)進(jìn)行分類監(jiān)管的原則完全可以適用于其他地方。”劉煜輝表示,就是要使償付本身和財(cái)政能夠區(qū)隔開來,如此就是一個(gè)正常的企業(yè)獨(dú)立市場(chǎng)主體的融資行為。
目前地方融資平臺(tái)的主要風(fēng)險(xiǎn),正是由于政府為籌集資金而發(fā)起不少用于非經(jīng)營(yíng)性、準(zhǔn)經(jīng)營(yíng)性項(xiàng)目,這些項(xiàng)目缺乏良好的經(jīng)濟(jì)效益,有的項(xiàng)目經(jīng)營(yíng)期限內(nèi)產(chǎn)生的現(xiàn)金流甚至不能覆蓋貸款本息,第一還款來源存在嚴(yán)重不足,還貸只能依賴各級(jí)政府財(cái)政統(tǒng)籌安排。
記者獲得的一份由銀信聯(lián)作出的《2010年地方政府融資平臺(tái)調(diào)研報(bào)告》表明,未來兩年,新增的地方融資平臺(tái)貸款主要包括“老項(xiàng)目后續(xù)融資”和“新項(xiàng)目融資”兩部分。
老項(xiàng)目后續(xù)融資主要是指地方融資平臺(tái)貸款多為中長(zhǎng)期的基建類貸款,其建設(shè)周期通常長(zhǎng)達(dá)2-3年,因此在隨后兩年有進(jìn)一步的融資需求;根據(jù)其測(cè)算,未來兩年的新老項(xiàng)目貸款占比國(guó)有商業(yè)銀行為二八開,股份制銀行三七開;平均而言,新老項(xiàng)目融資占比約為23∶77。
而中金公司的測(cè)算表明,融資平臺(tái)貸款余額將在目前7.2萬億的基礎(chǔ)上進(jìn)一步上升,直到2011年達(dá)到峰值,為9.8萬億。之后逐步回落,2014年為4.9萬億,接近于2008年底的水平。
這次機(jī)構(gòu)改革，提出了把人員定編設(shè)崗和分流與改革人事制度結(jié)合，建立干部能上能下、能進(jìn)能出的管理體制，為全體干部提供了公平競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境，我非常擁護(hù)，并積極參與競(jìng)爭(zhēng)。綜合處的工作性質(zhì)決定了其人員尤其是領(lǐng)導(dǎo)難以在短時(shí)間內(nèi)上手并開展工作，這就要求綜合處處長(zhǎng)必須具備相應(yīng)的條件才能勝任，特別是要熟悉該處室的工作并具有強(qiáng)烈的事業(yè)心和敬業(yè)精神。我認(rèn)為我具有很好的競(jìng)爭(zhēng)條件。優(yōu)勢(shì)在于：
（一）熟悉并掌握綜合處找作，對(duì)綜合處的工作職責(zé)、職能、工作范圍熟悉，具備擔(dān)任綜合處處長(zhǎng)的能力。我自1986年以來，從事經(jīng)濟(jì)信息、經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析研究，從1995年以來負(fù)責(zé)年度計(jì)劃編制、計(jì)劃報(bào)告的起草匯總等工作，從1993年——XX年向人代會(huì)提交的所有計(jì)劃報(bào)告、一至七月全省經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展計(jì)劃執(zhí)行情況都是由我起草、匯總上報(bào)的，并通過人代會(huì)審議。我熟悉全省經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展情況，了解國(guó)際國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行情況和趨勢(shì)。
（二）抓學(xué)習(xí)，并善于理論聯(lián)系實(shí)踐地搞好各項(xiàng)工作。通過十多年的學(xué)習(xí)和實(shí)踐，掌握了與業(yè)務(wù)相關(guān)的各項(xiàng)知識(shí)，能理論聯(lián)系實(shí)際開展工作。雖然綜合處的工作很清苦，但掌握的情況多、知識(shí)面廣，對(duì)人的鍛煉大，我熱愛這個(gè)工作，同時(shí)，我具備了較強(qiáng)的文字處理能力的綜合能力，在綜合處可以發(fā)揮自己特長(zhǎng)，實(shí)現(xiàn)自身價(jià)值。
（三）有做好綜合處工作的經(jīng)驗(yàn)。在綜合處擔(dān)任副處長(zhǎng)職務(wù)五年多，熟悉綜合處的職責(zé)、職能和工作范圍，具備了應(yīng)有的決策能力、辦事能力和解決復(fù)雜疑難、突發(fā)事件的能力。能按公文規(guī)范和領(lǐng)導(dǎo)的要求，起草各類公文、文件、重要報(bào)告、調(diào)研報(bào)告，做到思路清晰，文字通暢，表達(dá)準(zhǔn)確。從1990年以來同直負(fù)責(zé)或參與起草、匯總每年省委、省政府要求計(jì)委上報(bào)和各種重要報(bào)告、重要文件。
（四）具有較好工作基礎(chǔ)和群眾基礎(chǔ)。能認(rèn)真負(fù)責(zé)、積極主動(dòng)地開展本處工作，具有較強(qiáng)的事業(yè)心和責(zé)任感，工作兢兢業(yè)業(yè)、任勞任怨，不計(jì)較個(gè)人得失，能以身作則，顧全大局，帶頭到處內(nèi)同志的支持和信賴。
二、怎樣才能當(dāng)好綜合處處長(zhǎng)（二）團(tuán)結(jié)和帶領(lǐng)全處共同開展工作。實(shí)行民主協(xié)商，形成合理的分工協(xié)作的工作機(jī)制。在與副處長(zhǎng)共同協(xié)商、分工合作的基礎(chǔ)上，形成團(tuán)結(jié)、民主的領(lǐng)導(dǎo)班子，關(guān)心全處每一位同志，充分調(diào)動(dòng)大家的積極性，人盡其才，確保全處統(tǒng)一、高效、靈活、協(xié)調(diào)運(yùn)轉(zhuǎn)。
三、結(jié)合職能，談?wù)勗诖寺毼簧系脑O(shè)想和打算
（一）有計(jì)劃、高質(zhì)量地做好國(guó)民經(jīng)濟(jì)綜合處和經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)處的經(jīng)常性工作。包括組織、匯總編制全省年度國(guó)民經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展情況，宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)分析，對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的重大問題提出對(duì)策建議；分析和研究全省社會(huì)資金平衡，負(fù)責(zé)好企業(yè)債券、基本建設(shè)專用基金、投資項(xiàng)目貼息資金的管理等。（二）想在事、抓大事，當(dāng)好參謀。所謂大事就是全局性、戰(zhàn)略性、前瞻性的問題。中央實(shí)施積極的財(cái)政政策以來，在擴(kuò)大內(nèi)需、拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)方面起到了舉足輕重的作用，下一步我們要抓住重大的財(cái)政金融問題認(rèn)真深入研究，根據(jù)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的新情況新問題，及時(shí)提出政策建議，供領(lǐng)導(dǎo)決策參考。要抓住一些重點(diǎn)問題深入研究，如：實(shí)施擴(kuò)大投資需求的財(cái)政政策，對(duì)全省投資、消費(fèi)、生產(chǎn)、出口等方面的影響，提出見解、思路和建議。
（三）切實(shí)加強(qiáng)對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行動(dòng)態(tài)的監(jiān)測(cè)、預(yù)測(cè)和分析研究。加強(qiáng)對(duì)年度計(jì)劃、總量平衡、發(fā)展速度、結(jié)構(gòu)調(diào)整、目標(biāo)和政策研究，增強(qiáng)年度計(jì)劃編制的科學(xué)性和預(yù)見性，及時(shí)發(fā)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中的重大和熱點(diǎn)問題，每個(gè)季度都要提出具有一定質(zhì)量和水平的形勢(shì)分析報(bào)告。
（四）適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行不斷變化的新形勢(shì)，積極開拓新業(yè)務(wù)。大力發(fā)掘新的業(yè)務(wù)工作，如擴(kuò)大投融資渠道的研究、改進(jìn)企業(yè)債券管理、推進(jìn)產(chǎn)業(yè)投資基金試點(diǎn)等。
（五）以“三個(gè)代表”為指針，充分發(fā)揮好宏觀調(diào)控的職能作用。立足當(dāng)前，著眼未來，高標(biāo)準(zhǔn)、嚴(yán)要求地做好工作。
（六）虛實(shí)結(jié)合，以實(shí)促虛。加強(qiáng)對(duì)我省經(jīng)濟(jì)發(fā)展的長(zhǎng)期與短期政策措施的研究，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展。在務(wù)虛上有所作為，才能奪務(wù)創(chuàng)新開拓方面找到突破點(diǎn)和切入點(diǎn)，通過加強(qiáng)務(wù)虛，可以為務(wù)實(shí)提供思路和政府支持，積極和務(wù)實(shí)反過來又可以為務(wù)虛提供基礎(chǔ)，檢驗(yàn)務(wù)虛成果。
3月份以來，根據(jù)市委安排要我在做好市人大常委會(huì)分管工作的同時(shí)配合抓項(xiàng)目。結(jié)合學(xué)習(xí)實(shí)踐科學(xué)發(fā)展觀活動(dòng)的調(diào)研，也因掌握項(xiàng)目投資工作情況的需要，近期，我看了一些相關(guān)資料，接觸了部分有關(guān)項(xiàng)目單位，調(diào)研了解了一些項(xiàng)目的實(shí)施情況，就此談一些淺顯的思考。總的感到，近兩年來，特別是20xx年10月份為應(yīng)對(duì)國(guó)際金融危機(jī)、中央提出“擴(kuò)內(nèi)需保增長(zhǎng)”的戰(zhàn)略方針以來，市縣區(qū)黨委政府及相關(guān)部門高度重視，反映迅速、真抓實(shí)干，做了大量卓有成效的工作，全市已分三批申報(bào)各類項(xiàng)目749項(xiàng)，總投資433.96億元，已爭(zhēng)取到20xx年新增中央預(yù)算內(nèi)項(xiàng)目投資1.25億元。20xx年1.2億元，共計(jì)2.53億元，均是城鄉(xiāng)急需建設(shè)的項(xiàng)目。在全市上下的共同努力下，項(xiàng)目爭(zhēng)取、建設(shè)管理工作成績(jī)顯著。但是，從項(xiàng)目的管理工作狀況來看，仍然存在這樣那樣的一些問題。我們學(xué)習(xí)和實(shí)踐科學(xué)發(fā)展觀的著力點(diǎn)就是破解制約科學(xué)發(fā)展的矛盾和難題。所以我們要在科學(xué)發(fā)展觀的指導(dǎo)下正確認(rèn)識(shí)和解決這些問題。
一、違反基本建設(shè)程序，擅自超規(guī)模、超概算。在項(xiàng)目的實(shí)施過程中，某些項(xiàng)目不按批復(fù)文件實(shí)施、擅自變更建設(shè)內(nèi)容、盲目擴(kuò)大建設(shè)規(guī)模、提高建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)，造成投資超規(guī)模超概算。對(duì)這類問題，有的項(xiàng)目單位容易忽視、感覺這不是什么大問題，好象無所謂。這種想法是不對(duì)的，許多項(xiàng)目不能按期建成的主要原因是工程實(shí)施過程中擅自擴(kuò)大建設(shè)規(guī)模，造成資金缺口，影響了建設(shè)進(jìn)度。有的項(xiàng)目根據(jù)實(shí)際情況合理調(diào)整是可以的，但首先要合法合規(guī)，要報(bào)原審批機(jī)關(guān)履行審批手續(xù)，做到既合理又合法。有的項(xiàng)目單位事先不銜接不溝通，不履行報(bào)批手續(xù)，擅自變更建設(shè)，然后以“既成事實(shí)”來補(bǔ)辦手續(xù)，也是不符合程序要求的。
二、違反財(cái)經(jīng)紀(jì)律，滯留挪用項(xiàng)目專項(xiàng)資金。某些項(xiàng)目的主管部門和項(xiàng)目建設(shè)單位滯留挪用項(xiàng)目專項(xiàng)資金，或用于發(fā)工資，或用于彌補(bǔ)行政經(jīng)費(fèi)開支的不足部分，或用于非項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容的工程建設(shè)，或用于購(gòu)置交通工具等。客觀地講，我們的市縣區(qū)財(cái)政都比較困難，財(cái)力保障能力較弱，有些部門單位因經(jīng)費(fèi)開支緊張想動(dòng)用項(xiàng)目專項(xiàng)資金的心理活動(dòng)是可以理解的。然而，國(guó)家頒布的財(cái)經(jīng)法規(guī)中對(duì)項(xiàng)目專項(xiàng)資金開支有明確的規(guī)定：凡是不符合和不在項(xiàng)目專項(xiàng)資金列支范圍的開支事項(xiàng)一律不得開支。否則，誰決策誰負(fù)責(zé)，要追究責(zé)任。所以，我們對(duì)項(xiàng)目資金專款專用的高壓線不能隨意亂碰。
三、不按招標(biāo)投標(biāo)法辦事，項(xiàng)目招投標(biāo)不規(guī)范。有的項(xiàng)目未經(jīng)招標(biāo),程序不完善、不規(guī)范，有的項(xiàng)目背后存在分包和轉(zhuǎn)包行為，中標(biāo)單位把某項(xiàng)工程轉(zhuǎn)包給了資質(zhì)低、技術(shù)設(shè)備力量達(dá)不到規(guī)定要求的施工隊(duì)伍，給工程的質(zhì)量帶來隱患。規(guī)范招投標(biāo)行為不僅是項(xiàng)目管理的強(qiáng)制性要求，而且通過公開招投標(biāo)可以降低工程投資成本，對(duì)保證工程質(zhì)量也能起到積極作用。主管工程建設(shè)和負(fù)責(zé)招投標(biāo)單位的一些負(fù)責(zé)同志，應(yīng)該提高依法規(guī)實(shí)施招投標(biāo)行為的自覺性，嚴(yán)格按招投標(biāo)法辦事，防止濫用權(quán)力，非法干預(yù)項(xiàng)目招投標(biāo)的活動(dòng)。
四、項(xiàng)目前期工作不充分，可行性研究的深度不夠。從近幾年項(xiàng)目爭(zhēng)取和實(shí)施的過程來看，項(xiàng)目前期工作仍然是我市項(xiàng)目管理工作中的薄弱環(huán)節(jié)。由于項(xiàng)目前期工作滯后，該爭(zhēng)取的項(xiàng)目不能及時(shí)爭(zhēng)取回來；該及時(shí)開工建設(shè)的項(xiàng)目，無法及時(shí)開工建設(shè)；該加快工程進(jìn)度的因施工圖紙或環(huán)境評(píng)價(jià)報(bào)告不過關(guān)而造成項(xiàng)目進(jìn)度緩慢。有的項(xiàng)目因前期工作深度不夠，項(xiàng)目工程量已完成了一大半才發(fā)現(xiàn)漏項(xiàng)、缺項(xiàng)內(nèi)容多，不得不修改設(shè)計(jì)，變更批復(fù)內(nèi)容，要求追加投資，給項(xiàng)目工程的按時(shí)峻工造成諸多被動(dòng)。有的項(xiàng)目審報(bào)爭(zhēng)取部門對(duì)項(xiàng)目前期工作不重視，片面地看成是簡(jiǎn)單的應(yīng)付過審批程序關(guān)，是在“釣魚”，釣上就好，釣不上就罷。當(dāng)“魚”真的釣上來了，在項(xiàng)目實(shí)施當(dāng)中其中的問題和欠缺之處也隨之浮出水面，悔至已晚！從當(dāng)前“擴(kuò)內(nèi)需，保增長(zhǎng)”上報(bào)爭(zhēng)取項(xiàng)目的趨勢(shì)看，我市儲(chǔ)備的一大批項(xiàng)目中前期工作已完全到位的,已達(dá)到可研深度的項(xiàng)目已經(jīng)不多，做好項(xiàng)目前期工作的重要性和緊迫性再不容忽視。我市境內(nèi)各經(jīng)濟(jì)社會(huì)口的部門單位都應(yīng)盡快地行動(dòng)起來，著眼本行業(yè)未來發(fā)展的需要，密切結(jié)合國(guó)家投資政策趨向與投資重點(diǎn)，按照“竣工使用一批，抓緊續(xù)建一批，開工建設(shè)一批，前期推進(jìn)一批”的要求，調(diào)研謀劃一些項(xiàng)目，特別是一些事關(guān)長(zhǎng)遠(yuǎn)打基礎(chǔ)的大項(xiàng)目，并抓緊做好項(xiàng)目的前期工作，務(wù)必把前期工作做深做細(xì)做好，為項(xiàng)目的爭(zhēng)取創(chuàng)造前提條件。
五、續(xù)建在建項(xiàng)目開工不及時(shí)，進(jìn)度緩慢。據(jù)了解我市有不少項(xiàng)目開工時(shí)間達(dá)不到項(xiàng)目當(dāng)年開工的批復(fù)要求，續(xù)建在建項(xiàng)目的開工不及時(shí)，造成項(xiàng)目的建設(shè)進(jìn)度和完成投資量的要求達(dá)不到項(xiàng)目設(shè)計(jì)和中央省上的要求，在一定程度上影響了全社會(huì)固定資產(chǎn)投資對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)效應(yīng)。每年3月中旬我市大部分的工程項(xiàng)目已可以開工建設(shè)，要積極協(xié)調(diào)做好施工前的準(zhǔn)備工作，在不影響工程質(zhì)量的前提下，力爭(zhēng)盡可能早一些開工建設(shè)，并加快工程建設(shè)進(jìn)度，早一些在保增長(zhǎng)上發(fā)揮作 用。
六、項(xiàng)目的基礎(chǔ)資料分類不清，歸集不全。項(xiàng)目的基礎(chǔ)資料是項(xiàng)目論證可行性，資金開支的真實(shí)性，技術(shù)施用的安全性，招投標(biāo)，監(jiān)理過程的合規(guī)性的完整記錄，我們絲毫不可輕視。但是，有的項(xiàng)目單位出現(xiàn)了隨意涂改、自行分類、記錄不清，歸集不全，記帳憑證虛假，帳務(wù)記載混亂等問題，這本來是能夠做好的事，卻出現(xiàn)了問題，是不應(yīng)該的。
上述這些問題雖不普遍，但如不從嚴(yán)要求和不及時(shí)有效地加以克服，勢(shì)必給我市項(xiàng)目投資的科學(xué)實(shí)施帶來不良影響。主要在四個(gè)方面：
一是將影響我市固定資產(chǎn)對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)貢獻(xiàn)率。要保持我市經(jīng)濟(jì)較快增長(zhǎng)的勢(shì)頭，必須把擴(kuò)大投資規(guī)模作為著力點(diǎn)。象我市這樣一個(gè)消費(fèi)和出口水平很低的地區(qū)、尚屬于典型的投資拉動(dòng)性經(jīng)濟(jì)，固定資產(chǎn)投資無疑是推動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要?jiǎng)恿ΑＨ绻系捻?xiàng)目少，投資量必然小，全社會(huì)固定資產(chǎn)投資的總量小，增速慢，必然影響對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的拉動(dòng)效應(yīng)。我們要摒棄“**快速發(fā)展無望”的悲觀情緒、振作精神，堅(jiān)持發(fā)展抓項(xiàng)目，把抓項(xiàng)目作為加快發(fā)展的抓手，把能抓到的項(xiàng)目抓到手，把能干成的項(xiàng)目早干成，盡心盡力了，能夠發(fā)展多快就發(fā)展多快，這就是科學(xué)發(fā)展的態(tài)度。
二是將影響我市的項(xiàng)目資金的爭(zhēng)取。國(guó)務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)同志已多次強(qiáng)調(diào)：“對(duì)于不認(rèn)真處理糾正項(xiàng)目投資中存在問題的省、區(qū)，以后國(guó)家發(fā)改委在安排項(xiàng)目資金時(shí)要特別慎重”。中央、省上都作出明確規(guī)定，今年新增項(xiàng)目實(shí)施情況，要與今后兩年投資項(xiàng)目的申報(bào)和資金安排掛鉤。凡出現(xiàn)問題的地方和部門，暫時(shí)停止申報(bào)，批準(zhǔn)和許可項(xiàng)目投資。對(duì)項(xiàng)目實(shí)施好的、管理好的要優(yōu)先申報(bào)和安排更多的項(xiàng)目投資。對(duì)中央、省上這一導(dǎo)向性的規(guī)定要求，必須引起我們的高度重視。
三是將影響我市的科學(xué)發(fā)展。特別是論證上項(xiàng)目的前期工作中，如果忽視了環(huán)境評(píng)價(jià)，忽視了節(jié)能減排，文物保護(hù)，地震預(yù)防，安全消防措施等內(nèi)容，就會(huì)為全市的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展留下后患，我市的某些項(xiàng)目已有這方面的沉痛教訓(xùn)。
四是將影響我市一些干部的健康成長(zhǎng)。項(xiàng)目投資管理的法規(guī)紀(jì)律要求很嚴(yán)，又屬于腐敗現(xiàn)象易發(fā)多發(fā)的領(lǐng)域和環(huán)節(jié)，稍有不慎我們的一些干部就會(huì)滑入違法違規(guī)違紀(jì)的邊緣，雖然我市的各級(jí)黨委紀(jì)檢部門盡可能的保護(hù)跑項(xiàng)目和干事創(chuàng)業(yè)的人，常舉刀，少砍人。但在鐵一般的黨紀(jì)國(guó)法面前，誰也不能保證不砍人。因此，我們應(yīng)努力增強(qiáng)搞好項(xiàng)目管理工作的責(zé)任感和緊迫感，提高依法管理項(xiàng)目的水平，要有所敬畏，勤勉盡責(zé)，以爭(zhēng)取和管理項(xiàng)目的優(yōu)秀工作業(yè)績(jī)給全市人民群眾，給自己和家人交一份合格答卷，讓人民群眾稱心，讓親人放心，讓自己省心。
由于存在問題和由此而帶來的不良影響就意味項(xiàng)目投資實(shí)施中隱藏著風(fēng)險(xiǎn)。為了防范風(fēng)險(xiǎn)，特提出三點(diǎn)對(duì)策建議：
第一，要加強(qiáng)控制。要重視項(xiàng)目前期工作，要著力提高項(xiàng)目前期工作的質(zhì)量。回顧我市這些年來的項(xiàng)目管理工作的經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，并從自己的親身經(jīng)歷看，我市項(xiàng)目上的問題大都出自于前期工作滯后上。我們要在項(xiàng)目前期工作上舍得用人力，舍得花本錢，舍得花氣力，從前期項(xiàng)目的數(shù)量和質(zhì)量上求得新突破。要嚴(yán)格遵守國(guó)家關(guān)于基本建設(shè)的有關(guān)程序規(guī)定，項(xiàng)目的可行性研究報(bào)告，初步設(shè)計(jì)，施工圖設(shè)計(jì)等的編制單位必須符合資質(zhì)要求。項(xiàng)目的咨詢論證要委托有評(píng)估資質(zhì)的中介咨詢機(jī)構(gòu)進(jìn)行多方案論證，選擇最優(yōu)方案。認(rèn)真維護(hù)已審批了的項(xiàng)目可研報(bào)告的嚴(yán)肅性。一經(jīng)審秕和下達(dá)投資計(jì)劃后一般不允許隨意調(diào)整投資規(guī)模、建設(shè)內(nèi)容、建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)及投資概算。必須嚴(yán)格執(zhí)行“四制”，即項(xiàng)目法人責(zé)任制、招投標(biāo)制、工程監(jiān)理制和合同管理制。項(xiàng)目資金的管理要專戶儲(chǔ)存，專款專用，不準(zhǔn)截留和挪用。項(xiàng)目實(shí)施過程的相關(guān)資料記載要按工程形象進(jìn)度現(xiàn)場(chǎng)記錄，及時(shí)歸集，妥善保存，嚴(yán)禁偽造、涂改、銷毀或缺失，使項(xiàng)目的工程質(zhì)量和歸檔資料都能經(jīng)得起歷史、實(shí)踐和人民群眾的檢驗(yàn)。
第二，要主動(dòng)自救。首先，市縣區(qū)要定期不定期的自行組織對(duì)項(xiàng)目投資進(jìn)行自查、督查和審計(jì)，及早發(fā)現(xiàn)問題，分析成因，及時(shí)采取行政措施、工程措施和財(cái)務(wù)手段主動(dòng)彌補(bǔ)自救，確保項(xiàng)目工程的質(zhì)量安全和資金安全。其次，要主動(dòng)接受和歡迎上級(jí)項(xiàng)目主管部門和紀(jì)檢、審計(jì)、財(cái)政、質(zhì)檢等部門對(duì)項(xiàng)目投資的檢查和審計(jì)。我們要積極配合其開展工作，一旦查出我們?cè)陧?xiàng)目投資上有問題，要反映敏捷，行動(dòng)迅速，即知即糾，邊查邊改，有針對(duì)性地消除和化解風(fēng)險(xiǎn)因素，將可能造成的損失降低到最低程度，給事后善后工作少留或不留后遺癥。我們要學(xué)會(huì)規(guī)避和消縮風(fēng)險(xiǎn)，努力使能夠避免的損失盡可能避免。學(xué)會(huì)總結(jié)別人和自己正反兩方面的經(jīng)驗(yàn)，避免重犯同樣類型的錯(cuò)誤。
第三，要積極預(yù)防。我們堅(jiān)持學(xué)習(xí)有關(guān)項(xiàng)目管理方面的知識(shí)，增強(qiáng)依法行政，依法規(guī)范項(xiàng)目管理行為的自覺性。要不斷完善項(xiàng)目管理的制度和辦法，規(guī)范操作規(guī)程和作業(yè)方式，并使項(xiàng)目管理工作在“陽(yáng)光”下運(yùn)行，從制度上積極預(yù)防項(xiàng)目投資風(fēng)險(xiǎn)。
關(guān)鍵詞：可行性研究；作用；依據(jù)；主要內(nèi)容
中圖分類號(hào)：U442文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼： A
可行性研究是在建設(shè)前期對(duì)工程項(xiàng)目的一種考察和鑒定，對(duì)擬建項(xiàng)目進(jìn)行全面、綜合的技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究和系統(tǒng)分析，通過技術(shù)經(jīng)濟(jì)論證，作出是否進(jìn)行該項(xiàng)目的決定（可行或不可行）的一門綜合性科學(xué)，它是建設(shè)項(xiàng)目立項(xiàng)、決策的主要依據(jù)。
可行性研究作為一種科學(xué)方法，在應(yīng)用上具有普遍性，但其內(nèi)容和深度隨行業(yè)、項(xiàng)目性質(zhì)、工程類型、規(guī)模大小、復(fù)雜程度、涉及范圍等不同而不同，隨具體研究對(duì)象變化而變化，因而又具有特殊性。工程建設(shè)項(xiàng)目可行性研究的目的，就是通過對(duì)所有與擬建項(xiàng)目的投資效果有關(guān)因素的綜合研究分析，以避免或減少項(xiàng)目投資決策的盲目性，提高建設(shè)投資的綜合效益，它是保證建設(shè)前期工作在項(xiàng)目管理方面，達(dá)到項(xiàng)目選擇準(zhǔn)確、方案科學(xué)、工期合理、投資可控、效益較好的前提。
1可行性研究的作用
1.1可行性研究是基本建設(shè)管理中的一項(xiàng)重要基礎(chǔ)工作，在項(xiàng)目投資決策和項(xiàng)目運(yùn)作建設(shè)中具有十分重要的作用。中國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)改革，主要是投資體制的改革，在建設(shè)工程中尤為突出。可行性研究就是基于此，它是解決工程項(xiàng)目是否進(jìn)行投資、如何進(jìn)行投資的問題，是工程項(xiàng)目的建設(shè)單位所依據(jù)的決策性文件。目前的投資格局被打破，原來由政府財(cái)政進(jìn)行統(tǒng)一分配投資、并由單個(gè)業(yè)主（建設(shè)單位）無償使用的局面變成了多元投資的格局（由國(guó)家和地方、企業(yè)和個(gè)人等多方投資）。
1.2由國(guó)家審批部門批準(zhǔn)的建設(shè)工程的可行性研究報(bào)告是建設(shè)單位用以籌措項(xiàng)目資金的重要依據(jù)，特別是向銀行申請(qǐng)貸款的項(xiàng)目或向國(guó)家申請(qǐng)補(bǔ)助資金的項(xiàng)目，同時(shí)也是吸納其他投資者合資的充分的理由根據(jù)。向申請(qǐng)國(guó)家補(bǔ)助資金或銀行申請(qǐng)貸款的工程，可行性研究是必須向相關(guān)管理部門報(bào)送的。只有國(guó)家有關(guān)部門以及銀行對(duì)可行性研究的審查通過了，工程項(xiàng)目的確可行被確認(rèn)后，貸款或資金補(bǔ)助才能被審批同意。一些金融機(jī)構(gòu)，例如國(guó)際金融組織（世界銀行等）以及我國(guó)國(guó)家開發(fā)銀行和建設(shè)銀行等工程建設(shè)申請(qǐng)貸款的前期決定性條件就是必須提交可行性研究。
1.3編制項(xiàng)目初步設(shè)計(jì)的依據(jù)依然是可行性研究。建設(shè)的項(xiàng)目實(shí)際性的建設(shè)藍(lán)圖都是通過初步設(shè)計(jì)在可行性研究的基礎(chǔ)上規(guī)劃出來的，即針對(duì)下列內(nèi)容進(jìn)行詳盡的設(shè)計(jì)與規(guī)劃，如項(xiàng)目技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)、工程的建設(shè)規(guī)模、工程實(shí)施的具體技術(shù)方案、工程的坐落與總體布置、工程設(shè)備的選型、工程建設(shè)工期、建設(shè)工藝流程、工程投資概算、施工勞動(dòng)定員、以及工程的三廢治理等。由于建設(shè)工程，特別是大中型建設(shè)項(xiàng)目，涉及投人資金的數(shù)額大、工程規(guī)模大、工程范圍廣，需要考慮的因素更為復(fù)雜、繁多，如果可行性研究工作做得不完備和科學(xué)，勢(shì)必會(huì)可能對(duì)國(guó)家和區(qū)域經(jīng)濟(jì)、社會(huì)影響帶來深遠(yuǎn)的不良反應(yīng)。所以可行性研究是編制發(fā)展計(jì)劃、技術(shù)改造投資、固定資產(chǎn)投資的重要依據(jù)，尤其是國(guó)家對(duì)固定資產(chǎn)投資并進(jìn)行調(diào)控管理的各級(jí)計(jì)劃綜合部門對(duì)建設(shè)工程項(xiàng)目監(jiān)管的必要手段。因此，無論項(xiàng)目的大小，初步設(shè)計(jì)不能違背可行性研究的分析理論和結(jié)果，并嚴(yán)格依照其進(jìn)行設(shè)計(jì)、編制。同樣可行性研究?jī)?nèi)容也務(wù)必要詳細(xì)、全面、科學(xué)，因?yàn)樗趪?guó)家編制社會(huì)發(fā)展規(guī)劃和國(guó)民經(jīng)濟(jì)計(jì)劃，對(duì)固定資產(chǎn)投資調(diào)控管理中起到非常關(guān)鍵和重要的作用。
2可行性研究的依據(jù)和要求
2.1可行性研究的依據(jù)
用于國(guó)家發(fā)展和改革委立項(xiàng)的可行性研究報(bào)告，是根據(jù)《中華人民共和國(guó)行政許可法》和《國(guó)務(wù)院對(duì)確需保留的行政審批項(xiàng)目設(shè)定行政許可的決定》而編寫，是大型基礎(chǔ)設(shè)施項(xiàng)目立項(xiàng)的基礎(chǔ)文件，發(fā)改委根據(jù)可研報(bào)告進(jìn)行核準(zhǔn)、備案或批復(fù)，并決定該工程項(xiàng)目實(shí)施的可能性。可行性研究必須在國(guó)家有關(guān)的政策、法規(guī)指導(dǎo)下完成，并且，各種技術(shù)資料的輔說明也是必須的。由于可行性研究涵蓋范圍比較廣泛，所以可行性研究工作的內(nèi)容主要包括：國(guó)家和地方法律法規(guī)，經(jīng)濟(jì)建設(shè)的技術(shù)經(jīng)濟(jì)政策和投資政策、產(chǎn)業(yè)政策、指導(dǎo)方針政策、工程任務(wù)，部門與地區(qū)經(jīng)濟(jì)規(guī)劃，社會(huì)發(fā)展的長(zhǎng)期規(guī)劃等；項(xiàng)目建議書的批準(zhǔn)文件的以及一系列在項(xiàng)目建議書通過批準(zhǔn)后協(xié)商簽訂的意向性協(xié)議等；由國(guó)家頒布的經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的有關(guān)規(guī)定和建設(shè)項(xiàng)目可行性研究；國(guó)家關(guān)稅政策和進(jìn)出口貿(mào)易政策；由國(guó)家批準(zhǔn)的國(guó)土開發(fā)整治規(guī)劃、工業(yè)基地規(guī)劃、資源報(bào)告、以及區(qū)域規(guī)劃等；當(dāng)?shù)氐臄M建廠址的社會(huì)、經(jīng)濟(jì)、自然等基礎(chǔ)資料；有關(guān)國(guó)家、地區(qū)行業(yè)的經(jīng)濟(jì)和工程技術(shù)方面的法規(guī)、法令、標(biāo)準(zhǔn)定額資料等；以及包含種類繁多的市場(chǎng)信息和涉及風(fēng)土人情的市場(chǎng)調(diào)研報(bào)告。
2.2可行性研究的要求
可行性研究是運(yùn)用多種科學(xué)研究成果進(jìn)行技術(shù)經(jīng)濟(jì)論證的一種綜合方法，是一種通過對(duì)項(xiàng)目涉及的各類信息進(jìn)行詳細(xì)調(diào)查研究，并對(duì)擬投資工程項(xiàng)目的可行性、必要性和社會(huì)效益與經(jīng)濟(jì)效益進(jìn)行綜合的、系統(tǒng)的、全面的論證與分析，從而進(jìn)行正確決策、判斷其可行性與否的研究活動(dòng)。對(duì)投資項(xiàng)目進(jìn)行可行性研究是基本項(xiàng)目投資管理中的一項(xiàng)重要基礎(chǔ)工作，是保證投資項(xiàng)目以最小的投資換取最佳經(jīng)濟(jì)效果的科學(xué)方法。所以就必須對(duì)以下幾點(diǎn)問題做出解答：①本項(xiàng)目在技術(shù)上是否可行；②經(jīng)濟(jì)上效益是否顯著；③財(cái)務(wù)上是否贏利；④需要多少人力、物力和資源；⑤需要多長(zhǎng)時(shí)間建設(shè)；⑥需要多少投資；⑦能否籌集到資金。
3可行性研究報(bào)告編制要求
3.1內(nèi)容真實(shí)
可行性研究報(bào)告涉及的內(nèi)容以及反映情況的數(shù)據(jù)，必須絕對(duì)真實(shí)可靠，不允許有任何偏差及失誤。其中所運(yùn)用的資料、數(shù)據(jù)，都要經(jīng)過反復(fù)核實(shí)，以確保內(nèi)容的真實(shí)性。
3.2預(yù)測(cè)準(zhǔn)確
可行性研究報(bào)告是投資決策前的活動(dòng)，具有預(yù)測(cè)性及前瞻性。它是在事件沒有發(fā)生之前的研究，也是對(duì)事務(wù)未來發(fā)展的情況、可能遇到的問題和結(jié)果的估計(jì)。因此，必須進(jìn)行深入的調(diào)查研究，充分的占有資料，運(yùn)用切合實(shí)際的預(yù)測(cè)方法，科學(xué)的預(yù)測(cè)未來前景。
3.3論證嚴(yán)密
論證性是可行性研究報(bào)告的一個(gè)顯著特點(diǎn)。要使其有論證性，必須做到運(yùn)用系統(tǒng)的分析方法，圍繞影響項(xiàng)目的各種因素進(jìn)行全面、系統(tǒng)的分析，包括宏觀分析和微觀分析兩方面。
可行性研究工作關(guān)系到工程項(xiàng)目建設(shè)的整個(gè)過程，涉及國(guó)家和區(qū)域國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，因此可行性研究工作必須保證其研究?jī)?nèi)容和成果的公正性、客觀性和科學(xué)性。
4可行性研究的主要內(nèi)容
工程項(xiàng)目的可行性研究報(bào)告編制是確定建設(shè)項(xiàng)目前具有決定性意義的工作，項(xiàng)目可行性研究報(bào)告是在投資決策之前，對(duì)擬建項(xiàng)目進(jìn)行全面技術(shù)經(jīng)濟(jì)分析的科學(xué)論證，在投資管理中，可行性研究是指對(duì)擬建項(xiàng)目有關(guān)的自然、社會(huì)、經(jīng)濟(jì)、技術(shù)等進(jìn)行調(diào)研、分析比較以及預(yù)測(cè)建成后的社會(huì)經(jīng)濟(jì)效益。根據(jù)《關(guān)于建設(shè)項(xiàng)目進(jìn)行可行性研究的試行管理辦法》，可行性研究分為很多方面，該規(guī)定是由國(guó)家計(jì)委頒發(fā)的。具體方面如下：
4.1項(xiàng)目摘要。工程項(xiàng)目?jī)?nèi)容的簡(jiǎn)要性說明，包括項(xiàng)目名稱、建設(shè)地點(diǎn)、建設(shè)單位、建設(shè)規(guī)模、建設(shè)年限與設(shè)計(jì)方案、運(yùn)行費(fèi)用、投資估算與效益分析等。
4.2工程項(xiàng)目建設(shè)的背景、必要性和可行性。
4.3市場(chǎng)分析及預(yù)測(cè)。重點(diǎn)包括工程項(xiàng)目的市場(chǎng)需求調(diào)查與預(yù)測(cè)、現(xiàn)有運(yùn)營(yíng)能力調(diào)查與分析、發(fā)展現(xiàn)狀與前景分析等。
4.4工程項(xiàng)目建設(shè)單位的基本情況。主要包括固定資產(chǎn)狀況，人員狀況，專業(yè)技術(shù)水平和管理體制，現(xiàn)有配套儀器設(shè)備和現(xiàn)狀建筑設(shè)施等。
4.5工程項(xiàng)目地點(diǎn)選擇分析。工程項(xiàng)目建設(shè)地點(diǎn)選址要落實(shí)具體地塊位置，并對(duì)與工程項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容相關(guān)的區(qū)域內(nèi)的建設(shè)條件和基礎(chǔ)狀況加以描述，要直觀準(zhǔn)確。具體內(nèi)容包括項(xiàng)目占地范圍、項(xiàng)目資源、具體地址位置（要有平面圖）、運(yùn)輸、交通、通訊和水文地質(zhì)、供電、供水、供氣、供熱等條件，以及其它公用設(shè)施情況等。
4.6工程建設(shè)技術(shù)方案分析。主要包括項(xiàng)目主要技術(shù)工藝參數(shù)與技術(shù)工藝流程、技術(shù)來源及技術(shù)水平、主要設(shè)備選型方案和技術(shù)工藝比較等。
4.7工程項(xiàng)目建設(shè)總體布局、總體規(guī)模、和工程項(xiàng)目的具體目標(biāo)、任務(wù)情況。
4.8工程項(xiàng)目建設(shè)主要內(nèi)容。項(xiàng)目建設(shè)內(nèi)容重點(diǎn)包括配套儀器設(shè)備和土建工程等。要逐項(xiàng)按要求詳細(xì)列明各部分建設(shè)內(nèi)容及相應(yīng)規(guī)模。土建工程：詳細(xì)介紹土建工程名稱、單位、建筑結(jié)構(gòu)、規(guī)模、數(shù)量及工程造價(jià)。建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)、建設(shè)內(nèi)容、建設(shè)規(guī)模應(yīng)與項(xiàng)目建設(shè)功能與屬性相匹配，如果，分期建設(shè)或另有特殊原因的，要特別加以說明。公用工程：如水、暖、電等，以及場(chǎng)區(qū)工程要有具體工程量和工程造價(jià)說明。
4.9投資估算和資金籌措。分類對(duì)工程項(xiàng)目進(jìn)行詳細(xì)估算本項(xiàng)目固定資產(chǎn)投資，并加以匯總，在可行性研究中要明確投資籌措方案。該部分工作要依據(jù)建設(shè)內(nèi)容和現(xiàn)行的相關(guān)建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)或規(guī)范執(zhí)行。
4.10建設(shè)期限和實(shí)施的進(jìn)度安排。建設(shè)的具體期限在可行性研究中必須明確，要切實(shí)的根據(jù)勘察設(shè)計(jì)、工程建設(shè)工期、試運(yùn)行等全過程所需的時(shí)間要求和進(jìn)度要求，來確定最佳的工期進(jìn)度和最優(yōu)質(zhì)的實(shí)施計(jì)劃方案。
4.11環(huán)境保護(hù)。在可行性研究中必須提出環(huán)境保護(hù)方案和工程實(shí)施中采取環(huán)境保護(hù)的措施以及因此所必須的費(fèi)用。對(duì)整個(gè)項(xiàng)目所產(chǎn)生的污染物進(jìn)行安全可靠的無害化處理。
4.12項(xiàng)目組織管理與運(yùn)行。該部分內(nèi)容主要包括項(xiàng)目建設(shè)期間、項(xiàng)目建成后、運(yùn)營(yíng)期間的組織管理職能與機(jī)構(gòu)、人員配置、運(yùn)行機(jī)制等；同時(shí)要對(duì)各期間的的成本費(fèi)用加以分析，并提出解決成本費(fèi)用的合理方法。
4.13效益分析與風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)。對(duì)工程項(xiàng)目建成后的社會(huì)效益與經(jīng)濟(jì)效益測(cè)算與分析。尤其是對(duì)項(xiàng)目建成后的運(yùn)營(yíng)能力、開發(fā)和新增固定資產(chǎn)，以及社會(huì)效益、經(jīng)濟(jì)效益等進(jìn)行量化分析。
4.14工程建設(shè)過程中存在的具體問題和改進(jìn)建議。
結(jié)語：
工程的可行性研究的作用貫穿在項(xiàng)目推進(jìn)的各個(gè)階段，無論是工程項(xiàng)目的前期籌建，還是在建設(shè)實(shí)施中都起到關(guān)鍵性的作用，工程的可行性研究通過對(duì)準(zhǔn)備建設(shè)的工程項(xiàng)目進(jìn)行系統(tǒng)的、全面的、科學(xué)的的論證，并進(jìn)行定址、定量、定人、定時(shí)、定性、定價(jià)的綜合分析，為工程建設(shè)的可行性以及國(guó)家資金的投入起到至關(guān)重要的保障作用。
所以，做好籌建前期的工程可行性研究工作是非常必要的，這個(gè)環(huán)節(jié)來不得半點(diǎn)馬虎，如果的工作做的不細(xì)，將會(huì)導(dǎo)致決策失誤。不僅會(huì)在經(jīng)濟(jì)效益上給國(guó)家、社會(huì)、投資方帶來不可預(yù)估的經(jīng)濟(jì)損失，還會(huì)在社會(huì)上造成嚴(yán)重的影響。工程可行性研究的重要手段就是以評(píng)價(jià)項(xiàng)目決策階段項(xiàng)目的合理性、科學(xué)性、獲取效益的能力，并以此來防止決策失誤，避免投資浪費(fèi)的同時(shí)保證工程建設(shè)和運(yùn)營(yíng)的經(jīng)濟(jì)效益。
參考文獻(xiàn)
[1]鄒坦、郭春翔，工程項(xiàng)目投資決策可行性研究的探討，科技廣場(chǎng)，2008，(06)
